Новости про объединение банков позитивная, ХКФ банк качественный актив, который генерирует ROE под 25%. Такой банк может оцениваться в 1 капитал, что даст цену в 55 млрд руб. Половина оплаты допкой в 5% составит всего 17 млрд руб по текущей котировке, что предполагает дисконт к рыночной стоимости банка. По итогам сделки капитал Совкомбанка прирастет примерно на 55 млрд руб, после допэмиссии мультипликатор P/B к текущей цене акций выйдет около 1.