$ASTR (Астра). РЕКОРДНЫЙ РОСТ IT В РОССИИ! ‼️Новость: Компания отчиталась по итогам 3кв2024. По нашему мнению это лучший отчет из всех IT компаний, хотя главное, конечно, будет в 4кв2024. На что обратили внимание: 1) Отгрузки ₽10,1 млрд (+98% г/г), выручка ₽8,6 млрд (+84% г/г). 2) Продажи продуктов экосистемы растут более, чем в 3 раза, доходы от сопровождения продуктов в 2 раза. 3) Скорр. EBITDA ₽2,4 млрд (+97% г/г). 4) Чистый долг / LTM cкорр. EBITDA = 0,34х, компания растет за свой счет, сохраняя высокую финансовую устойчивость. ☝️Работа над диверсификацией доходов проходит успешно, компания наращивает долю от продажи не основного продукта, расширяя свою линейку Доля экосистемных продуктов выросла до 22% от выручки. Это важно, ведь кроме ОС Astra Linux компания продает доп. продукты в довесок, а значит растет объем рекуррентной выручки. 👉Инвестиции в разработку новых продуктов и развитие существующих решений составили ₽2,0 млрд, рост более чем 2.5х год к году. Развитие не останавливается. ‼️Мы считаем, что результаты на данный момент укладываются в стратегию - УТРОИТЬ прибыль к концу 2025 года по отношению к 2023 году. Продукты компании ЖИЗНЕННО ВАЖНЫ для бизнесов! А импортозамещение продолжается, многие компании еще не успели перейти на отечественные решения. –––––––––––––––––––––––––––– Котировки припали и уже сейчас $ASTR торгуется с оценкой в 20,3 P/E LTM, но с таким темпом роста к концу 2025 года мы увидим менее 15 P/E. Такого роста в акциях РФ больше нет. С нетерпением ждем результатов за 2024 год👌