☑️Облигации от А до Я

.☑️ Доброго дня, друзья ✌️ Ключевая ставка находится на высоких значениях уже достаточно длительный срок, а это значит, что возможно скоро мы увидим снижение ключевой ставки, а соответственно, сейчас хочется зафиксировать повышенную доходность на более длительный срок. Ставки по вкладам уже активно начали снижаться, что может быть уже не так привлекательно. 🤔И что же делать? Где можно зафиксировать хорошую доходность на длинный срок? 👉Ответ прост - в облигациях. ⚠️Но как и любой инструмент дающий доходность, существуют и определенные риски и подводные камни. ✌️Поэтому я решил полностью с нуля в небольшой серии обучающих постов разобрать данный инструмент, понять основные идеи как на нем можно зарабатывать, а также составить список привлекательных выпусков, в которые я бы инвестировал если в конце обучающего материала в которые я бы инвестировал если бы начинал с нуля. 😁Поэтому, если вы хотели разобраться в данном инструменте, но у вас все никак не было времени чтобы это сделать, то я постараюсь помочь вам разобраться с этой темой. Небольшой план, уроков: ➡️Определение и особенности облигаций (номинал, НКД, тело, виды купонов [фиксированные, плавающие (КС/RUONIA, дисконтные, индексируемые, структурные,)], YTM) ➡️ виды облигаций (ОФЗ, корпоративные, муниципальные и ВДО, бессрочные, замещающие, еврооблигации, субординированные, ) ➡️Амортизация, PUT-оферта, CALL-опцион ➡️Кредитные рейтинги компании, вероятности дефолта ➡️ Виды дефолтов (технический дефолт ➡️Дюрация (формула Маколея) ➡️Налоги: как снизить ➡️Риски для владельца облигаций: (риск дефолта, риск реструктуризации обязательств, риск ликвидации, процентный риск, инфляционный риск) ➡️ Плюсы и минусы облигации. 1. Определение и особенности облигаций 🔹 Что такое облигация? Облигация — это долговая ценная бумага, по которой эмитент обязуется выплатить держателю номинальную стоимость (основной долг) в определённый срок и, как правило, выплачивать проценты (купоны) по долгу. Но есть нюансы. Давайте разбираться. 🔹 Ключевые определния об облигации: • Эмитент – заемщик, который выпустил облигацию для привлечения денег. • Номинальная стоимость (номинал) — сумма, которую инвестор получит при погашении облигации (обычно 1000 руб. или 1000 у.е.). • Эмиссия (объем) – выпуск облигаций в обращение с целью привлечения заёмных средств. • Рыночная цена (тело) – цена, по которой можно купить облигацию на бирже • Купон – процент по облигациям. Его выплачивают с определённой периодичностью обычно это раз в полгода/квартал/месяц. Но бывают и другие периоды выплаты. • НКД (накопленный купонный доход) — часть купонного дохода, которая накапливается между выплатами и компенсируется при продаже облигации. • Доходность к погашению (YTM) — реальная доходность инвестора при удержании облигации до срока погашения. • НДФЛ (налог на доходы физических лиц) – основной тип налога, который платиться физическими лицами с дохода по облигациям (в том числе по разнице покупки – продажи и купонного дохода). Как снизить налогооблагаемую базу, поговорим в одном из уроков. • Дюрация – период времени до момента полного возврата инвестиций, а также мера риска процентных ставок. (Простыми словами – это средний срок полного возврата инвестиций, то есть за сколько дней/месяцев/лет вложенный капитал окупит инвестиции. • Бонды – это облигации, то есть долговые ценные бумаги. Продолжение вводного поста во второй части следует… #дальше_больше #прояви_себя_в_пульсе #учу_в_пульсе #сердце_пульса #новичкам #облигации #облигации_от_а_до_я