Фонды на Китай: обзор доходности и перспективы роста

ВЫБИРАЮ ФОНД НА КИТАЙ В прошлом посте разбирал доходность фондов в широкий рынок США. Сегодня давайте обратим свой взор на восток. Китай работает на опережение и с начала года зажимает ликвидность охлаждая рынок. Пока американцы завалены халявным баблом из бешенного принтера, Китай показывает своим примером какая будет расплата и что будет с фондовым рынком США в дальнейшем при изъятии ликвидности (но это не точно). Также позитива не добавило закошмаривание правительством крупных игроков. Какие бы не были причины, мы уже 4й месяц подряд наблюдаем красные свечи на графиках фондов на Китай, падение от хаев уже составило более 20%, а потенциально сможем увидеть продложение коррекции еще на 10%-20%. На тех отметках сложно будет сдержаться и не зайти в лонг по China на всю котлету) На мой взгляд сигналов к развороту на долгосрочный рост пока нет, но это не навсегда. Первыми охладившись китайцы смогут первыми вступить в цикл роста. С прицелом на осень можно определяться с фондами. Дано: 1) не квал инвестор, доступны только фонды торгующиеся на биржах РФ 2) инвестируем в рынок Китая 3) клиент Тинькофф, у других брокеров возможно есть доступ к другим фондам Для неквала у клиента Тинькофф есть выбор аж из целых 2 фондов: от FinEx и {$AKCH} от Альфы. Фонд FinEx среди Китая старожил, как и среди фондов на США. История фонда от Альфа есть от 21.12.2020г, поэтому сравниваем от этой даты. Скачиваю данные с investing. Анализирую изменения котировок фондов в % день к дню за каждый день периода. Период с 21.12.2020- 24.05.2021. = -1,49% {$AKCH} = -3,26% Для полноты картины аналогично сравниваю бенчмарки фондов за прошлые 5 лет: индекс Solactive (FinEx) VS ETF ASHR&KWEB (Альфа). Solactive = 108,30% ASHR = 72,61% KWEB = 111,20% Средняя доходность сладкой парочки от Альфа примерно 91-92%. FinEx + фин результат, дал меньший минус за полгода, бенчмарк дал больший плюс за 5 лет - лот 3800 руб ! Ходит за индексом Solactive GBS China ex A-Shares Large & Mid Cap USD Index NTR Почти 35% фонда 3 компании: Alibaba 15%, Tencent 17%, JD 2,5%. ТОП-10 компаний занимает больше половины веса фонда. С одной стороны ставка на лидеров, что подтверждается исторической доходностью в 5 лет. С другой стороны топ компании можно отдельно прикупить, суть фонда вроде как про диверсификацию. Альфа - фин результат, цифры сами видели + лот 98 руб ! состоит из 60% паёв ASHR (Harvest CSI 300 China A Shares ETF) и 40% паёв KWEB (KraneShares CSI China Internet ETF). У первого ETF ТОП-10 занимает 25%, какие-то неизвестные мне компании. У второго ETF ТОП-10 занимает 63%, там как раз есть Tencent 11%, Alibaba 10%, Baidu 5%, NetEase 5%, Bilibili 4%, JD 4%. Большая диверсификация, но и меньшая общая доходность. Также не забываем про конские комиссий на обслуживание фонда фондов. Выбор определяйте приоритетами и вашим видением бенефициаров потенциального роста Китая. Возможно оптимально взять оба фонда. В какой пропорции...вопрос открыт. Пишите ваши мысли по Китаю. Когда ждете рост? Какой фонд больше нравится? Что купите или уже купили (акции, фонды)? Всем желаю удачных инвестиций!

No pain, no gain Без боли нет роста. Есть такое утверждение из спортивной среды. Думаю его можно полноценно применить и к фондовому рынку. Надо понимать - будет больно, при этом рост не гарантирован. Скорей всего те кто побольше и поопытней без проблем отработают тебя даже среди бела дня, а в тёмные времена тем более. Отдадите добровольно или маржинкольно, не важно, важно что у сделки всегда есть два контрагента. Примерно год было больно, больно при формировании позиций, больно при усреднении, больно при новом дне, а потом ещё больнее при втором дне и заморозке активов. Зато очень обрадовался когда наконец активы оказались разблокированы АДР Сбер и Магнит (кроме FinEx и RSHE) и в 2023 наконец появились зелёные результаты за год и весь период. Считаю 22 год был лучшей возможностью на ближайшие несколько лет для формирования позиций в рынке РФ на долгосрок. Придерживаюсь стратегии мертвого инвестора. Выискивать идеи нет смысла, желания и времени, всё равно получается примерно 50/50. Просто покупал TMOS . Выборочно брал то чем сам пользуюсь: SBER (в посте от февраля 22 г все свои мысли по нему), Магнит, ФиксПрайс, Озон, TCS и Яндекс. Хочу удвоить депозит, ориентируюсь достичь цели за несколько лет (+-3-5 лет), на срок дольше не вижу смысла смотреть, любой жирный черный лебедь (особенно политика) может обнулить все результаты в одно мгновение. Мы уже это видели и даже не одиножды за последние несколько лет. Хорошо ещё если обнулятся только результаты, но не сами активы, а ведь это действительность которую до 24 февраля *цитирую классика* "видеть могли не только лишь все". Текущий рост считаю не совсем адекватным или удивительно позитивным, вместе с тем у рынка РФ, как мне кажется, просто нет выбора, рост неизбежен. Деньги надо куда-то вкладывать. Рынок дивидендный и закрытый, компании косты порезали, ужались, уволили и ещё уволят сотрудников, и как только ситуация поправится или все привыкнут к всёпропальщицким настроениям рынок пойдет ещё выше, ну в смысле всплывёт, а с ним всплыву и я. И тогда как в том анекдоте про сантехников скажу - "да вы учитесь, а то всю жизнь будете ключи подавать". С наилучшими пожеланиями и наивной верой в счастливое будущее!