📱 Разбор компании Яндекс #яндекс $YDEX Сектор: Интернет-контент, поисковый сервис, такси, экосистема Последний обзор по Яндексу делал 27 августа. Тогда цена была 3888, я ожидал ухода ниже в район 3500 или даже 3300 при негативном сценарии, после чего ожидал рост в район 4600 и выше. По факту мы доходили до 3560, но ниже на 3300 не пошли и после начался рост (в текущей точке сложно сказать что сейчас происходит) и сейчас акции стоят уже 4150, акции растут весь сентябрь. Давайте посмотрим, чего можно ожидать дальше. 🗞 Новостной фон ▪️Яндекс и Минтранс РФ запустили программу обучения чиновников технологиям ▪️Яндекс ведет переговоры о покупке сервиса аренды пауэрбанков Бери заряд, который ранее планировал провести IPO ▪️Яндекс драйв запустил долгосрочную аренду авто в Сочи и Казани ▪️«Яндекс» продает направление телемедицины под брендом «Яндекс Здоровье» компании в области генетических исследований Genotek 💰 Финансовое здоровье Из-за переезда Яндекса с одного тикера на другой и из одной юрисдикции в другую сейчас в сервисах аналитики есть неразбериха. Поэтому пошел копаться непосредственно в самом отчете. Из него я вижу: Выручка за 1п 2024 выросла на 38% по сравнению с 1п 2023 и составила 477.6B р. Прибыль в 1п 2024 упала на 134% по сравнению с 1п 20223 года или минус 11,6B р. Что входит в эту выручку? Данные за 1п 2024 по сравнению с 1п 2023: — поиск и портал — 146,3B р., — электронная коммерция, доставка и ridetech (такси, самокаты и пр.) — 182.7B р. Из них Райдтех — рост выручки на 44% до 70,7B р. Эл. коммерция — рост на 36% до 135,9B р. Доставка — рост выручки на 57% до 34,1B р. Плюс и развлекательные сервисы — рост на 48% до 42,6B р. Собственный капитал вырос примерно на 4.5% до 272,5B р. Долги долгосрочные выросли примерно на 22% до 60,1B р. Долги краткосрочные сократились примерно на 7,3% до 84.7B р. Всего долгов - 144,8B р. по сравнению с 140,8, т.е. небольшой рост долговой нагрузки. Кэш — 102,9B р. — вырос по сравнению с концом 2023, когда кэша было 86,1B р. Если кратко: с финансовым здоровьем все нормально. 🤑 Дивиденды Компания впервые в своей истории заплатила дивиденды, около 1,93% див.доходность. Какие дивиденды будут в дальнейшем пока вопрос. 📈 Технический анализ Сейчас как и по всем компаниям я говорю — если закрепиться получится по индексу МосБиржи выше 2800, тогда вся фонда РФ продолжит рост. А если у нас бычья ловушка, то наоборот, все падать будет. Поэтому это будет первоочередное, весь индекс МосБиржи. Что касается непосредственно акций Яндекса, то на дневном ТФ есть еще небольшой потенциал для роста. С начала сентября акции выросли на 18%. Индикаторы пока не говорят о завершение роста, но мы находимся в верхней границе канала, обычно здесь рост закругляется и переходит в коррекцию. Это значит, что мы можем еще вырасти на 5-10%, а после может начаться коррекция. Или же сразу войти в коррекцию, не дождавшись этих еще 5-10%. Долгосрочно же Яндекс компания роста и я жду в длительной перспективе существенный рост. Ожидания от движения цены отобразил на графике. 🧠 Выводы В целом у компании все хорошо. Даже очень хорошо :) Выручка отлично растёт. Убыток связан с разовыми тратами. Компания переехала в Россию. На новостном фоне видим, что из-за этого проходят судебные разбирательства, что может негативно повлиять на котировки, но сам бизнес продолжает мощно расти, пока он не достиг потолка. Менеджмент у компании толковый, расширяет направления бизнеса, не засиживается в одном направление, диверсифицируется. Скорее всего и дальше продолжится двигаться в этом направление, поэтому я ожидаю, что у компании долгосрочно все будет хорошо. В моменте может быть коррекция и график пойдет за индексом МосБиржи, которая пока не ясно - продолжит ли свой рост или опять уйдет вниз из-за инфляции, процентной ставки высокой и т.д. 🤓 Соблюдаем букву закона: Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией. #акции #прояви_себя_в_пульсе #новичкам #пульс #инвестиции #аналитика #пульс_оцени #хочу_в_дайджест