В нашей подборке взлетов и падений за неделю мы выделяем наиболее рыночные движения среди:

— участников индекса Russell 3000 (для наибольшего охвата американского рынка акций);

— доступных широкому кругу наших инвесторов (не внебирживые OTC бумаги, доступные только для премиум клиентов);

— котировки которых двигались на заметном новостном фоне, корпоративных событиях (движения по большей части имели фундаментальный, а не спекулятивный характер).

Взлеты недели

Store Capital Corporation +15%

Акции инвестиционного фонда недвижимости росли после объявления в четверг о подписании сделки. Гиганты рынка недвижимости GIC и Blue Owl’s Oak Street договорились приобрести Store Capital за $14 млрд.

Это означает, что акционеры Store Capital получат $32,25 за акцию наличными, что представляет собой премию в 20,4% по сравнению с закрытием предыдущего торгового дня в размере $26,8.

После завершения сделки компания Store Capital станет непубличной и больше не будет котироваться на NYSE.

Store Capital является одним из крупнейших специализированных фондов недвижимости в США на рынке стоимостью почти $4 трлн. По сообщению GIC, компания станет сильным дополнением к разнообразному портфелю инвестиций GIC в американскую недвижимость.  

Никаких изменений в выплате дивидендов компании за третий квартал не предвидится. Ожидается, что сделка, которая была единогласно одобрена советом директоров Store Capital, будет закрыта в первом квартале 2023 года.

Lucid Group +7%

Акции производителя электромобилей из США торговались с повышением после получения позитивного рейтинга от  R.F. Lafferty & Co. Аналитики положительно оценивают способность производителя роскошных электромобилей ориентироваться на премиальных клиентов с помощью седанов, внедорожников, кроссоверов, пикапов и купе к концу десятилетия.

Аналитики также указали на сильную книгу заказов Lucid Group с оговорками на модель Air на сумму более 37 000 единиц стоимостью $3,5 млрд. Там отметили, что текущие оговорки исключают недавнее соглашение с правительством Саудовской Аравии о покупке до 100 тыс. электромобилей Lucid в течение десяти лет. Акциям был присвоен рейтинг «покупать» с целевой ценой в $19.  

Poshmark +7%

Акции электронного ритейлера секонд-хенда, ориентированного на люкс-сегмент, показали рост. Это произошло после того, как аналитики Barclays отметили бумагу. По их мнению, компания хорошо выглядит на фоне других игроков электронной коммерции, которые торгуются с понижением на фоне замедления макроэкономического роста.

Аналитики отметили, что долгосрочные настроения в сегменте секонд-хенда подкрепляются снижением потребительских цен по мере роста рисков рецессии. Аналитики сослались на сильный рост, хорошие продажи онлайн, а также низкие цены. Все это может помочь акциям вырасти после 50% падения в прошлом году. Акциям Poshmark повысили рейтинг с «держать» до «покупать».

APA Corporation +5,8%

Компания, которая занимается разведкой, а также добычей нефти и газа сообщила о дивидендах на этой неделе. Ежеквартальные выплаты будут в в размере $0,25 на акцию, что в два раза больше, чем предыдущий дивиденд в размере $0,13. Кроме того, совет директоров также утвердил разрешение на выкуп еще 40 млн акций.

DraftKings +5,5%

Лидер рынка ставок на спорт и фэнтези-спорт DraftKings заявила, что была выбрана Amazon в качестве основного спонсора трансляции игр Национальной футбольной лиги США на Prime Video. Котировки отреагировали ростом.

Компания заявила, что в рамках многолетнего сотрудничества она будет предоставлять предматчевый контент, а также уникальные предложения по ставкам каждый четверг в течение всего сезона НФЛ.

«Сезон НФЛ — самое активное время года для наших клиентов, поэтому сотрудничество с одним из ведущих мировых технологических брендов с целью предоставления интересного контента зрителям на Prime Video — это потрясающая возможность для DraftKings», — отметил менеджмент.

Падения недели

MicroStrategy –21%

Большинство основных криптовалют, включая биткоин и эфириум, пошли вниз после публикации данных по инфляции. Индекс потребительских цен в августе составил 8,3% г/г, превысив консенсус-прогноз в 8,1%, но снизившись с 8,5% в июле.

Рост потребительских цен подталкивает ФРС к агрессивному повышению ставки. Очередное заседание ФРС состоится 20–21 сентября. Стоимость биткоина упала на 5%, до $21 тыс., а все три основных индекса США открыли сессию резким снижением после публикации данных. На этом фоне котировки акций, связанных с криптовалютой, откатились назад, в том числе и майнера MicroStrategy.

United States Steel –20%

Акции сталелитейной компании United States Steel подешевели после публикации в четверг прогнозов на третий квартал, которые разочаровали инвесторов.

Компания ожидает скорректированную чистую прибыль в третьем квартале на акцию в диапазоне от $1,90 до $1,95. А скорректированная EBITDA составит около 825 млн.

Во втором квартале компания сообщила о скорректированной чистой прибыли на акцию в $3,86 и скорр. EBITDA в $1,62 млрд. Компания также объявляла о выкупе акций на $500 млн.

FedEx –23%

Акции FedEx завершили неделю с серьезным падением после того, как гигант по доставке посылок сообщил о предварительных результатах за первый квартал. Они сильно не соответствовали оценкам из-за пересмотра глобальных объемов перевозок. Компания также отозвала свой прогноз прибыли на 2023 финансовый год.

Глобальные объемы снизились из-за значительного ухудшения макроэкономических тенденций в конце квартала как на международном уровне, так и в США. 

Компания ожидает скорр. прибыль на акцию в $3,44, что значительно ниже консенсус-прогноза в $5,14. Выручка за первый квартал прогнозируется на уровне $23,2 млрд против консенсус-прогноза в $23,52 млрд.

На результаты FedEx Express в первом квартале повлияла макроэкономическая слабость в Азии и проблемы с обслуживанием в Европе, что привело к недополучению доходов примерно на $500 млн по сравнению с прогнозом FDX. Выручка FedEx Ground оказалась примерно на $300 млн ниже прогноза. Во втором квартале компания ожидает дальнейшего ухудшения условий для бизнеса. Ожидается, что квартальная прибыль на акцию составит $2,75 по сравнению с консенсус-прогнозом в $5,46 доллара. FDX ожидает, что выручка за второй квартал составит $23,5–24 млрд против консенсус-прогноза в $24,87 млрд. 

Сокращение расходов включает в себя сокращение частоты рейсов, сокращение рабочего времени, оптимизацию сортировки, отсрочка найма и закрытие более 90 офисов FedEx. Компания также подтвердила свой план выкупа акций на $1,5 млрд в 2023 финансовом году и рассчитывает выкупить акции на $1 млрд во втором квартале.

Adobe –24%

Бумаги разработчика ПО пошли вниз после публикации данных о возможной покупки Figma, а также после понижения рейтингов аналитиков.

Помимо объявления результатов за третий квартал, Adobe заявила в четверг, что намерена купить разработчика платформы для совместной разработки Figma за $20 млрд.

Аналитики Oppenheimer понизили рейтинг с «покупки», заявив, что Adobe переплачивает за Figma. Высокая цена указывает на то, что это был «оборонительный шаг».

В Barclays также понизили рейтинг акций до «держать» и целевую цену с $440 до $340 , отметив при этом, что сделка с Figma может увеличить годовую прибыль на акцию.

BofA Securities назвала сделку с Figma положительной. Но там отметили, что ценность приобретения должна стать более очевидной. Банк понизил рейтинг Adobe до нейтрального и снизил цену с $450 до $350, сославшись на неопределенность соглашения.

Credit Suisse понизил таргет с $425 до $350, сохранив при этом свой нейтральный рейтинг. Они также пересмотрели свои оценки компании: теперь ожидается, что выручка за 2022/2023 финансовый год составит $17,6-19,7 млрд, а прибыль на акцию — $13,62-15,94. Ранее они ожидали $17,66 млрд-19,93 млрд выручки и $13,51-16,10 прибыли на акцию.

NCR –27,8%

Акции поставщика софта для розничных сетей упали после того, как компания завершила процесс продажи и решила разделиться на две компании.

Согласно заявлению, правление NCR одобрило план разделения компании на две независимые публично торгуемые компании, одна из которых будет заниматься цифровой коммерцией, а другая — банкоматами. Разделение должно быть организовано без уплаты налогов. Оно запланировано на конец следующего года.