Как ключевая ставка влияет на инвестора? Периодически вы видите новости о том, что Центральный банк повысил или понизил ключевую ставку. Разбираемся, что это значит и как вы можете принимать решения о покупке активов с учётом изменений ключевой ставки. 🕹 Зачем меняют ключевую ставку? С помощью ключевой ставки государство регулирует уровень инфляции и состояние экономики. Чтобы притормозить потребительскую активность, ключевую ставку повышают, а чтобы взбодрить — снижают. Инфляция растёт, если в экономике становится много денег, в том числе из-за того, что кредиты доступны и люди охотно их берут. Когда инфляция слишком разгоняется, Центробанк повышает ключевую ставку, а вслед за ней повышаются и ставки по кредитам. Например, в 2023 году ключевую ставку подняли с 7,5% до 16% — и брать ипотеку от 16–18%, а потребительские кредиты от 20% стало мало желающих. Во время замедления роста экономики и кризиса всё наоборот: Центробанк снижает ключевую ставку, делая кредиты более привлекательными. 💼 Как реагирует фондовый рынок и что делать инвестору? Когда ключевая ставка высокая — высоки и проценты по депозитам, поэтому люди хранят деньги на вкладах и избегают рисковых активов, таких как акции или золото. Цена на них падает, а значит, у инвестора наступает время для выгодных покупок. С облигациями немного сложнее: они реагируют на изменение ключевой ставки по-разному. Например, бумаги с переменным купоном слабо колеблются в цене, поскольку их купонная доходность меняется вслед за ключевой ставкой. Сильнее всего изменение ключевой ставки влияет на длинные облигации с фиксированным купоном. При повышении ставки они дешевеют. Это происходит потому, что новые бумаги выпускаются уже с большим купоном, а ранее выпущенные теряют привлекательность и падают в цене, чтобы выровняться по доходности с новыми. И наоборот: при снижении ключевой ставки длинные облигации дорожают, чтобы подстроиться под новый уровень доходности. Уменьшение ставки на 1–2% может привести к росту бумаги на 15–20%. Так что на пиковых значениях ключевой ставки инвестору выгодно вкладываться в длинные облигации. Посмотрите на текущую ключевую ставку и свой портфель — возможно, сейчас подходящий момент, чтобы удачно купить активы и заработать!

Инвестиции со стабильным доходом? Да! На фондовом рынке многих пугает отсутствие гарантий и непредсказуемость дохода. Но есть инвестиционный инструмент для тех, кто любит всё планировать и точно знать, когда и сколько денег придёт на счёт. Знакомьтесь: облигации! 📆 Что такое облигации и как они приносят стабильный доход? Облигация — это, по сути, долговая расписка. Вы даёте деньги в долг компаниям или государству, а они обязуются регулярно выплачивать вам проценты (их называют купонами) и к определённой дате вернуть всю сумму. Стабильность в том, что вы заранее знаете сроки и размер выплат. Этим облигации похожи на вклад, где вы тоже на время даёте деньги банку под процент. 🤔 Почему бы тогда просто не открыть вклад? У облигаций есть выгодные отличия от вкладов: Доходность облигаций в среднем выше, к тому же сами бумаги могут расти в цене. Стоимость облигаций начинается примерно с 1000 ₽, а минимальная сумма для открытия вклада обычно намного больше. Облигации можно продать, не дожидаясь даты погашения. При этом вы не теряете купоны. А вклад, как правило, невыгодно закрывать досрочно. Вложившись в долгосрочные облигации, можно зафиксировать высокую доходность до 10–20 лет. У вкладов время жизни гораздо короче. Можно получать налоговый вычет до 52 000 ₽ в год, если покупать облигации через индивидуальный инвестиционный счёт (ИИС). ⚖️ А есть ли подвох — может быть, высокие риски или низкий доход? С рисками всё отлично: у облигаций они невелики — меньше, чем у акций. Но и доходность в среднем ниже, чем у других активов. Для баланса рисков и доходности можно включать в портфель разные бумаги. Самые надёжные, но не самые доходные — облигации федерального займа (ОФЗ), которые выпускает государство. Повыше доходность и риски — у корпоративных облигаций, особенно если компания не из числа крупных и известных. 🔎 На какие ещё параметры смотреть при выборе облигаций? Во-первых, выбирайте бумаги по дате погашения, то есть возврата занятых у вас денег. Компании чаще всего выпускают короткие и средние облигации — сроком до пяти лет. Если больше — это уже длинная облигация, такие бывают у государства и крупных бизнесов. Во-вторых, смотрите на периодичность выплаты купонов. Обычно по облигациям платят дважды в год или раз в квартал, а иногда и ежемесячно. Инвесторы любят облигации с более частыми выплатами, потому что деньги можно сразу реинвестировать — докупить новые бумаги, чтобы быстрее наращивать капитал.

От них никто этого не ожидал… А они ярко проявили себя в сфере инвестиций. Одни стали миллионерами, другие упустили свой шанс, а кто-то поступил не совсем честно. Рассказываем удивительные истории, из которых видно, что быть инвестором может буквально каждый. 🧹 Из уборщика в мультимиллионеры Рональд Рид работал уборщиком и служащим автозаправки в Вермонте. Он экономил на всём — вплоть до того, что скреплял старое пальто булавками. Зато с каждых 50 $ направлял 40 $ на покупку акций. В его портфеле было около сотни бумаг — в основном голубых фишек, многие из которых он держал десятилетиями. К 92 годам Рональд скопил 8 млн $ и большую часть завещал местной библиотеке и больнице. Его пример доказывает эффективность стратегии «купи и держи»: рынок вознаграждает терпеливых инвесторов. 📚 Биржевые манипуляции после уроков В 14 лет школьник Джонатан Лебед из Нью-Джерси открыл для себя фондовый рынок. Он покупал малоизвестные акции по цене меньше 5 $, а потом подогревал к ним интерес, публикуя оптимистичные инвестидеи на форумах. Стоимость бумаг взлетала, и подросток продавал их с выгодой. С каждой сделки он получал от 11 до 74 тысяч $ и за полгода заработал почти 800 тысяч $. Правда, вскоре юным трейдером заинтересовалась комиссия по ценным бумагам. И хотя он говорил, что просто делился своим мнением без призыва к покупке, ему пришлось заплатить штраф 285 тысяч $. Вывод: не доверяйте «аналитикам» из интернета и выбирайте акции известных компаний — они меньше подвержены манипуляциям. 💼 От сдачи бутылок к прибыльному портфелю Шведский бездомный Курт Дегерман собирал тару из мусорных баков и сдавал в переработку. Часть вырученных денег тратил на еду, а остальные инвестировал. Каждый день он приходил в городскую библиотеку и читал в газетах про фондовый рынок. После смерти Курта на его счету обнаружилось 1,4 млн $, преимущественно в акциях и золоте. История показывает, что можно инвестировать даже совсем маленькие суммы, главное — осведомлённость и регулярность. 🍕 Две пиццы за 690 млн $ Бывает и так, что людям улыбнулась удача, а они не смогли её поймать. В 2010 году американский программист и майнер Ласло Ханец на местном форуме предложил 10 тысяч биткоинов тому, кто привезёт ему две пиццы. Цена выглядела справедливой — около 30 $ по тогдашнему курсу. Откликнулся Джереми Стердивант, а позже он потратил свои биткоины на путешествие. Оба участника сделки не подозревали, что в 2021 году один биткоин будет стоить уже 69 тысяч $. А вдруг и у вас сейчас есть актив, который потом выстрелит? Как видите, инвестиции доступны всем желающим.