Важность дюрации облигаций для вашего инвестиционного портфеля

Сегодня в 7:52

📈 Почему важна дюрация облигаций: что это значит для вашего портфеля? Если вы инвестируете в облигации, то наверняка слышали о таком показателе, как дюрация. Это важный инструмент, который помогает оценить риски и перспективы ваших вложений. Разберемся, что такое дюрация и почему она так важна 💡 Что такое дюрация? Дюрация – это показатель, который характеризует две ключевые вещи: 🔹Срок возврата вложений Дюрация показывает, через какое время вы в среднем вернёте свои деньги, учитывая все купонные выплаты. Она обычно немного меньше срока до погашения облигации 🔹Чувствительность цены облигации к изменениям ставки Дюрация также показывает, насколько изменится цена облигации, если ключевая ставка вырастет или снизится на 1 процентный пункт (п.п.) 🛠️ Как работает дюрация? Дюрация – это полезный инструмент для оценки рисков в условиях изменения процентных ставок: 🔸Если ставка падает, цены на облигации растут. Дюрация покажет, насколько сильно увеличится цена бумаги 🔸Если ставка растёт, цена облигации падает, и дюрация поможет понять, насколько это ударит по вашему портфелю 🤔 Например, у облигации дюрация составляет 5 лет. Если ключевая ставка вырастет на 1 п.п., цена облигации упадет примерно на 5%. Если ставка снизится на 1 п.п., цена вырастет примерно на 5% 📊 Почему дюрация важна для вашего портфеля? 🔻Оценка рисков Если вы ожидаете роста ставок, лучше выбирать облигации с низкой дюрацией, чтобы избежать сильного падения цен 🔻Управление доходностью Если вы предполагаете снижение ставок, бумаги с высокой дюрацией помогут получить больший прирост за счет роста их цен 🔻Планирование сроков Дюрация помогает оценить, когда вы вернете свои деньги. Это особенно важно для долгосрочных целей или планирования ликвидности 🔑 Как выбирать облигации с учётом дюрации? 🔹Для стабильного рынка: Если ставки стабильны, выбирайте бумаги с дюрацией, соответствующей вашим инвестиционным целям и горизонту 🔹Для растущих ставок: Предпочтительны облигации с короткой дюрацией, чтобы минимизировать потери от падения цен 🔹Для падающих ставок: Облигации с высокой дюрацией могут значительно вырасти в цене и принести вам дополнительный доход 📌 Вывод: как использовать дюрацию? Дюрация – это инструмент, который позволяет инвесторам управлять рисками и выгодно реагировать на изменения процентных ставок. Если вы хотите создать сбалансированный портфель, учитывайте дюрацию облигаций при выборе бумаг 💬 А вы учитываете дюрацию в своих инвестициях? Поделитесь опытом и задавайте вопросы в комментариях! 👇 #обучение #учу_в_пульсе #пульс_учит #прояви_себя_в_пульсе #пульс_оцени #хочу_в_дайджест #новичкам #облигации #инвестиции