Нефть $71 Золото $2766 Серебро $32 Газ $2.66 Медь $4.36 Биткоин $74190 S&P500 5734 $98.05 по курсу ЦБ РФ юань 13.75 1. Биткоин вырос более чем на 9% за последние 24 часа. Ожидание победы Трампа усиливает общий оптимизм вокруг цифровых активов 2. Инвестиционный фонд коммерческой недвижимости Simon Property Group в пятницу не оправдал рыночных ожиданий по операционным фондам (FFO) за третий квартал из-за снижения спроса на аренду в своих многофункциональных торговых центрах. Напротив, другой REIT Kimco Realty повысил свой годовой целевой показатель операционных фондов из-за высокого спроса на аренду в своих розничных центрах, привязанных к продуктовым магазинам. 3. Exxon Mobil Corp. (XOM) и Chevron Corp. (CVX) превзошли оценки аналитиков, поскольку рост добычи нефти в Пермском бассейне помог компенсировать снижение цен на сырую нефть. Снижение цен на нефть на 20% с начала апреля в сочетании с мрачными перспективами на 2025 год испытывают способность крупных нефтяных компаний придерживаться обязательств по обратному выкупу, взятых еще со времен ралли сырой нефти после COVID. В то время как у Exxon был достаточный денежный поток для покрытия таких выплат, у Chevron его не хватило, что вынудило супермейджора полагаться на заимствования. Exxon — самая успешная нефтяная компания в этом году, увеличившись более чем на 15%, даже несмотря на снижение мировых цен на сырую нефть. Крупнейшая в Северной Америке компания по разведке энергоносителей продемонстрировала, что у нее более высокие темпы роста добычи нефти и природного газа — и при меньших затратах — по сравнению с конкурентами. Exxon увеличила дивиденды 42-й год подряд до 99 центов на акцию, что выше прогноза дивидендов Bloomberg в 97 центов. Exxon смогла «полностью профинансировать» выплаты дивидендов и выкуп акций денежным потоком, не прибегая к долгам, сказала финансовый директор Кэти Микеллс во время интервью. Компания также имеет денежный запас в размере 27 миллиардов долларов и отношение чистого долга к капиталу всего 5%, что оставляет ее в «сильной позиции» перед любым спадом на нефтяном рынке, сказала она. «Мы проделали большувыкупов в отрасли. Руководство заявило, что готово финансировать выплату заемными средствами, если это необходимо, поскольку долг компании в настоящее время значительно ниже ее среднесрочного целевого показателя. Однако аналитики Citigroup Inc. заявили, что геологоразведочные компании с наибольшими объемами выкупа, такие как Chevron и Equinor ASA, могут «потребовать перераспределить распределения» в ответ на снижение цен на нефть. «Эти истории с отрицательным темпом изменения будут рассматриваться как проблема для некоторых инвесторов», — написал Аластер Сайм из Citi в заметке от 23 октября. Акции Chevron в этом году отстают от Exxon на фоне арбитражного разбирательства, которое затормозило сделку на 53 миллиарда долларов по покупке Hess Corp. Новые проекты в Мексиканском заливе и Казахстане принесут значительный денежный поток со следующего года, но в то же время Chevron сильно зависит от Пермского бассейна, где около половины ее позиции включают доли в скважинах, эксплуатируемых другими компаниями. Компания также была втянута в громкий спор со штатом Калифорния по поводу правил переработки, которые, по ее утверждениям, увеличивают издержки и цены на бензин. Chevron объявила о планах перенести свою корпоративную штаб-квартиру в Хьюстон из района залива Сан-Франциско в начале этого года после 145 лет базирования в Золотом штате.