🔍Сегодня группа М-Видео $MVID опубликовала результаты за 9 мес 2024 года и провела эфир. 📉 Отчетность вышла слабая. Ощущение, что трансформация бизнес-модели либо не закончена, либо не дает должного эффекта. В отчетном периоде трафик магазинов снизился, GMV вырос на 8%, что говорит о росте чека на уровне инфляции. МСФО группа публикует по полугодиям, нужно ждать результатов за 2024 г. Группа делает упор на открытие магазинов компактного формата. За 9мес24 открыли 68 новых магазинов. Аргументируя это тем, что дорогостоящую технику потребитель все равно предпочитает прийти проверить вживую и получить консультацию в магазине. Но ничего не мешает потребителю посмотреть и заказать на $OZON В тоже время говорят, что Маркет-плейсы им не конкурент как таковые, так как они являются лишь площадкой, а конкурентами выступают другие продавцы. Доля продаж через маркет-плейсы <10%, через свой маркет-плейс 8%. 💼Что касается долга то у группы тенденция на сокращение долговой нагрузки. В августе был погашен выпуск 2 на 9 млрд руб. В апреле 2025 оферта у 4-го выпуска эмиссией 7 млрд руб. Отметили, что группа спокойно проходила погашения и к оферте готова, а распродажи вызваны спекуляциями. Так же в 22.07.25 предстоит погашение 5-го выпуска эмиссией 5 млрд руб. 📈 По поводу ликвидности отметили, что с банками договорились о рефинансировании, а так же есть еще невыбранные кредитные линии. Причем ставки кредитов не хуже рынка. Я снова решил поиграть в ковбоя и купил МВ Финанс-001Р-04 $RU000A106540 с офертой 18.04.2024 и периодом предъявления к выкупу 14.04.25-18.04.25. Взял очень мало, по сравнению с тем же Самолет ГК-БО-П11 $RU000A104JQ3