Компания Совкомфлот: инвестиционная возможность с потенциальными перспективами роста

Компания "Совкомфлот" , крупнейший российский оператор морских перевозок, представляет собой инвестиционную возможность со стабильными дивидендами, но сталкивается с неопределенностью из-за зависимости от спотовых ставок фрахта. - Несмотря на антироссийские санкции, "Совкомфлот" остается привлекательной компанией с потенциальными перспективами роста. - Примерно 35% текущих дивидендов зависит от спотовых ставок фрахта, которые непредсказуемы. - Недавно компания передала часть своего танкерного флота в долгосрочную аренду, обеспечив стабильную выручку в размере не менее 1,1 млрд долларов в год до 2026 года. - Состав флота и источники доходов существенно изменились: стабильный доход от долгосрочных контрактов и волатильный доход от спотовых ставок. - Дивиденды от долгосрочных контрактов гарантированы, а остальная часть зависит от спотовых фрахтовых ставок, на которые влияют цены на российскую нефть. - Обновленная модель предполагает повышение целевой цены со 120 до 175 рублей с учетом спотовых и долгосрочных ставок фрахта. - Финансовые показатели демонстрируют недооцененность относительно стоимости флота и баланса, однако санкции препятствуют обновлению флота. - Динамика акций "Совкомфлота" в долларах США остается стагнирующей, несмотря на значительный рост прибыли. - Сравнительный анализ с международными судоходными компаниями подчеркивает потенциал роста "Совкомфлота". - Ожидаемые дивиденды в размере 12 рублей на акцию, вероятно, будут объявлены в ближайшее время, что позволит увеличить годовой дивиденд до 18 рублей. - Краткосрочные и среднесрочные спекуляции на фрахтовых ставках вполне жизнеспособны, но риски включают неопределенность в долгосрочных фрахтовых контрактах и возможное снижение цен на российскую нефть. - Компания предлагает дивидендную доходность на уровне 13-14 % в течение следующих трех лет с некоторой защитой от девальвации валюты. - Риски включают снижение премий за перевозку российской нефти, если цены упадут ниже определенного порога. Рассматриваю акцию на включение в портфель

Поделюсь своими мыслями по поводу переговоров. Так как сейчас эта главная тема влияет на котировки бумаг. Американское издание Washington Post со ссылкой на разведданные неназванной европейской страны сообщило о возможных требованиях России на переговорах о мире. Согласно документу, подготовленному аналитическим центром, связанным с Пятой службой ФСБ, Россия настаивает на полном демонтаже действующего киевского режима, считая его внутренние изменения невозможными. В документе, якобы подготовленном за неделю до российско-американских переговоров в Эр-Рияде 18 февраля, мирное урегулирование конфликта в Украине названо недостижимым до 2026 года. Авторы считают, что боевые действия могут возобновиться, если освобожденные Россией территории не будут признаны международным сообществом. Среди предложений — создание буферной зоны на северо-востоке Украины и демилитаризованной зоны в южных регионах, включая Одесскую область. Возможные уступки со стороны Украины, такие как отказ от вступления в НАТО или проведение выборов с участием пророссийских партий, названы недостаточными. Это говорит о том, что переговоры будут сложными, и котировки акций на этом фоне еще снизятся, дав нам возможность закупиться по хорошим ценам!