ОБЛИГАЦИОННЫЙ ВЕСТНИК 2️⃣2️⃣🔸1️⃣0️⃣🔸2️⃣0️⃣2️⃣4️⃣ 🤨 Добрый вечер, друзья! Новостей сегодня немного, но поделюсь всеми, что знаю :) ---------- 🆕 НОВЫЕ РАЗМЕЩЕНИЯ / АНОНСЫ: 🍁 МИНИСТЕРСТВО ФИНАНСОВ представляет участников завтрашнего аукциона - блудный флоатер вернулся :) Итак, на суд общественности вынесены бумаги: 26245 SU26245RMFS9 (купон 12%, погашение в сентябре 2035 года) и замученный флоатер 29025 SU29025RMFS2 (купон равен средней RUONIA за период, погашение в августе 2037 года). Посмотрим, как пройдет сие знаменательное событие на столь беспокойном рынке, но чудес сейчас, кажется, не бывает. 🍁Установлены финальные купонные ставки по большинству выпусков, собиравших сегодня заявки: - ВСЕИНСТРУМЕНТЫ.РУ (фикс. купон): 21,85% (стартовый ориентир - 22%) - ВСЕИНСТРУМЕНТЫ.РУ (флоатер): ΣКС + 3.5% (стартовая премия - 3.75%) - КАМАЗ: ΣКС + 1.75% (старт - 2%) - РОСТЕЛЕКОМ: ΣКС + 1.3% (старт - 1,4%), объем увеличен с 10 до 13,5 миллиардов - ВТБ - ЛИЗИНГ: финал на момент публикации не огласил Получается, на крупных игроков денег пока на рынке хватает - это ли не повод выпить за их здоровье :) ---------- 📶 РЕЙТИНГИ: 🧑‍🎓 АКРА: ➡️ ФАРМФОРВАРД RU000A107BD1 получил подтверждение рейтинга 🅱️🅱️➕ и стабильный прогноз. 🆕 СИМПЛ СОЛЮШНЗ КЭПИТЛ (головная контора ПР-Лизинга) RU000A107SG8 получает второй рейтинг, аналогичный недавно полученному у другого агентства: 🅱️🅱️🅱️➖, прогноз стабильный 🧑‍🎓 НКР: 🆕 КЛВЗ КРИСТАЛЛ RU000A105Y14 получает новый рейтинг на уровне 🅱️🅱️➖, прогноз стабильный. Также имеется действующий на уровне 🅱️➕ от Эксперт РА. ➡️ БРУСНИКА RU000A107UU5 RU000A1048A9 обзавелась подтверждением рейтинга на уровне 🅰️➖ и тем же стабильным прогнозом. 🧑‍🎓 НРА: 🎈 Разбудили демона - агентство понижает кредитный рейтинг эмитенту РЕАТОРГ RU000A105BP9 сразу на 4 ступени - с уровня 🅱️🅱️➕ до 🅱️, сохраняя при этом стабильный прогноз. И до этого был стабильный, но от полета на несколько ступеней вниз не спас. Эмитент, к слову, выплатил и купон и амортизацию в срок, однако мнение агентства таково: "Понижение кредитного рейтинга до уровня «В|ru|» вызвано устойчивой негативной динамикой показателей рентабельности капитала, чистой прибыли и операционного денежного потока без учёта изменения оборотного капитала на фоне существенного снижения выручки и чистой прибыли в 2024 году". ---------- 🥶 ДЕФОЛТНЫЕ СКАЗКИ 🍁 Эмитент ТЕХПОРТ изо всех сил старается выйти из технического дефолта - кажется, что недостающая сумма амортизации по выпуску БО-01 RU000A106KY0 таки частично в НРД поступила, до конца дня обещали закрыть долг полностью. Значит какое-то время еще побарахтается, однако я стараюсь не иметь долгосрочных отношений с эмитентами после подобных ситуаций в принципе. Лишь спекулятивные интрижки, но это уже отдельный вид удовольствия. А вот эмитент КУЗИНА $RU000A1065H8 в техническом дефолте продолжает окапываться. Но там и срок еще имеется до 31 октября, дабы избежать полноценного фиаско. ---------- ✌️ Цифры дня пожалуют вместе с небольшим обновлением после закрытия торгов. Скорого и приятного завершения рабочего дня, друзья! #новости #облигации

ОБЛИГАЦИОННЫЕ НОВИНКИ 2️⃣2️⃣🔸1️⃣0️⃣🔸2️⃣0️⃣2️⃣4️⃣ 🕰 Доброе утро, дорогие читатели! Новинок тьма, летим к ним, но очень коротко, дабы уместиться :) ✅ Cтарт торгов в районе обеда у выпусков: 1️⃣ НОРИЛЬСКИЙ НИКЕЛЬ БО-10 (🅰️🅰️🅰️) 🔢 ISIN: $RU000A109TW9 🔸 Купон плавающий, привязан к КС 🔸 Значение рассчитывается ежедневно 🔸 Put-оферта через 4 года 🔸 Последний рейтинговый отчет: https://raexpert.ru/releases/2023/nov23a, https://ratings.ru/ratings/press-releases/Nornickel-RA-260424/ Штатный пылесос долгового рынка вновь пришел забрать все свободные деньги. На этот раз он не одинок, эмитент ниже также забирает внушительный объем. Дополнительное представление явно не требуется, но отмечу, что бумага хуже прошлого размещения по премии - в выпуске 001Р-07 RU000A1083A6 к ключевой дают 1,3%. Тонкость в том, что бумага квальская и без ежедневного пересчета, в отличии от новинки. ____ 2️⃣ ДОМ.РФ 002Р-05 (🅰️🅰️🅰️) 🔢 ISIN: $RU000A109U97 🔸 Только для квалов 🔸 Купон плавающий, привязан к КС 🔸 Значение фиксируется за 2 рабочих дня до нового периода 🔸 Без оферт и досрочного погашения 🔸 Последний рейтинговый отчет: https://www.acra-ratings.ru/press-releases/4914/, https://raexpert.ru/releases/2024/jul02f А вот второй штатный пылесос на этот раз вышел с флоатером, обладающим нетипично высокой премией (в сравнении с самим собой, разумеется). Подобные значения компания давала лишь в связке с RUONIA. При этом, выпуск родился квальским, но на спрос это не повлияло - 101 миллиард рублей как с куста. Где-то в углу заливаются слезами аукционы ОФЗ... Дополнительное повествование про компанию также будет лишним, да и историю выпусков подтянуть не удалось, их слишком много, но отмечу, что облигационный долг превышает 500 миллиардов рублей. ____ 3️⃣ ДЕЛЬТАЛИЗИНГ 001Р-01 (🅰️➕) 🔢 ISIN: $RU000A109U06 🔸 Без оферт и досрочного погашения 🔸 Последний рейтинговый отчет: https://raexpert.ru/releases/2023/nov14 Cамый любопытный выпуск дня, предлагающий откровенно щедрый по нынешним временам купон. До последнего были сомнения, что эмитент анонсировал доходность, но нет, действительно купон. Допустим :) Дальнейшую путаницу могло внести то, что эмитент с аналогичным именем на рынке уже был - однако нет, тут снова отличие. Прошлый был из Красноярска, а дебютант с Дальнего Востока родом. Прежнее его наименование - Сименс Финанс, что отражает его крепкие немецкие корни. Занятно, что дебютант не подготовил презентацию к старту, что может косвенно намекать на то, что бумаги расписаны среди "своих" держателей, но в этом мы сможем убедиться лишь после раздачи. ____ ❇️ На первичке сегодня безумная битва за деньги: ▶️ ВСЕИНСТРУМЕНТЫ.РУ 001Р-02 (🅰️➖) 🔸 Только для квалов 🔸 Ориентир купона: ΣКС + не выше 3.75% 🔸 Купон плавающий, привязан к КС 🔸 Значение рассчитывается ежедневно 🔸 Без оферт и досрочного погашения 🔸 Минимальная заявка на первичке - 1,4 миллиона рублей 🔸 Общий срок обращения - 3 года 🔸 Начало торгов - 25 октября ▶️ ВСЕИНСТРУМЕНТЫ.РУ 001Р-03 (🅰️➖) 🔸 Ориентир купона: не выше 22% 🔸 Без оферт и досрочного погашения 🔸 Минимальная заявка на первичке - 1,4 миллиона рублей 🔸 Общий срок обращения - 2,5 года 🔸 Начало торгов - 25 октября ▶️ КАМАЗ БО-П13 (🅰️🅰️) 🔸 Ориентир купона: ΣКС + не выше 2% 🔸 Купон плавающий, привязан к КС 🔸 Значение рассчитывается ежедневно 🔸 Без оферт и досрочного погашения 🔸 Общий срок обращения - 2 года 🔸 Начало торгов - 25 октября ▶️ РОСТЕЛЕКОМ 001Р-12R (🅰️🅰️🅰️ / 🅰️🅰️➕) 🔸 Ориентир купона: ΣКС + не выше 1,4% 🔸 Купон плавающий, привязан к КС 🔸 Значение рассчитывается ежедневно 🔸 Без оферт и досрочного погашения 🔸 Общий срок обращения - 1.5 года 🔸 Начало торгов - 28 октября ▶️ ВТБ-ЛИЗИНГ 001Р-МБ-02 (🅰️🅰️) 🔸 Ориентир купона: не выше 21,5% 🔸 Без оферт и досрочного погашения 🔸 Минимальная заявка на первичке - 1,4 миллиона рублей 🔸 Общий срок обращения - 1 год 🔸 Начало торгов - 28 октября 😃 Каравай-каравай, кого хочешь выбирай! Успешного биржевого дня! #облигации #новые_размещения

СТАТИСТИКА РЫНКА ОБЛИГАЦИЙ 2️⃣1️⃣🔸1️⃣0️⃣🔸2️⃣0️⃣2️⃣4️⃣ 💃 Госпожа статистика сегодня ликует - для нее настоящее раздолье нынче, чему, правда, не рады наши с вами портфели. Я же с интересом наблюдаю за происходящим, уделяя с должной осмотрительностью внимание коротким выпускам, которые сегодня также не пощадили. Авось и дадут заработать, если не произойдет чего-то экстраординарного, но от этого нам с вами уже никак не перестраховаться :) 🥚 Первичка: 🔸 Новых выпусков сегодня не прибавилось, а старые надежно зафиксированы в списке до момента добровольного досрочного завершения размещения, кажется. И да, у нас и ААА-эмитент теперь имеется - на цифре в 85% остановилось размещение эмитента ПРОМСВЯЗЬБАНК RU000A109TJ6 . Правда столь ровный остаток говорит о том, что явно ожидается вход крупного игрока, который ждет пополнения своего счета для покупки на скромные 3 миллиарда рублей. 🛫🛬 Лидеры роста и падения: 🟢В лидеры роста ныне попали и выпуски, прибавившие 0,3% за день. Интересно, дойдет ли до того, что минимальное падение станет лучшим результатом дня? :) Хотя, конечно, такой день лучше не застать. Тем не менее, нельзя проигнорировать ГИДРОМАШСЕРВИС 001Р-02 RU000A1089G0, прибавивший более 3%, а также ВУШ 001Р-03 RU000A109HX2, выросший на 2,14% за день после пятничного залива. А вот эмитента КУЗИНА $RU000A1065H8, возглавившего список, проигнорировать вполне можно - технический дефолтник интересен лишь в спекулятивных целях с непредсказуемым результатом :) 🔴 Крупнейшие падения дня прошли на совсем небольших объемах, как видите, дефицит ликвидности делает свое дело. При всем прочем падения на 1,5-2% уже можно встретить и на объемах - не выдержал напора флоатер ВИС ФИНАНС БО-П06 RU000A109KX6, потерявший 2,34% за торговую сессию. ДИРЕКТЛИЗИНГ, который всегда рынком ценился высоко, после получения негативного прогноза также присоединился к общему заливу посредством выпуска 002Р-03 RU000A1094T3 . 2,14% за день, более 5 миллионов объема торгов - существенно для ВДО-эмитента. 🤝👝 Сделки и объемы: 🔸 В выпусках до миллиарда рублей объемы торгов хоть и повыше последних дней, но все равно крайне скромны. Подозреваю, что просто не развернуться с большой суммой, ибо во многих бумагах продажей тысяч на 500 можно и стакан опрокинуть до цены в процентов 50. Так что сделкой свыше одного миллиона отметился лишь ЕВРОТРАНС 002Р-02 RU000A108D81, покупатель которого вдохновился красивой ценой 80.80. 🔸 В крупных выпусках лидерство оборота вновь занял САМОЛЕТ БО-П14 RU000A1095L7 - популярнейший флоатер в моменте продавили до 99,1% от номинала. А вот бумаги МОСОБЛЭНЕРГО RU000A1099E4 , занимающие по обороту второе место, номинал сумели удержать, несмотря на очень серьезный напор продавцов. ➡️ В онлайн таблице обновлены: - лист № 1 - топ доходностей бумаг, не имеющих оферт или погашение в ближайшие полгода - листы 2 и 2а - таблицы флоатеров, разнообразно представленные. Обычно сие происходит по пятницам или при добавлении новых выпусков, но сегодняшние распродажи попросили сделать это досрочно. Надеюсь, что не зря :) - лист № 3 - выпуски с близкими офертами и погашениями. Наверное, наиболее ценные бумаги нынче, однако с офертами следует быть аккуратными, не все эмитенты их переживут, возможно. ➡️ Доступ к данным по ссылке, которая сохраняет стабильность даже на турбулентном рынке. А сама ссылка расположилась за границами поста, но очень близко) 🙃 Утром вереница новинок пожалует в ленту, осталось только соорудить текстовое описание :) А вам желаю приятного вечернего досуга, дамы и господа! Не унывайте, рассвет мы обязательно дождемся :) #статистика #облигации