$BILI Проверяй, куда вкладываешь свои деньги! Компания основана при запуске сайта в начале 2010 года. Сайт создан для обмена видеосообщениями и используется (по данным Вики за 2015 год) людьми до 24 лет. Связано с комиксами, какими-то комментариями, вникать не стал, мне это ни к чему🙂Решил посмотреть цифры, они в отчетах появляются лишь в 2015. Вижу: рост выручки и растущий ежегодно убыток. Ни одного прибыльного года, НИ ОДНОГО!😅 Нет маржи, нет рентабельности. Да, растут активы (которые распилят ближайшие владельцы при побеге😂). Растут и обязательства, причём быстрее активов (смотрите total assets & total liabilities на фото). Может быть есть гарантии, что завтра не объявят о закрытии сайта?🤨 А гарантии, что у инвесторов ещё не закончились деньги финансировать этот убыточный бизнес? Я свои $ пока приберегу... Моя заметка не является рекомендацией к покупкам или продажам. Реклама отсутствует🤟🏻

$MSTR Ну и с чем же связан ажиотаж? 😅Компания основана в 1989 году. Занимается программным обеспечением, облачными технологиями. Точно не сказать, чтобы лидер рынка (судя по отчетам, компания вообще не отличается стабильностью). Основные конкуренты SAP, IBM и Oracle, как пишет Вика🧐 В 2020, поняв, что толку из их компании, как от козла молока, руководство предприняло отважный шаги решило инвестировать в биткоин более 1кк $ (спасибо Вике за информацию). В отчетах, к сожалению, этого не вижу (посмотрите сами на фото ОПУ). Вижу, что увеличился долг на 500млн, вместе с ним выросли активы на приблизительно такую же сумму. Поэтому я думаю, что купили они на 500млн максимум, тем более, откуда у них 1кк, если 500к это их годовая выручка?)) все цифры в отчете за последние 10 лет😏 Первый транш был в августе. Средняя покупки в итоге составила 16к, опять же так говорит Вика (точно не 25?😇) Смотрим🤓стоимость их акций тогда была в районе 140$. Сейчас их актив вырос х3 (выручка за 3 года, без каких-либо телодвижений). Круто конечно, НО....... Лично мое мнение, компания жутко переоценена, а это значит, что многие сейчас рискуют своими деньгами. Предположу, что адекватная цена акций 140х3= 420$ Ну допускаю, что от этого уровня, она может гулять ещё процентов 20, так как волатильная (не стабильная). Осталось лишь пара вопросов: 1. Окончательно ли меняется вид деятельности в связи с такой доходностью нового направления? 2. Сумеют ли вовремя остановиться и планируют ли вообще? 3. Куда будут направлены заработанные деньги? Каковы планы по развитию? Не слышу, чтобы всюду звучали ответы на эти вопросы. А компания, напомню, никогда не отличалась стабильностью. Распихают денежки по карманам и ищи потом их 🤨 Моя заметка не является рекомендацией к покупкам или продажам. Реклама отсутствует🤟🏻

$ZM Анализировать досконально не стал, так как данные ОПУ лишь за 4 года, включая 2020. Первые два года фиксировали убыток, сейчас у компании есть прибыль. Совсем небольшая. Данные ББ только с 2018 по 2020. Последний год, конечно, активы выросли почти в 4 раза, при этом обязательства лишь в 2,5. В целом не плохо, для начала. В долгосрок пока страшно. Буду наблюдать ежегодно. В 2021 все показатели рискуют снизиться, как мне кажется, ввиду серьезной конкуренции и падения спроса. Моя заметка не является рекомендацией к покупкам или продажам. Реклама отсутствует🤟🏻

$ABNB отчеты за 3 года с 2017 по 2019. Каждый год растёт выручка, но и убыток растёт ежегодно. Расходы превышают доходы. Тут и комментировать нечего, на мой субъективный взгляд. Анализ динамики показателей делать не стал, видно из цифр, что она отрицательная. Моя заметка не является рекомендацией к покупкам или продажам. Реклама отсутствует🤟🏻

$BABA *продолжение заметки* Перейдём к показателям маржинальности и рентабельности. «Отмечу сразу, что при анализе именно динамики этих, да и других, показателей на разных (по продолжительности) отрезках времени, их значения меняются, компания набирает разное количество баллов и, как следствие, итоговую оценку. Ведь на разных отрезках (10-7-5-3 года) у почти каждой компании бывают взлеты и падения, а при анализе, аналогичном данному, достаточно даже легкого снижения (например по выручке в год), чтобы это негативно сказалось на показателе роста (соостветственно примеру - выручки) на динамике ее увеличения». Так вот, при анализе за 10 лет, среднегодовая операционная маржа составила 28,65%, а маржа чистой прибыли 32,53%. Это очень хорошие результаты! Однако, в сравнении с 2011 годом, операционная маржа незначительно снизилась с 26,34% до 18,25% (Напишите, а вы тоже считаете это снижение не значительным???), тут и было потеряно 2 балла из общей оценки (14/16). Если же посчитать данное снижение значительным, то можно снять ещё 2 балла🙈. Далее, маржа чистой прибыли стабильна: 29,3% в 2020 против 26,7% в 2011. Уровень долга снижается, что хорошо! Был рост с 2011 по 2013 с 50,8% до 82,8%, но к 2020 году этот показатель снизился до 33,7% и также получил максимальную оценку. Среднегодовая рентабельность капитала за 10 лет составила 29,77%, а активов 12,6%. Оба этих показателя также существенно выше уровня, требуемого для получения максимального балла. Для меня это однозначное попадание в долгосрочный портфель 💼 Буду рад вашим комментариям и мнениям! Расскажите, анализ каких именно компаний вам был бы наиболее интересен! Динамику за какой период времени, на ваш взгляд, стоит рассматривать для покупки акций в долгосрочный портфель? Предлагаю обменяться мнениями! Моя заметка не является рекомендацией к покупкам или продажам. Реклама отсутствует🤟🏻

$BABA получила оценку 14/16. Компания обратила на себя мое внимание ещё до открытия брокерского счёта. Реклама по телевизору, новости в интернете. Открывая счёт, я уже знал, чьи акции мне нужны. Азиатский рынок будет развиваться, об этом кричат из каждого утюга, ведь экономика США уже сжалась под натиском разогнавшегося конкурента. Поэтому, пополнив впервые счёт, я сразу купил 1 штучку BABA по 256$ и только потом сел за анализ динамики ее показателей на отрезке в 10 лет (2011-2020). Разберём более подробно. При описании, я не буду привязывать к цифрам валюту, так как не уверен, что цифры в отчетах указаны в долларах США (если есть знатоки, подскажите в какой же они валюте все-таки?) Итак, к делу!🧐 Начну с того, что компания не платит дивиденды акционерам. Для моего долгосрочного портфеля это важный и в общем-то неотъемлемый критерий отбора, поэтому обычно, если дивидендов нет, то максимальный балл, который может такое предприятие получить, это 12/16. Но иногда я делаю исключения. Мне, как инвестору, важно, как компания распоряжается своей прибылью. Если она не выплачивается акционерам, то, однозначно, (по моим личным убеждениям) должна идти на развитие бизнеса. В этом ведь его суть. На этом предприятии именно так и происходит. Собственный капитал компании с 7,0 млрд в 2011 году увеличился до 755 млрд (более, чем в 100 раз!!!) в 2020, среднегодовой рост (СР) этого показателя составил 58,78% в год! Огромная цифра! Активы и имущество также выросли с 15,2 млрд в 2011 до 1312 млрд в 2020 (более, чем в 80 раз!!!), СР=56,09%. Ну просто фантастика!!!👍🏻Обязательства при этом растут пусть и тоже высокими темпами, однако, что важно, не опережая рост капитала и активов, здесь СР составил 49,8%. Кроме того, отношение активов к обязательствам (уровень долга) имеет приемлемые значения и в среднем за 10 лет составил 44,07%, но об этом чуть подробнее напишу ниже. В общем, я решил не волноваться, что дивидендов нет, и по критерию «Использование прибыли» поставил максимально возможные 2 балла на всех периодах исследования (10-7-5-3 года), так как он везде превышает 30%. Кстати, меня не удивит, если в ближайший год-два дивиденды начнут выплачивать (аналогично компании EA, которую я анализировал в предыдущей заметке). Нельзя не отметить и существенный рост выручки с 6,4 млрд в 2011 до 509 млрд в 2020, СР составил 54,88%!!! То есть, среднем их выручка растёт ежегодно на более чем 50%!!! И тоже самое с операционной и чистой прибылью (писал об этом выше), а СР прибыли на акцию и вовсе 76,6%!! По истине волшебные цифры🔥 Продолжение в следующей заметке...

$EA Была одним из моих приоритетов, потому что, после анализа отчетов за последние 10 лет, получила оценку 15/16. Тогда, при досмотре, я решил, что не буду ставить минусы за отсутствие дивидендов, ведь был хороший среднегодовой рост (СР) собственного капитала на 11,27% в год и это прямо намекало на то, выплаты акционерам близки. Ситуацию по дивидендам на сегодняшний день вы уже знаете. Итак, к оценкам! По всем показателям, без исключений, наблюдается среднегодовой рост (СР). Операционная прибыль за 10 лет увеличивалась с отрицательных -168 млн $ в 2011 году до 1,45 млрд $, СР составил 41,94%! Чистый убыток соответственно с -276 млн $ в 2011 вырос до 3,03 млрд $ за 2020 год, СР=50,66%. Впечатляюще! Да и СР прибыли на акцию огромный, целых 29,84%! Нельзя обойти стороной и среднегодовые показатели маржи операционной и чистой прибыли, они составили в 2020 году, соответственно, пограничные 14% и уверенные 15,83%. Уровень долга падает с 2016 (47,4%), и в 2020 его значение лишь 32,86%. Это хорошо, ведь компании все проще отвечать по своим обязательствам, активы существенно их превышают! В общем заслуженные 15/16 баллов и прямое попадание в мой портфель (только вот пока так и не купил, все жду хорошей точки входа😂). Все это я вспомнил сегодня,просматривая анализ 10 последних лет работы компании, и добавляя к нему новые таблицы по динамике результатов их деятельности за последние 7, 5 и 3 года. Показалось, что так будет более наглядно, по итоговой оценке, куда же мы идём (а вы как считаете?) Итак, при анализе динамики деятельности за последние 7 лет кандидат набрал уверенные 16/16😎🔥СР выручки увеличился (за 10 лет он был 4,43% чего не хватило для того, чтобы поставить 1 балл по этому критерию) и за последние 7 лет составил 6,4%, а это последний, для максимального, балл в копилку👍🏻 Динамика за 5 последних лет 15/16! Впечатляющая стабильность! Тут чуть снизился СР выручки, до 4,7%🤷‍♂️Бывает, ничего страшного! Ну и наконец, динамика за последние 3 года получила оценку 12/16. Да, есть незначительное снижение с 2018 года по операционной марже с 27,84% до 26,19% (-2 балла), снизился СР выручки до 2,44% (-1 балл). Но мое мнение, что это все же рост, на коротком отрезке времени трудно показать высокие показатели динамики роста!!! Ну а снижение и без того внушительной операционной маржи на жалкие 1,65% не может сыграть роли в дальнейших успехах компании! Для меня это однозначно долгосрочный портфель 💼 Буду хранить и беречь, сразу, как куплю 😅 Буду рад, вашим комментариям и оценкам! Моя заметка не является рекомендацией к покупкам или продажам. Реклама отсутствует🤟🏻

$MU свой максимальный балл 16/16 подтвердить не смог. Поставил 13/16 баллов за плохие показатели в отчетах 2020 года. Упала выручка на 2млрд$, но среднегодовой рост по прежнему на приемлемом уровне, этот показатель, по сравнению с прошлым годом, снизился с 10,7% до 9,3% и снижается вслед за остальными 7/10 показателей. Что более критично, на мой взгляд, так это существенное падение операционной маржи, она сначала упала с 49,11% в 2018 до 31,57% в 2019, а теперь в 2020 составила и вовсе скоромные 14,27%🙈Кто-то в курсе, что там у них происходит?! К тому же сокращается и маржа чистой прибыли с 2018 по 2020 год она составляла 46,5%, 27% и 12,5% соответственно. Дальше всего лишь МНЕНИЕ. Я понял из цифр (не новостей!) так, что они увеличили продажи в части продажи количества единиц товара, но, вероятно, им пришлось существенно снизить цены, чтобы не проиграть в стоимостном объёме продаж (чтобы падение выручки не было критичным). Возможно, управленцам удастся повлиять на цены (что получается не у всех и не всегда) и увеличить маржу, посмотрим. Однако в такой ситуации, с удвоенной силой смущает падение самих продаж (на это вообще мог повлиять вирус?!). Очевидно, если выручка продолжит падать, ничем хорошим это не кончится, и руководству придётся принимать меры. Из позитивного стоит отметить низкий уровень долга, всего 27,35% в 2020 году, при среднегодовом показателе 38,95%. Также на хорошем уровне динамика чистой прибыли на акцию в год, пусть и снизилась с 11,73% при анализе отчетов в 2019 до 11,08% в 2020. В порядке все и с использованием прибыли, она даже выросла на 0,3% по сравнению с анализом предыдущего периода. Поэтому, по-прежнему оцениваю актив положительно и буду держать, важно продолжить следить за динамикой маржи операционной и чистой прибыли, потому что снижение или сохранение текущего уровня может отпугнуть ряд инвесторов, что приведёт (возможно, не устану этого повторять) к небольшой коррекции, тогда я смогу докупить. Моя заметка не является рекомендацией к покупкам или продажам. Реклама отсутствует🤟🏻

$AAPL подтвердил балл 12/16. Есть некоторое снижение почти по всем показателям, по ряду довольно серьёзное, до 30%, например, по использованию прибыли. Связано это, вероятно, с уменьшением собственного капитала (для понимания: уставный, добавочный, а также резервный капитал, собственные акции, которые выкуплены у акционеров, нераспределенная прибыль фирмы, результат переоценки внеоборотных активов организации и др.). Также снижение показателя использования прибыли вызвано сокращением выплат по дивидендам и прочих выплат акционерам (примерно в 2 раза). Также я обратил внимание на увеличение уровня долга (отношение доходов к расходам растёт с 73,27% в 2019 до 79,83% в 2020). Я же оцениваю динамику за 10 лет (в 2011-2012 годах уровень долга был 34 и 32% соответственно). Поэтому пока что он усреднено составляет 56,63% и укладывается в рамки 50-70 для получения 0 по показателю. Если сделать анализ динамики за последние 5 лет, то будет более 70% показатель, а значит он получит оценку -1 (Итоговый балл поменяется с 12 на 11). Однако, даже с учетом снижения практически всех показателей, большинство из них по-прежнему находятся в зелёной зоне и существенно превышают порог для получения максимальной оценки. Если нравится анализ отчетов, отмечайте лайком, буду пару раз в неделю писать о результатах моего анализа самых разных предприятий, так как все равно сейчас перепроверяю их и пытаюсь сделать какие-то уже новые умозаключения. Готов к критике и обсуждениям, ведь может быть я трактую что-то не верно?😎 Анализ провожу на основе данных, взятых из отчёта о прибылях и убытков, а также из бухгалтерского баланса. Моя заметка не является рекомендацией к покупкам или продажам. Реклама отсутствует🤟🏻

Всем привет! Решил попробовать выйти в свет и пообщаться с миром 😅 Расскажу немного о себе. На фондовом рынке с августа 2020 года. Следил за акциями примерно с июня 2020. На текущий момент: прочёл несколько книг, успел определиться со стратегией (трейдинг/инвестирование), с рынками, проанализировал отчёты около 100 американских компаний, сформировал портфель из ряда отобранных акций. Потом что-то пошло не так, черт меня попутал 🙈связаться с различного рода экспериментами, с различного рода «хайповыми» компаниями. Последний месяц, после покупки на хаях 🤦‍♂️ и последующей (ну естественно🤣)просадки вирджин, чуть успокоился и перестал дергаться, возможно, как многие. Теперь планирую в ближайшие пару месяцев увеличить портфель при помощи депозита и покупки акций компаний из своего списка. Цель: разбавить вирджин, улучшить диверсификацию. Принципы: Долгосрочное инвестирование. Срок 20-25 лет. Работа по инвестиционному плану. Опора на анализ показателей финансовой отчетности. Акции - только иностранных компаний. В целом для диверсификации дальше планирую покупать: Индексы. Облигации (было бы интересно обсудить с кем-то, кто уже вник в тему). Валюта, криптовалюта (интересно собрать мнения по «крипта в перспективе 15-20 лет»). IPO БС у иностранного брокера. #SPCE думаю длинная история может получиться. По последней новости никакой конкретики по запускам нет. Предположу, что и с ценой пока особо ничего не будет происходить. Спасибо за внимание, зачет, тому кто смог дочитать до конца😄 Если возникнут вопросы, пишите комменты, обсудим😇 Моя заметка не является рекомендацией к покупкам или продажам. Реклама отсутствует🤟🏻