Фавориты из инвест-стратегий брокеров на 2кв’23 Нужно только учитывать, что с начала месяца многие уже прилично подросли – вероятно как раз из-за включения в стратегии Аргументы аналитиков: Лукойл: ждут финальных дивидендов за 2022 и общую дивдоходность 14-18% в следующие 12 месяцев. Производство остается высоким, несмотря на внешние ограничения. Дисконт к Urals снижается Сбер: ждут высокие дивиденды за 2022 и 2023. Устойчивые бизнес-модель и источники доходов. Все еще недорого по мультипликаторам. В 2023 будет представлена новая стратегия развития банка Мечел: снижение долга. Угольный дивизион – рост экспорта в Азию. Металлургический – рост цен на внутреннем рынке со стартом строительного сезона, и на внешнем за счет восстановления спроса в Китае Новатэк: в 2023 стартует производство на Арктик СПГ-2, примут инвестрешение по Обскому СПГ. Высокие цены на газ. Неплохие дивиденды Полюс: в 2023 году должны увеличить добычу на 10%, к 2028 – в 1,5-2 раза. Нечувствителен к санкциям. Ждут возобновления выплаты дивидендов Русал: бенефициар ослабления рубля. Торгуется с 50% дисконтом по EV/EBITDA к средней у глобальных производителей алюминия. Окончание цикла повышения ставок в США и восстановление спроса в Китае должны способствовать восстановлению цен на алюминий Татнефть: в компании повышен целевой уровень добычи. Санкционные риски ниже конкурентов из-за малого размера и неполитизированности. Единственный нефтяник, опубликовавший полный годовой отчет по МСФО – поэтому есть уверенность в размере и факте выплаты дивидендов Яндекс: хорошо зарабатывает благодаря уходу иностранных конкурентов. Успехи в любом из сегментов роста (онлайн-торговля, доставка еды, финтех) приведут к быстрой переоценке компании. Ждут, что после реструктуризации все прибыльные подразделения останутся в РФ Globaltrans: ставки на полувагоны остаются высокими. По мультипликаторам все еще низкая оценка. Ждут редомициляции. Возможно разрешение Минфина на выплату дивидендов $LKOH $SBER $SBERP $MTLR $MTLRP $NVTK $PLZL $RUAL $TATN {$YNDX} $GLTR