SergeiR8
SergeiR8
25 августа 2024 в 4:26
🏦#аналитика #комментарий ТКС Холдинг объявляет финансовые результаты по МСФО за II квартал Общая выручка Группы за II квартал 2024 г. увеличилась на 72%, до 193,4 млрд руб. Чистая прибыль за II квартал составила 23,5 млрд руб. Количество клиентов выросло на 24% и достигло 44,0 млн. Рентабельность капитала за II квартал составила 32,7%. Группа приняла новую дивидендную политику, которая предполагает выплату до 30% чистой прибыли. Отчетность ТКС Холдинга пока не включает в себя результаты Росбанка. Банк продолжает наращивать чистую прибыль и все основные метрики. Темпы роста кредитного портфеля сейчас находятся на средних значениях для ТКС. Чистая процентная маржа снижается уже второй квартал подряд после роста в 2023 году на фоне роста стоимости фондирования. Отметим ударную динамику по комиссионным доходам, где рост составил 44% и были обновлены максимумы 2022 года. ТКС сейчас торгуется с мультипликаторами P/E TTM 5.8, P/E 2025 3.2х, P/B 1.8, P/B 2025 0.8х, что заметно ниже среднеисторических уровней (более чем в 2 раза). Считаю ТКС перспективной идей, особенно после закрытия сделки по Росбанку. Можно сказать, что препятствий для роста теперь нет. Доля Интерроса в капитале в итоге составила 41,4%, а допэмиссия вышла на 69 млн акций. Думаю целевая цена 6500 на горизонте 12 месяцев и рекомендация «покупать».
1
Нравится
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
Пульс учит
Обучающие материалы об инвестициях от опытных пользователей
VASILEV.INVEST
15,9%
9,6K подписчиков
Poly_invest
+3,4%
7,3K подписчиков
Mr.TINWIS
+49,7%
9,7K подписчиков
Сбер: финансы, дивиденды и перспективы инвестиций в 2025 году
Обзор
|
15 января 2025 в 17:39
Сбер: финансы, дивиденды и перспективы инвестиций в 2025 году
Читать полностью
SergeiR8
58 подписчиков 144 подписки
Портфель
до 10 000 
Доходность
9,79%
Еще статьи от автора
13 января 2025
#дивы 🇷🇺 Какие акции российских компаний нужно купить на этой неделе, чтобы получить дивиденды? Займер • Доходность: 7,35% • Цена акции: 142.05 ₽ • Купить до: 13.01.2025 ЕвроТранс • Доходность: 5,53% • Цена акции: 115.8 ₽ • Купить до: 14.01.2025 Астра • Доходность: 0,55% • Цена акции: 473.6 ₽ • Купить до: 15.01.2025
12 января 2025
#анализ Экономика США добавила 256 000 тыс. новых рабочих мест в декабре, что значительно превысило прогноз в 165 000 тыс. и показатель за ноября в 212 000 тыс. Уровень безработицы снизился до 4,1% по сравнению с 4,2% за ноябрь (самым высокий месячный прирост с марта 2023г.). Рост заработной платы составил 0,3% в декабре (соответствуя прогнозам) и снизившись с 0,4% в ноябре. В годовом исчислении зарплаты увеличились на 3,9%, что также ниже ноябрьских показателей в 4%. Сильные данные снизили вероятность скорого снижения ставок ФРС. Согласно данным CME Fed Watch Tool, теперь, по прогнозам экономистов, снижение ставок ожидается не раньше июня. А внимание ФРС полностью перейдет на анализ инфляции. После публикации данных, основные фондовые рынки снизились примерно на 1%. Доходность десятилетних казначейских облигаций выросла до 4,78% (максимум с ноября 2023г.).
11 января 2025
#News ⚡️Минфин США внес в санкционный список главу "Зарубежнефти" Сергея Кудряшова ⚡️США ввели санкции против главы "Газпром нефти" Александра Дюкова США ввели санкции против сына совладельца "Лукойла" миллиардера Вагита Алекперова, сообщает американский Минфин. ⚡️США ввели санкции против "Газпром нефти" и "Сургутнефтегаза" ⚡️Суд в Нью-Йорке назначил Трампу в качестве наказания по делу о подлоге документов безусловное освобождение ⚡️Страховые компании "Ингосстрах" и "Альфастрахование" попали под санкции США ⚡️США вводят санкции против сербской компании NIS, которая является "дочкой" "Газпром нефти" ⚡️США наложили санкции более чем на 30 российских нефтесервисных компаний, включая "РН-Бурение" (структура "Роснефти") и "Технологии ОФС" (объединяет бывшие активы Baker Hughes в России), заявил в пятницу американский Минфин. В частности, рестрикции вводятся в отношении компаний "РН-Бурение" и "Технологии ОФС", а также "РН-ГРП", "РН-Сервис", "РН-Ванкор", "Ачимгаз", "Газпром Шельфпроект", "Атлас ННБ", "ФракДжет-Волга", "Инвестгеосервис", "Нафтагаз-Бурение", "Петро Велт Технолоджис", "ТНГ-Групп", "УДС Нефть". США наложили санкции и на ряд других нефтесервисных компаний. ⚡️США с 27 февраля запрещают своим компаниям оказывать нефтесервисные услуги в России ❗️Белый дом объявил о вводе самых масштабных санкций США против российского энергетического сектора, пишет РИА Новости. 📍США рассчитывают, что новые рестрикции будут стоить России "миллиарды долларов ежемесячно" и, как следствие, ударят по курсу рубля и даже приведут к дальнейшему повышению ключевой ставки ЦБ. 📍США продолжат бороться с обходом санкций против России, побуждая ее перестраивать свои цепочки поставок, изменили политику санкций - теперь под них может попасть любое лицо за факт работы с российским ТЭКом. 📍Масштабные санкции против энергосектора России не несут угрозы глобальному рынку нефти - риска дефицита предложения нет, и вообще в США растет добыча и на внутреннем рынке переизбыток. 📍Будущая судьба санкций США против России, в том числе в энергетике, будет полностью зависеть от администрации Трампа.