Модерна чуть скверна Очень давно не писал в пульсе. Решил немного поделиться мыслями по поводу $MRNA Раньше очень активно ее изучал и торговал, когда цена была 60-120. И вот уже 200+… 300+… 350! Если совсем кратко, то в short term я жду падения минимум до закрытия гэпа - 260, по ТА упасть должна чуть ниже ~ 240. В long term можно откупать и держать - перспективы 500+ (это история не только про COVID, а также про их pipeline в первую очередь). Ни одной вакциной мРНК богата… Сантимент сейчас бычий, что не день, то очередная позитивная новость для разработчиков вакцин: дельта, одобрения использования для детей в Европе, другие страны начинают делать дополнительные заказы на десятки или сотни миллионов доз вакцин, правительство США начинает включать обязаловку вакцинации, мандаты, дешевые деньги и растущие индексы и т.д. Интересный факт, что вчера после отчета $PFE повысил свой прогноз по выручки от вакцин COVID до конца 2021 года до 33,5 млрда $ с 26 млрд $, что более, чем на 30%. И если Pfizer будет делиться выручкой с $BNTH (это их технология), то Moderna делиться ни с кем не будет, но разве только если со своими инсайдерами)) Хотя, да, вопрос по патенту не закрыт, но это другая история. Поэтому сложно сказать, что будет после анонсирования отчета, т.е. не факт, что бумага упадет, а вполне может и порасти (даже при текущей перекупленности). Здесь лишь вопрос на сколько текущая стоимость включает будущие дисконтируемые денежные потоки, которая модерна спрогнозирует на текущий год. Итак, резюмирую short term: Стимулы для падения: - Бумага сильно перекуплена (более того на 1 и 2-х часовом RSI отчетливо видна дивергенция), пора бы и остыть и закрепиться в районе 300 - Если народ дождется коррекции по индексам, модерна полетит со всеми и возможно даже ускориться и потеряет свою альфу - $NVAX - серьезный конкурент, который очень сильно отстал в «вакцинной гонке». НО, они планируют получить одобрение FDA в конце августа-в начале сентября. Если они его получат, mRNK ребята сразу упадут на 10-15% (в зависимости от момента) - Стабилизация/уменьшение инфицированных, это так или иначе влияет на сантимент. Но, по-хорошему здесь нужна какая-то отрицательная новость подобно той, что была вчера - задержка поставок. - По волнам Эллиота это скорее 3 волна, не 5, потому ждем коррекционной 4-й волны в район 240. Ориентир - начало сентября. Стимулы для роста: - $PFE показал игру в циферки и практически сделал ATH, Biontech от туда еще на 20% ушел… Если Модерна пообещает «золотые горы», которые еще не «учтены в цене» она может легко еще сделать ~+10% - После очередного театра одного актера во главе с Пауэллом - индексы все также летят вверх, SP500 сегодня новый ATH. Это влияет и на Модерну, т.к. во-первых она в индексе, во-вторых сантимент решает! - Всех уколим - всех излечим. Слишком много шума о 4-ой волне, дельте, роста инфицированных, покупка бесконечного количества вакцин, а также потеря эффективности вакцины спустя 6 месяцев (давай все по-новой).