О компании Магнит

ИКС 5 против Магнита Что выбрать❓️ 🔸️Ключевые моменты •ИКС 5 — лидер продуктового ритейла •Магнит — ситуация чуть менее позитивная Что интересного на Мосбирже на среднесрочную перспективу? Остановимся на ритейле, сравним акции двух компаний крупнейшей капитализации — ИКС 5 и Магнита — и выберем фаворита на срок от 3 до 4 месяцев. Обе компании — бенефициары роста российской экономики и высокой инфляции, позволяют рассчитывать на дивиденды в обозримой перспективе. Этому может способствовать низкая долговая нагрузка. «Экономика РФ идет по траектории "мягкой посадки", без резких колебаний», — сообщила Эльвира Набиуллина. В таких условиях акции защитных секторов, к которым относится ритейл, могут чувствовать себя лучше рынка. Еще один позитивный момент — консолидация в индустрии ритейла. Долгосрочный взгляд БКС — «Позитивный» на ИКС 5 и «Нейтральный» на Магнит. 📌 $X5 Лидер продуктового ритейла Компания завершила редомициляцию в 2024 г. Торги акциями ИКС 5 возобновились 9 января. Ждем возобновления выплаты дивидендов. Отсечка по выплатам за 2024 г. запланирована на июль. Дивдоходность может составить 17,6%. Финансовые показатели компании в целом оказались достаточно хорошими. В 2024 г. выручка выросла на 24,2% и 3908 млрд руб. Чистая прибыль увеличилась на 21,9%, до 110 млрд руб. Рост LFL-продаж группы в IV квартале произошел за счет увеличения показателя «Пятерочки» и «Перекрестка» — на 13,1% и 11,5% соответственно. Среди стратегических целей предприятия — к 2026 г. занять 9% доли российского рынка готовой еды в ритейле и сегменте общественного питания. 📌 $MGNT Чуть менее позитивная ситуация За 2023 г. Магнит вдвое отстал по росту выручки от ИКС 5. Причинами стали темпы открытия магазинов и слабые сопоставимые продажи. Последние доступные данные — по РСБУ за 9 месяцев. Относительно аналогичного периода прошлого года выручка компании сократилась с 450,5 млн до 308,8 млн руб. Магнит понес убытки от продаж. За указанный период он потерял 1,1 млрд руб., в то время как в 2023 г. получил 42,4 млн руб. дохода. Это не мешает рассчитывать на дивиденды. Прогноз БКС по дивдоходности на 12 месяцев равен 17,3%. Актуальны корпоративные риски — 21 марта бумаги будут исключены из Индекса МосБиржи. 📌 Что интереснее Перед нами два конкурента. ИКС 5 — ритейлер с более сильным бизнесом, в случае с Магнитом присутствуют корпоративные риски. Мультипликатор P/S LTM с учетом данных за последние 12 месяцев равен 0,3 и 0,2 соответственно. Аналогичные P/E составляют 9,6 против 10,3. Это сопровождается более высоким показателем ROE — 38,1% у ИКС 5 против 31,4% у Магнита, согласно данным за последние 12 месяцев по МСФО. Долговая нагрузка ниже. Коэффициент Долг/EBITDA равен 0,86 против 1,37 соответственно. Общие факторы риска — увеличение налогов в 2025 г., конкуренция, действия регуляторов. 🎯 Долгосрочные цели БКС: • ИКС 5: «Позитивный» взгляд. Цель на год — 4800 руб./ +32% • Магнит: «Нейтральный» взгляд. Цель на год — 6100 руб./ +26% Посмотрим на графики бумаг. Возможно продолжение позитивного импульса в ИКС 5. В качестве локальной цели обозначим отметку 4000 руб. (+10% относительно уровня пятницы, 21 марта — 3650 руб.). 💡 БКС Мир инвестиций

Эскиз на холсте: $MGNT. Я беру кисть и рисую: полки с товаром, как мазки жёлтого, кассы — тёмные линии ритма. Это не портрет компании, а набросок жизни — люди идут за хлебом, сахаром, бытом. Я смешиваю краски: выручка растёт, когда толпа густеет, но тени падают, если поставки рвутся или цены кусаются. Вчера я видел яркий штрих — расширение сети, а сегодня — серый фон: маржа тоньше, чем бумага. Рисовать $MGNT — не значит закончить картину. Я видел, как мастера бросали холст, когда цвета бледнели, и как другие добавляли слои, веря в свет. Убытки — это не испорченная краска, а пятно, что учит держать кисть твёрже. Риск? Это не разрыв полотна, а момент, когда палитра пустеет: вдруг люди уйдут к другому художнику? Я не гений, я тот, кто смотрит на эскиз и гадает. Инвестиции — это не галерея, а мастерская: ты рисуешь, пока краска жива. Я не знаю, станет ли $MGNT шедевром или наброском в углу, — кисть в твоих руках. Мой этюд прост: смотри на свет, но не забывай тени. ❤️Благодарю вас за лайки и комментарии! #учу_в_пульсе

📊 Технический анализ: Магнит $MGNT 1️⃣ Цена и уровень закрытия 📍 Закрытие: 4872.0 🔼 Максимум: 4921.5, 🔽 Минимум: 4849.0 📈 +17.0 (+0.35%) — незначительный рост, цена консолидируется. 2️⃣ Объёмы 📊 287.118K — низкий объём, что может указывать на слабую активность и отсутствие ярко выраженного тренда. 3️⃣ MACD (12, 26, 9) 📊 Значения: • MACD: -12.5 • Сигнальная линия: -9.7 • Гистограмма: -22.1 📉 Медвежий сигнал — MACD ниже сигнальной линии, давление на снижение сохраняется. 4️⃣ CRSI (2, 100) 📊 55.74 — нейтральная зона, нет явного перекупленности или перепроданности. 5️⃣ Общий тренд 📊 Боковое движение (флет) — цена находится в узком диапазоне, нет чёткой тенденции. ✅ Вывод: 📊 Ключевые уровни: • Поддержка: 4800.0 • Сопротивление: 5000.0 🔍 Внимание: • Пробой 5000.0 может дать сигнал к новому восходящему движению. • Падение ниже 4800.0 подтвердит продолжение снижения. ———————— ‼️Важно для новичков! Сегодня ЦБ оставил ключевую ставку на уровне 21%. Мы живем в период высоких ставок. Так какие же компании живут хорошо, а кому сейчас тяжело? Аналитический обзор уже опубликован в моем канале с обучением для новичков. Переходи и будь в плюсе, а не в минусе👇 https://www.tbank.ru/invest/social/profile/Batman_News_School/e12360d3-c716-49ff-984b-d1668aeb5ba7?author=channel&utm_source=share