Всем привет!
Попытаюсь разобрать сегодняшнюю ситуацию со своей колокольни. Не берите за ИИР.
Ещё вчера, мне показалось, что лучше всего будет утром закрыть все лонговые позиции и выйти в кэш. Не могу сейчас объяснить, какие факторы сыграли основную роль в этом предчувствии. Рост рынка притормозился, начал играть фактор, когда большинство акций находятся в боковике и только некоторые продолжают расти. Если тренд ломается, то чаще всего так и происходит. Торможение растёт, происходит незначительный рост и опять падение, замедляется рост перспективных акций с последующим незначительным пока падением. Дурацкая основная работа, на которую у меня уходит всё моё время, как всегда, помешала принять правильное решение и продать на локальном пике. Ну и... Утром началось. Сами знаете. Времени на принятие каких-то нормальных решений не было. Принял как данность и решил плыть по рынку, не совершая необдуманных поступков.
Рынок упал на 2,35% за весь день (по MOEX). Отдельные активы упали сильнее остальных
$LIFE $TRMK $MGTSP $BANE и другие, а некоторые даже вышли в плюс (ну только одна удивила, если честно)
$QIWI
Но в целом - рынок упал.
Очень сильных новостей не было. Что могло сыграть?
Первое. Ожидание грядущего трёхдневного голосования и каких-то кардинальных решений по его результатам?
Второе. Ожидание заседания ЦБ 15.09, где возможно решится вопрос по новому повышению ставки ЦБ? Вариант - до 15%, что негативно скажется на развитии бизнеса сильно закредитованных эмитентов (проведите заново фундаментальный анализ Ваших активов), но может позитивно повлиять на рост бумаг банковского и страхового секторов.
Третий фактор. Однозначная перегретость фондового рынка. Некоторые акции достигли исторических максимумов, большое количество неоднозначных, спекулятивных пампов. Здесь же решение Минфина и Мосбиржи по решению проблем, связанных с предотвращением агрессивных игр на бирже. Об этом в новостях.
Четвёртое. Несомненное желание крупных игроков рынка обрушить перспективные акции с целью последующих выгодных покупок на локальных лоях. Сюда прежде всего входит группа дивидендных акций, таких как
$BELU $RENI $BSPB $ALRS $TATN и
$TATNP плюс другие. Все перечислять не буду. Сами найдёте.
Анализируя текущую ситуацию по MOEX, могу сказать, что похожее ближайшее падение было при отрисовке фигуры голова-плечи с 28.07 по 16.08 текущего года. Там ситуация выправилась и индекс MOEX продолжил свой рост. Что будет сейчас - сказать достаточно сложно. И многое будет зависеть от текущих новостей. Но в целом, на мой взгляд, рынок готовится к перелому тренда. С бычьего на медвежий. Этот перелом может продлиться до 10-14 дней. Если повезёт и все новости будут позитивными, что маловероятно, рост рынка продолжится и всё опять станет хорошо до поры до времени. Всё дело в том, что смена тренда неизбежна в ближайшем обозримом будущем. Наступил ли (или наступает) этот момент сейчас или есть отсрочка в 1-2 месяца? У меня нет ответа на этот вопрос.
В моём портфеле сейчас 85% акций
$BELU, 6%
$BSPB, 6%
$RENI и 3,3% фондов Тинькофф.
Почему я выбрал эти акции?
Основную ставку сделал на
$BELU, как на хорошую, ожидаемую дивидендную историю. Отличная компания, практически замещает санкционный недостаток качественного алкоголя на внутреннем рынке, активный экспорт продукции, приличный рост. К ней сейчас слишком большой интерес. Поэтому такие сильные колебания к понижению. Если будет падать, даже и сильно, то всё равно не продам. Дождусь дивидендов. Средняя цена в портфеле 5833. Количество - 621. Более, чем на 3,6 млн руб. Докупал по мере роста, маленькими объёмами по 50-100 к.
$BSPB - дивидендная история.
И
$RENI - тоже дивиденды или продажа до дивгэпа.
На последние два актива сделал ставку потому что...
Первое - неплохие ожидаемые дивиденды, что предполагает возможный рост цены до дивгэпа.
Второе - предполагаемое повышение ставки от ЦБ 15.09.23, что добавит веса акциям на растущих ожиданиях дополнительной прибыли этим компаниям. Это всё.
Всем удачи и профита!