$CORT Инсайдеры владеют 10% акций компании, примерно на столько же продленный тендер на выкуп. Хз для чего выкуп - могут просто вывести эту долю из оборота, могут пустить на опционы и т.д. Но в любом случае относительная доля акций инсайдеров вырастает. [Но вообще странно почему не отменить тендер, где нижняя граница выше почти на 20%, возможно это не так просто юридически, хз.]
Далее. Имеем тихую, относительно маленькую фарм компанию, которая в целом вне инфоцыганского поля, при этом CORT реально выбивается из общего списка своей прибыльностью, отсутствием долга (!) и пайплайном, который с относительно высокой долей вероятности даст 1-2 препарата на горизонте 15 лет. + разрешили судебной спор за свой патент на Korlym до 2037.
Теперь повангую - условия идеальны для поглощения компании бигфармой, и тендер вполне вписывается в это дело как подготовка CORT с целью увеличить долю (и иметь больше рычагов диктовать свою цену). Сюда же вписывается и проверка от суда ньюджерси, как попытка сбить цену перед покупкой. А заявления шакальных контор типа Portnoy Law это типичный инфошум любого пике.
Однако есть нюанс - как говорил один персонаж "ты никому не нужен, если показываешь прибыль - тебя хотят, когда ты обещаешь большой куш, но потом". Хотя тут у CORT тоже есть козырь в виде норм пайплайна втч с онкологией.
Кароч это все влажные мечты и домыслы, пусть и с долей логики. Реальность покажет.
4
Нравится
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
Читайте также
2 комментария
Ваш комментарий...
@nizogor Выкуп не переносили, а продлили. Цена упала не из-за продления, а из-за инициированной проверки от окружного суда.
В фарме, особенно малой капитализации, мнения по "возврату к уровню" это гэмблинг в квадрате, абсолютно пустое дело, я этим не занимаюсь. Тут либо вкладывать на долгосрок (но только свои), либо реагировать на такие вот редкие движения боковиков в интрадей. Ну либо пытаться комбинировать, только не как я, закосячив себе ЛДВ.
P.S. Но это все - имхо. На истинность не претендую и пульс использую как заметки для себя.
Нравится
1
Авторы стратегий
Их сделки копируют тысячи инвесторов
Tsitserman
30 подписчиков • 20 подписок
Портфель
до 5 000 000 ₽
Доходность
+15,45%
Еще статьи от автора
22 февраля 2022
GAZP SBER VTBR нет здесь дна в текущей ситуации, сегодняшние отскоки могут быть как результатом шортфиксов, так и локальными сквизами. Единственным вариантом (очень спорным) сдержать пике без нормализации обстановки являются периодические интервенции выкупа гос фондами с биржи, что равносильно сжиганию денег в печи. имхо.
upd: прочитал о мерах поддержки со стороны ЦБ. Типичный случай номенклатурного мышления - заморозить цены в отчетности (спасибо, что только в отчетности)
21 февраля 2022
GAZP SBER норм шорт сквиз. Был бы менее резвый и не удержался бы от фикса убытка. Пока держусь, но тошнит. А если по существу, без коммерции, то это все очень печально...
"Перспектив нет, надеюсь это скоро пройдет"©
17 февраля 2022
FB Забавно читать диферамбы и посты надежды в стиле "мощная контора, генерирующая прибыль, сильно недооценена...", "метавселенная, надо брать" , "таких цен больше не будет" и т.д. Не разделяю оптимизма:
1) контора заточена исключительно на рекламный бизнес, построенный вокруг использования личных данных пользователей в тихушку, по дефолту. Кстати весьма каноничненько, что создавая прародителя FB, Марк банально ломанул базу универа, чтобы стилибонькать фотки студентов. Так насколько многообещающие перспективы у конторы, когда ее лишают кислорода в виде необходимых данных сначала эпл, а теперь и гугл? И это без учёта всего остального негатива. Вот и остаётся заговаривать зубы про метавселенную и триллионный метарынок, который якобы прям очень близко.
2) ну и про остачертевшую мету. Любые очки для AR/VR - это как стилус для смартфона. так и представляю как все желают напялить на себя Окулус в метро/макдаке или позалипать в нем на ходу))) Другое дело - стимуляция с использованием нейроинтерфеса, но это прям совсем не близко, мягко говоря. Это как бы намек, что метавселенная с существующим интерфейсом требует иной модели монетизации, т.к. паттерны ее использования уж слишком отличаются, и не факт что овчинка будет стоить выделки. Сомневаюсь, что реальные инвесторы, что вкладывались в эту контору как в бенефициара дикого (ранее) рынка данных, без оглядки на перспективу регулирования, разделяют радость от неизбежных издержек вынужденного перепрофилирования (частичного, но очень весомого и дорогого), и вряд-ли подобные перспективы и риски учтены в стоимости (т.к. их и не оценить)
ИМХО.