«X5 Retail Group»
Добрый день инвесторы! 🥪
На Первомай отдыхали?😊 У меня вот не получилось, да и в Пульс даже не было времени зайти пару постов выложить.
В этом месяце хочу привести обзоры по своим компаниям в портфеле как это делал с Норникелем и Сомкомфлотом. На этот раз на обзоре X5 Retail Group {$FIVE} . Давайте же взглянем на продуктового гиганта и чем он хорош.
X5 Retail Group – крупная мультиформатная компания розничной торговли, включающая в себя сети магазинов «Перекрёсток», «Пятёрочка», «Карусель». В состав входят розничные магазины трех форматов: мелкие «магазины у дома»/дискаунтеры для покупки товаров повседневного спроса, крупные супермаркеты и гипермаркеты продовольственных и непродовольственных товаров.
Магазины компании ориентированы на широкий круг покупателей с различным достатком и предлагают качественные товары как эконом-класса, так и товары высокой ценовой категории.
Ключевой рынок – российский рынок продуктовой розницы с широкой географией охвата. Магазины розничной сети X5 Retail Group присутствуют в 7 из 8 федеральных округов РФ, 63 из 85 субъектах РФ и насчитывает по состоянию на конец 2 полугодия 2018г. более 13 000 продуктовых магазинов разного формата.
Основные конкуренты: компании Магнит, Лента, Auchan, Дикси, SPS-Холдинг, Metro, О Кей, Монетка, Globus.
Конкурентные преимущества компании: мультиформатное развитие позволяет охватить разные ниши розничного ритейла; широкий ассортимент, в том числе по ценовому критерию; продукция собственных торговых марок; собственная логистическая сеть (собственные распределительные центры, собственный автопарк); программы лояльности и промоакции в магазинах всех форматов; бренд; развитие омниканального предложения (услуга «онлайн-магазин» с возможностью заказа продукции из ассортимента магазина с последующей доставкой), инновационная политика компании; развитие и внедрение IT технологий на всех этапах цепочки продаж.
Компания X5 Retail Group занимает лидирующее положение среди российских продуктовых ретейлеров по показателю доли рынка. С 2015г. показывает стабильное опережение по показателям выручки по отношению к своим 5 основным конкурентам (Магнит, Лента, Auchan, Дикси, SPS-Холдинг).
✅Доходность акции за последний год (78.88%) выше чем средняя по сектору (-22.96%).
✅Текущий уровень задолженности 14.42% ниже 100% и уменьшился за 5 лет с 34.01%.
✅Текущая эффективность компании (ROE*=43.1%) выше чем в среднем по сектору (ROE=34.93%
✅Показатель EV/Ebitda* компании (0.86) ниже чем у сектора в целом (28.17).
❗️Показатель ROA* компании (5.7%) ниже чем у сектора в целом (6.93%).
❗️Цена (2798.5 ₽) выше справедливой оценки (1309.54 ₽)
❗️Дивиденды (0%) меньше среднего по сектору (2.81%).
❗️В условиях расширения сетей магазинов со сдержанными ценами в следующих кварталах важно и далее следить за рентабельностью по EBITDA, которая будет находиться под давлением.
Тут ниже маленький словарик по показателями 👇:
* ROA (Return on Assets) - коэффициент рентабельности активов, показывающий процентное соотношение чистой прибыли предприятия к его общим активам
* EV/Ebitda -рыночная оценка единицы прибыли.
*ROE (Рентабельность собственного капитала)- финансовый коэффициент, отражающий эффективность управления компанией капиталом, вложенным акционерами.
С 3 апреля 2024 года торги акциями приостановленные из-за судебного заявления, поданного Министерством промышленности и торговле на фоне
принудительной редомициляции.
После завершения данной процедуры ритейлер может вернуть дивиденды или организовать байбэк акций. Думаю после возобновления торгов, акции компании перейдут к росту.
Спасибо вам большое за прочитанный пост. Каждая реакция под этим постом, дает мне больше уверенности и сил продолжать совершенствовать свои последующие посты и радовать вас более интересной информацией!🙏🙌
А что вы думаете про X5 Retail Group?
Делитесь своим мнением в комментариях!
#прояви_себя_в_пульсе