📍Диверсификация портфеля. Пищевая промышленность.📍
Привет, пульс!✨
Время исправлять свои ошибки и наконец привести портфель в порядок. В этой рубрике буду делиться своими идеями, но не рекомендациями:)
Итак, компании на сегодня
$MNST
$BYND
1️⃣ Monster Beverage corp.($MNST) - ведущий производитель энергетических напитков. В сущности, это холдинг, в который входят дочерние бренды: Monster Energy, Burn, NOS, Predator Energy, Mother, Relentless, Full Throttle и Reign.
В свою очередь, более 17% компании с 2015 года принадлежит The Coca-Cola company (эта сделка была своего рода обменом:
$MNST получила часть активов по производству энергетических напитков, а
$KO досталась часть бизнеса НЕэнергетических). Примечательно, что напитки распространяются через дистрибьюторскую сеть Кока Колы.
На данный момент Monster Beverage занимает второе место на мировом рынке и стремительно догоняет главного конкурента - Red Bull. Доля
$MNST на рынке США- больше 42% (против 37,7% у Red Bull), на мировом - порядка 20% (у Red Bull - 25%).
📍Одна из сильных сторон компании - маркетинг. Monster Beverage не делает рекламу в привычном нам виде. Вместо этого она занимается спонсорством спортивных мероприятий и отдельных команд: является официальным спонсором UFC, NASCAR, Формула-1, поддерживает киберспортивные команды Na'Vi и Team Liquid и пр. И эта политика более чем успешна.
↗️Драйверы роста: увеличение доли энергетических напитков на рынке пищевой промышленности (прогнозируется ежегодный рост на 6-7%); сильный маркетинг через популярные виды спорта
Финансовая составляющая
📍Цена/прибыль TTM (P/E) 33.5 🟠
📍Цена/балансовая стоимость TTM (P/B) 9,3 🟠
📍 Рентабельность
Валовая 58%🟢
Операционная 35,2%🟢
Чистая 30,25%🟢
📍 Средний рост прибыли в год за 5 лет 22,7%🟢
📍Чистая задолженность. -2,13млрд🟢
📍Обязательства/активы 17,6%🟢
📍Коэфф. текущей ликвидности 4.4🟢
📍Доля институциональных инвесторов 66,3%🟠
📍Див. Доходность 0%🔴
📍 Перспективы 🟠
Итого:🟢🟢🟢🟢🟢🟢🟢🟠🟠🟠🔴🟠
Показатели финансовой устойчивости и рентабельности отличные, но, как кажется лично мне, цена завышена, посему я буду ждать отметок на уровне 80-85, а там с удовольствием подбирать
2️⃣ Beyond Meat ($BYND) - крупнейший мировой производитель заменителей мяса на растительной основе. В список продукции входят котлеты для бургеров, "мясные" тефтели, сосиски, цельные куски "мяса" и фарш.
Beyond Meat нацелена на захват самого востребованного рынка пищевой промышленности - рынка производства мяса ($1,4 триллиона). Если рассматривать по долям, то 80% выручки приходится на ритейл и рестораны США, из которых 81% - ритейл, а 19% - рестораны. 20% остальной выручки - ритейл и рестораны по всему миру.
↗️Драйверы роста:
1) Партнёрства с крупнейшими организациями общественного питания (Starbucks
$SBUX, McDonald's
$MCD, Pizza Hut, KFC) и представителями ритейла (Walmart, Kroger, Costco, Jewel Osco и др.)
2) Расширение рынка искусственного мяса. Аналитики прогнозируют рост с $5 млрд сейчас до $85млрд через 10 лет, т.е. в 17 раз
3) Повышение внимания к состоянию экологии и здоровому образу жизни
Финансовая составляющая
📍Цена/прибыль TTM (P/E) ----- 🔴
📍Цена/балансовая стоимость TTM (P/B) 25,6🔴
📍 Рентабельность:ю
Валовая 28,1🟡
Операционная -18,4%🔴
Чистая -19,6%🔴
📍 Средний рост выручки за 4 года 1268%🟢
📍Чистая задолженность 16,6млн🟡
📍Обязательства/активы 21,56%🟢
📍Коэфф. текущей ликвидности 18,10🟢
📍Доля институциональных инвесторов 51,10%🟡
📍Див. Доходность 0%🔴
📍 Перспективы🟢
Итого:🔴🔴🟡🔴🔴🟢🟡🟢🟢🟡🔴🟢
Компания сейчас убыточна, но всё говорит о том, что в ближайшей перспективе она начнёт получать прибыль. Постепенный захват рынка, расширение распространения искусственного мяса и устойчивое положение сулят стремительный рост компании и, следовательно, котировок акций. Уже в следующем году прогнозируется рост прибыли на 116,7%.
Если вам интересен более подробный обзор какой-то из компании, пишите комментарии, всё устроим)