Форум об облигации Металлоинвест CNY 1Р-02

🇨🇳Юаневые #облигации – что есть на рынке сейчас + новые размещения: 🔹Для себя их рассматриваю как парковку валютной позиции, поэтому приоритет отдаю купону: держать до погашения не планирую, бумаги спокойные, к скачкообразному раскрытию YTM не склонные 🔹На более длинный горизонт, что тоже стратегия (чем дольше, тем вероятнее ослабление рубля, а это основное, ради чего стоит идти в инструмент) – есть смысл ориентироваться именно на YTM 🔹Под ЛДВ сейчас подходят только Полюс $RU000A1054W1 и Металлоинвест $RU000A1057D4 (в табличке подсвечены зеленым) 🔹Ликвидность местами страдает, надо соотносить со своими объемами 💲Ставку ЦБ нам официально обещали подержать высокой, и это может подпортить сценарий с быстрым USDRUB 100+ «сразу после выборов» (ожидания по ставке тут, конечно, не главное, но тоже фактор, да и других пока хватает) Про новые выпуски: 🪨Уральская сталь: A/AA-, купон 7,25-7,5% квартальный (YTM~7,4-7,7%), 2 года, 300 млн. CNY. Сбор 19.02 Верхний рейтинг – НРА, нижний АКРА, но материнский ЗТЗ с АКРой больше не работает, поэтому не факт, что и тут будут продлевать. Рублевые бумаги Стали рынок прайсит вполне в диапазоне AA-, по совокупности можно считать ее качество плюс-минус сравнимым с Русалом или чуть лучше Основной ориентир сейчас – как раз новый Русал $RU000A107RH8 (торгуется по номиналу, рублевый дороже). Параметры Стали – без восторгов, но с купоном выше 7% считаю нормально, для диверсификации или просто если есть cвободные CNY ⚠️Это размещение будет в Тиньке, объем вдвое меньше Русала, поэтому могут и ниже укатать ⛽️Славянск ЭКО: BBB, купон 11% квартальный, 2 года, 200 млн. CNY. Сбор в марте Выглядит очень щедро. Эмитент примечателен тем, что это НПЗ в Краснодарском крае, поэтому к стандартным кредитным и рыночным рискам у СлавЭКО добавляются еще и хлопки неизвестного происхождения Их рублевый выпуск торгуется соответственно, поэтому в юаневый премия заложена уже на уровне купона. Для тех, кто принимает – хорошая альтернатива БДеньгам $RU000A105N25 (Сегежа не в счет), сам тоже очень жду #новичкам #пульс_оцени #хочу_в_дайджест #прояви_себя_в_пульсе #что_купить #обзор #аналитика #псвп #юань

Топ 10 облигаций, номинированных в юанях. ▶️ Продолжаем серию постов #что_купить. Вы знаете, что я часто покупаю юаневые облигации в #портфель_для_дочери. 📝 В данном посте предлагаю вам рассмотреть, какие облигации, номинированные в юанях, торгуются на Мосбирже и какие из них наиболее выгодные. 📎Начнем с того, почему данные облигации интересны для инвестиций? 1) Диверсификация портфеля, то есть покупка разных активов позволит снизить риски. 2) Главной особенностью, конечно, является то, что инвестирование в юаневые облигации может помочь защитить портфель от валютных рисков, связанных с другими валютами. И инвестор заработает не только на купонных выплатах, полной выплате номинала (если держит облигацию до конца срока погашения), но и за счет валютной переоценки. 3) Такой инструмент предполагает стабильный доход (в виде купонных выплат). Опять же, не забываем, что есть облигации с переменным купоном, а есть с постоянным. 4) Также облигации имеют низкий уровень волатильности, в отличие от акций. Если акция за день может упасть на сколько угодно процентов, то нормальное допущение изменения цена облигации за день (1-3%). 📉 На данный момент на российском рынке достаточно много юаневых облигаций. Но мы с вами рассмотрим самые интересные, и именно с постоянным купоном. 💼 Все облигации, которые приведены в данной таблице доступны как неквалифицированным инвесторам, так и квалифицированным. ✏️ Некоторые брокеры просят пройти тест при покупке данных облигаций, чтоб понять, что у вас есть определенные знания касательно данного инструмента и вы осознаете риски. При выборе облигации я смотрю: 1) На срок погашения. Я для себя выбираю средние по продолжительности (примерно 5-7 лет) тут опять же все зависит от ваших целей. 2) Обращаем внимание на то, есть оферта или нет, что это и как она работает мы обсуждали тут https://www.tinkoff.ru/invest/social/profile/Provatory/511cbcab-a121-4659-b956-076bbd84a986?utm_source=share 3) На текущую доходность к погашению, которая показывает прибыльность облигации на протяжении всего срока ее обращения, то есть, сколько вы заработаете, если купите облигацию по текущей цене и не будет продавать раньше срока погашения. 4) На текущую доходность купона, которая обозначает отношение начисляемого купона к актуальной рыночной цене облигации и размер купона соответственно, а также количество выплат в год. 📊На данный момент из интересных юаневых облигаций на Московской бирже торгуются следующие (скрин таблицы) ✏️Наиболее интересно смотреться следующие выпуски облигаций: 1. Высокодоходные, но рисковые Сегжа ( $RU000A105EW9 ) и БД ( $RU000A105N25 ) имееют очень привлекательную доходность, и пусть небольшой, но ощутимый риск банкротства в связи с высокой долговой нагрузкой. 2. Самые сбалансированные Русал ( $RU000A105104 , $RU000A1076U8 ), Металлоинвест ( $RU000A1057D4 ) , ЕАБР ( $RU000A105EV1 ) , ЮГК ( {$RU000A105GS2} ), ФосАгро ( $RU000A1063Z5 ) ,Полюс ( $RU000A1054W1 ) имеют хорошую доходность и низкие риски. 3. Долгосрочные Сегежа ( $RU000A105EW9 ), Полюс ( $RU000A1054W1 ) , Металлоинвест ( $RU000A1057D4 ) позволят вам зафиксировать хорошую валютную доходность на несколько лет. Инвестируете ли вы в облигации? Если да, то в какие? 👍 Ставьте лайки, подписывайтесь, в следующих постах разберем фонды на российские облигации. #обзор #новичкам #облигации #юань #пульс_оцени #учу_в_пульсе #прояви_себя_в_пульсе #хочу_в_дайджест Моя стратегия на облигаци &Облигации Денежный поток

💰Купоны и дивиденды. Отчет за неделю 18.12.2023 - 24.12.2023 Про погоду в Питере сегодня коротко. Бяка. Всё, переходим к более приятным вещам. 💧Что накапало в портфель за прошедшую неделю? Наблюдаю за постепенно набирающим силу денежным ручейком. Скрины также прикрепляю. ДИВЫ: 👉Про дивиденды в рублях, полученные мной по некоторым заблокированным иностранным акциям, купленным в своё время через Мосбиржу, я написал сегодня в утреннем посте, поэтому повторяться не буду: https://www.tinkoff.ru/invest/social/profile/Sid_the_Sloth/39e61e9b-a7ee-4a8f-bc8d-191b012ffabd/ Да и вообще, наверное, не стану их учитывать в качестве дивидендных выплат, поскольку такие издевательские "плевки" по 20 рублей приличному инвестору даже выплатами-то называть стрёмно. ☎️$RTKM $RTKMP Нормальные человеческие дивиденды прислал на этой неделе Ростелеком. На счёте в Сбере у меня сейчас 160 "префов" и 60 обыкновенных акций нашего телекоммуникационного гиганта. Считаю бумаги "Ростелика" вполне перспективной идеей на будущий год - как с точки зрения получения не очень высоких, но стабильных дивидендов, так и с прицелом на возможный рост "префов" до 80 руб. и выше. КУПОНЫ: 🔩$RU000A1057D4 На счёт в Тинькофф упали узкоглазые купончики по юаневым облигациям Металлоинвеста вып. 2. АО "ХК "Металлоинвест" - один из крупнейших производителей и поставщиков железорудного сырья и горячебрикетированного железа (ГБЖ) в мире, а также ведущий производитель железорудного сырья (ЖРС) в Европе и СНГ. Эмитент из разряда сверхвысоконадёжных, имеет рейтинги AAA от агентств АКРА и НКР. Текущая доходность к погашению - 5.8% в юанях, погашение в сентябре 2027 года. У меня сейчас 7 облигаций, возможно доведу количество до 10 (если не будет неприятных сюрпризов от НКЦ и биржи в части торгов валютой и юаневыми бондами, конечно). 🏗️$RU000A102KG6 Пришли очередные купоны и частичное погашение по 5-му выпуску облигаций застройщика Пионер. Кстати, на прошлой неделе был полностью погашен 4-й выпуск бондов этого эмитента, который тоже присутствовал у меня в портфеле. ГК «Пионер» является классическим девелопером, который осуществляет строительство объектов жилой и коммерческой недвижимости в Москве и Санкт-Петербурге. Основные проекты компания реализует под брендами «YES» и «LIFE». Считаю эмитента вполне достойным и держу сейчас 24 бумаги выпуска №5 на счёте в Сбере. Рейтинг BBB+ от "ЭкспертРА". Текущая доходность к погашению - 16.3%, выпуск погашается через год - в декабре 2024 года. 🏗️$RU000A103QH9 Выплатило свой 9-й купон и финансовое подразделение другого известного застройщика - Эталон-Финанс, вып. 3. Эталон-Финанс имеет рейтинг А- от агентства "ЭкспертРА". Текущая доходность к погашению по данным от брокеров - 15.91%, до погашения ещё 2 года 9 месяцев - выпуск погасится только в сентябре 2026. Хороший выпуск от надёжного эмитента, смущает лишь номинальная купонная доходность - 9.1%, что в текущих условиях высоких ставок не слишком интересно. 🏗️$RU000A104BU2 Упали купоны по первому выпуску бондов ГК ЕКС. Рейтинг эмитента от ЭкспертРА - BBB. Погашение ровно через год, в декабре 2024. Текущая доходность к погашению - 16.24%. У меня на ИИС сейчас 18 бумаг, думаю доведу количество до 20 и на этом успокоюсь. 🔩$RU000A105NL3 В БКС прилетели юаневые купоны по "китайским" бондам Норникеля, вып. 6. Это не простые бонды, а золотые плавающие. Текущая доходность к погашению, которую показывает брокер - 8.52%. Но верить этим цифрам не стоит, т.к. рассчитать доходность облигаций-флоатеров заранее невозможно. В качестве индикатора для выплаты купона используется годовая ставка Loan Prime Rate 1Y, которую рассчитывает Национальный центр межбанковского финансирования (NIFC). 📌Недавно подробно рассказывал про структуру и концепт своего ИИС: https://www.tinkoff.ru/invest/social/profile/Sid_the_Sloth/598bb1f3-fe48-42a6-a72a-12be87f8a1d8/ 🔔 Обязательно подписывайтесь и заходите в профиль, там интересно! 😉 #sid #облигации #вдо #купоны #дивиденды #денежный_ручеек

По $RU000A1057D4 пришёл купон прямо в юанях, не рублях

$RU000A1057D4 купоны пришли

А дальше я месяцы напролет смотрел на красный портфель и не понимал, что делать. Поэтому решил дальше действовать без поспешных решений и глубже изучить фондовый рынок. Я принялся жадно проходить курсы в Академии инвестиций, следить за инвесторами (могу составить список) и аналитиками в телеграме, читать книги и смотреть YouTube. За последние полтора года, считаю, что добился неплохих результатов. Пока была возможность,ппосчастливилось б залететь в $TSLA, $NVDA, $AMD, $BABA и другие компании. По данным ноября, Nvidia, к примеру, выросла на 170% (до 432$ за штуку), AMD — на 30%, а Tesla, в которую все равно верю, упала на 38%. P.S. надеюсь Мосбиржа и НКЦ (Национальный клиринговый центр) не попадут под 12-й пакет санкций🤞🏼 За год портфель вырос на 155 тысяч, из которых 9 тысяч — это купоны и дивиденды, а также чуть меньше 20 тысяч налогового вычета по ИИС, который я реинвестировал. По итогу $CNYRUB, что брал по 16₽, усреднил и купил облигации $RU000A1057D4, $RU000A1054W1, компенсировав ошибку полутора годовой давности. А сегодня портфель уже на большую часть состоит из отечественных бумаг, о которых расскажу дальше … to be continued 🔽

$RU000A1057D4 рискну предположить что в ближайшее 1,5 года выше 950 цена не поднимется (если проводить аналогию с $RU000A105M75). Ps. Новички! Облигации имеют подводные камни! Если вы купили облигацию за 940 юаней, а продали за 935 (но юань за это время вырос на 20%) то вы как понимаю заплатите с общего дохода несмотря на минус. Не является Иир

Металлоинвест 12 октября проведет сбор заявок на юаневый выпуск облигаций. ООО "Управляющая компания Металлоинвест" - российская горно-металлургическая компания, специализирующаяся на производстве стали. Компания была основана в 1999 году и состоит из горнодобывающего подразделения (Лебединский ГОК и Михайловский ГОК) и сталелитейного подразделения (Оскольский электрометаллургический завод (ОЭМК) и Уральская сталь). Сбор заявок 12 октября $RU000A1057D4 $RU000A105M75 {$RU000A1057A0} $RU000A105A04 $RU000A101EF3 Наименование: Металин-001Р-05 Рейтинг: ААА (АКРА, прогноз "Стабильный") Купон: 6% (полугодовой) Срок обращения: 2.5 года Объем: 750 млн.юаней Амортизация: нет Оферта: нет Номинал: 1000 юаней Организатор: МКБ, Росбанк Не забудь подписаться

Подборка инструментов для желающих сохранить свой капитал Ни для кого не секрет, что сейчас не только в России, но и во всём мире большое количество экономических проблем. Нестабильность всегда напрягает. Всегда приятнее, когда знаешь, что завтра у тебя всё будет хорошо. В связи с этим я решил подобрать список инструментов, которые дадут максимальную доходность в период нестабильности. Хочу заметить, что в случае, если в экономике всё нормализуется и будет очень даже хорошо, то приведённые инструменты уже не факт, что покажут большую доходность, чем обычные корпоративные облигации: 1- золотые облигации от Селигдар: $RU000A1062M5 Цена облигации привязана к стоимости тройской унции в долларах. Она будет расти при ослаблении рубля или укреплении доллара. Она будет расти при росте стоимости золота. Она будет расти при высокой инфляции в мире. Золото может и не самый лучший инструмент инвестирования в краткосрочной перспективе, но на горизонте многих лет является отличным уголком стабильности. Помимо этого в данном случае платятся купоны в 5,5%. То есть покупка облигаций селигдар в любом случае выгоднее покупки золота на 5,5%. Большое количество крупных игроков скупали первый выпуск как не в себя так как понимают ценность данного актива. Второй выпуск уже на подходе 2- Замещающие облигации: $RU000A105QX1 $RU000A105QW3 Выбор сейчас довольно таки большой, не только те, что я прикрепил. Есть и в евро и в долларах. Они в рублях, но с привязкой к курсу валют. То есть, если курс рубля резко будет 200 за доллар, то доходность увеличится в 2 раза. Прямо сейчас облигации стоят меньше номинала. Нормально так ниже. По некоторым доходность в районе 10% годовых в валюте. Те, кто инвестирует в них, говорят, что доходность более чем радует 3- Облигации в Юанях. $RU000A1057D4 $RU000A105104 $CNYRUB $RUAL У Китая куда более стабильная валюта, чем у нас. Если посмотреть на курс Юань/Доллар, то можно заметить, что у китайской валюты нет резких скачков. Китай- это куда более мощная экономика, он один из ключевых партнёров практически всех стран мира. Да, есть трудности в экономике, но у кого их сейчас нет))) Облигации в Юанях на данный момент для российских инвесторов- это единственный настоящий вариант инвестиций на долговом рынке в валюте. Плюсом является ещё и тот факт, что эмитентами юаневых облигаций являются исключительно крепкие компании с прочным фундаменталом. Минимальный у Русала с его A+ 4- Флоатеры {$SU24021RMFS6} $RU000A106LL5 Флоатеры- это облигации, которые не имеют фиксированной ставки купона, а зависят от ключевой ставки. По простому: чем выше ключевая ставка ЦБ, тем выше купонная доходность. Стоит отметить, что это облигации с временным лагом в пол года. То есть по настоящему высокие купоны будут только через пол года, если ставку ещё сильнее не поднимут. Большая часть флоатеров выпускается государством, но иногда можно встретить флоатеры, например от ВЭБ.РФ. Много частных компаний выпускают бумаги с привязкой к Ставке ЦБ, но сы говорим тут про надёжность, поэтому лучше смотреть только на государственные или около государственные структуры. 5- Линкеры $SU52003RMFS9 $SU52005RMFS4 Линкеры- это облигации, номинальная стоимость которых увеличивается на размер инфляции + купон 2,5% Облигация 52003 имеет номинал 1279 рублей, а фактическая стоимость 1211. Цена индексируется каждый месяц. Допустим, если инфляция за месяц была 0,5%, то номинал этой бумаги увеличится на 0,5% Бумага позволяет вам гарантированно обгонять официальную инфляцию на 2,5% По облигации 52005 ситуация та же самая, только номинал составляет 1032 рубля, а фактическая стоимость 970 рублей. Купон также 2,5%. Сумма купона составляет 2,5% годовых от номинальной стоимости бумаги на день выплаты. Данные инструменты хорошо подойдут для тех, кто собирается по максимуму защитить свой капитал и переждать турбулентность в экономике.

$RU000A1057D4 Нашла, а то перестала обновляться информация в портфеле Тикер активный Остались вопросы?! Задай их в комментариях #сердце_пульса #новичкам2023