$UWGN Я уже вышел, ни за кого не топлю, просьба - без помидор. Мысль у человека правда интересная или так себе? До открытия биржи меня за нее немного "напосылали", ну а сейчас можно реальный взгляд на такие идеи?
Прочитал любопытные рассуждения человека, с ником Алекс74:
«Для информации, вы поймете в чем смысл.
1. В 2020 году РКК энергия приняла допку на 6,5 млн бумаг. Всего было бумаг в рынке до публикации решения около 1 млн штук. Предполагалось размытие в 7 раз
Позвали оценщика, который оценил эту компанию с отрицательным капиталом по средневзвешенной по 6000 за штуку.
В итогах о выпуске разместили 500 тыс бумаг. Это 8% от планируемых.
Сейчас эта же ценная бумага стоит в районе 37 тыс
2. В этом году ВТБ хотел втрое-четверо размыть доли акционеров. Объявил открытую подписку, позвали оценщика, в итоге бумагу он оценил по средней за 6 мес = 0,018. Разместили половину того, что хотели.
Сейчас эта бумага стоит 2,7 коп, что на 50% выше
3. В 2015 году Ленэнерго размещало крупную допку, которая в 10 раз больше всех выпущенных бумаг. Цену определил оценщик, которая составила 7 руб - втрое выше рыночной.
Разместили половину-треть выпуска.
Резюмирую. Оценщик оценивает компанию исходя из 1)рыночной цены 2) балансов и фундаментала. Поэтому во многих случаях он оценивал по средней за полгода, а в редких - выше средней по причине многих активов у компании
В нашем случае ОВК имеет выручку около 60 млрд руб в год. Долг около 90 млрд руб. Баланс около 60 млрд.
Нынешняя цена на рынке = 15 млрд руб.
Средняя выше - около 190 руб за акцию. Поскольку ОВК сообщила, что оценят pre value - оценка до допки - разумная оценка в 20-30 млрд - в двое ниже выручки.
Разместят по 190 руб 5% выпуска, что даст компании около 100-120 млрд руб на погашение всех долгов и у нее будет кэш для инвестиций в производство.
Разместить 5% - это наиболее вероятное, ибо та же ситуация была с РКК энергией в 2020, когда они разместили всего 8% выпуска.»
Добавлю только, что рост РКК с 6000 до 37000 был после допки и с закрытым шортом ))) Это для тех, кто слюной брызжет и кричит, что не будут вагоны расти без открытого шорта. Ага, "свежо предание да верится с трудом" НЕ ИИР.