Акции En+, Русал и Норильский Никель: перспективы роста и риски

9 апреля 2023 в 9:03

В начале недели приобрел акции En+ , в распоряжении которой 50,1% акций РУСАЛ , который в свою очередь владеет 27,8% акций Норникеля $GMKN. Текущие цены на алюминий и никель находятся на максимальных за последние 10 лет отметках, если не брать во внимание постковидный взлет 21 года. Считаю что возможное развитие банковского кризиса в США, усиление санкционной политики в отношении РФ ещё окажет негативное воздействие на эти компании, однако учитывая снижение котировок относительно доковидного периода совсем проходить мимо не хочется. - капитализация снизилась на 28% к 2019 году, выручка выросла в 1,5 раза, чистая прибыль увеличилась на 33%. - капитализация выросла на 33% к 2019 году, выручка выросла в 1,5 раза, чистая прибыль удвоилась. - капитализация снизилась на 22% к 2019 году, выручка выросла на 35%, чистая прибыль увеличилась на 7%. Изменение P/S за 3 года: - снижение на 52%; - снижение на 12%; - снижение на 42%. Изменение P/E за 3 года: - снижение на 46%; - снижение на 33%; - снижение на 27%. Таким образом, принимая во внимание тот факт, что я всё-таки хочу добавить в портфель компании из отрасли цветной металлургии, из этих трех компаний я выбираю En+. Собственно выбор был сделан, добавил в свой основной портфель, думаю что на этой неделе увеличу долю, но возникла проблема - приобрести в портфель &Россия. Недооцененные. нельзя, так как по мнению аналитиков Тинькофф - это актив с высоким риском, а я же веду стратегию с умеренным риском. Была мысль что можно было бы добавить сам Норникель, но что-то мне говорит что текущий дисконт на слишком мал - заходить по отметкам выше 12 тысяч я не хочу. Думаю подобную логику разделяет и @NataliaBaff, у которой есть пост от 31 марта - в котором потенциал роста акций обозначен более 80%, в то время как потенциал роста акций и уже исчерпан. На мой взгляд если вырастет ещё на 80%, то покажет рост на 40%, а на 30%... хотя если ГМКН и РУСАЛ пойдут вниз, то и у En+ возникнут проблемы из-за растущего долга.

Россия. Недооцененные.

Нравится

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией

Читайте также

22 ноября 2024

Валютные облигации: как выбирать?

21 ноября 2024

Сегежа: как обстоят дела с финансами и к чему приведет допвыпуск акций?

5 комментариев

RedHotChiliPepper

9 апреля 2023 в 9:04

Инфляция в металлах точно должна быть, + еще курс доллара помогает.

Нравится

HomyakIvan

9 апреля 2023 в 9:06

Откуда у вас такая ставка?) Как юрлицу выдали))

Нравится

MCRF

9 апреля 2023 в 9:13

@HomyakIvan в основном это ипотека. Была квартира, продал, вырученные средства вложил в фондовый рынок (последний раз 20 сентября 22 года, за день до мобилизации), а чтобы не терять квартиру взял ипотеку под 4,7% на новую квартиру чуть побольше на такую же сумму. Для себя считаю что взял кредит под акции.

Нравится

MCRF

9 апреля 2023 в 9:14

@HomyakIvan да, платежи по кредитам гашу с зарплаты, нельзя брать кредит с расчетом что погашение будет с дохода от торговли на бирже. Такое можно только при спекулятивных быстрых сделках.

Нравится

HomyakIvan

9 апреля 2023 в 10:34

@MCRF насколько помню у вас есть бизнес) удачи вам как говорится, я один кредит закрыл когда 💲 за 120 был, а второй теперь не могу досрочно, и депо все в минусе в диванах, жадность и эмоции взяли свое)

Нравится

Анализ компаний

Подробные обзоры финансового потенциала компаний