Нефть растет, а рубль падает Позитив для российского рынка. Всегда это казалось для меня странным, но вот такой он у нас непатриотичный. Наблюдаю постепенное восстановление и в основном личном портфеле, и в портфеле стратегии Дивиденды РФ Страсти вокруг ставки, вроде бы, утихли до следующего заседания — инвесторы постепенно закупаются по все еще очень привлекательным ценам. Подтверждаю свой оптимизм в отношении бумаг, которые к периоду высокой ставки пришли с отрицательным чистым долгом и огромным запасом кэша. Это и NLMK, и CHMF, и, конечно же, LKOH — все они присутствуют в нашем портфеле и готовятся, я уверен, к взрывному росту после публикации отчетов и объявления дивидендов. Тот рост, который они показали за последние дни — пустяк по сравнению с моими ожиданиями от этих бумаг. Ну и MOEX — выгодоприобретатель от высоких ставок и вообще практически любой суеты на рынке. В личном портфеле увеличил долю Мосбиржи на 20%. Но это риск, который в портфель стратегии переносить не хочу из чувства ответственности перед подписчиками. Доля Мосбиржи в портфеле сейчас и так довольно высокая. Практически, на пределе. Очень надеюсь, что затянувшееся снижение на рынке закончилось и впереди нас ждет восстановление до недавних весенних уровней. Уверен, что дивидендные бумаги в этом случае окажутся самым надежным вложением.

Кстати, вовсе не факт, что покупать GLTR по 495 и ждать выкупа по 520 — хорошая идея. Заработаете 5%, но неизвестно за какой период. Если это растянется на 3 месяца или больше — вы еще и в минусе окажетесь.

Ставку подняли, а могли бы и сохранить, конечно... Ну, хоть какая-то определенность. Поиграю немного в маркет-тайминг тогда (хоть мы все и знаем, что для долгосрочных инвесторов это не рекомендуется, но иногда очень хочется). Взял на ~2,7% портфеля Дивиденды РФ Роснефть ROSN (несколько месяцев назад продали по 562, так что откупить по 479 — не грех). Конечно, я не знаю, будет ли еще дешевле. Вполне возможно, что будет. Но я прямо сейчас вижу, что сильная дивидендная компания с хорошими показателями продается дешево по всем мультипликаторам — уверен, рано или поздно это принесет плоды. Так что сидим и ждем позитива. ЦБ скажет, что худшее позади — отлично! Нефть начнет дорожать — класс! Когда все это заметят и осмыслят — вообще заживем!