Lethevr
Lethevr
15 июня 2024 в 10:31
Привет, дорогой дневник #рантье! Соскучился, поди, забросил я тебя... На работе бурный шторм удалось свести к сильному волнению. Вдобавок, жена уехала надолго, и я остался один-одинёшенек впервые за много лет – люди? как вы можете в одиночку жить, это ужасно же... Зато, правда, проявилось свободное время. В общем, я проштудировал новости, слухи и аналитику (зачастую основанную на слухах и кофейной гуще), и вот что могу сказать. ЦБ, скорее всего, в конце июля поднимет ставку. Шанс очень велик - экономика перекошена, потребительских товаров производится недостаточно, импорт подрезан, а военные выплаты и повышенные зарплаты в оборонном секторе давят на инфляцию. Что это значит в практическом плане? Сильнее всего отреагируют облиги ОФЗ, будет падение тела (относительно сейчас). Остальные облиги тоже припадут, но там объемы мизерные (относительно ОФЗ), и падение будет не таким драматичным. По акциям это тоже должно (!) стукнуть – по застройщикам (долой ипотека), по металлургам (минус металл застройщикам), в общем по всем, у кого производственный цикл долгий. А вот кто выиграет – ритейл, алкоголь, в общем те, кто может переложить свои затраты на потребителя быстро. Если смотреть дальше, на горизонт больше года, то есть интересные идеи, но их даже думать не буду, ибо наше будущее ща вообще непредсказуемо. Эскалация нарастает, и хз куда вывернет история, так что будем действовать по обстоятельствам. Так что для себя вывод сделал такой: на ИИС (где у меня ОФЗ) я начал придерживать купоны (буду держать в LQDT), и жду решения ЦБ. На простом облигационном счете буду по-прежнему добирать наиболее просевшие бумаги с обнуленным НКД, и это, кстати, приносит результат. У многих облиг среднюю вывел уже сильно ниже номинала (конечно, до текущих цен далеко), так что в перспективе, при погашении, будет дополнительный профит от погашения тела. Написал это, и полез в эксель, считать сколько этого доп. профита будет: +543к! 🔥 Приятная цифра, но, к сожалению, сильно виртуальная – сроки погашения некоторых облиг аж в 2037 году, так что практического значения одномоментно, как это было скажем с погашением Роснано – увы. Но как известно, копейка рубль бережет. Из интересных событий – грядущая оферта КАМАЗ ПАО БО-П10 (RU000A104ZC9), я всё-таки не успел снизить среднюю ниже номинала (ща у меня 1011,72р), так что, если на оферте камазовцы провернут трюк а-ля шевченковцы (напомню, те установили на оферте новый купон - 1 копейку!), то я в убытке. Ждем-с. Я посчитал «по-честному» #радостькаждыйдень – относительно начала года ежедневка купонов выросла с 4197р до 5993р. Тут правда сидит и пополнение ИИС, а не только реинвест. Но всё равно, глаз радует. По управлению сбером (я же – УПРАВЛЯЮЩИЙ, ха-ха) – всё хорошо, там профит уже больше, чем дал бы аналогичный депозит по самым высоким ставкам. Несколько подгадило то, что сбер сместил дивы с мая на июль, но клиента в целом устраивает такой сдвиг. Главное, чтобы дивгэп быстро закрылся; тогда я вообще буду в шоколаде. Что еще? На рынке акций я пока пас, чтобы интересного там не происходило. Проблема в том, что я сижу в лонговой маржиналке тинька, и не могу открывать новые позиции. Тинек растет, но медленно и рывками, а мне нужно преодолеть рубеж 3200 (сейчас 2900р). Но если бы мог – набирал бы сейчас Газпром, Новатэк, Камаз и возможно ЮГК. Очень надеюсь вернуться в клуб активных хомяков 😎 В общем, всем мира, добра и удачи.
12
Нравится
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
Читайте также
26 ноября 2024
Транснефть: стабильная монополия
25 ноября 2024
ВТБ: наше мнение об акциях
3 комментария
SergA.60
15 июня 2024 в 10:41
Я до следующего заседания в облиги не полезу. Паркуюсь в фонды. А из акций интересен Совкомфлот, Пози. Жду развязку по Х5 и Яше.
Нравится
1
Lethevr
15 июня 2024 в 11:49
@SergA.60 по ОФЗ - да, конечно, однозначно ждать. А вот по корпоратам, там зависимость от ставки сильно меньше выражена, в силу слабости объемов торгов, мало продавцов и мало покупателей. Поэтому скажем, ну объявят 20ю ставку, ОЗФ упадут сразу на много, а вот корпораты сильно меньше, а ВДО вообще может даже прибавить - бегунки из офз могут перетечь. Было такое уже и не раз. Поэтому ждать у моря погоды в обычных облигах - ну такое себе, дневные флюктуации сильно круче бывают.
Нравится
2
SergA.60
15 июня 2024 в 12:07
@Lethevr будут новые размещения после повышения ключа. Думаю, что можно будет выбрать эмитентов с отличным рейтингом и высоким купоном. Плюс слить ВДО и переложить в ОФЗ. На длинной дистанции хорошая перспектива, а я не тороплюсь!
Нравится
1
Пульс учит
Обучающие материалы об инвестициях от опытных пользователей
VASILEV.INVEST
27,5%
7,1K подписчиков
Invest_Dim
+17,9%
9K подписчиков
Poly_invest
8,1%
5,1K подписчиков
Транснефть: стабильная монополия
Обзор
|
Вчера в 13:00
Транснефть: стабильная монополия
Читать полностью
Lethevr
358 подписчиков 26 подписок
Портфель
от 10 000 000 
Доходность
42,97%
Еще статьи от автора
17 ноября 2024
Привет, дорогой дневник #рантье! С биржевой точки зрения – у меня пустая неделя. Ну не считать же за активность покупку за купоны нескольких паев Рентал Про? С точки зрения лонга тинька (блин, никак не привыкну к их переименованию) – снова набрал позицию после выходных свободы, не угадал с входом, в итоге просидел всю неделю в минусе, и только в пятницу вылез в зеленую зону. В целом, на текущий момент с учетом комиссий ежедневных я в нуле. В итоге оставил позицию как есть, не стал выходить, посмотрим, что принесет следующая неделя. Поставлю на зеленое – хорошие новости. Если будут плохие – ну что же, посижу еще в красном. И кстати да, если додержу позицию до 22 ноября, выходить не буду – считаю, что дивгэп у тинька – типично в пределах дневной волатильности. Напомните мне – в лонг же дивы мне идут? Это в шорте дивы брокеру? Продолжаю моделировать «портфель-25», добавил туда 21-м эмитентом Русагро. По нему мне нравятся все новости – и сделки поглощения (+НМЖК, +Агро-Белогорье), и редомициляция, да и вообще я считаю, что жратва – базовый компонент человеческих потребностей (в отличии от капитализации эппл). Кстати, за месяц, теоретический портфель-25 похудел на 2%. Лень сравнивать с индексом, но по ощущениям, упал меньше. Поскольку портфель планировался из 20ти эмитентов (плюс-минус), то должны быть и кандидаты на выбывание. Сомнение вызывает Новабев – как она, на горизонте десятка лет – будет расти и дивы платить достойные? Или есть кандидаты получше и понадежнее? Почему это важно, простой пример – у меня есть акции Совкомфлота, купленные в 2022 году по 40 рублей. Последние заплаченные дивиденды шли мне с доходностью 23%, а всего за два года дивы закрыли 50% стоимости вложений. И это не считая того, что акции сегодня стоят 97р (+140%)! Буду ли я их продавать? Только если найду другую Золотую Курочку, которая несет яйца не С2, а С0 😎 Ну или второй вариант – Золотая Курочка перестанет нести яйца. С такой точки зрения Новабев выглядит средненько. Ну, время пока есть (денег на покупку нет 🥲 ), будем думать/оценивать/моделировать. Аналогичные раздумья у меня по поводу Мосбиржи – есть аргументы и за и против. Против – в основном то, что я думаю у Мосбиржи драйверы роста как-то сдулись, а вот высокие дивы так и не случились. За – ну как бы у нее конкурентов нет, и если по аналогии с Совкомфлотом моя див. доходность сейчас 20%. Но ее у меня – копеечный объем, в портфель-25 придется брать по текущим ценам, такой див. доходности боюсь уже не достичь. Ну и я так и не решил Ленэнерго или ИнтерРАО? Оба разом – ту мач. Ленэнерго вроде получше выглядит, но Интер – мастодонт на фоне козявки, да и есть уже в портфеле прилично уже сейчас. Газпром и Газпромнефть. Очень сложный выбор. Пока оставлю, но покупать буду в последнюю очередь – Газпрома ща имею буквально пару акций-маркеров, Газпромнефти побольше. Тяжелые у них сейчас времена, и мне кажется, еще долго будут. Так что не буду спешить покупать, есть более срочные покупки. Кстати, любопытный момент – очень сильно упали Позитивы, прям драматически, на 21% за месяц! Поскольку я примерно представляю, чем они занимаются, рынок у них пока еще бездонный (они еще даже на рынок средних компаний не спустились), да и геополитика им благоволит, то расцениваю такое падение как хорошую возможность взять, пока ценник припал. Дивы у них слабенькие, но мы же их пока рассматриваем как компанию роста, наряду с Яндексом. Хотя, какие нафиг акции роста, нам, старикам? 💪 Остальной состав портфеля-25 более-менее адекватен, особо вопросов не вызывает. Всем мира, добра и удачи.
10 ноября 2024
Привет дорогой дневник #рантье! Провел измерительные работы по реальному и предполагаемому портфелю акций (ну тот, который «идеальный», из 20 акций). Чисто для истории зафиксирую цифры здесь. Итак, цифры. Текущий портфель дает 10,07% дивидендной доходности до налогов, или 8,76% чистыми. Будущий – 11,94% или 10,4% чистыми. И даже чуть больше, потому как Х5 там с нулевой див. доходностью. Для любопытства, облигационная часть приносит 15,76% грязными или 13,71% чистыми. А уж как у облиг зашкаливают коэффициенты Шарпа/Сортино любо-дорого посмотреть, особенно у ОФЗ 😊 В принципе, по акциям можно было бы добиться и большей доходности на 1-2%, но тогда надо забыть по яндексы/позитивы и прочие ИТ. Да и вообще тупо в Сургут всё загнать, будет 18-20%. В итоге рассматривал порядка полусотни компаний (ух, сколько аналитики пересмотрел/перечитал за эти два дня!), оставил по итогу шорт-лист из 20 компаний (из 54 существующих). Ну и заработать денег на эти 20 – задача посильная, хотя сложная, я в «идеальном» портфеле щедро насыпал доли и суммы, чего этот эксель жалеть-то? 😂 В этих двадцати одну надо явно выкинуть – либо ИнтерРАО, либо Ленэнерго. Вторая доходнее, первая стабильнее. Но два энергетика вместе – перебор. Не решил еще. Ну и есть потенциально интересные кандидаты на включение – Астра или Лента. И по отраслевой структуре портфеля тоже есть вопросы, мало финансов, зато много айти… Еще в фонды недвижки надо закинуть до доли в 10%, а то ща 2% с копейками… Кстати, на удивление, самый доходный – Сбер7, потом с отрывом Рентал, и потом только Парусы. Я ожидал другой расклад победителей. А еще на заметку – разобраться с ИИС (ему уже три года, вырос то как!), как быть дальше, разобраться с ИИС3 (там жесть, никто ничего не может сказать определенного), и с новой «программой долговременных сбережений» (пришло письмо на госуслугах), а то в свое время мою накопительную часть пенсии украл НПФ «Эволюция». Я как-то подзабил тогда на войну с мошенниками (в ПФР на моё «я никаких разрешений не давал, и про этот фонд в первый раз слышу» просто плечами пожали и всё), а ща прям чую – пора заняться! А еще – слухи ходят о поднятии ценза квала с 6 до 12 лямов. Печаль, коли так. Надо следить за новостями. В общем, работы много, работы интересной. Кстати, пока шерстил аналитику обратил внимание, что все 100% контента – «несите ваши денежки», есть один, который только ренивестирует, и нет НИ ОДНОГО автора, который бы рассказывал, как живет с капитала. Ну точнее есть, аж два, но у меня ощущение, что их рассказы как раз чтоб на мне заработать, а не поделиться механикой своих трат и вариантов распоряжения активами. А очень интересно. Всем мира, добра и удачи.
8 ноября 2024
Привет, дорогой дневник #рантье! Что-то вспомнился анекдот. Кошка: - До чего же в соседнем дворе коты нахальные! Вчера шла - изнасиловали, сегодня шла - изнасиловали, завтра опять пойду... Я к чему. Два дня в тиньке было ралли. Спасибо Дональду Фредовичу! За эти два дня котировки прибавили хз сколько там в цене акций, не считал, но в стоимости вышло +4,5 ляма. И хотя это еще не перебивало в целом мой убыток, но мое каменное сердце дрогнуло, и я выставил тейк-профиты в две ступеньки на 2545р и 2560р. Обе сработали. Рассудил так – в понедельник, если ралли продолжится, то снова возьму в лонг и полезем выше. А если к тому моменту выдохнемся, то осмотримся, и зайдем пониже. Почему-то мне кажется (на уровне ощущений, никакой логики), что многие захотят зафиксировать стремительный рост индекса на 200 пунктов за несколько дней. В любом случае, я проведу выходные без маржиналки, а она – цензурных слов не сказать, сколько стоит в день. Свобода!!!! Да и циферки долей активов можно посмотреть без искажения лонговыми позициями. Вспомнить про #радостькаждыйдень и прочие занимательные измерительно-сравнительные характеристики. Мб, завтра и займусь. Ну что ж, две трети падения (которое началось для меня 6 мая) я отыграл. Еще треть – и закрою гештальт. Полные мемуары с цифрами я издам попозже, сейчас еще битва продолжается. Всем мира, добра и удачи.