Форум — ИНАРКТИКА

Операционные результаты HENDERSON $HNFG за 2024 год: Выручка за 12 месяцев 2024 года выросла на 24,2%, составив 20,8 млрд. рублей. Выручка в декабре 2024 года выросла к декабрю 2023 года на 27,6%. За 12 месяцев 2024 онлайн продажи выросли на 51,2% по сравнению с 2023. Рекорд в общей доле онлайн продаж за 2024 год составила 20,8%. За 2024 год LfL-выручку выросла на 12,9%, а за декабрь оста LFL-продаж салонов составляет +12,6% год к году. Торговая площадь выросла на 18,8%, до 52,829 тыс. кв. м. Компания росла в 2024 году в 3 раза превышая темпы роста рынка мужской одежды в РФ. Не рассматриваю к покупке, есть идеи поинтересней например в Евротрансе $EUTR Инарктике $AQUA Мосбирже $MOEX Спб бирже $SPBE и др , а Хендерсон дорогой. Но в любом случае молодцы👍🏻

Акции сельхоз сектора рф 1. Русагро $AGRO Российский сельскохозяйственный и продовольственный холдинг, один из крупнейших производителей сахара в стране. Кроме сахара компания занимается растениеводством ( пшеница , ячмень , кукуруза , соя) , производством маслов и жиров ( маргарин , майонез и растительный масла ). Продукция компании реализуется , как внутри страны , так и за границу ( Китай , Египет , Турция). Чистая прибыль упала на 50%и за 9 месяцев 2024 составила 19 398 млн рублей . Рентабельность меньше 12% . По мультипликаторам компания стоит дешево , но проблем хватает , но они скорее временные , а сам бизнес довольно интересный. Ждем переезд , а там разберем компанию еще раз. 2. Черкизово $GCHE Крупнейший в России вертикально интегрированный производитель мясной продукции. Компания занимает лидирующие позиции на рынках куриного мяса, индейки и колбасных изделий. «Черкизово» также занимается производством комбикормов для животных и входит в десятку крупнейших производителей свинины. Продукция реализуется внутри страны , а часть отправляется на экспорт. Чистая прибыль за 9 месяцев 2024 составила 32.4 млрд рублей. По мультипликаторам компания стоит дороже всех в секторе , рентабельность на уровне 16%. Но маленький free float ( акций в свободной обращении ) в 2.5% , а также огромный долг отбивают любую привлекательность компании , да и по мультипликаторам она переоценена. 3. Инарктика $AQUA Тут даже разбирать смысла нет оценена дороже Яндекса $YDEX и Астры $ASTR. 4. НКХП $NKHP Новороссийский комбинат хлебопродуктов — один из крупнейших высокотехнологичных зерновых терминалов в России и лидеров по перевалке зерна, работающий в Новороссийском порту. Компания занимается перевалкой зерна с сухопутного транспорта на корабли, а также производит муку, которую реализует как внутри страны, так и на экспорт. По компании очень мало новостей , что напрягает. По рентабельности и чистой прибыли все хорошо и по мультипликатором оценена дороже сектора в среднем. Бизнес хороший и стабильный , но расти тут особо не на чем. Вывод Идеи есть только в Русагро , но переезд будет скоро. Остальные компании имеют свои риски , но в целом стабильны. Для консервативных инвесторов стоит присмотреться к НКХП при падении цены.

С сегодняшнего дня я начинаю вести свой портфель. Каждый 8 дней буду пополнять его на 2 000 ₽. Хочу видеть у себя в портфеле дивидендные акции и акции, которые мне нравятся. Собираю в долгосрок, поэтому ловить низкую цену не собираюсь. Для начала хочу добиться этого: Портфель: 500 000₽. • Валюта и металлы - 15% ~ 75 000₽ • Акции - 65% ~ 325 000₽ • Облигации- 20% ~ 100 000₽ И так. Пополнение на 2 000 ₽ и что приобрёл. $ASTR - 516,05 (+9,5%) $AQUA - 644 (+0,33%) $ROSN - 537,3 (-4,3%) Остаток рублей - 320,34 Общая информация. Доллар США - 97,71 ₽ Биткоин - 104 439,21 $

💼 Еженедельные покупки Неделя новостей про Трампа подходит к концу. Как говорится: поржали и хватит. Считаю, что этот дед продолжит и дальше хайповать, забирая все внимание толпы на свои эпатажные заявления и выходки. Отвлекаться на все это от своих целей и задач, или нет - выбор за Вами. Я просто продолжаю следовать своей собственной стратегии и работать над своими личными целями. Покупки акций: 🔸 Лукойл $LKOH 1шт: фактическая доля - 7,63%, плановая доля - 8% 🔸 Сургутнефтегаз-п $SNGSP 100 шт: факт - 2,03%, план - 2% 🔸 ММК $MAGN 100 шт: факт - 1,91%, план - 2% 🔸 Инарктика $AQUA 6 шт: факт - 1,02%, план - 1% Покупки облигаций: 🔸 Новосибирская область $RU000A107B19 - 3 шт: АА; 6 лет; ~20% к погашению ___ Сумма покупок на неделе: ~23 тыс. руб.

Запускаем рубрику – слово дня 🔹 Будем изучать аквакультуру вместе. Сегодня в нашем фокусе – смолт 🐟 Смолт – это маленькая рыбка, малёк форели или лосося, готовый к жизни в море. Сначала мы выращиваем смолт из икры в пресной воде на наших смолтовых заводах, а потом выпускаем в соленую морскую воду наших садков, чтобы он мог вырасти до большой взрослой рыбы. Такой «переезд» смолта называется зарыблением.  🏭 Инарктика сама выращивает смолт на пяти собственных заводах, а часть – закупает у партнёров. Пишите, какой термин разобрать, обязательно сделаем пост на эту тему. На связи, $AQUA

#налоги Внезапно обнаружил что пришла корректировка налога. Каюсь, даже не знаю за что вернули, как то не вникал, смотрел только в конце года должен ещё или нет государству, чтобы если должен довнести денег, но долгов по мне там не было. Небольшой приятный бонус сделали, купил на него $AQUA Инарктику, у меня этих акций куплено меньше чем на 100к, непорядок, надо добивать хотя бы до соточки. Ну а если серьезно, то компания сильно у меня просела, там минус процентов 15 где-то, при средней то в 730₽, хотя там и был мор рыбы в первой половине прошлого года, отсюда и убытки, но у них хорошая инвестпрограмма, в 2023 году купили АВК (Архангельский водорослевый комбинат), так что ещё и водоросли будем кушать 😅. Плюс купили/построили ещё мальковый завод, не знаю есть такое название или нет, это завод который мальков выращивает, если память не подводит то где-то в Калужской области. В общем и целом, в средне и долгосрочной перспективе я думал что все хорошо будет с этой компанией и она не только выйдет у меня в плюс, что тоже важно, но и гораздо важнее для меня то, что будет платить регулярно дивиденды, несколько раз в год. Переходите в профиль, подписывайтесь на канал, там больше моих постов. DmInVest (c) #пассивноеинвестирование #дивиденды #купоны #сложныйпроцент #реинвест #денежныйпоток #cashflow

Вывод по акциям Инарктики 🟥Убыток в первом полугодии связан с гибелью рыбы. В 1П 2024 года реализовался биологический риск и объем рыбы сократился на 50% из-за плохой погоды и болезней. Летом компания уже заявила о нормализации природных факторов. 🟥Ввиду этого такая и высокая оценка по мультипликаторам. Если смотреть на скорректированную прибыль (без переоценки биологических активов), то она увеличилась на 18%, до ₽6,3 млрд. Скорректированный показатель P/E = 5,6 🟩Масштабные планы по развитию бизнеса в силе. Инарктика придерживается цели удвоить производственные мощности до 60 тыс. тонн к 2027–2028 гг. Компания расширяет акватории в Баренцевом море, строит новые заводы для смолта и кормов. Также в Карелии смолтовый завод с плановой мощностью 6 млн штук мальков в год выйдет на полную мощность уже в этом году. 🟩Здесь исключительно долгосрочные перспективы. Во-первых, восстановление объемов реализации рыбы будет только в 2026, так как у компании длинный производственный цикл продукции. Во-вторых, уже в 2027 году могут начать показывать прорыв по показателям на фоне реализации проекта компании по удвоению производства рыбы. ✔️ Итоговая прогнозируемая цена: 830₽ Ваше мнение насчет Инарктики? $AQUA #ИнвестОбзор

Вывод по акциям Инарктики 🟥Убыток в первом полугодии связан с гибелью рыбы. В 1П 2024 года реализовался биологический риск и объем рыбы сократился на 50% из-за плохой погоды и болезней. Летом компания уже заявила о нормализации природных факторов. 🟥Ввиду этого такая и высокая оценка по мультипликаторам. Если смотреть на скорректированную прибыль (без переоценки биологических активов), то она увеличилась на 18%, до ₽6,3 млрд. Скорректированный показатель P/E = 5,6 🟩Масштабные планы по развитию бизнеса в силе. Инарктика придерживается цели удвоить производственные мощности до 60 тыс. тонн к 2027–2028 гг. Компания расширяет акватории в Баренцевом море, строит новые заводы для смолта и кормов. Также в Карелии смолтовый завод с плановой мощностью 6 млн штук мальков в год выйдет на полную мощность уже в этом году. 🟩Здесь исключительно долгосрочные перспективы. Во-первых, восстановление объемов реализации рыбы будет только в 2026, так как у компании длинный производственный цикл продукции. Во-вторых, уже в 2027 году могут начать показывать прорыв по показателям на фоне реализации проекта компании по удвоению производства рыбы. ✔️ Итоговая прогнозируемая цена: 830₽ Ваше мнение насчет Инарктики? 🔥 Брать в долгосрок 👍 Брать в краткосрок ❤️ Шорт 🤔 Пока наблюдать $AQUA

🐟 $AQUA #рыбпром Вопрос об организации биржевой торговли рыбой обсуждается в правительстве - СПбМТСБ 🔹 Логистика при транспортировке минтая полностью субсидируется государством, но цена в Москве значительно выше. 🔹 ФАС выявила картельные схемы посредников на рынке рыбы, искусственно завышающих цены. 🔹 Предполагается, что биржа устранит посредников и снизит стоимость рыбы для конечных потребителей.

Обзор дивидендов Инарктика • 2020 — 10 руб/акцию • 2021 — 12 руб/акцию • 2022— 38 руб/акцию • 2023 — 55 руб/акцию Темпы роста: 76,5% ▪️Дивиденды за 1+2+3КВ 2024 года: 40 руб/акцию (6,1%) ▪️Доходность актива с учетом дивидендов: 20% 😀Прогноз дивидендов за 4КВ 2024 года: 8-15 руб/акцию Есть вероятность невыплаты дивидендов за 4 квартал, так как Дивидендная политика эмитента ● Целевой уровень выплат в ней не определен. Но ранее заявляли, что ориентируется на выплату 30-50% от чистой прибыли по итогам года. Менеджмент планирует придерживаться регулярных дивидендных выплат. ● Если показатель «Чистый долг / EBITDA» превышает значение 3,5, то дивиденды не выплачиваются. $AQUA #дивиденды #пульс #пульс_оцени #прояви_себя_в_пульсе #ИнвестОбзор

🐟 Обзор Инарктика Инарктика – занимается производством и сбытом лососевых рыб: управляет работой рыбных ферм, поставляет охлаждённого и замороженного лосося и форель. ▪️Выручка - 2021 — 15,9₽ млрд - 2022 — 23,5₽ млрд - 2023 — 28,5₽ млрд - 2024 (1П) — 18,3₽ млрд Темпы роста — 34% ▪️Прибыль - 2021 — 5,3₽ млрд - 2022 — 10,3₽ млрд - 2023 — 9,2₽ млрд - 2024 (1П) — (-1,4)₽ млрд Темпы роста — 29,2% • Капитализация — 57,5 млрд руб. • Темпы роста EPS — 29,6% • P/E — 24,5, среднее — 12,7 • P/B — 1,57, среднее — 1,71 • EV/EBTIDA — 4,45, среднее — 6,69 • ROE — 6,3%, среднее — 15,5% • Чистый долг — 6,07 млрд руб. (-47% г/г) 🔘 Если взглянуть на основные метрики Инарктики, можно сказать, что акции находятся ниже справедливых уровней Давайте соберем 👍 $AQUA #ИнвестОбзор

Обзор дивидендов Инарктика • 2020 — 10 руб/акцию • 2021 — 12 руб/акцию • 2022— 38 руб/акцию • 2023 — 55 руб/акцию Темпы роста: 76,5% ▪️Дивиденды за 1+2+3КВ 2024 года: 40 руб/акцию (6,1%) ▪️Доходность актива с учетом дивидендов: 20% 😀Прогноз дивидендов за 4КВ 2024 года: 8-15 руб/акцию Есть вероятность невыплаты дивидендов за 4 квартал, так как Дивидендная политика эмитента ● Целевой уровень выплат в ней не определен. Но ранее заявляли, что ориентируется на выплату 30-50% от чистой прибыли по итогам года. Менеджмент планирует придерживаться регулярных дивидендных выплат. ● Если показатель «Чистый долг / EBITDA» превышает значение 3,5, то дивиденды не выплачиваются. Собираем 10 👍 и выпускаю итоговый вывод по компании. $AQUA

🐟 Обзор Инарктика Инарктика – занимается производством и сбытом лососевых рыб: управляет работой рыбных ферм, поставляет охлаждённого и замороженного лосося и форель. ▪️Выручка - 2021 — 15,9₽ млрд - 2022 — 23,5₽ млрд - 2023 — 28,5₽ млрд - 2024 (1П) — 18,3₽ млрд Темпы роста — 34% ▪️Прибыль - 2021 — 5,3₽ млрд - 2022 — 10,3₽ млрд - 2023 — 9,2₽ млрд - 2024 (1П) — (-1,4)₽ млрд Темпы роста — 29,2% • Капитализация — 57,5 млрд руб. • Темпы роста EPS — 29,6% • P/E — 24,5, среднее — 12,7 • P/B — 1,57, среднее — 1,71 • EV/EBTIDA — 4,45, среднее — 6,69 • ROE — 6,3%, среднее — 15,5% • Чистый долг — 6,07 млрд руб. (-47% г/г) 🔘 Если взглянуть на основные метрики Инарктики, можно сказать, что акции находятся ниже справедливых уровней Давайте соберем 20👍 и выпускаю разбор + прогноз дивидендов Инарктики $AQUA

Программа обратного выкупа акций Полезен ли этот механизм для инвестора? Разбираемся на примере Роснефти В прошлом месяце одна из крупнейших нефтедобывающих компаний мира - Роснефть, опубликовала отчёт за 9 месяцев относительно проделанной работы в 2024 году Помимо бухгалтерских цифр, которые, к слову, пусть и показали снижение прибыли, но оказались выше аналитических ожиданий, топ-менеджмент сделал заявление о возобновлении выкупа собственных акций (программы байбэк) на открытом рынке. Что это значит? Акции, которые компания выкупает на бирже, становятся её собственностью, и называются - казначейскими. Они не имеют права голоса, по ним перестают выплачиваться дивиденды. В случае, если компания выкупает акции на дочернюю организацию, такие бумаги называют квазиказначейскими, и все процедуры - право голоса и выплата дивидендов - продолжаются Варианты распоряжения выкупленным пакетом - следующие. В течение года эмитент может их: -погасить (аннулировать) -продать обратно в рынок или мажоритарному инвестору -расплатиться ими за какой-нибудь актив или раздать менеджменту в качестве мотивации -комбинировать любые обозначенные действия Для обычного акционера, то есть для нас с вами, безусловно, лучшим вариантом будет - гашение выкупленного пакета. Это приводит к сокращению общего количества ценных бумаг и, как следствие, у оставшихся пропорционально увеличивается акционерная стоимость и будущий дивиденд Из последних заявлений $ROSN следует, что решение в отношении приобретенных бумаг Совет Директоров примет по итогам завершения Программы, обязуясь регулярно публиковать информацию о совершаемых сделках Также обозначена цель - поддержка цен акций в случае высокой волатильности и та самая возможность повышения акционерной стоимости Как это будет на самом деле - узнаем. Конкретики сейчас - нет, но, как обычно, надежду на порядочность топ-менеджмента ещё никто не отнял, поэтому рынок, скорее всего, будет закладывать более выгодный для себя вариант - гашение пакета, пока не получит факт подтверждения обратного Какие выводы можно сделать уже? •Фундаментальная переоценка Учитывая, что Роснефть развивает свой довольно дорогостоящий проект Восток Ойл, имеет внушительный долг, имеет возможность разместить свободные средства на вклад под нынешний хороший процент - выбор менеджментом направления потока денег в сторону программы выкупа акции показывает, насколько недооцененными и заниженными руководство считает текущие котировки, исходя из своей внутренней оценки бизнеса, тем самым подчеркивая уверенность компании как в перспективах своего развития, так и в перспективах увеличения своей рыночной капитализации •Техническая поддержка График получает дополнительную ценовую зону повышения спроса на уровне ~450₽, что даёт возможность более уверенно проводить торговые операции с акциями, имея заградительную поддержку покупок от самого эмитента *обозначенный выкуп на сумму до 102.6 млрд₽ соответствует ~2% от общего количества акций, или 18,4% от заявленного на МосБирже торгуемого free float, если предположительно выливаемая последнее время на наш рынок заморозка его не увеличила **программы байбэк на нашем рынке ХэдХантер $HEAD - с 30 сентября 2024г до 29 сентября 2025г - на сумму до 9.61 млрд₽ ВУШ $WUSH - с 15 ноября 2023г до 31 мая 2025г - выкуп до 1.5 млн акций Инарктика $AQUA - с 27 июня 2023г - на сумму до 1 млрд₽ Софтлайн $SOFL - с 22 октября 2024г - до 5% от уставного капитала Самолет $SMLT - с 1 января 2024г до 31 декабря 2024г - сумма выкупа до 10 млрд₽ ————— Лайк 👍 в качестве обратной связи, если подобные посты - интересны для вас 👉Подписывайтесь в Профиле Пульс - больше обучающих постов на Канале

#disclosure Компания: ПАО "ИНАРКТИКА" Тикеры: $AQUA Время новости: 20.01.2025 18:15 Тема новости: Решения совета директоров (наблюдательного совета) Ссылка: https://e-disclosure.ru/portal/event.aspx?EventId=T0jw4WlT8k6WdPL4dffKkg-B-B&q= Резюме: ПАО "ИНАРКТИКА" провело заседание совета директоров, на котором все 8 членов проголосовали единогласно за одобрение дополнительного соглашения к договору поручительства с ООО "ИНАРКТИКА Северо-Запад". Генеральный директор И.Г. Соснов участвует в сделке, что указывает на заинтересованность. Ссылки из новости: https://inarctica.com/investors/information-disclosure/, https://www.e-disclosure.ru/portal/company.aspx?id=17531 Сентимент: Нейтральный.

💸Еженедельные инвестиции, 54 неделя Пополнение на еженедельную сумму в 4000₽ Покупки: Уже почти традиционно 50 лотов $TGLD, много раз писал, по мере роста портфеля увеличиваю тут долю 1 акция $ROSN Роснефть, дивиденды ещё не пришли, но на гэпе пока добираю за счёт пополнений 2 акции $LEAS Европлана, так же потихоньку докупаю на будущее снижение ставки компания будет чувствовать себя хорошо+есть дивиденд, хоть и не самый лучший на рынке 2 акции $AQUA Инарктика, тут мнение такое, что это возможно одна из крайних покупок, хоть и писал про апсайд до 777₽,но выше 650₽, становится более рискованной историей, будем посмотреть В целом же рынок на данном этапе в 3000 пунктов пришёл к своим нормальным значениям, дальнейший рост (без мира) будет неоправданный, ждём новостей из политики, сейчас всё зависит от неё, либо мир, ставку вниз и рынок вверх, либо же продолжение боевых действий и снижение рынка обратно, ситуация 50/50 Новый президент Америки человек жёсткий и нужно быть готовым ко всему, пойдём выше без новостей буду покупать начинать облигации, пойдём выше на переговорах, продолжу брать акции, но аккуратно и выборочно, пойдём вниз продолжу с удовольствием докупать широкий список акций🤌 В планах смотреть на Т(ниже 300₽) Х5 (хотелось бы для начала 2700,но мб и на этих уровнях куплю, доля маленькая) Яндекс тоже интересно посмотреть будет в дальнейшем Ну и нефтянники (Роснефть, Татнефть желательно на локальных коррекциях в районе 550₽) По Газовикам пока думаю(СПГ всё же будут душить, поэтому с Новатэком аккуратно) Строители и Металлурги на восстановление экономики могут показывать хорошие доходности Всем правильных инвестиций 🤌

А вы знали, что $AQUA – это не только форель и лосось, но и водоросли? 🌿 В начале 2023 года мы приобрели Архангельский водорослевый комбинат (АВК) – предприятие с более чем вековой историей, основанное еще в царской России. ✅ Сейчас АВК – это инновационный комбинат с философией постоянной модернизации. Благодаря новым технологиям глубокой переработки водорослей мы получаем фармацевтическую, косметическую и пищевую продукцию мирового уровня. АВК развивает свой R&D-центр для определения физико-химических свойств водорослей и чистоты состава, мы также ведем активное научное сотрудничество с кафедрой теоретической и прикладной химии федерального университета (САФУ им. Ломоносова). АВК добывает только дикорастущие водоросли. Технология заготовки — ручной способ сбора – полностью безопасна для водорослей и для природы. 📌АВК, как и вся $AQUA – это предприятие с высоким уровнем вертикальной интеграции: • Из глубин Белого моря мы добываем двух-трехлетние морские водоросли, с максимальным количеством полезных веществ. • Собранные водоросли развешиваем на сушилки - "вешала". • Водоросли успевают высохнуть примерно за одни сутки, затем мы их отправляем на переработку в Архангельск. • АВК производит уникальную косметику, функциональные продукты питания и БАДы с натуральным составом: 90% и выше натуральных ингредиентов. • В ассортименте компании также товары для бизнеса: косметика для SPA процедур, добавки и сырье для косметического бизнеса. Интересно, что водоросли могут использоваться в изготовлении корма для аквакультурного лосося и форели – мы изучаем и прорабатываем вариант такой синергии. Больше подробностей вы можете узнать на сайте АВК: https://snowsea.ru На связи, $AQUA

$AQUA Россия в 2024 году импортировала из Ирана 20 тысяч тонн рыбы и морепродуктов на $65 млн. Оба показателя на 25% превышают данные за 2023 год, подсчитал аналитический центр Рыбного союза, опираясь на сведения Европейской службы мониторинга рынка рыболовства и аквакультуры (EUMOFA). По сравнению с 2020 годом объем поставок увеличился в 10 раз (как в денежном, так и в натуральном выражении). В частности, импорт креветок в 2024 года по сравнению с 2023 годом вырос на 25% (в весе и деньгах), почти до 18 тысяч тонн на $55 млн. Поставки иранской форели составили 1,8 тысячи тонн (+35% к 2023 году) на $6,6 млн (+27%). По оценкам аналитического центра, доля Ирана в российском импорте рыбы и морепродуктов в 2024 году составила порядка 3% (в весе и деньгах).

Тикер : $AQUA Эмитент : ПАО "Инарктика" Дата : 19.01.2025 Наличие акций эмитента в портфеле Стратегии &Pinkin 🏴‍☠️ : Нет Оценка финансовых метрик эмитента : Отрицательная Оценка перспектив роста капитализации эмитента на уровне "лучше рынка" : Нейтральная Текущая вероятность включения акций эмитента в портфель Стратегии &Pinkin 🏴‍☠️ : Низкая С уважением, @PIHKIH 🏌️‍♂️

$AQUA В первой половине 2024 года реализовался основной бизнес-риск — гибель значительного количества рыбы, что и стало причиной убытка в размере 1,4 млрд руб. из-за неденежной переоценки биологических активов ↗️Тем не менее, скорректированная прибыль увеличилась на 18% по сравнению с прошлым годом и составила 6,3 млрд руб. ❗️Отвечая на вопрос о возможности страхования от этих рисков: полностью это невозможно, можно только частично минимизировать последствия (например, невозможно подогреть воду в море) 📊Ситуация к лету стабилизировалась. Несмотря на произошедшее, компания продолжает развиваться, инвестирует в новые проекты, снижает долговую нагрузку и выплачивает дивиденды. 🛫За последние два года были приобретены три мальковых завода в России — два в Калужской области и один в Нижегородской. В прошлом году также введен в эксплуатацию мальковый завод в Карелии мощностью 6 миллионов мальков в год, выхода на эту мощность ожидается в 2025 году ☝️Компания настойчиво стремится к вертикальной интеграции, объединяя этапы от добычи до реализации продукции, а также к расширению объемов производства. 🟣На долгосрочную перспективу по Инарктике у меня положительный взгляд. Основной риск уже произошел, это отразилось на ценах 🟢Активное восстановление объемов реализации рыбы ожидается ближе к 2026 году, что станет стимулом для роста. Также бизнес диверсифицируется за счет расширения продуктовой линейки. Я акцентирую внимание на долгосрочных перспективах. В ближайшие месяцы значительных изменений не произойдет: дивиденды будут невысокими, а восстановление продаж после потерь требует времени, поскольку процесс производства смолта медленный ✅За последние 10 лет акции обеспечили около 1114% полной доходности (учитывая дивиденды), что соответствует 28,358% в год. 📑Последний отчет: 28.10.2024 🎯Справедливая цена: 740₽ 💸Рыночная цена: 646.5₽ 📊Апсайд: 14.46% ⚠️Не инвестиционная рекомендация #пульс #акции #инвестиции #идея #рынок

ИНАРКТИКА🔍 $AQUA Я купил 5 акций данной компании по 600,5 рублей. Почему я их купил? 1) По состоянию на 30 июля 2024 года уровень показателя Чистый долг/EBITDA снизился до исторического минимума 0,4x => высокая ставка не так сильно давит на данную компанию 2) Чистый свободный денежный поток вырос до x4 до рекордных 7,5 миллиардов рублей 3)Цена реализации выросла на 18% 4)Сверхнормативные потери биологических активов в первом полугодии 2024 года составили 2,4 млрд рублей и обусловлены преимущественно сочетанием факторов аномально низких температур воды в Баренцевом и Норвежском морях в январе-марте 2024 года, высокой интенсивности инвазии вши и повреждения медузами. Данные явления носят природный, непрогнозируемый характер. Летом 2024 года ситуация по представленным факторам стабилизировалась => после данной новости акции компании упали на 10%. Следовательно, если следующий отчет выйдет положительным, и они смогут откорректировать прибыль от потери биологических активов, то акции вырастут 5)По сравнению с другими акциями Инарктика после сохранения КС не так сильно выросла. Я могу сделать 2 предположения: 1. Изменение ключевой ставки не сильно влияет на акции компании, так как у них достаточны большие резервы, 2. Растет позже рынка 6)Мультипликатор P/E 9, 74, что для такого растущего бизнеса является низким показателем. Второй квартал 2024 года P/E 32,3, третий квартал 2024 года P/E 25,5 7)Риск санкций для Инарктики минимальны - потому что теперь все производство локализовано в России. Продажу лосося и форели компания также осуществляет только на российском рынке, но основным поставщиком лосося остается Чили. Пишите в комментариях свое мнение по поводу данной компании и моего анализа, готов к критике. (Пока я готовил пост, акции компании уже выросли 600,5 => 653)

Приветствую, господа и дамы пульсяне! Опять я опоздал со своим постом, но лучше позже, чем никогда. Итак, коротко о событиях недели, портфеля и небольшие комментарии. •самое главное было в среду - ожидали роста инфляции, а она почему то не растет. Тут вспоминается персонаж из нашей раши, который всегда удивлялся "а кто это сделал? а кто это мог быть?")) ну да бог с ними, посчитали так посчитали, рынок всех рассудит; •в среду была, по сути, заключительная эмиссия паев $RU000A104KU3 на 355 миллионов. До моей заявки по 1101 рублю дело так и не дошло - сожрали весь объем меньше чем за 5 минут (а говорят, у народа денег нет после новогодних праздников) •новый какой то там пакет санкций - как говорят, команда бидона под свой конец хочет нагадить как можно сильнее. Дабы не получилось "Трамп придет - порядок наведет". При этом рынок штормит черт знает как, но в стадию роста. •$SBER выкатил отчет за год, чистыми заработал 1.550+ триллиона, дивиденды будут вкусными. Вопрос в том, сможет ли он повторить такое достижение в следующем году? Так, теперь тезисно - если у нас замедляется инфляция, то это хорошо. Если эксперты (и по собственным ощущениям) ожидаем рост, но почему то снижение, то кто то кого пытается наедурить по полной программе. Но кто в этой ситуации прав? Достаточно посмотреть индексы стоимости денег и гособлигаций: первый должен снижаться (стоимость денег же в системе начнет снижаться, выдавать будут их под меньший процент), а второй расти (зафиксировал шикарную возможность на годы вперед и радуешься жизни) - при этом всё с точностью наоборот (смотрите скрины). Русфар показывает что реальная ставка сейчас даже не думает снижаться, ну а умные деньги в ОФЗ пока не желают входить. Рынок растет как на дрожжах и есть ощущение, что крышка гроба будет пробита кулаком снизу. И далее крик - оно живое!))) осталось, чтобы мистер Дональд первым же делом снял все санкции с торгового партнера и будет чики пуки))) Сам же хоть и смотрю с опаской на всё растущее, но надо набирать активы. Последовательно, по немного, но, в конечном счете, проигрывает тот, кто не инвестирует. По этому: Детский портфель пополнили рыбки в виде $AQUA с ожиданием вкусных дивидендов, электроники от $IRAO - сейчас даже кроссовки и шапки надо заряжать))) не думаю, что энергопотребление в мире хоть как то замедлится; так же сбер увеличил свою долю присутствия - ну куда же без него?) Себе в портфель добавил фиксов $EUTR (не помню выпуск по памяти) и ожидаю от них поступления дивов 29 января. Реинвестирую их обратно в родительскую гавань. Ну и норд меня расстроил((( Свято место пусто не бывает, кто то успел раскушать что это за кекс такой. Вот как то так. Всем хороших выходных и доброго настроения!)

Итоговый вывод по Инарктике 🐟 В 1 полугодии 2024 года реализовался главный риск бизнеса — гибель значительного объема рыбы. Собственно, поэтому и получили убыток (в 1,4 млрд руб.) ввиду неденежной переоценкой биологических активов. Так, например, скорр. прибыль выросла на 18% г/г, до 6,3 млрд руб. ❗️Сразу отвечу на вопрос: можно ли застраховаться от этих рисков? Полностью нет. Только частично минимизировать (например, воду в море никак не подогреть) Летом ситуация уже нормализовалась. И несмотря на это, компания развивается, инвестирует в новые проекты, снижает долговую нагрузку и платит дивиденды. За последние два года купили три мальковых завода в России – два в Калужской области и один в Нижегородской. Кроме того, в прошлом году был построен собственный мальковый завод в Карелии мощностью 6 млн мальков в год, на эту мощность планируется выйти в 2025 году. ☝️ Продолжают преследовать цель вертикальной интеграции (объединение процессов от добычи до продажи готовой продукции) и масштабного роста производства. Долгосрочно на Инарктику смотрю положительно. Основной риск случился и это в цене. Ближе к 2026 году начнется активное восстановление объемов реализации рыбы, что будет драйвером для роста. К тому же диверсифицируют бизнес, расширяя продуктовую линейку. 🤝 Отмечу, что положительно смотрю именно на долгосрочные перспективы. В ближайшее время мало что изменится. Дивиденды на фоне текущей безрисковой доходности будут скромными, а нарастить продажи после гибели рыбы сразу не выйдет, ведь производство смолта – не быстрый процесс. За 10 лет бумага показала около 1114% полной доходности (с учетом дивидендов) или 28,358% в год. Последний отчет: 28 октября 2024 Итоговый анализ: Акции недооценены на 16,2%. Итоговая справедливая цена: 740₽ $AQUA Рыночная цена: 637₽ Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией. Что за инвестор? #обзор #прояви_себя_в_пульсе #друзья #взаимоподписка #сердце__пульса #мышление Подписка 🫵 + лайк👍 = 👏🤝

Итоговый вывод по Инарктике 🐟 В 1 полугодии 2024 года реализовался главный риск бизнеса — гибель значительного объема рыбы. Собственно, поэтому и получили убыток (в 1,4 млрд руб.) ввиду неденежной переоценкой биологических активов. Так, например, скорр. прибыль выросла на 18% г/г, до 6,3 млрд руб. ❗️Сразу отвечу на вопрос: можно ли застраховаться от этих рисков? Полностью нет. Только частично минимизировать (например, воду в море никак не подогреть) Летом ситуация уже нормализовалась. И несмотря на это, компания развивается, инвестирует в новые проекты, снижает долговую нагрузку и платит дивиденды. За последние два года купили три мальковых завода в России – два в Калужской области и один в Нижегородской. Кроме того, в прошлом году был построен собственный мальковый завод в Карелии мощностью 6 млн мальков в год, на эту мощность планируется выйти в 2025 году. ☝️ Продолжают преследовать цель вертикальной интеграции (объединение процессов от добычи до продажи готовой продукции) и масштабного роста производства. Долгосрочно на Инарктику смотрю положительно. Основной риск случился и это в цене. Ближе к 2026 году начнется активное восстановление объемов реализации рыбы, что будет драйвером для роста. К тому же диверсифицируют бизнес, расширяя продуктовую линейку. 🤝 Отмечу, что положительно смотрю именно на долгосрочные перспективы. В ближайшее время мало что изменится. Дивиденды на фоне текущей безрисковой доходности будут скромными, а нарастить продажи после гибели рыбы сразу не выйдет, ведь производство смолта – не быстрый процесс. За 10 лет бумага показала около 1114% полной доходности (с учетом дивидендов) или 28,358% в год. Последний отчет: 28 октября 2024 Итоговый анализ: Акции недооценены на 16,2%. Итоговая справедливая цена: 740₽ Рыночная цена: 637₽ Что думаете насчет Инарктики? 👍 Покупаем 🔥 Продаем ❤️ Держим/Наблюдаем $AQUA (НЕ ИИР)

Часть 2 – Дивиденды Инарктика $AQUA Дивиденды: 2021 (9М) – 12₽ 2022 (9М) – 38₽ 2023 – 55₽ 2024 (9М) – 40₽ Дивиденды за 9М 2024 года составили 6,1% или 40₽ 👉 Прогноз дивидендов за 4КВ 2024 года — 8-20 руб/акцию. • Несмотря на рост инвестиций в крупные проекты у компании есть возможность регулярно платить дивиденды. 📝 Дивидендная Политика: Компания не уточняет долю от прибыли по МСФО, направляемую на выплаты, но ориентируется на выплату дивидендов при наличии чистой прибыли по РСБУ. На деле платят от 20% до 50% скорректированной прибыли. Если по результатам отчетного периода, за который принимается решение о выплате дивидендов, показатель «Чистый долг / EBITDA» превышает значение 3,5, то дивиденды не выплачиваются. Что за инвестор? #обзор #прояви_себя_в_пульсе #друзья #взаимоподписка #сердце__пульса #мышление Подписка 🫵 + лайк👍 = 👏🤝

Часть 2 – Дивиденды Инарктика Дивиденды: 2021 (9М) – 12₽ 2022 (9М) – 38₽ 2023 – 55₽ 2024 (9М) – 40₽ Дивиденды за 9М 2024 года составили 6,1% или 40₽ 👉 Прогноз дивидендов за 4КВ 2024 года — 8-20 руб/акцию. • Несмотря на рост инвестиций в крупные проекты у компании есть возможность регулярно платить дивиденды. 📝 Дивидендная Политика: Компания не уточняет долю от прибыли по МСФО, направляемую на выплаты, но ориентируется на выплату дивидендов при наличии чистой прибыли по РСБУ. На деле платят от 20% до 50% скорректированной прибыли. Если по результатам отчетного периода, за который принимается решение о выплате дивидендов, показатель «Чистый долг / EBITDA» превышает значение 3,5, то дивиденды не выплачиваются. Скоро выйдет итоговый вывод, где рассмотрим перспективы Инарктики. Жмите 👍 если ждете $AQUA

🐟 Инарктика $AQUA — компания, лидирующая в сегменте производства атлантического лосося и форели в России. Часть 1 – финансовые показатели Выручка: • 2020 – 8,3₽ млрд (-5,68% г/г) • 2021 – 15,9₽ млрд (+91,57% г/г) • 2022 – 23,5₽ млрд (+47,8% г/г) • 2023 – 28,5₽ млрд (+21,28% г/г) • 2024 (1П) – 18,3₽ млрд (+41,8% г/г) Чистая прибыль: • 2020 – 3,1₽ млрд (-6,06% г/г) • 2021 – 8,5₽ млрд (+174,19% г/г) • 2022 – 11,9₽ млрд (+40% г/г) • 2023 – 15,5₽ млрд (+30,25% г/г) • 2024 (1П) – (-1,42)₽ млрд (против прибыли 8,6 млрд) Сравнение мультипликаторов: • P/E: 24,1, среднее 12,6 • P/BV: 1,55, среднее 1,71 • P/S: 1,63, среднее 1,65 • ROE: 6,3%, среднее 15,5% • PEG: 0,65 (недооценена) • Долг/Капитал: 0,25, среднее 0,46 • Модель DCF: 1104₽ Ожидаемая годовая доходность: 17,6% Что за инвестор? #обзор #прояви_себя_в_пульсе #друзья #взаимоподписка #сердце__пульса #мышление Подписка 🫵 + лайк👍 = 👏🤝

🐟 Инарктика $AQUA — компания, лидирующая в сегменте производства атлантического лосося и форели в России. Часть 1 – финансовые показатели Выручка: • 2020 – 8,3₽ млрд (-5,68% г/г) • 2021 – 15,9₽ млрд (+91,57% г/г) • 2022 – 23,5₽ млрд (+47,8% г/г) • 2023 – 28,5₽ млрд (+21,28% г/г) • 2024 (1П) – 18,3₽ млрд (+41,8% г/г) Чистая прибыль: • 2020 – 3,1₽ млрд (-6,06% г/г) • 2021 – 8,5₽ млрд (+174,19% г/г) • 2022 – 11,9₽ млрд (+40% г/г) • 2023 – 15,5₽ млрд (+30,25% г/г) • 2024 (1П) – (-1,42)₽ млрд (против прибыли 8,6 млрд) Сравнение мультипликаторов: • P/E: 24,1, среднее 12,6 • P/BV: 1,55, среднее 1,71 • P/S: 1,63, среднее 1,65 • ROE: 6,3%, среднее 15,5% • PEG: 0,65 (недооценена) • Долг/Капитал: 0,25, среднее 0,46 • Модель DCF: 1104₽ Ожидаемая годовая доходность: 17,6% ✔️ Основываясь на мультипликаторах, финансовых показателях и перспективах Инарктики, можно сделать вывод, что компания недооценена. Далее подробно разберем дивиденды и дадим прогноз. Соберем побольше 👍

Прогнозы дивидендов: Инарктика $AQUA • Размер дивидендов: 16,83 ₽ • Дивидендная доходность: 2,75% • Период: 2КВ 2025 • Реестр: 6 октября 2025 • Аналитики: Доход Алроса $ALRS • Размер дивидендов: 2,79 ₽ • Дивидендная доходность: 4,85% • Период: 1П 2025 • Реестр: 20 октября 2025 • Аналитики: Доход Лукойл $LKOH • Размер дивидендов: 662,4 ₽ • Дивидендная доходность: 9,23% • Период: 2024 • Реестр: 7 мая 2025 • Аналитики: АКБФ Инвестиции Нравится полезные статьи и хотите развиваться, новости, анализ, разбор компаний, инвест идеи ? Тогда ПОДПИШИСЬ 🤗 и ставь лайк 👍

Инертность мышления. Мне кажется многие до сих пор живут трендом прошлого года — сидеть в кэше и при любом удобно случае вставать в шорт. Я не умею шортить, но тоже постоянно ожидаю серьезную коррекцию после каждого гэпа вверх. Так что бы было второе дно, где уже уверено встать в лонг. Но усилий шортистов хватает максимум на касание первого дна. А инвесторы настроены на позитив. Напоминает начало 2023-го года. Тогда все постоянно ванговали откат рынка, а он случился только в сентябре, да и то всего на 5%. Есть у меня еще одна проблема. Я знаю когда принимать решение о покупке — на коррекции. Но никак не могу выработать стратегию в вопросе продажи. Все время забываю это сделать и вспоминаю, когда стоимость актива возвращается к цене покупки. Так я на $AQUA катался с 540 до 1050р — не продал, зато получил 85р дивами. С $MDMG Мать и Дитя касался 1400р при моей средней в 523р. С $POSI прыгал с 612 на 3150. #Озон с 1200 на 4600. #магнит с 4040 на 8400. По прежнему все держу. Поэтому я третий год беспонтовый инвестор, а не сексуальный спекулянт. Но! Надо как-то в этом году заставить себя что-то продать в жирный плюс. Я вот $YDEX тарил осенью в диапазоне 3700-3200 так что он теперь 20% портфеля занял. Это как-то не диверсификационно — можно и подсократить. А вы Яндекс держите? По чём планируете продавать?