🇷🇺ТОП длинных ОФЗ в 2025: богатеем на облигациях Окончание прошлого года перевернуло риторику ЦБ - если не с ног на голову, то по крайней мере на другой бочок. В конце тоннеля жесткой ДКП наконец отчетливо забрезжил свет возможного снижения ключевой ставки. 🤔Почему дальние ОФЗ? 📉Сейчас мы почти наверняка на пике ставок (но это не точно😉), и через несколько месяцев начнется снижение. На это уже открыто намекает сам Центробанк. Когда процентные ставки снижаются, облигации с фиксированным купоном растут в цене. Дальний конец кривой ОФЗ в течение полутора последних лет падал быстрее ближнего, отыгрывая процентный риск. Следовательно, во время цикла снижения ставок он будет активнее подрастать. 👉При прочих равных, ОФЗ с более высоким купоном предпочтительней, т.к. вы получаете более высокую отдачу на вложенный капитал и снижаете дюрацию, а вместе с ней - и риски. При этом логичнее смотреть не на номинальную купонную доходность, а на текущую - т.е. с учетом рыночной цены бумаги. Ставка на рост «тела» облигации может и не сработать (или сработать гораздо позже, чем вы думали), а купонные выплаты будут стабильно приходить раз в полгода. И вот здесь, получать купон в 29 руб. или в 60 руб. – как говаривали в Одессе, две большие разницы. TOFZ 🚀ТОП-7 дальних ОФЗ Предлагаю взглянуть на ТОП длинных ОФЗ-ПД по состоянию на сейчас (конец января 2025). Разумеется, никаких индивидуальных рекомендаций - лишь мои частные размышления🤷‍♂️ 📊В качестве основных критериев принимал во внимание эффективную доходность к погашению YTM и текущую купонную доходность CY. Расположил ОФЗ в порядке уменьшения CY. 🇷🇺ОФЗ 26248 ● ISIN: SU26248RMFS3 ● Доходность YTM: 17,06% ● Купон: 12,25% ● Текущая стоимость: 76,6% ● Текущая CY: 15,99% ● Погашение: 16.05.2040 ● Выплаты: июнь, декабрь 🇷🇺ОФЗ 26247 ● ISIN: SU26247RMFS5 ● Доходность YTM: 17,05% ● Купон: 12,25% ● Текущая стоимость: 76,7% ● Текущая CY: 15,97% ● Погашение: 11.05.2039 ● Выплаты: май, ноябрь 🇷🇺ОФЗ 26246 ● ISIN: SU26246RMFS7 ● Доходность YTM: 17,08% ● Купон: 12% ● Текущая стоимость: 77,46% ● Текущая CY: 15,49% ● Погашение: 12.03.2036 ● Выплаты: март, сентябрь 🇷🇺ОФЗ 26245 ● ISIN: SU26245RMFS9 ● Доходность YTM: 17% ● Купон: 12% ● Текущая стоимость: 78,47% ● Текущая CY: 15,29% ● Погашение: 26.09.2035 ● Выплаты: апрель, октябрь 🇷🇺ОФЗ 26243 ● ISIN: SU26243RMFS4 ● Доходность YTM: 16,6% ● Купон: 9,8% ● Текущая стоимость: 65,1% ● Текущая CY: 15,05% ● Погашение: 19.05.2038 ● Выплаты: июнь, декабрь 🇷🇺ОФЗ 26244 ● ISIN: SU26244RMFS2 ● Доходность YTM: 16,51% ● Купон: 11,25% ● Текущая стоимость: 77,89% ● Текущая CY: 14,44% ● Погашение: 15.03.2034 ● Выплаты: март, сентябрь 🇷🇺ОФЗ 26230 ● ISIN: SU26230RMFS1 ● Доходность YTM: 16,16% ● Купон: 7,7% ● Текущая стоимость: 53,5% ● Текущая CY: 14,39% ● Погашение: 16.03.2039 ● Выплаты: апрель, октябрь 🤔А как же легендарная ОФЗ 26238? Она не попала в ТОП-7, т.к. из-за низкого купона (7,1% от номинала) её текущая купонная доходность оказалась невысокой - всего 13,87%. Однако в этом также есть её скрытое преимущество: в случае снижения КС, тело SU26238RMFS4 по идее будет переоцениваться и дорожать быстрее остальных. 🎯Подытожу В случае реализации базового сценария (без форс-мажоров типа девальвации рубля в 2 раза, обменов ядрёными ударами или массовой м06илизaции) длинные ОФЗ потенциально могут принести 25-35% на горизонте следующих 12 месяцев. Это при условии, что ключевая ставка снизится с 21% до 17-18%. А до конца 2026, если вдруг цикл снижения ставки продолжится вплоть до 12-13%, они в теории могут и повторить этот результат (подчёркиваю: лишь в теории, никаких гарантий нет). 🇷🇺При этом ОФЗ — бумаги с минимальным кредитным риском среди всех рублёвых активов, поскольку выплаты напрямую гарантированы государством. ⛔️Ситуации, при которых идея не реализуется: галопирующая инфляция, обрушение нацвалюты, повышение КС вместо её снижения или удержание ставки 20%+ годами. 🔔Подписывайтесь!❤️ #sid #офз #хочу_в_дайджест #псвп

Я попросил DeepSeek составить 10 причин, почему нужно инвестировать в российский фондовый рынок, в фирменном стиле инвестора Сида. Вот наш саркастично-познавательный список (с любовью к абсурду): 1️⃣Волшебная волатильность. Зачем кататься на американских горках, если можно просто купить акции российских компаний? Каждый день — новый сюрприз: сегодня +15%, завтра –30%, послезавтра — санкции! TMOS 2️⃣Геополитическая стабильность. Разве не прекрасно, когда ваши инвестиции зависят от одного звонка в Кремль? «Случайные» национализации — это же просто эксклюзивный бонус для избранных! 3️⃣Санкции как маркетинг. Куда уж без элитной «запрещенки»! Покупая акции, вы получаете статус «инвестора-мазохиста» и право рассказывать друзьям, как вас нет в SWIFT. 4️⃣Дивиденды от госкомпаний. Газпром платит дивы? Это как бонусные баллы за лояльность своей стране. Правда, иногда вместо денег вам предложат патриотический стикерпак. GAZP 5️⃣Рубль — валюта смелых. Зачем вам скучный доллар, если можно играть в «угадай курс»? Сегодня 90, завтра 120, послезавтра — вдруг 50! А вы говорите — криптовалюты рискованные… USDRUB EURRUB CNYRUB 6️⃣Экономическая диверсификация. В России же всё не только про нефть и газ! Ещё есть…🤔 нефть, сжиженный газ, ну и никель, конечно. Ах да, еще «Вкусно — и точка» — куда уж без фундаментальных бизнесов. LKOH ROSN NVTK 7️⃣Прозрачность отчетности. Финансовые отчёты российских компаний — это как увлекательный квест: найди реальную прибыль между строк «оптимизация налогов», «добровольные взносы» и «курсовая переоценка». 8️⃣Эксклюзив для инсайдеров. Зачем читать аналитику, если можно просто подслушать разговор в курилке «Сбербанка»? Главное — успеть продать до того, как всё обвалится. SBER 9️⃣Долгосрочное планирование. Инвестируйте сейчас, и через 30 лет ваши внуки смогут купить на эти деньги… ну, как минимум стаканчик «Роллтона». Если, конечно, не введут санкции на лапшу. 🔟Патриотический бонус. Ведь если вы не вложите деньги в Мосбиржу, вас могут заподозрить в недостаточной любви к Родине. А это уже не смешно. MOEX P.S. Это всё шутка, конечно. Любые инвестиции требуют анализа, а не дурацкого сарказма. Но если решитесь — держите на всякий случай под рукой успокоительное и доллар😉 🔔Подписывайтесь, у меня много интересного!❤️ #sid #юмор #мемы #приколы #акции #gazp #sber #хочу_в_дайджест #пульс_оцени

🔥ТОП-10 дивидендных акций на 2025 от Газпромбанка Самое прекрасное в инвестициях - это факт, что деньги сами делают деньги. Т.е. мы можем просто купить ценную бумагу, которая будет генерировать денежный поток вообще без нашего участия. В идеале - до конца жизни. 🤑 Главный газовый банк страны тоже проникся этим прекрасным чувством и представил подборку из 10 дивидендных акций для покупки в 2025 году. 🔟TRNFP Транснефть ● Див. доходность: 14% ● Целевая цена: ₽1550 (+35%) В банке считают префы Транснефти отличным защитным активом - благодаря стабильности бизнеса и малому влиянию колебаний цены нефти на фин. результаты и див. выплаты. За весь 2024 г. аналитики прогнозируют дивы в размере ₽167, за 2025-й — ₽169, за 2026-й — ₽180. 9️⃣BSPB Банк Санкт-Петербург ● Див. доходность: 15% ● Целевая цена: не указана Акции питерского банка по итогам 2024 г. заняли 4-ю строчку в ТОП-10 лучших акций по полной доходности, показав доходность 95,96%. За последние 5 лет банк стал лучшей див. фишкой (средневзвешенная доходность - 27%). Угадайте теперь, кто НЕ покупал эти акции, зато покупал Сегежу SGZH и РУСАЛ RUAL ?🤦‍♂️ 8️⃣SFIN ЭсЭфАй ● Див. доходность: 15% ● Целевая цена: не указана Акции ЭсЭфАй стали абсолютными рекордсменами по приросту с начала 2024 года среди вообще ВСЕХ российских бумаг. Они выросли более чем в ТРИ (!) раза за 2024 год, пока рынок снижался широким фронтом. За 9 месяцев 2024 компания выплатила дивы в размере ₽227,6 на акцию. 7️⃣LKOH ЛУКОЙЛ ● Див. доходность: 15% ● Целевая цена: ₽9090 (+28%) Эксперты называют ЛУКОЙЛ одной из самых привлекательных див. историй в секторе (надо сказать, они не блещут оригинальностью!). По их мнению, дивиденд за 2024 год ожидается в размере ₽1071, за 2025-й — ₽1078, за 2026-й — ₽1371. 6️⃣SIBN Газпром нефть ● Див. доходность: 16% ● Целевая цена: ₽740 (+21%) Аналитики ожидают, что завершение модернизации Московского НПЗ позитивно скажется на прибыльности. У ГПН устойчивый денежный поток благодаря диверсифицированным активам в добыче и современной переработке. Дивы могут составить ₽97 за 2024 год, ₽96 за 2025-й и ₽113 за 2026-й. 5️⃣MTSS МТС ● Див. доходность: 16% ● Целевая цена: ₽250 (+13%) ГПБ считает, что див. доходность МТС выглядит привлекательно, но не факт что компания будет способна поддерживать дивиденды на текущем уровне в условиях значительных процентных расходов и уменьшения денежного потока. В 2025–2026 от МТС ожидаются дивы в размере ₽35 на акцию. 4️⃣,3️⃣TATN TATNP Татнефть-ао, -ап ● Див. доходность: 16-17% ● Целевая цена: ₽820-845 (+25-26%) По мнению ГПБ, Татнефть имеет потенциал увеличения добычи с использованием существующей инфраструктуры. Также Татка - бенефициар сокращения спредов между ценами на марки Urals и Brent. Прогнозный дивиденд за 2024 год — ₽95, за 2025-й — ₽100,6, за 2026-й — ₽118,2. 2️⃣SNGSP Сургутнефтегаз-ап ● Див. доходность: 19% ● Целевая цена: ₽52 (-10%) По наблюдениям, прибыль «Сургута» становится менее чувствительной к курсовым разницам, при этом растут процентные доходы. Это может снизить волатильность котировок "префов". Прогнозный дивиденд за 2024 год — ₽10,8, за 2025-й — ₽8,5, за 2026-й — ₽8,6. 🏆X5 ИКС 5 ● Див. доходность: 22% ● Целевая цена: ₽5100 (+74%) 9 января начало торгов акциями Х5 сопровождалось рекордными объемами и ростом котировок. Это свидетельствует о фундаментальной привлекательности Х5. В 2025 году аналитики ожидают от компании мощных дивов в размере ₽650, в 2026 г. — ₽293. 🎯Подытожу Cредняя прогнозная доходность ТОП-10 дивидендных акций составляет 16,5%. Высокий уровень дивов возможен благодаря росту прибылей экспортеров из-за подешевевшего рубля и возобновлению выплат некоторых компаний. Суммарные дивы рос. компаний в 2025 г. могут составить ₽4,7 трлн (в 2024-м было ₽4,8 трлн). TMOS 💰Не знаю как вам, а мне нравится постепенно богатеть на дивидендах. Надеюсь, что аналитики ГПБ не ошибаются в своих ожиданиях, а если и ошибаются - то в меньшую сторону😎 🔔Подписывайтесь!❤️ #sid #дивы #псвп