9 ноября 2020
Разбор: NextEra Energy
Ранее я писал обзор на отрасль зеленной энергетики в США, можете с ним ознакомиться.
🏡
Мной были выбраны 3 компании для первоначального анализа NEE FSLR и REGI они же являются конкурентами друг другу.
:💰
Факты и новости:
- Компания NextEra Energy, Inc. через свои дочерние компании генерирует, передает и распределяет электроэнергию в Северной Америке. Компания производит электроэнергию на ветровых, солнечных, ядерных, угольных, нефтяных и газовых установках.
- Кроме того, компания занимается маркетингом и торговлей энергоресурсами
- NextEra Energy, Inc. была основана в 1925 году
- входит в список Fortune 200 и включена в индекс S&P 100
- Через свои дочерние компании NextEra Energy производит чистую, свободную от выбросов электроэнергию из восьми коммерческих атомных электростанций во Флориде, Нью-Гэмпшире, Айове и Висконсине.
- компания примерно половину выручки получает в сфере возобновляемой энергии
- Из отчета за 2 квартал 2020 года видно, что около 50% от объема электроэнергии приходится на бытовые потребление, т.е. это обычные жители.
- В среднем около 35-40% приходится на коммерческую недвижимость и остальная часть на промышленность.
-более 20 лет регулярно выплачивает дивиденды
- Электростанции NextEra Energy являются одними из самых современных и энергоэффективных в мире. NextEra Energy занимает лидирующие позиции среди мировых компаний по критериям ESG
- Ключевыми преимуществами NextEra Energy остаются диверсифицированный бизнес, отличная деловая репутация и эффективный менеджмент
- Вирус на компанию практически не повлиял и в плане логистических цепочек поставок тоже
- NextEra Energy имеет четко обозначенные планы инвестировать в диапазоне $ 50-55 млрд в различные проекты, которые были продлены с прошлого года до 2022 года
💸
-Капитализация: 148 млдр$
-Инсайд: За последнее время менеджмент компании продал акций более 25 млн$
💀Кризисы:
-2008 упали с 16 до 12, что около 25%, но цена востановилась полностью только в 2012
-2020 цена упала с 70 до 45 на 36%, но уже через 4 месяца вернулась, и сейчас выше кризисной отметке.
💸Дивиденды:
-стандартно около 1.87%(стандарт для США)
-Р/Е = 38 у компании, по отрасли в размере (22 но тут с учетом традиционной энергетики)
-Р/В = 3,98, по отрасли около 2
-Beta =0,18 . очень малая, но это объясняется тем, что это компания коммунальных услуг, а кризис не кризис, а электричество нужно всегда
-Debt/EBITDA= 4.81 Средний по отрасли, но для самой компании доволно высоко максимум был 5,05
-Cash/Debt = 0,04 (денежная масса к долгу). Грустно
-ROS(коэффициент прибыльности)= 18%
- RO(прибыль на инвестиции)I=3,3%
📊
-Доход вырост с 16 151 млн$ в 2016 до 19 204 млн$ в 2019
-Чистая прибыль с 2 912 млн$ в 2016 до 3 769 млн$ в 2019
-Всего активов на 117 691млн$
-Оборотные активы 7408 млн$
-Всего обязательств 80 686 млн$ в2019, в 2016 было 65 652 млн$
-Чистый долг на 37 543 млн$
-Акционерный капитал: вырос с 24 341 млн$ в 2016 до 37 005 млн$ в 2019
-Динамика Акций в обращении с 468 млн в 2016, до 1956 в 2019
💀Риски:
-Такие технологии, как ветер, солнечная энергия и батареи, все еще относительно незрелые по сравнению с более устоявшимися энергетическими технологиями, а нефтяное лобби по прежнему богатое и сильное.
- Риск технических поломок. Финансовые показатели NextEra Energy в первую очередь зависят от ее способности управлять операциями по передаче и распределению электроэнергии
- Деятельность NextEra Energy регулируется сложными и всеобъемлющими федеральными, государственными и другими нормативными актами.
- Эксплуатация и техническое обслуживание объектов ядерной энергетики NEE и FPL сопряжены с экологическими, медицинскими и финансовыми рисками, которые могут привести к штрафам или закрытию объектов, а также к увеличению расходов и капитальных затрат
Ещё немного в комментариях...