{$SFH4} {$NAH4} Одобрение etf на биткоин как по мне сценарий который предполагает разгрузку гигантов об доверчивых и глупых криптоманов, факт наличия такого инструмента очень сильно облегчает ситуацию выхода из накопленных биткоинов, то количество которое лежит на балансах крупных фондов невозможно слить в рынок, ликвидности не хватит, етф эту ликвидность как раз им и дал, помимо этого напоминаю что на балансе у США огромное количество конфискованных битков, что им мешает пойти на сделку с каким нибудь фондом и слить их с баланса попутно заработав неплохо. Одобрять етф на биток в текущей экономической ситуации это тотальный бред, проблемы на рынке долга, акции на хаях и возможная рецессия на пороге и в этот момент США такие а чё бы не разрешить инструмент в который будут перетекать капиталы, несколько миллиардов могли бы пойти в фонду или госдолг США, а они уйдут в неподконтрольный биткоин. Ещё раз одобрение етф на биток не поддается логическому объяснению, данное событие случилось исключительно в чьих-то интересах, а интерес тут один, разгрузиться об хомяков заработав сотни процентов, скорее всего все эти фонды пообещали либо хороший откат либо помощь с госдолгом Есть ощущение что может быть через пару дней увидим биток на новых локальных хаях, но после пойдем ближе к 40к, а может и ниже, хотя даже сейчас с огромным пиаром этой новости и гигантскому притоку в эти етф биток не так уж и ракетит, по крайней мере уж точно не так как все прогнозировали, на некоторых фейк новостях были реакции сильнее чем на таком событии

Прогнозы на 1 квартал 2024 года. $USDRUB $USDRUBF Индекс доллара DXY отскочил с ускорением от нижней границы канала, возможен подъем до 105-106 пунктов, это в свою очередь может оказать воздействие на $GLDRUB_TOM последний год можно было заметить корреляцию (доллар вверх - золото вниз и наоборот) соответственно можно ожидать снижения золота ниже 2000 пунктов, оттоки из фондов на золото сохраняются уже длительный период и в более глобальном масштабе текущий выход выше 2000 с пробитием прошлых хаев будет выглядеть как ложный пробой, ближе к середине-концу года ожидаю золото 2300-2500 на обострении общемировой геополитики. Если говорить о паре доллар рубль, то нынешние отметки примерно устраивают правительство, думаю что флет будет сохраняться как минимум до выборов в марте, либо до момента сильного расхождения на сырьевые активы, такие как нефть, очевидно что при длительном сохранении цены нефти в 50$ за баррель доллар по 90 рублей уже не будет выглядеть реалистичным и придется девальвировать валюту, почему флет будет держаться до марта, в этом случае все более чем очевидно, такое мнение высказывают многие аналитики и я с ними согласен, девальвация рубля перед выборами не столько скажется на рейтинге Путина сколько на общих настроениях населения, нельзя злить население в и так не простой период, а после выборов уже можно отправиться покорять 100+ за доллар {$SFH4} {$NAH4} По американским рынкам по итогам первой недели 2024 года отмечается закрытие в негативном ключе, индекс SP500 снизился на 1.5% по отношению к 29 декабря, насдак потерял около 2.5%, прогнозирую дальнейшее снижение как минимум к 4400 по сипи, все индикаторы трещат от перекупленности, ситуация с экономике особо лучше не стала, единственный фактор который еще все держит это сильный рынок труда {$MXH4} По фондовому рынку России драйверов для роста или падения особо отметить невозможно, поэтому будет такой же флет как с рублем до марта, могут выстрелить отдельные истории как например металлурги, инвестидею по которым сейчас активно разгоняют, при увеличении объемов можно зайти небольшим объемом, также интересен может быть $GAZP капитализация которого ниже принадлежащей им $SIBN, компания даже при условии потери большой части рынка все также остается прибыльной хотя и гораздо меньше чем раньше, также при появлении объемов можно подбирать

$AAPL Foxconn - продажи (2кв 2023г) = -13.8% г/г Основной поставщик эпл отчитался о довольно сильном падении продаж, можно ожидать отчёт у яблока хуже ожиданий вполне, может тогда уже её осадят и отправят пониже

{$NAU3} {$SFU3} $NVDA Член совета директоров Nvidia Стивенс продал акции компании на $51 млн По состоянию на 2021 год у него было примерно 160к акций (новее данных не нашел), сейчас же он продал около 120к, что является огромным количеством относительно всех что у него имелись, вряд ли он продал потому что срочно нужны деньги, если выходят инсайдеры то они прекрасно понимают что цены долго на таком уровне не задержатся, а учитывая что нвидиа имеет большой вес в индексах то и индексы тоже, ещё один пункт в копилку начала медвежьего рынка

{$NAM3} {$NAU3} {$SFM3} {$SFU3} Кого-то нехило так разорвало на этой неделе, сокращение сразу на 90к довольно сильное, как раз подтверждает что выносило шортистов неплохо, а после выноса ребят с плечами как раз начинается разворот тренда, еще один пункт указывающий на скорое падание рынка

{$NAM3} {$NAU3} {$SFM3} {$SFU3} Чтобы вы понимали таких уровней по пут колл позициям не было давненько, примерно с 2021 года, на обоих скринах можно видеть один паттер - достижение верхней/нижней точки и разворот, как раз примерно в эти даты рынок и был на своих хаях в соответвующий период, говорит это только об одном о том что народ активно ставит на лонг, а учитывая что мы и так очень высоко, то хомячков конкретно загоняют в активы под мотивы FOMO и все это как раз перед заседанием ФРС 14 июня и триплвитчинг дей 16 июня, активное изъятие ликвидности с рынка и факта что рынок держится на 5 компаниях, еще кстати компании выше 50-ти дневней средней начали увеличиваться сильно из-за роста рассел 2000, вчера было на уровне 61, сегодня думаю до 66-68 можем дотянуть, рассел опять стреляет, а значит народ поверил в то что все прекрасно рецессии не будет, а если уж и будет то мягкая, напомню что обычно разворот начинается от уровня 80 по этому индикатору, его мы достигнем ориентировочно когда рассел подойдет к 1950-2000, где у него как раз и сопротивление. Ставлю на то что рынок должен пойти на снижение в ближайшее время, после 16 июня уж точно направление только вниз, не зря ведь уже различные агентства начинают разгонять волну о том что будет изъятие ликвидности, берегитесь и так далее, чем ближе к 16 числу тем больше плохих новостей будет.

{$NAM3} {$NAU3} {$SFM3} {$SFU3} Будьте аккуратны в дни когда нет торгов в США, но есть торги фьючами у нас ММ или другие негодяи любят задрать цену в течении дня и укатать её обратно к вечернему клирингу, так что лучше стопы переставить или не поддавайтесь панике

{$NAM3} {$SFM3} Народ подскажите кто знает где можно найти график глобальной ликвидности, весь интернет прошерстил ничего не нашел, точно знаю что он есть в терминале блумберга, но к нему очевидно доступа нет, может какие нибудь бесплатные ресурсы тоже его публикуют на постоянной основе

{$NAM3} Честно говоря похоже на окончательный рывок вверх, свечи аномально большие да и насдак прокалывает уровень как раз чтобы все стопы сбить, есть шанс конечно что на повышении потолка ещё раз додавят вверх до 13900-14000 чтобы самых стойких вытряхнуть, а потом камнем вниз, слишком уж безоткатный рост

{$NAM3} $NVDA $AAPL Рынок пампят на гигантах так сильно что нвидиа уже на ХАЯХ ЗА ВСЕ ВСЕМЯ, хотя ситуация в раз 5 хуже чем год назад, а эплу до нового хая осталось меньше 10 баксов, интересно кто эти люди которые реально на таких уровнях покупают, не весь же рост на закрытиях шортов, да и шортить яблоко только дураку в голову может прийти

{$NAM3} Я же не один это вижу... Очень сильное медвежье расхождение на дневном фрейме по MACD и RSI Не к добру это...

{$SFM3} {$NAM3} Пока что смущает vix ниже 20, хотя второй день откат идёт, думаю сохраняется возможность пойти на 4200 по сиплому, возможно после неожиданно хороших данных на которых и вынесет последних шортистов которые сейчас активно набирают позицию, если все же летим дальше вниз с ускорением то надо поглядывать на vix и открытый интерес на иностранных фьючах.

{$NAM3} {$SFM3} Вышли достаточно негативные данные по производственному сектору по сравнению с ожиданиями, реальная экономика начинает по полной чувствовать повышение ставок, помимо этого февральские данные по загрузке производственных мощностей (79.1) уже четко показывали на замедление экономики, свежие данные за март ожидаю на уровне около 78, как можно видеть исходя из истории замедление пром сектора не сулило хороших новостей для рынков, вход в рецессию набирает обороты.

{$NAM3} {$SFM3} На window dressing что-ли тянут к концу месяца, хотя тоже странно индикатор smart money dumb money говорит о том что умные деньги обкешиваются что должно провоцировать как минимум хорошее сопротивление для покупателей, но видимо целенаправленно тянут к важным уровням, и сипи и насдак в плотную подошли к сильному сопротивлению, завтра думаю можно ожидать топтание на месте, а вот уже с понедельника логически должен начаться нисходящий тренд, до последнего верю в то что это ралли это медвежья ловушка

{$SFM3} {$NAM3} Kashkari (ФРС): ситуация с банками приближает США к рецессии. Вопрос в том, насколько значительным будет кредитный кризис Удивительная координация между гослицами США, одни кричат что с банками все отлично, а другие что оказывается будет кредитный кризис с рецессией. Стадия принятия может началась, решили уже рукотворно допустить финансовый кризис, а то вдруг проморгают когда ещё один банк рухнет, только уже из топ 10 например. Предполагаю что летом, а может уже и в мае будет веселье, если удержат, то в сентябре/октябре точно накроет, не зря в эти месяцы чаще всего и случаются финансовые кризисы.

{$SFM3} {$NAM3} По насдаку четкая дивергенция с RSI на дневном таймфрейме, сиплый на верхушке краткосрочного нисходящего канала, а помимо этого заседание фрс которое не обрадовало хорошими новостями. Ещё и Йеллен отметилась высказываниями которые не говорят ни о чем хорошем, а сказала она что-то типо "спасать все депозиты мы не будем" и "отток депозитов из региональных банков может усилиться" что как бы намекает всем что лучше уносить ноги сейчас пока не ляжет какой нибудь ещё банк. Глобально причин расти абсолютно нет, падающие доходы компаний, инфляция которая все ещё далека от таргета, проблемы с банковским сектором, обещания фрс о том что ставку в 2023 снижать не будут (хоть это и наглое враньё) и так далее. Что-то мне интуиция подсказывает что рынок специально гонят на домохозяйках, которые во все заверения крупных чиновников верят куда повыше и в пятницу или на выходных (что более вероятно) прибудет черный лебедь после которого индексы откроются гэпом на несколько процентов вниз в понедельник. А прилететь может что угодно, ляжет ещё какой нибудь банк, рейтинговые агенства вдруг решат рейтинг США понизить на спорах с госдолгом (такой прецедент уже был) или вообще решат госдолг поднять и будет очевидно что Минфин выйдет с заимствованиями, то есть случиться может очень много разных интересностей. А вот позитивного придумать трудно, ставку не снизят просто так без потрясений, да и печатный станок тоже не подрубят, инфляция чудным образом не спадет и доходы компаний не увеличатся в миг когда ставка уже 5%.

{$NAH3} {$SFH3} Кто нибудь понимает что происходит, почему цена так улетает, кто эти люди которые создают спрос на фьюч, шортистов в рынке в 3 раза больше, если смотреть именно на наши фьючи, ММ не будет гнать цену вверх, у него ни цели ни интереса, он зарабатывает на другом. Получается какие-то безумцы тарят фьючи в Лонг, возможно юрики тоже, ощущение что должен быть невероятный шортсквиз на всех тех кто сидит в Лонг.

Мои прогнозы на конец 2023 года, min - минимальные ожидания max - максимальные ожидания bottom - дно за весь год MOEX - min 2500/2700 max, bottom 1800-1900 S&P 500 - min 3900/4100 max, bottom 3000-3200 HSI - min 24000/25000 max USD/RUB - min 77/80 max EUR/USD - min 0,95/0,90 max BRENT - min 70/75 max GOLD - min 1900/2000 max BTC - min 28000/30000 max, bottom 10000-12000 $TMOS $SPY {$HSZ2} $USDRUB $EURRUB $GOLD

$TMOS Индекс мосбиржи вплотную подошёл к скользящей 50-ти дневке, ртс тоже довольно близок, учитывая отсутствие сильных положительных новостей высока вероятность снижения ближе к 2000 по moex, если завтра или в ближайшие несколько дней отобьёт от нее и пойдет ниже лучше закрыть позиции и подождать завершения коррекции.

$SPBE На данный момент в цене уже учтено все наихудшее, единственное что может полностью добить так это отключение от свифта всей РФ, но в это маловериться, так как на западе уже собственных проблем достаточно и думать об этом у них времени не будет, надо свои беды расхлёбывать, да и идеи отключения были в 8 пакете санкций, но как мы видим данный пункт не согласовали. Поэтому считаю что можно взять бумагу на небольшую долю в портфель, около 2-3%, при малейшем намеке на улучшение ситуации с западными активами можно увидеть десятки процентов роста, а если и вообще все вернется на круги своя, то можно увидеть как говориться иксы, до уровня в 500 легко долетит.

$IRAO Очень интересная бумага по нынешним ценам и вот почему: •Интер РАО в сентябре заявляли что намерены совершить несколько поглощений других энергетический компаний, основной претендент на это юрипро, что очевидно усилит их позиции на рынке сбыта электроэнергии и поможет реализовать накопившиеся средства на счету компании с отличной скидкой. •Акции торгуются гораздо ниже их реальной стоимости, основной причиной естественно являются геополитическая обстановка в стране, но компания практически полностью независима от того что происходит вне России. •Основными негативными событиями является прекращение экспорта в такие недружественные страны как Финляндия и Литва, но доля этого экспорта ничтожно мала по отношению к общей выручке. Также исходя из новостей Интер РАО планирует увеличить экспорт в Казахстан и до этого увеличил в Китай, что грубо говоря перекрывает отсутствие поставок в недружественные страны. •Компания стабильно платит дивиденды и этот год не стал исключением, в 2023 очевидно от своей дивидендной политики они не откажутся, что даст дополнительный стимул для роста котировок в будущем. Подводя итог можно отметить что Интер РАО сейчас находится в ситуации гораздо лучше чем 90% компаний РФ, но котировки на тех уровнях что и эти 90%. Апсайд с горизонтом до года 50%.

$GLDRUB_TOM Золото после прокола уровня ~1690 вернулось в свой долгосрочный диапазон, думаю если откроется ростом, то следует искать точку входа по технике на часовиках именно по инструменту номинированному в долларах за тройскую унцию, а покупать уже стоит именно этот инструмент так как есть потенциальная возможность заработать не только на росте золота, но и на падении курса рубля, должно дойти до верхнего диапазона, то есть 2000. Апсайд около 16% и ещё с обесценивания рубля можно срубить около 10-15%.

{$SFZ2} Идея которую я изложил в предыдущем посте отработала, но я думал что это будет чуть дольше, не ожидал таких данных по non-farm payrolls, произошло как и говорил коснулись 3800, полетели дальше вниз, теперь уже видимо направляемся на финальное дно, отскоков не предвидится, контанго по нашему фьючу немного сгладилось, но по сравнению с амерским разница ещё 6пт, так что в нынешней ситуации это может даже сыграть нам на руку, ищем точку для входа в шорт.

{$SFZ2} Пока видятся следующие события На этой неделе должен начаться технический отскок ближе к 3800-4000 пунктам, наблюдается сильная перепроданность, ключевые негативные события на данный момент уже произошли, по технике произошел прокол предыдущего лоя и в купе с другими факторами для меня видится скорее отскок наверх нежели продолжение медвежьего тренда, также можем протестировать уровень около 3550 пунктов. После технического отскока очевидна поставка ещё большего количества негативных новостей, особенно по рынку долга, что должно спровоцировать последнее падение в этом глобальном медвежьем тренде, там уже можно ловить дно в районе 3000-3300 смотря обосрутся ФРС и решат запустить печатный станок вновь или будут терпеть и пытаться успокоить рынок более адекватными методами.

{$BRV2} ОПЕК+ планирует существенное сокращение добычи нефти для поддержания цен - FT ОПЕК+ рассмотрит возможность сокращения добычи нефти более чем на 1 млн б/с - RTRS 5 октября - заседание ОПЕК+ •Сокращение добычи очевидно подстегнёт цены идти на верх, в добавок если сокращение действительно будет то штаты с большой вероятностью могут начать пополнять резервы раньше чем пройдут выборы в конгресс, что ещё сильнее спровоцирует рост, можно искать точки для входа в Лонг, если конечно на открытии фьюч и так не улетит в небо)

$OZON Итак что мы имеем: •Компания торгуется на 80% дешевле своих хаев. •Исходя из последних данных вышли на точку безубыточности, что очевидно лучше тех показателей когда она торговалась по 5000р. •Компания исключительно ориентирована на внутренний рынок и санкции никакие ее не тронут толком, но есть проблемы с параллельным импортом. •Мобилизация спровоцирует отложенный спрос на товары, данный эффект краткосрочный и никак на долгосрочных перспективах не скажется •Велика вероятность выйти на прибыльность в течении квартала двух. •На паниксейле ее хорошо слили не смотря на то что глобально проблем для компании не станет больше и потенциально упущенная выгода от мобилизации будет заработана после того как все вернутся домой и начнут тратить то что щедро заплатило наше государство. Исходя из выше сказанного можно сделать простой вывод - падение связанно с краткосрочным новостным эффектом и при выходе на прибыль можно увидеть хороший рост. Таргет цена на промежутке 6 месяцев - 1 год 1700-2000р. Что даёт нам апсайд на уровне 70-100%

#расскажу_что_купить Рассмотрю 5 акций из сектора IT, а также смежных с ним. $INTC Во-первых данная бумага интереса по причине сильного снижения от максимальных уровней (около 36%), во-вторых компания является мировым лидером в своем сегменте производства электронных устройств и компьютерных компонентов, компания является зрелой и стабильной, в-третьих по сравнению с общим настроением на фондовом рынке мультипликаторы смотрятся очень даже хорошо, p/e 7.3 (21 по индустрии) p/s 2.3 (4.9 по индустрии) также следует отметить хороший средний рост EPS за последние 5 лет, который ровняется 21%, в-четвертых бумаги компании находятся на очень сильном уровне с поддержкой в районе 43$ (длящийся с 2017 года), который маловероятно что будет пробит, также на индикаторе аккумуляции и дистрибьюции можно наблюдать перепроданность данной бумаги. Консенсус прогноз аналитиков на 12 месяцев - 52.1$ (рост около 18%) Мой прогноз уровень 60$ $PYPL Во-первых следует отметить также сильнейший уровень поддержки на уровне около 77$ (длящийся с 2018 года), во-вторых коррекция с максимумов на 75% по большей части обусловлена перегретостью сектора в целом, можно наблюдать что бумага находиться в данный момент ниже уровней марта 2020 года, когда произошла сильная коррекция всего фондового рынка, в-третьих следует отметить отличный уровень роста выручки в 18% в среднем за последние 5 лет и рост EPS на уровне 21% также в среднем за последние 5 лет. в-четвертых также можем наблюдать сильную перепроданность как и у интел. Консенсус прогноз аналитиков на 12 месяцев - 121.31$ (рост около 54%) $PATH Перейдем от стабильных компании к более интересным и рисковым, данная фирма занимается производством ПО для для автоматизации процессов (RPA), на данный момент данный сектор является перспективным с ростом рынка на уровне 20% в год, почему я хотел бы выделить именно эту компанию, во-первых причиной падения с максимумов на 81%, как по мне является всем известная Кети Вуд и её ненавистники которые шортили все что она покупает, потому что фактических причин для снижения стоимости акций не наблюдается, так как с момента IPO можно наблюдать рост выручки на уровне 31% за год, также в соответствии с прогнозом данная тенденция продолжится, из минусов можно было бы отметить отсутствие чистой прибыли и возможность проблем у компании в связи с надвигающейся рецессией и повышением ставок от ФРС, но данный факт скорее всего не скажется на компании по причине практически полного отсутствия обязательств. Консенсус прогноз аналитиков на 12 месяцев - 37.02$ (рост около 136%) $TTWO Перейдем к компании разрабатывающей игры, а также аксессуары для них, как мы можем наблюдать компания также как и некоторые из предыдущих находится на довольно сильном уровне поддержки в районе 100$ (длящегося с марта 2020), данная бумага находится на уровнях на 50% ниже чем их максимум, большим плюсом для компании в нынешних условиях становится отсутствие обязательств, а также хорошие показатели роста бизнеса, рост EPS в среднем за последние 5 лет равен 44%, также на данных уровнях наблюдаются привлекательные показатели по мультипликаторам, p/e равен 23 (при 43 по индустрии) и p/e 3.6 (при 4.1 по индустрии) немаловажным фактором для роста котировок может оказать официальный анонс новой части игры GTA. Консенсус прогноз аналитиков на 12 месяцев - 201.61$ (рост около 93.5%) $U И последней компанией в моем списке является разработчик 2D и 3D контента для ПК и других устройств, основным фактором для покупки опять же является громадное снижение от максимальных уровней, а именно примерно на 85%, и это при том что компания является лидером рынка в данном сегменте и занимает практически половину рынка, драйверами для роста бумаги в будущем будет являться очевидно цифровизация множества отраслей нашей жизни. Консенсус прогноз аналитиков на 12 месяцев - 135.63$ (рост около 327.6%) Что как по мне довольно завышенные ожидания, мой прогноз на уровне 80$