&Копи и приумножай
Новатэк. Ждем выше? 🔋
Компания отчиталась за 3 и 6 месяцев 2024 года
Результаты за 6 месяцев
• Выручка: 730,9 млрд против 627,5 млрд годом ранее (+16,4% г/г)
• Чистая прибыль: 345,4 млрд против 158,17 млрд годом ранее (+118% г/г)
• Прибыль на акцию (EPS) составляет: 113,7р
• Заработанный дивиденд за 6м 2024г: 56р или 5,1% дивдоходности
Результаты сильные. Прибыль за полугодие 2024 года оказалась рекордной среди других отчетов за аналогичный период, но рынок ждет падение прибыли в следующих отчетах, пока этого не происходит и результаты намного выше прогнозов и ожиданий рынка.
Выручка Новатэка растет на 16% в год при оценке в 5,4 годовых прибылей, когда тот же ⛽️Лукойл растет на 6% в год, при оценке в 4,16 годовых прибылей.
При таких темпах роста и эффективности бизнеса, Новатэк должен торговаться хотя бы за 7-8 годовые прибыли, а это 1400-1500р за акцию.
Чистый долг компании скакнул до 139,8 млрд рублей, когда полгода назад он был 9,2 млрд. Чистый долг увеличился аж в 15 раз! Но при этом, чистый долг/капитал сейчас составляет жалкие 5,4%, когда комфортная долговая нагрузка — не более 70%. То есть, с долгами все хорошо, долговой ямой здесь вообще не пахнет.
Резюмируя выше сказанное, я жду восстановления акций до 1400-1500р. Если весь негатив уже остался позади, то легко можем увидеть акции по 2000р на горизонте нескольких лет.
#новатэк #копи_и_приумножай
Нравится
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
Читайте также
Ваш комментарий...
Авторы стратегий
Их сделки копируют тысячи инвесторов
Yurech
32 подписчика • 55 подписок
Портфель
до 5 000 000 ₽
Доходность
−10,73%
Еще статьи от автора
29 ноября 2024
Всем доброй ночи!
Путин подписал закон, который увеличивает налоговую ставку на прибыль для "Транснефти" с 2025 года - до 40% (вместо 25%)
#trnfp #транснефть #налог #копи_и_приумножай
Копи и приумножай
28 ноября 2024
🪙Евро плюс ₽3 — ЦБ установил официальные курсы валют на 29 ноября
Банк России опубликовал курс иностранных валют на завтра. Показатели выше вчерашних, но 27 ноября ЦБ просто не успел «зацепить» вечерние пики, когда доллар и евро «улетели» до ₽115 и ₽120 соответственно. Поэтому на деле мы видим тот же отскок рубля, который наблюдался на форексе днем. Хотя до нормализации ситуации явно еще далековато.
#евро #копи_и_приумножай Копи и приумножай
28 ноября 2024
Добрый вечер, уважаемые подписчики!
🇷🇺 Российский рынок облигаций в четверг двигался в боковике при пониженных торговых оборотах. Цифры по недельной инфляции поддержали пессимизм рынка. В годовом выражении инфляция устремилась к 8,78% (по оценке Минэка), что в сочетании с другими проинфляционными статданными, опубликованными ранее, формируют основания для нового повышения ключевой ставки в декабре. Ожидаем, что более активное снижение в облигациях возобновится накануне выходных.
📈📉 Ценовой индекс ОФЗ RGBI вырос в четверг на 0,02%, а индекс корпоративных бондов RUCBCPNS отступил на 0,14%. .
📊 Доходность ликвидных классических корпоратов1-2 го эшелонов выросла на 10-15 б.п. Инвесторы активнее перекладываются в короткие бонды - МТС 1P-23 (ytm 24%; dur 0,1y), Сбер Sb42R (ytm 21,8%; dur 0,3y), ВЭБ1P-34 (ytm 21,8%; dur 0,01y). Среди коротких выпусков нам нравится ГПБ001P18P (ytm 24,3%; dur 0,9y) со ставкой купона в 23% до ноября 2025 года.
📂 29 ноября ретейлер Магнит соберет книгу заявок по выпуску БО-004Р-05 объемом от 10 млрд руб. – ориентир по купону – 23% годовых.
🔷 РусГидро установила финальный ориентир ставки 1-го купона бондов объемом от 7 млрд руб. на уровне 23% годовых
🌐 Глобальные рынки облигаций. Доходности гособлигаций стран еврозоны перешли к снижению после выхода данных по ИПЦ Германии за ноябрь (-0,2% м/м) - 10Y bunds до 2,16% (-4 б.п.).
Не является инвестиционной рекомендацией
#облигации #копи_и_приумножай
Копи и приумножай