🖥 ASTR Группа Астра. Отчёт отличный, но это только начало Астра — разработчик программного обеспечения, занимающий лидирующие позиции на рынке РФ. Немного цифр с последнего отчёта Выручка 1П2024: 4.9₽ млрд (+58% г/г) Чистая прибыль 1П2024: 1.4₽ млрд (+21% г/г) Чистый долг 1П2024: -0.81₽ млрд. P/E тек. — 33.8 (сред. — 29.9) Форв P/E — 40.8 P/S тек. — 11.2 P/BV тек. — 25.7 ROE — 88.4% Позитивные моменты: 🟧 С Астрой сотрудничает всё больше публичных компаний 🟧Отгрузки за 9 месяца дали +98% 🟧Гос. закупки растут на фоне активного импортозамещения Возможные риски: ◾️Доля Астры на рынке российских ОП велика, что может не понравится ФАС и приведёт к замедлению темпов роста ◾️Компания будет платить налог на прибыль с 2025 года С Вас 👍 и переходим к дивидендам Астры!

🔋 НОВАТЭК NVTK — является крупнейшим российским независимым производителем природного газа. Часть 1 – финансовые показатели Выручка: • 2019 – 852,2₽ млрд (+2,45% г/г) • 2020 – 711,8₽ млрд (-16,48% г/г) • 2021 – 1156,7₽ млрд (+62,5% г/г) • 2023 – 1371,5₽ млрд • 2024 (1П) – 752,4₽ млрд (+17% г/г) Чистая прибыль: • 2019 – 245₽ млрд (+5,2% г/г) • 2020 – 169₽ млрд (-31,02% г/г) • 2021 – 421,3₽ млрд (+149,3% г/г) • 2023 – 463₽ млрд • 2024 (1П) – 341,7₽ млрд (+119,5% г/г) Сравнение мультипликаторов: • P/E: 4,48, среднее 4,1 • P/BV: 1,04, среднее 0,82 • P/S: 1,96, среднее 0,8 • ROE: 23,2%, среднее 20,7% • PEG: 0,25 (недооценена) • Долг/Капитал: 0,1, среднее 0,22 • Модель DCF: 1607₽ • Цена по P/E: 1317₽ • Цена по ROE: 1036,5₽ Ожидаемая годовая доходность: 14,6% ✔️ Основываясь на мультипликаторах, финансовых показателях и перспективах НОВАТЭКа, можно сделать вывод, что компания недооценена. Дивиденды и их перспективы разберем в следующей части. Соберем 👍

​Лукойл ( LKOH) - я уже недавно делала разбор и писала, что жду импульсного выхода из боковика 📈 А тут подоспели новости - Минфин РФ сообщил, что у компании пока нет планов выкупа акций у нерезов в стиле Магнита. С одной стороны, печально. Один из драйверов роста пока отлетает на неопределённый срок. Хотя идея выкупа очень здравая - и компания получит собственные акции с большим дисконтом и нерезам дадут выход. С другой стороны, позитив. Уже 25 октября состоится СД по дивам - расходов по выкупу акций не будет, может больше накапают дивидендов. Второй пункт, кстати, имеет право на жизнь - в пятницу на новостях Минфина акции не слили и на падающем индексе ММВБ даже закрылись в + 0.45%. В общем, мысль, что увидим рост акций по-прежнему актуальна. Очень всё похоже на накопление перед взлётом 📈