💼 Итоги работы стратегий NZT Rusfond:
Базовая стратегия показала динамику -21% против -26% индекса Мосбиржи с начала работы. Объем кэша составляет 21,9% и придет еще 0,7% дивидендами Европлана.
&NZT Rusfond
Агрессивная стратегия показала динамику -3% против -4,7% индекса Мосбиржи с начала работы. Объем кэша составляет 18,8% и придет еще 0,8% дивидендами Европлана.
&NZT агрессивная
Рынок остается слабым и может провалиться ниже. Мы уже расписывали сценарий такого падения, но чем дальше оно реализовывается, тем яснее становятся потенциальные цели.
Сейчас мы можем с уверенностью говорить, что первая цель падения по малой фигуре - 2300, тогда как цель падения по большой фигуре 2200. Не исключено, что они реализуются как раз в рамках трендовой пятиволновки, которая сейчас началась.
📉Возможность такого падения подтверждается и через оценку рынка через ставку ЦБ, 2300 достигается при росте КС к 23%, которые уже заложили все индикаторы на рынке.
Однако, чем ниже становится рынок и чем выше ставка, тем слабее будет чувствительность вплоть до того, что нельзя исключать, что на очередном росте ставки рынок не упадет на ожиданиях об окончании цикла роста ставки.
💵Мы уже давно ждем уровни 2300-2400 для покупок и вот, видимо, дождемся на следующей неделе или до конца года. Мы бережно пронесли достаточный объем кэша к этому моменту и будем готовы покупать хорошие активы широким фронтом при таком снижении рынка, что позволит нам не только опережать рынок на его падении, но также опередить рынок и в цикле роста.