Рубль упал на 1,5% — ну ничего страшного 📌 Главное • Рубль против юаня потерял 1,5%, пара CNY/RUB вновь выше 14 — отнесем это к локальной биржевой волатильности с перспективой возвратного движения ниже круглых. Внебиржевые доллар и евро без движения. • Глобальный доллар США на максимумах перед оглашением ставки ФРС. Индекс DXY сразу под 107 п. Федрезерв точно снизит ставку, но важны комментарии регулятора — если рынок убедится в развитии мягкого цикла ДКП, то доллар пойдет в серьезную коррекцию. Поздно вечером будет повышенная волатильность на всех мировых рынках акций, облигаций, валют и сырья. • На сырьевом рынке: нефть Brent технично удерживается выше $73, золото в ожидании вердикта ФРС сразу под $2650, волатильный газ NG от $ 3,2 прыгает под $ 3,4 — шанс спекулятивно сработать от лонга был. 📌 В деталях Рубль ослаб против основной в текущих реалиях валюты, китайского юаня, на 1,5%. Биржевая пара CNYRUB подскочила до 14,07. В рамках дня немало, но в разрезе недели и после осенней высокой волатильности — шум. Внебиржевые доллар и евро вовсе по нулям или даже просели — USDRUB доллар от ЦБ на 18 декабря остается дешевле 103 (+0,1%), а EURRUB евро упал к 108,34 (-0,3%). По нашим оценкам, пик паники пройден в конце ноября на фоне резкого дефицита валюты из-за санкций против расчетных банков — по мере восстановления механизмов платежей за экспорт и наблюдается стабилизация на рынке. О нормализации обстановки говорят и ставки денежного рынка — индикатор ликвидности RUSFARCNY ниже 0,8% при пиковых в конце ноября за +20%. Вывод: осенний хайп в инвалютах без очередных форс-мажоров вряд ли повторится. А вот укрепиться рубль еще может. За восстановление нацвалюты играют сразу несколько факторов: ЦБ отменил скупку инвалют по бюджетному правилу до конца года, в пятницу ЦБ повысит ключевую ставку, Минфин наверняка уже настроил механизмы расчетов за экспорт, и дефицита ликвидности нет. Также поддержку может оказать декабрьский налоговый период — экспортеры продают валюту для оплаты обязательств перед бюджетом, а это фактор роста предложения валюты на рынке. Фундаментально USDRUBF доллар к концу года может быть недалеко от 100, а CNYRUBF юань — под 14. Технические формации на разворот те же, и вчерашний скачок юаня не меняет структуру. Предел вверх по CNY/RUB видится прежний — в области 14,2, а потом вариант опять вниз. Отработать идею можно через контракты на доллар, евро и юань — SiH5, EuH5 и CRH5 Главное, в спекулятивной работе адекватно соотносить прибыль и риск и не забывать про стопы. •BRF5 Нефть Brent в откате к $73. Здесь важная техническая поддержка — вероятность отскока от уровня выше варианта прорыва вниз; ориентир барреля на $75 пока не отменен. Трейдеры рынка commodities будут ждать вердикт ФРС по ставке и реакцию в долларе — сохранение мягкого ДКП способно ослабить доллар, что позитивно для сырья. •GDZ4 Золото под $2650, здесь унция и встретит решение Федрезерва. У индекса доллара DXY, что пока еще на максимумах года и сразу под 107 п., и цены унции имеется статистически обратная сила связи. Если DXY пойдет на коррекцию, то золото двинет ближе к $2700. Вечером на рынке драгметалла будет волатильно. •NGZ4 Газ NG завершил затишье в области $ 3,2 резким скачком к $ 3,4 — ожидаемо. На фоне нетипичного снижение волатильности самого турбулентного инструмента, и учитывая актуальный аптренд, накануне утром была идея подхвата контракта под высокий отскок: уже +6%. А стопы всегда в уме. 💡 БКС __________________________________ 💳 Кредитная карта Платинум ‼️ 🎁 Бесплатное обслуживание навсегда и гарантированные 2 000 ₽ кэшбэка, при трате 10 000 ₽ 🎁 Оформить с промокодом 👇 https://partners.tbank.ru/click/ba974c6c-28cf-49bf-b16a-05fc91408544 __________________________________ #новости #пульс #новичкам #псвп #прояви_себя_в_пульсе #рубль

RUAL РУСАЛ. Уровень 30 превратился в значимое среднесрочное сопротивление Вчера акции РУСАЛа подешевели на 2,63%, до 28,85 руб. Объем торгов составил 0,6 млрд руб. 🔸️Краткосрочная картина • Сильное падение стоимости сопровождалось средним торговым оборотом. Бумаги не сумели избежать распродаж на фоне просевшего рынка. Теперь они закрепились ниже значимого круглого уровня 30 руб. В целом в акциях алюминиевой компании продолжается развитие месячного нисходящего тренда. • Закрытие вновь состоялось ниже 200-часовой скользящей средней цены. По итогам дня негативная краткосрочная техническая картина упрочилась. Низкое значение индикатора относительной силы RSI указывает на состояние умеренной перепроданности на часовом графике. • В ближайшие дни бумаги РУСАЛа могут нащупать поддержку вблизи текущего уровня по причине накопленной перепроданности. Важный круглый уровень 30 руб. теперь будет играть роль среднесрочного сопротивления. 🔸️Внешний фон Индекс S&P 500 вчера просел на 0,39%. Фьючерсы на S&P 500 утром прибавляют в цене 0,1%. Ключевые азиатские фондовые индексы демонстрируют разнонаправленное отклонение. Нефть Brent дешевеет на 0,1%, до $73,2 за баррель. Уровни сопротивления: 29 / 29,3 / 29,8 Уровни поддержки: 28,8 / 28,5 / 28 🔸️Долгосрочная картина • Акции РУСАЛа недавно превышали 200-дневную скользящую среднюю цену, но позднее вновь просели существенно ниже. Долгосрочная техническая картина теперь ухудшилась до негативной. Дальнейшие попытки восстановления будут объективно затруднены большим количеством старых технических сопротивлений. • С фундаментальной точки зрения среднесрочная слабость бумаг была обусловлена увеличением капитальных затрат и сокращением дивидендов от доли в Норникеле. В частности, он отказался от выплаты финальных дивидендов за 2023 г. 💡 БКС Мир инвестиций

GAZP Газпром Достигли очередного минимума Акции Газпрома вчера упали на 1,33%. Цена закрытия основной сессии — 106,6 руб. (-1,94%), объем торгов — 6,3 млрд руб. Цена закрытия вечерней сессии — 107,26 руб. (-1,33% к закрытию предыдущего дня), объем торгов — 1 млрд руб. 🔸️Краткосрочная картина • Акции Газпрома начали вчерашний день с попытки отскока к 109,47 руб., однако развить его не удалось — котировки вновь перешил к снижению. Цена проколола минимум 2013 г. — 106,5 руб., но затем все-таки оттолкнулась выше. На вечерней сессии актив отыграл часть дневного падения. Объемы торгов последние два дня повышены. • Пробой уровня 106,5 руб. крайне нежелателен, так как следующее историческое дно находится аж на 84 руб. — это минимум 2008 г. • RSI 4-часового графика находится в сильной перепроданности. С сентябрьских максимумов котировки потеряли уже более 20%. • В случае отскока ближайшим сопротивлением выступает район 110 руб., далее — 112,34 руб. и нисходящее сопротивление на уровне примерно 113–114 руб. 🔸️Внешний фон Индекс S&P 500 вчера скорректировался на 0,39%. Сегодня фьючерсы на бенчмарк прибавляют 0,11%. Нефть Brent торгуется в районе $73,26 (+0,10%). Уровни сопротивления: 110 / 112,34 / 114,22 Уровни поддержки: 106,5 / 100 / 84 🔸️Долгосрочная картина • Акции Газпрома в мае текущего года пробили долгосрочный тренд, после чего нашли поддержку в районе 110 руб. — примерно на этом уровне пролегает минимум 2017 г. • В конце сентября актив пробил долгосрочное нисходящее сопротивление и перешел к росту. Триггером выступили новости о смягчении налоговой нагрузки для компании. Далее подъему способствовали ожидания геополитической разрядки на фоне победы Дональда Трампа на президентских выборах в США. Во всех случаях взлета цены сильнейшим сопротивлением выступала 200-дневная скользящая средняя — преодолеть ее пока не получается. • В результате последней коррекции акции Газпрома пробили 5-месячный восходящий тренд — больше восходящих трендов нет. Котировки прокололи минимум 2013 г. в 106,5 руб. 💡 БКС Мир инвестиций