💎 АЛРОСА - Алмаз или подделка?! 💎 Хочу сегодня поговорить о АЛРОСЕ 😉 •Коротко о компании АЛРОСА-российская группа алмазодобывающих компаний, специализирующаяся на разведке, добыче, производстве и продаже алмазов. Компания лидирует в мире по объемам добычи алмазов. Добыча ведется в Западной Якутии, Архангельской области и Африке. Алроса-ведущая российская алмазодобывающая и дистрибьюторская компания, на долю которой приходится 95% российской добычи алмазов и 27% мировой добычи алмазов. •Кому принадлежит компания АЛРОСА? Основными акционерами компании АЛРОСА являются Российская Федерация (33% акций) и Якутия (25%). Таким образом, совокупная доля государства в уставном капитале компании превышает 50%. Еще около 8% акций компании принадлежат восьми администрациям муниципальных образований коренных народов Якутии. Остальные 34 % акций находятся в свободном обращении на бирже. •Крупнейшие страны, добывающие алмазы Немногие компании имеют глобальную монополию на мировую алмазодобывающую промышленность: 💎 «АЛРОСА» из России; 💎 «De Beers» из Люксембурга; 💎 «Rio Tinto» британо-австралийская корпорация На эти три месторождения приходится более 60 процентов мировой добычи алмазов. Согласно данным Британской геологической службы, общая добыча алмазов в мире в 2022 году составила 149 млн. каратов. Основные страны-производители алмазов включают Россию, Ботсвану, Канаду, Демократическую Республику Конго, Австралию и Южную Африку. Российская Федерация является мировым лидером по добыче алмазов. В 2022 году в стране было добыто 43 161 058 каратов алмазов, при этом основным добытчиком является «АЛРОСА». На долю компании приходится 90% национального производства. Добытые здесь бриллианты имеют разные размеры, цвета и чистоту. Одной из общих черт большинства российских бриллиантов является то, что они имеют форму кристалла, острые углы и восемь граней. Ботсвана занимает второе место по добыче алмазов в мире. В 2022 году компания произвела 27 373 000 каратов алмазов. За Ботсваной последовали Канада и Демократическая Республика Конго, занявшие третье и четвертое места соответственно. Канада произвела 23 239 926 каратов, тогда как Демократическая Республика Конго добыла 15 131 210 каратов. На пятой и шестой позициях оказались Австралия и Южная Африка с результатом 14 008 054 и 9 911 460 каратов соответственно. •Немного об отчетности АЛРОСЫ АЛРОСА целый год не раскрывала информацию об финансовой деятельности компании. И вот, наконец, опубликовала некоторые данные. 📍Чистая прибыль АЛРОСЫ в 2022 г. составила 82,9 млрд руб. против 91,3 млрд руб. годом ранее (-10% г/г). На мой взгляд, это неплохой результат) Предполагаю, что выручка компании была гораздо больше, чем в 2021 году, но из-за логистики, укрепления рубля, санкции, возможные дисконты, чистая прибыль компании уменьшилась. •И тут самое интересное СД компании рекомендовал не выплачивать дивиденды по итогам 2022 г., то есть за 2-ое полугодие 2022 г. АЛРОСА платит дивиденды 2 раза в год - это за 1 полугодие и за 2-ое полугодие. Напоминаю, что по итогам 2021 г., Алроса выплатила за 1-ое полугодие 2021 г. - 8,79₽, а за 2 полугодие 2021 дивиденды не выплачивались. За 1-ое полугодие 2022 г. тоже дивиденды не объявлялись и не выплачивались. То есть у компании, как, минимум, есть 3 неоплаченных периодов. Но из-за НДПИ, налога windfall tax (5-10% от прибыли за 2021-2022 гг.), восстановления рудника Мир, санкции - рассчитывать на дивиденды за эти года, в ближайшее время, пока не стоит. Но это не точно 😉 •В итоге.. В целом, компания хорошая, растущая, конкурентов очень мало в этой отрасли, но на данный момент, существуют значительные риски в не выплате дивидендов продолжительное время. Но все мы знаем, когда все продают, надо покупать и если у вас долгосрочный портфель, я бы рекомендовала присмотреться к ней поближе) Сначала года акции выросли на +15,5%. И, спекулятивно, ожидаю рост до 71,50₽ до ГОСА 📍Не является прогнозом, рекомендацией, а выражает личное мнение автора. Не ИИР ALRS

Продолжаем про 2 эшалон… 🔝 Хочу сегодня поговорить о «Абрау-Дюрсо». ABRD, но не с точки зрения пампа, как делают это некоторые телеграмм каналы, а реальные цифры и факты о компании. ❇️ Коротко о самой компании… ♻️ Группа компаний «Абрау-Дюрсо» выпускает игристые вина, тихие вина, а также сидр, крепкие алкогольные напитки, безалкогольные газированные напитки и артезианскую воду. ♻️ Помимо производства напитков, «Абрау-Дюрсо» владеет крупными туристическими объектами в Краснодарском крае. 📍С августа 2020 года до недавнего времени акции торговалась в среднем диапазоне 200₽ за акцию, не считая событий связанных с СВО, где она падала в район 89₽. Я решила провести аналогию по отчетности начиная с 2020 г. по сегодняшний день и выяснить справедливую цену данной акции) ❇️ Отчетность по МСФО 2022 год Выручка 13,811 млрд.₽ (+18,9%г/г) Чистая прибыль +1,752 млрд.₽ (+30,1%г/г) 2021 год Выручка 11,614 млрд.₽ (+15,5%г/г) Чистая прибыль +1,346 млрд.₽ (+21,8%г/г) 2020 год Выручка 10,053 млрд.₽ (+6,0%г/г) Чистая прибыль +1,101 млрд.₽ (-14,0%г/г) ✅ Как видим из отчетности за последние 3 года, выручка и прибыль растут (на +59,1%). Конечно, не иксами, как бы хотелось видеть, но перспективы у компании есть, однозначно, особенно в связи с уходом зарубежных производителей алкоголя. ❗️На сегодняшний момент, это наверное, единственная акция, которая генерирует прибыль из года в год, но никак не отражается на котировках. Да, да… скажите вы, «так она сейчас и не 200₽ уже стоит, а 275₽?!» 😁 А давайте, вместе просто грубо посчитаем справедливую стоимость бумаги. ⚠️ 200₽ (средняя стоимость акции) + (59,1%(прибыль за 3 года) + 4,91% + 8,39% + 11,94% (инфляция за 2020-2022гг.)) = 368,68₽ 💰 ✅ Вот это справедливая минимальная цена 💪 Апсайд 34% 👉 В итоге… 🙋‍♀️ Все мои личные подсчеты и доводы не важны, они выражают мысль только одного человека. Главная суть этого поста показать то, что, вы, возможно, упустили или не знали про «Абрау-Дюрсо». Это перспективная компания в будущем) И справедливую цену мы увидим уже скоро) P.S. Подборка последних новостей от «Абрау-Дюрсо» 📍«Абрау-Дюрсо» выйдет на рынок энергетических напитков. Интерфакс 📍«Абрау-Дюрсо» планирует в два раза нарастить поток энотуристов. Ожидаемый поток туристов в секторе энотуризма составил 1 млн человек в год. ТАСС 📍«Абрау-Дюрсо» запустила собственный виноградный питомник. Интерфакс 📍«Абрау-Дюрсо» в августе 2023 года открывает гостиницу на 111 номеров, которая может увеличить выручку группы на 20%. Интерфакс 📍«Абрау-Дюрсо» начал производство премиальной косметики. Forbes 📍«Абрау-Дюрсо» планирует в 2023 году начать выпуск водки и рома. ТАСС 📍«Абрау-Дюрсо» запустит производство косметики для отелей. РБК 📍 Объём государственной поддержки виноградарства и виноделия в РФ до 2030 года составит более 26 млрд.₽ Интерфакс P.S.S. Не является прогнозом, рекомендацией, а выражает личное мнение автора. Не ИИР. #идея

Сегодня поговорим о 2-ом эшелоне. Рынок диктует нам свои правила, а мы под него подстраиваемся. Малоликвидные акции (пока!) в тренде. На мой взгляд на это есть три причины: – СВО; – частые боковики в 1-ом эшелоне (ни туда, ни сюда); – большое количество новых частных инвесторов. Новость о том, что Казаньоргсинтез KZOS KZOSP рассмотрит 23 мая вопрос о дивидендах за 2022 год. подтолкнула меня разобрать (посчитать) пару компании из одной отрасли. 🏭 Казаньоргсинтез KZOSP KZOS В 2022 году компания получила 27,3 млрд.₽ чистой прибыли по РСБУ против 24,9 млрд.₽ в 2021 году (+9.7% г/г). Дивиденды за 2022 г. при текущей отчетности возможны: – $KZOS - 10,65₽ (доходность 10% от текущей цены акции 105,70₽) – $KZOSP - 0,25₽ (здесь фиксированы) 🏭 Нижнекамскнефтехим NKNC NKNCP В 2022 году компания получила 47,8млрд.₽ Чистой прибыли по РСБУ против 41,8млрд.₽ в 2021 году (+14.5% г/г). Дивиденды за 2022 г. при текущей отчетности возможны: – NKNC - 11,75 (доходность 9,7% от текущей стоимости акции 120,95₽) – NKNCP - 11,75 (доходность 12,4% от текущей стоимости акции 94,80₽) Обратите внимание, Нижнекамскнефтехим выплачивает дивиденды одинаково, что по обычным акциям NKNC, что по префам NKNCP, так зачем переплачивать 26₽ (разница между акциями), когда лучше купить дешевле, а получить столько же?) По итогу… От промежуточных дивидендов в 2022 году отказались обе компании, поэтому «Быть или не быть?» вот в чем вопрос. Но по-моему мнению - «А почему бы и не быть?!» Примерный апсайд у обоих компаний 20% и выше. Не является прогнозом, рекомендацией, а выражает личное мнение автора. Не ИИР.