Мой опыт 2024 Часть 2 Летний замóк и Ренессанс декабря После майского урока, в обмен за опыт которого мною была уплачена почти вся накопленная с начала года прибыль (о чем рассказывал в Части 1), пришлось приспосабливаться к затяжному даунтренду, что, учитывая мои когнитивные особенности восприятия торгов через призму лишь положительных их аспектов, оказалось весьма нетривиальной задачей На начало лета аллокация портфеля ~ 40% облигаций, 40% акций и 20% кэша, высвободившегося на майском побоище Предсказывать рынки я - не умею. Где и когда будет разворот - мне неведомо. Всё лето и осень, на каждом объёмном выкупе и последующем отскоке, я ждал возврат Индекса к растущей тенденции Но, одно дело - ждать и надеяться, другое дело - вести через эту красную бурю свои деньги, учитывая, что я - а) не шорчу, и не имею к данному виду торговых операций никакой психологической предрасположенности б) не намерен был закрываться и выходить в кэш, как и наблюдать ежедневно и прилично худеющий портфель Поэтому, вспомнив свой опыт форекса, когда - трясёт, волатилит и абсолютно непонятно - куда дальше двинут активы, а имеющуюся позицию закрывать - не хочется, принял решение встать в замок, то есть открыть защитную (обратную) сделку в противовес фондовой части портфеля на эквивалентный объем Закрыв ещё 10% облиг и 10% акций, на высвобожденные средства купил $LQDT и, в моменты отката рынка после очередных неудачных попыток роста или на обновлениях минимумов, эти же деньги перекочевывали в шорт Индекса $IMOEXF Таким образом, до декабря, я балансировал этими 40% депозита между lqdt, шортом и попытками набора позиции от очередного дна. Честно признаюсь - изматывающее занятие. Очень много времени уходило на контроль рисков и перекидывании денег туда-сюда. За каждым падением мерещился выкуп и разворот. За каждой фиксацией роста - новое дно. Если вспомнить, какое количество минимумов во втором полугодии было объявлено - финальными, и как рынок бурно отскакивал каждый месяц - пришлось изрядно пожонглировать. Где-то - успешно (за лето -1.5% по счету против -12.4% по Индексу полной доходности). Где-то - не очень (на отскоке сентября +8% по Индексу против +1.7% у меня). Но нервов отдал - прилично, как и комиссий брокеру Тем не менее, к декабрьскому ЦБ подходил с приемлемой просадкой в районе 3-4%, но, как бы не хотелось мне закрыть 5ый подряд год на МосБирже - в плюс, если честно, морально, уже смирился с низкой вероятностью подобного исхода А потом - случилось то, что случилось. Две недели плоскоставочного ралли, которые я не скажу, что отторговал прям в all-in (да, шорт Индекса - закрыл сразу, открыл лишь на паузе в районе 2700, но быстро - ликвидировал; да, постепенно переместил почти весь lqdt в фонду, но никаких плечей - не накидывал), тем не менее - год закрыт в плюс. Значит - все было не зря Итогом. Для чего весь этот опус? Какой опыт я забираю с собой? •В период эйфории (а она, непременно - ещё будет, и не раз) - нет, не бить себя по рукам, если хочется кратно увеличивать позу - это нормальное желание, без такового - хороших денег на растущем рынке - не заработать, но - риски, в этом случае (да и - в любом случае) - на жёстком контроле, без всяких "ну, сейчас точно - развернётся, продавец - заканчивается, мы в аптренде, это - ретест, и ещё лишь чуть надо подождать" •Защитный шорт Индекса - рабочая штука, если правильно рассчитать объёмы замка и смотреть на позиции в среднесрочном масштабе, без ежедневного открыл/закрыл, иначе - выматывает и отнимает уйму времени •Пересмотреть подход к торговле. Публичный счёт Биржевой Сомелье, который я консультирую, и где не было ни шортов, ни трейдинга, и состав закупленных акции с лета практически не перетряхивался - на выходе дал сопоставимый результат, что меня - весьма удивило ...о моих выводах из этого весьма важного последнего пункта - в следующей Части ⏏️Больше заметок - на Канале Топ-5 бумаг Индекса МосБиржи этого года $SELG +0.8% $PLZL +0.7% $IRAO +0.3% $ASTR +0.1% $ENPG -0.1%