🥳❌Отмечаем 10 лет с событий 16 декабря 2014 года Эта дата для рынков так же важна, как 17 августа 1998 (дефолт) и 24 февраля 2022 Предыстория: Прошло полгода с признания Крыма частью РФ, мы увидели первые ссанкции, и как к ним можно подстраиваться. У рынка акций рос upside. А курс рубля к доллару с начала года вырос с 32,88 до 65,89 руб. Утро 16 декабря 2014 года началось задолго до будильника с новости. Около часа ночи ЦБ принял решение о повышении КС с 10,5% до 17%. Первым новость опубликовала газета Ведомости. Тогда TG-каналы не были так распространены и новости распространялись медленнее. Зато звонки начались ближе к 5-6 утра. Повышение ставки должно было остановить падение курса рубля, но с открытия торгов творилась вакханалия: валюта сначала упала, ...потом выросла, ...потом не важно, потому что валютных трейдеров вынесли ногами вперед. Как 🦬, так и 🐻. Брокеры экстренно меняли ставки по рискам, что приводило к маржин-коллам и нелогичным движениям. Например, на росте курса падали акции экспортеров Те редкие финансисты, у которых были свободные деньги ловили вкусные цены по Распадской, СургутНефтегазу, и другим акциям Облигации, кстати, не стали защитным инструментом: 🔘флоатеры еще не были распространеы, поэтому от повышения ставки бонды летели вниз так же, как и акции. Но хотя бы математически предсказуемо 🔘бонды продавали те, кто считал, что выгоднее переложиться в подешевевшие акции 🔘и те, кто был вынужден освобождать ликвидность из-за изменения ставок риска (влияет на размер плечей) Какие выводы мы сделали? 🔹без плечей 🔹всегда должен быть кэш, или предсказуемый денежный поток (работа/рента/...) 🔹диверсификация. всегда! 🐾 Кот.Финанс #хочу_в_дайджест #прояви_себя_в_пульсе #пульс_оцени

👶Портфель внучков⛄️ (декабрь) Мы придумали портфель внучков, как аналог портфеля бабули, но с офертами. Это такая же подборка облигаций с рейтингом А- и выше, но внучки имеют большее разнообразие за счет того, что ставят даты оферт в напоминалки в 📱 Наша философия инвестирования не предполагает частый ребаланс. Для вас мы составляем доходный, комфортный, пассивный портфель. Ведь время - это тоже ресурс⚡️С ребалансом есть 👵🤘 Бабуля на максималках Кто не любит длинный выпуски - Лучше фондов ликвидности Принципы: - фикс.доходность - рейтинг А- и выше - высокая ликвидность - не более 10% на компанию, не более 40% на отрасль, но с офертами. Что не так с офертами? ✅Выбрали: · Самолет (самая доходная рискованная инвестиция) RU000A107RZ0 · Брусника RU000A107UU5 · ВИС RU000A107D33 · Эталон RU000A105VU7 · Окей (входят в Черный список, но в портфель с офертами решили включать; не хотите иметь дело с 🤥? - серым варианты для замены) RU000A105FM7 · М.Видео RU000A104ZK2 · АФК Система RU000A104693 · ТрансФин-М RU000A0ZYEB1 · Интерлизинг RU000A106SF2 · Балтийский лизинг🆕 RU000A106EM8 🆕- изменения относительно прошлого выпуска ❗️Средневзвешенная доходность 🤪сумасшедшие 47,5%, срок ~1,1 года ⌛️Меньше срок – меньше реакция на нервозность ставки: - поднимут КС – не отреагирует - снизят - не удастся поучаствовать в переоценке😞 Потенциальные игроки ♻️«на замену»: ЛСР, Сэтл, Пионер, Джи групп, Евротранс Полезно? Ставь👍 🐾 Кот.Финанс #хочу_в_дайджест #прояви_себя_в_пульсе #пульс_оцени

👵Портфель бабули☃️ (декабрь) Мы придумали портфель бабули, чтобы предлагать простые и надежные инвест.решения, не требующие много времени. Кредитный рейтинг А- и выше – золотая середина (компромисс) между риском и доходностью Принципы: · Без оферт, потому что бабуля может пропустить их · Высокая надежность (А- и выше), потому что толерантность к риску низкая · Высокая диверсификация, и в то же время не навязчивость с количеством выпусков, чтобы число корпоративных действий, реинвестирования, и прочего – не напрягало · Высокая ликвидность (легко купить/легко продать) Почему мы меняем состав? Портфель бабули – это подборка📋, а не портфель💼 в буквальном смысле. Её цель – дать интересные идеи для вложений в облигации сейчас⏰. Можно держать до погашения, т.к. портфель бабули задумывался как пассивный. А для реинвестирования лучше брать новых лидеров. Кто хочет ребаланс – 👵 Бабуля на максималках ✅Выбрали: • Эталон 🆕 (у ✈️ все ближайшие выпуски с офертами, зато ✈️ возглавит портфель внучков) RU000A103QH9 • М.Видео (выбрали выпуск 3, т.к. у 4 срок до погашения 4 месяца) RU000A104ZK2 • Джи Групп RU000A106Z38 • Интерлизинг RU000A106SF2 • Пионер RU000A104735 • Делимобиль RU000A106A86 • ЛСР RU000A103PX8 • СТМ 🆕 RU000A103G00 • ВУШ 🆕 RU000A106HB4 • ВИС 🆕 RU000A1060Y4 🆕- изменения относительно прошлого выпуска Самой концентрированной отраслью оказалось жилищное строительство– 40%❗️👀 Кого это смущает – можно выбрать замену (серым). Средневзвешенная доходность 38,3%❗️, средневзвешенный срок ~1,5 лет Также в подборке целых 5 варианта для замены: СЭТЛ, Уральская сталь, Новотранс, Евротранс, Практика ЛК 🐾 Кот.Финанс #хочу_в_дайджест #прояви_себя_в_пульсе #пульс_оцени