MatrixGT
MatrixGT
28 октября 2024 в 14:18
$KMAZ отличный пример всего абсурда что творится на бирже сейчас. Высокие долги, высокая ключевая става, низкая прибыль - это всё вообще пыль. Не знаю пока из за чего так упали в последний час, но смысл не в этом. Камаз производит более 70 тысяч машин в год, в топ 15 мировых производителей грузовой техники. А стоит при этом 80 млрд. рублей, примерно как десяток этажей в одной из башен Москва сити. Как вы думаете, вот какая нибудь Франция не хотела бы у себя иметь такого производителя? или Италия или даже вот Германия? они в года в десятки раз больше на каких то беженцев тратят. А тут целое передовое производство, с возможностью масштабироваться в любой размер, сколько нужно. И это всё где то 700 млн. евро - смешно. С другой стороны, вот государству нужнен производитель грузовой техники, а его нет... сколько денег нужно потратить чтобы его создасть? 80 млрд? нет... тут хоть 1 трлн. тратить, гарантий нет. Т.к. нельзя просто так всё это купить, создать, найти кадры и тд. Тут новость мелькает что Камаз вместе с АФК тестирует водородный двигатель, типа к 2025 году уже покажут его. Да в США на такой новости уже бы Теслу догоняли по капитализации, а у нас минус. Что еще забавно, автомобили дорожают, грузовики тоже... но сам Камаз падает. Это ведь откровенный абсурд и врядли он продлится очень долго. Если ставку начнут понижать, понятно пойдем вверх, но если будут повышать и инфляция будет еще выше - то в подобных компаниях будет сильная переоценка вверх. Деньги можно напечатать, можно занять или продать что то, но подобное производство просто так не создать. Та же история и с $VKCO вся наша информационная интернет машина стоит уже меньше 70 млрд. Тут какая то Блиновская на своих курсах за пару лет больше отмыла... а это ВК, с сотнями миллионов пользователей а еще и на IPO готовит свои дочки, вроде Скилбокса. Сейчас имея бы какую то значительную сумму, на вклад бы я ее не понес... т.к. чем больше туда завлекают тем это опаснее становится. За всю современную историю вклад был про то, чтобы сохранить, т.е. под матрасом деньги точно обесценятся, а на вкладе есть шанс более менее в 0 выйти. Но чтобы на вкладе заработать - такого я не помню. И нынешний абсурд носит продолжительный характер, это раньше вот на том же ковиде, упали на 30% за месяц, потом за 3 месяца выросли на 40%. Но сейчас, эта ситуация слишком затянулась. С другой стороны дает шанс зайти низко, чтобы потом нельзя было сказать что не успел.
110 
+0,64%
301,2 
3,12%
30
Нравится
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
Читайте также
2 ноября 2024
Чем запомнилась неделя: много отчетностей и переоценка рынка
2 ноября 2024
ММК: слабые результаты и скромные дивиденды
18 комментариев
MisterChef
28 октября 2024 в 14:27
Зайти низко и остаться при допки)))
Нравится
1
MatrixGT
28 октября 2024 в 14:33
@MisterChef долг к ебиде около 2.0. не настолько высокий, тем более она на льготных кредитах...
Нравится
1
MisterChef
28 октября 2024 в 14:34
@MatrixGT ага ага )))
Нравится
pff65
28 октября 2024 в 14:43
@MisterChef 80 млрд под 3 процента , брали на дата центры
Нравится
2
Beztse
28 октября 2024 в 14:47
Некорректно сравнивать действительно передовую в своем секторе компании и убыточный медиа-холдинг, который не умеет и не хочет зарабатывать. KMAZ за 22-23 год пампанули, а потом ЦБ палки вставил дискретным акуционом. Пампить на +50% стало тяжелее и опаснее для самих разгоняющих. Когда рынок начнёт восходящий тренд, то ВК полетит так же вверх, как сейчас вниз. Только вот этот рост или падение, когда растет все и падает все отнюдь не делает компанию интересной. Не торгуйте мусорок. Пока ВК втаптывал деньги и капитал в землю, перспективные компании вкладывали деньги в себя и росли операционно. ВК операционно не вырос, но он все равно будет расти, когда рынок будет расти. Positive операционно вырос, но акции так же падали вместе со всем рынком, но когда будет общий восходящий тренд Positive взорвется на +100% и будет оценен справедливо, а мусорный ВК станет «дорогим».
Нравится
8
Авторы стратегий
Их сделки копируют тысячи инвесторов
LTRinvest
+65,9%
10,1K подписчиков
trader.MOEX
+11,6%
11,5K подписчиков
Alexandr_Toria
+0,6%
13,4K подписчиков
Чем запомнилась неделя: много отчетностей и переоценка рынка
Обзор
|
2 ноября 2024 в 19:37
Чем запомнилась неделя: много отчетностей и переоценка рынка
Читать полностью
MatrixGT
3,9K подписчиков 30 подписок
Портфель
до 500 000 
Доходность
186,94%
Еще статьи от автора
1 ноября 2024
AFKS недавно уже писал про АФК и насколько они крутые и передовые, насколько крутая там команда. И что же теперь в отчете? всё очень плохо... и дело не в ставке 21%, это всё результат ставки 16%. А представьте что происходит с более мелким бизнесом, который пытается что то развивать, новые технологии и тд. Если у АФК так, то у других еще хуже и намного... Будут пытаться цену поднять, но сильно не смогут, но это опять же плюс инфляция. Всё очень плохо. А теперь представьте какое нибудь очередной отчет правильства по экономике. Путин вот спрашивает, а что у нас с производителем вакцин? - они обанкротились. А что у нас с деревообраткой? - они обанкротились. А что у нас в разработчиком гражданских беспилотников? - они обанкротились. А что с другим высокотехнологичным бизнесом? они тоже обанкротились. Остались вот несколько банков, нефтедобытчики, Газпром и энергетики. Но у этих тоже проблемы, т.к. теперь у людей нет денег покупать бензин, нести деньги в банк или отапливать жилье. Зато мы вот ставку ЦБ поднимали, рекорд поставили. Ура! Инфляция конечно тоже выросла, только не по примеру Турции, турецкий сценарий мы очень боялись, но смогли его избежать. Ура второй раз. У нас инфляция выросла по нашему родненькому российскому сценарию начала 90х годов. Когда буквально за пару месяцев 80% промышленности перестало работать, ничего не производим и люди теперь без работы. Зато теперь нет дефицита в кадрах. Ура третий раз. Можете себе это представить? думаю кто то скажет да. Но всё же врядли, а дальше очень просто... ЦБ придется переобуваться, они это делать благо умеют отлично. Или нас ждет вал обращений бизнеса за помощью. Вон сегодня уже владельцы ТЦ заныли, типа банкротится будут с такими ставками... тут им конечно не ставка, а больше маркетплейсы мешают которые всю торговлю на себе замыкают. АФК помогут, способы есть, типа всякие отсрочки платежей, под гарантии правительства и тд. Банкротить не дадут, т.к. это реально пример передовых технологий в стране, только вот не живет это всё с такими ставками. Национализировать тоже не вариант, такой бизнес под управлением государства обычно крайне плохо работает. Да и сейчас наоборот хотят больше всего приватизировать, вроде доли в ВТБ. Нужно ставку где то до 10-12% снижать, ставить цель по инфляции так же 10-12%. А спрос снижать затягиванием гаек банкам, никаких льготных периодов по кредиткам... 2 недели максимум или плати по ставке +5% банка. Никаких рассрочек на 6-12 месяцев и тд. Кредиты населению только если платеж не более 20-30% от дохода. А бизнесу только целевые кредиты, на оборудование и развитие. И это всё в полномочиях ЦБ, но почему то в эту сторону они не смотрят.
31 октября 2024
AFKS отличная компания индикатор положения дел в экономике. Чтобы вы понимали, АФК очень крутая компания, наверное с одной из лучших команд менеджеров в стране. Озон, МТС, МТС банк - это все передовые бизнесы. А еще у АФК есть Аэромакс - занимается беспилотниками, системы наблюдения и навигации, доставка грузов беспилотниками. Так же хочу напомнить, что еще одна дочка АФК создала и производит вакцину от ковида, так же помогли с вакциной от оспы в Африке, ну это основное... там много достижений, нагружать не буду. Вывод прост: АФК лучшие. Только вот проблема... у них нет какого нибудь сырьевика экспортера или банка с портфелем в десятки трлн. У нас много говорят на самых высоких уровнях, что важно заниматься разработкой и производством своего, чего то передового и высокотехнологичного. Надо вкладывать в это все силы и тд. И что же мы видим, вот самая самая технологическая компания на бирже это АФК. Есть конечно еще и Яндекс YDEX но там отдельная тема, они сидят на своем поисковике и деньгах с рекламы, остальное у них пока в зачаточном состоянии. И вот что же сейчас? Лучшая из лучших АФК сами видите где, а всё почему? Конечно же ставка и обман, большой обман... Ведь в 22 году всем говорили много западных компаний ушло, ниши освободились, берите деньги и развивайтесь. И деньги брали и развивались, а еще до этого лет 20 нам говорили что надо развиваться на кредиты, без кредитов мы сильно отстанем от всего остального мира, а нам нельзя отставать, нужно наоборот расти быстрее других. И что же сейчас? всех КИ-НУ-ЛИ. В текущих реалиях могут выжить или крупные экспортеры, хотя у них тоже проблемы или десяток крупных банков или те кто напрямую от бюджета страны кормится. Еще раз, АФК лучшие... они крупные и у них еще есть возможность занимать с помощью своих облиг под 25-26%. У всех остальных такой возможности нет. А значит ставку придется снижать или вымрут просто все, по АФК видно. Высокое ДКП конечно останется, только вот уже не вопрос в ставке 21 или 23%. 21% уже запредельно, не зря рекорд побили. Минфин не может ОФЗ разместить, их никто не покупает, а деньги банков тоже не бесконечны. Конечно нам могут поднять и до 22-23% или даже кто то говорит про 25%, но чем выше поднимут, тем быстрее придется опускать, т.к. даже АФК не сможет выжить при 20% и выше, 15% для них уже напряжно. Вчера выходил очередной "статегический документ" ЦБ, который меня поверг в шок своим подходом к экономике. Но это отдельная тема... Инфляция конечно никуда не уйдет, в 25 году скорее всего будет 12-13% на уровне того же повышения услуг ЖКХ, хотя высокая ставка наверное отнимет от этого 2-3%. Но смысл в том, что ставку то двигать особо некуда выше, т.к. чем выше тем быстрее обрушение экономики пойдет, а ЦБ это не нужно... чтобы ситуация управляемость потеряла. И исходя из того как быстро ЦБ переобувается, можем в 25 году жить в условиях когда инфляция будет выше, а ставка такая же или чуть ниже.
28 октября 2024
Уверен ставка всё! тем более до следующего заседания 2 месяца, повысили заранее... а за это время последствия еще больше раскроются. Так что дальше скорее всего будет повышение инфляции и при этом ставка будет на месте или возможно даже понижение. Да и не в инфляции дело, курс видели? почти 98 за бакс, в 22 году на ставке в 20%, рубль резко укрепился до 85 рублей, так что ставкой скорее курс сдерживали. У ЦБ есть конечно какая то высшая цель, про которую нам плейбеям не говорят. Но давайте вот по фактам, что уже знаем. ЦБ не удержал инфляция, хотя сам на это подписался. В законе о ЦБ, в статье о целях ЦБ про инфляции ничего нет, но есть пара пунктов которые ЦБ нарушает, вот так повышая ставку. ЦБ регулярно ошибается в прогнозах. Из за ЦБ Минфин не может нормально разместить ОФЗ - кто будет покупать ОФЗ в октябре? если нам напрямую говорят что в декабре ставку еще поднимум. Только дураки, а дураков нет. ЦБ подкладывает огромную мину под экономику. Возрастают риски как вторичной инфляции, из за огромных процентов по вкладам. Так и риск обрушения всей банковской системы и экономики, если например случится кризис вроде 2008 года и люди решат забрать вклады. Из за действий ЦБ многие компании на бирже оторвались от реальности и стоят дешевле своего капиталла. И всё это ради чего? Немного охладить спрос, но если спрос охлаждается условно на 10%, то при этом предложение падает на 30% и выше. Никто не будет вкладываться в расширение производства, кредиты неподъемны, свои деньги лучше в банк положить... и при всем этом говорят что мы будем давить спрос. Победить льготную ипотеку, уже можно констатировать провал льготной ипотеки, да кому то повезло и взяли выгодно квартиру или дом, до подорожания по низкой ставке. Но это всё бремя легло на государство. А сейчас что то купить уже не реально с такими ценами и такими ставками. А ведь экономика только только начала чувствовать на себе 16% ставку, если кто забыл, ставка действует на инфляцию с лагом в 6-9 месяцев.А тут сразу бах +5% за 3 месяца. Повышение до 21% было для меня неожиданным, 19% и так высоко, думал что решат подождать и посмотреть как влиять будет. Хорошо что хотя бы таргет по инфляции поменяли на 8-8,5%, и нет этих заявление про священные 4%. При том что у нас то последние 20 лет средняя инфляция 10-11%. Заметили как риторика поменялась? инфляция 8% а разговоры, как будто все 50%, что нужно ставку повышать до исторических рекордов. Вообщем следующее событие это выборы в США, а до тех пор на фундаментал бумаг вообще не смотрите. Всем хорошего дня, крепких нервов и зеленых портфелей. #новости #пульс #новичкам #прояви_себя_в_пульсе #инвестиции