Продолжаем разбор сектора продуктового ритейла и переходим к наиболее интересным компаниям для инвестиций. X5 Retail 🍏 ( FIVE@GS X5 ) Лидер отечественного рынка розничной торговли с долей около 14,6%. Компания демонстрирует уверенные темпы роста и активно развивает прочие направления бизнеса – например, сеть дискаунтеров «Чижик», цифровые сервисы и пр. Среди публичных игроков является лидером на активно растущем направлении онлайн-продаж в РФ с долей в 13,2%. По большинству операционных и финансовых показателей X5 – наиболее эффективный представитель отрасли в данный момент. Компания уже завершает свой переезд в РФ. Торги ее акциями, как ожидается, начнутся уже совсем скоро. Завершение редомициляции дает возможность возобновить дивидендные выплаты. Однако стоит учитывать, что из-за потенциального навеса предложения и коррекции на российском рынке (которую компания пропустила) мы можем увидеть сильное падение #FIVE на открытии торгов. До их старта некорректно указывать оптимальную точку входа и ожидаемую доходность дивидендов. Магнит 🍏 ( MGNT) Одна из ведущих розничных сетей на отечественном рынке с долей в 10,6%, лидер по количеству магазинов и географии их расположения. Магнит сейчас оценивается дешевле сектора и исторически демонстрирует высокую стабильность, однако уступает большинству конкурентов в плане темпов роста и эффективности. Основная инвестиционная идея в Магните состоит в повышенных дивидендных выплатах. Ожидаемая доходность за следующие 12 мес. составляет 13%. Тем не менее выплаты могут быть ниже ожиданий в дальнейшем, а дисконт в оценке скорее оправдан низкой эффективностью компании и невысокой открытостью компании для миноритарных акционеров. Компанию можно рассматривать в портфель около отметки в 4600-4800 за акцию. Лента 🍏 ( LENT) Продуктовая розничная сеть с долей более 2% на рынке ритейла РФ. При этом компания является крупнейшим оператором гипермаркетов в странес постоянно растущей долей на этом рынке. Лента сейчас проходит период трансформации – наращивает темпы роста в основном за счет покупки других розничных сетей (к примеру, «Монетки»). В декабре была куплена 2-я крупнейшая сеть магазинов шаговой доступности «Улыбка радуги». Также ритейлер повышает эффективность и повышает свою маржинальность, работает с долгом. Тот случай, когда компания из «гадкого утенка» вполне может стать качественным игроком на рынке. Главное, чтобы Лента сохранила текущую траекторию развития. Формировать позицию лучше ближе к отметкам в 1100 рублей за акцию. Novabev Group 🍷 (ранее Белуга Групп, BELU) Ведущий игрок отечественного сектора по производству алкогольной продукции. Компания не является классическим ритейлером, но последние годы активно развивает свою розничную сеть (Винлаб), что является одним из ключевых драйверов динамичного роста бизнеса. Другой позитивный момент - продолжение диверсификации портфеля брендов с фокусом на высокомаржинальные премиальные напитки. Минусы также присутствуют. Во-первых, очень необычный сплит акций, который вызвал много вопросов и вполне обоснованного недовольства частных инвесторов. Во-вторых, общие отгрузки алкоголя в группе снижаются год к году. В-третьих, это производитель алкогольной продукции, что для некоторых инвесторов является негативным фактором. Novabev BELU является неплохим вариантом в инвестиционный портфель, поскольку включает хорошие темпы роста сети Винлаб и привлекательную дивидендную доходность. Покупать можно на уровнях ниже 520 рублей за акцию. Подведем итог: В секторе ритейла можно выделить компании с хорошими перспективами роста, выигрывающие от текущих тенденций на рынке ритейла и в экономике РФ. Оптимальным решением будет выбрать 2 наиболее качественных эмитента согласно вашей стратегии инвестирования. Все написанное выше не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией. Ставьте 💜, если было полезно 😊 #Новости #акции #анализ #россия #аналитика #инвестиции

В России🇷🇺: — последний день для покупки акций «Займера» под дивиденд Акционеры «Займера ZAYM» утвердили 10,51 рубля на акцию в виде промежуточных дивидендов — В Москве начнутся заседания Госдумы РФ в рамках весенней сессии. — Делегация парламента Словакии встретится с российскими министрами 📈Официальные курсы ЦБ России на 13.01.2025 🇺🇸🇷🇺Команда Трампа работает над подготовкой его встречи с Путиным. 📞 Телефонный разговор Трампа и Путина может состояться в ближайшие дни или недели — советник Трампа по нацбезопасности Майк Уолц. 🌾Пошлина на экспорт пшеницы из РФ с 13 января снизилась на 8,9% 🛩США приобрели максимальное за три года число российских деталей для самолетов В мире🌏: 🔮Bank of America Corp. BAC который ранее ожидал два снижения на четверть пункта в этом году, больше не ожидает никаких сокращений и заявил, что есть риск, что следующим шагом будет повышение. Citigroup Inc. — чей прогноз снижения ставки является одним из самых обнадеживающих на Уолл-стрит — по-прежнему ожидает пяти сокращений на четверть пункта, но говорит, что они начнутся в мае. Goldman Sachs Group Inc GS ожидает два снижения в этом году против трех. 🍏Apple Intelligence не помогает Apple увеличить продажи iPhone 💊Johnson & Johnson ведет переговоры о приобретении Intra-Cellular 🇺🇸🇯🇵Белый дом откладывает приказ Nippon Steel о прекращении попытки поглощения US Steel 🔮Экспорт стали из Китая может снизиться на 12% в 2025 году 🛢Рынок отыграл пресс-релиз OFAC (американские санкции против российских нефтяных компаний и танкерного флота привели к резкому росту цен на топливо). 🚗Сообщается, что на новую TSLA Tesla Y уже оформлено более 50 000 предварительных заказов. Поставки в Китай должны начаться в марте, а вскоре после этого, вероятно, начнутся поставки в Европу и США. 🔮Deutsche Bank ожидает, что BYD продаст 5,52 млн автомобилей в 2025 году (+29%г/г) 🇨🇳Доля автопроизводителей на китайском рынке NEV в 2024 году: BYD лидирует с 34,1%, Tesla на 3-м месте с 6,0% 📈Биткойн: $ 94.187,2 #Новости #акции #аналитика #россия #анализ #сша

Подведем итоги недели на российском фондовом рынке Первая торговая неделя года (а точнее ее начало) ожидаемо оказалась тихой в вопросе новостей и рыночных движений. Индекс Мосбиржи MOEX в выходные дни медленно сползал после бурного роста в последние недели декабря, но в четверг и пятницу показал сильные движения в обе стороны на фоне поступающих новостей, хотя по итогу недели падение Индекса составило лишь 0,1%. Российский рубль по аналогичным причинам на неделе не продемонстрировал явной динамики. Курс юаня CNYRUB за неделю упал на 0,6% и закрылся на отметке 13,7 рублей. На праздниках курс доллара USDRUB на FOREX взлетал до 114 рублей на фоне низкой ликвидности, хотя это не показатель: опубликованный ЦБ курс доллара на 11 января составляет 101,9 руб. Большинство экономистов ожидает, что рубль продолжит торговаться на уровне 100 за доллар в начале 2025 года. Из Индекса Мосбиржи наиболее сильную динамику за неделю продемонстрировали: #T +7,5%, #AFLT +5,3%, #PLZL +5,5%, #PHOR +3,9%. Наибольшее снижение показали представители нефтяного и транспортного секторов на фоне новых санкций США. Рынок отдыхает от макроэкономики. Значимых данных с начала года не выходило, а ближайшие недельные данные по инфляции будут опубликованы лишь на следующей неделе. США ввели самые масштабные санкции против энергетического сектора России. Они затронули такие компании как Газпром нефть SIBN, Сургутнефтегаз SNGS и Совкомфлот FLOT, страховые компании Ингосстрах и Альфа Страхование, проект Роснефти «Восток Ойл», СПГ-заводы Новатэка и Газпрома и широкий список прочих компаний, связанных с энергетическим сектором, как и множество физлиц. Согласно заявлениям администрации Белого дома, «новые санкции будут стоить России миллиарды долларов ежемесячно и, как следствие, ударят по курсу рубля». В целом, удар по энергетическому сектору РФ и вправду сильный, но отечественные компании в очередной раз найдут новые пути обхода санкций, что выльется лишь в удорожание стоимости транспортировки нефти, но не приведет к ограничению российского экспорта. На этом фоне, к слову, мировые цены на нефть достигли локальных максимумов вблизи $ 80 за баррель (рост за месяц составил более 8%). Более высокая стоимость барреля частично компенсирует негативный эффект санкций, Акции X5 Retail FIVE@GS вернулись к торгам на Московской бирже. Бумаги ритейлера не торговались с апреля из-за процесса принудительной редомициляции. Из-за значительного навеса предложения, а также того факта, что акции X5 (новый тикер) «пропустили» всю коррекцию на российском рынке акций, аналитики ожидали, что котировки откроются гэпом вниз. Однако на старте торгов X5 удивил инвесторов. Аналитики ожидают, что компания в ближайшие 12 мес. выплатит большой спецдивиденд в счет пропущенных дивидендов.