☕️С Добрым утром, Друзья! 📌Скандалы, 📌интриги, 📌расследования! - так можно охарактеризовать вчерашний день 📌Скандалы начались с того, что Саудовская Аравия и ОПЕК заявили, что никто не давал комментариев о готовности королевства залить нефтью рынок, что приведёт к падению цен на нефть до 50$. Однако аналитики отмечают, что даже без агрессивных вливаний С.А. нефть скорее придёт к 50$ чем вернётся на 100$. По их мнению на рынке нефти в 2025 году будет наблюдаться избыток предложения, что не сможет быть компенсировано геополитической напряжённостью. В частности в США был сделан доклад, в котором Управление энергетической информацией США сообщило о недельном приросте запасов нефти в стране. А Европа и Китай продолжают сталкиваться с кризисом в производственном секторе. 📌Однако в моменте цены на нефть могут подрасти из-за нарастающей интриги. Интрига заключается в том, как Израиль будет отвечать Ирану. Израиль взял паузу, которая займёт несколько дней, потенциальными целями могут стать объекты нефтяной инфраструктуры, военные базы и не исключён удар по ядерным объектам. Эксперты посчитали, что удар Израиля может потенциально сократить поставки нефти на рынок в размере 1,5 млн бар в сутки. Если удар будет по НПЗ, то это лишит рынок 300-400 тыс бар в сутки. Трейдеры наращивают колл-опционы по нефти и объём торгов опционами вырос в 3 раза по сравнению со средне дневными показателями. (когда у нас уже появятся опционы на сырье 😉). 📌Расследование стоит провести на ММВБ😂. Почему при росте нефти, ослаблении рубля и огромных вливаниях бюджетных денег в промышленный сектор в 2025-2026 гг — ММВБ падает и грозит сломать молодой бычий тренд?! Причина может крыться в заявлениях зам преда ЦБ г-на Заботкина, который заявил о необходимости ужесточить ДКП, из-за растущего дефицита гос бюджета до 1,7% ВВП и более сильном росте тарифов ЖКХ в 2025 году. В связи с этим рост ставки на заседании ЦБ 25 октября становится уже неизбежным фактом. Добавляет неопределённости на ММВБ ситуация с отменой сверх НДПИ для Газпрома и налогом на сверх прибыль для банков. 🔥Из интересного отмечу назначение Д. Медведева главой СД Ростелекома - он всё таки решил реализовать себя в IT 😂 Вместе с этим Ростелеком планирует открыть фонд поддержки небольших видеоигровых разработчиков. На начальном этапе фонд потратит 300 млн руб на 15 перспективных проектов. За прошедшие четыре года компания суммарно вложила в создание видеоигр более 6 млрд руб. Если среди их проектов не было Hamster Kombat, то грош-цена их аналитикам 😂. Сейчас Д.А. разберётся и покажет в какие тапалки нужно инвестировать. Хорошего вам дня и удачных сделок 🤗

Российскому рынку давно не хватает институциональных инвесторов. Об этом говорят давно и наконец Банк России услышал. ЦБ допускает к участию в IPO негосударственные пенсионные фонды🔥 🔸 НПФ смогут покупать участсовать в IPO если, если объём размещения более 3 млрд руб (снижен с 50 млрд руб) 🔸 НПФ сможет купить до 10% акций от общего объёма размещения. Участие НПФ в IPO повышает уровень доверия к новому размещению, а также оказывает долгосрочную поддержку в акциях. Новые нормы расширяют инвестиционные возможности НПФ. В свою очередь, участие институциональных инвесторов в IPO будет стимулировать публичные предложения акций на российском рынке. НПФ это Smart Money, которых так не хватает нашему рынку. Подробнее про пользу Умных денег на бирже писал тут: https://www.tbank.ru/invest/social/profile/Falcon/bb54d5e4-ff7c-4d61-8c07-a1840ca3a228/

☕️ С Добрым утром, Друзья! Ракетный удар Ирана и Ливана по Израилю привёл к минимальным жертвам в Израиле (один человек погиб), т.к. об атаке было сообщено за ранее, однако работа "железного купола" дала слабину и не выдержала интенсивного налёта и на земле зафиксировано большое число разрывов. Арабские СМИ сообщают, что ставили целью военный объекты, поэтому нужно оценивать эффективность атаки по разрушениям военной инфраструктуры: 🔸Сообщается об уничтожении более 20 самолётов F-35 Израиля, а также о ликвидации комплексов Arrow-2 и Arrow-3. Биньямин Нетаньяху пригрозил отомстить за обстрел, и есть риск, что это может спровоцировать эскалацию по принципу «око за око» . Эскалация уже привела к росту нефть марки Brent более чем на 5%, но позже часть эффекта атаки сошло на нет. В итоге Brent вернулась 74$ за баррель. Однако рост цен может ускориться, если Израиль решит атаковать Иран и выберет целью нефтяные месторождения, НПЗ или трубопроводы. Интересно, что в сентябре, на фоне решения ОПЕК+ с 1 декабря нарастить добычу, нефтяные трейдеры и хэдж фонды нарастили шорты по нефти до рекордных значений через фьючерсы и опционы. В конце сентября впервые в истории зафиксирована чистая отрицательная ставка на нефть (сумма контрактов лонг и шорт показывают доминирование шортов). Поэтому продолжение атаки может вызвать волну шортсквизов, однако если атака Израиля будет умеренной или символической, то нефть очень быстро вернётся к 70$ и ниже. 🇺🇸Эскалация на Ближнем Востоке может интересным образом отразиться и в на выборах в США в пользу Д. Трампа, т.к. ситуация выходит из под контроля в период управления демократов и именно на них лежит ответственность за эти события с т.з. американских избирателей. 🇷🇺ММВБ не успел во вторник отреагировать на ситуацию в Израиле поэтому все движения начнутся сегодня. Локальный рост нефти вряд-ли сильно повлияет на нефтяников, однако золотодобывающие компании могут получить качественный драйвер для роста. Из правительства продолжают идти новости об изменении налоговых нагрузок для разных отраслей, в частности Правительство не планирует пролонгировать действие экспортных пошлин на удобрения, они будут обнулены с 1 января 2025 - это позитив для Фосагро. Также вчера много говорили о налоге на сверхприбыль для банков. Налоги будут реально большими, но не смертельными. Планируется, что сверхприбыль будут определять так: из средней прибыли за 2023-2024 годы вычтут аналогичный показатель за 2011-2022. Разница – это и есть сверхприбыль. Налог на эту разницу будет 10%. Без скидок за досрочную оплату. Хуже всех из крупных будет ВТБ, т.к. с учётом крайне слабых 2022 и 2023 годов налоговая база у них станет самой большой из-за эффекта низкой базы, и после этого, вероятно, банк будет вынужден провести доп эмиссию ("нет времени объяснять, срочно проводим допку" (С) СД ВТБ в любой рандомный момент времени). При этом Сбер чувствует себя комфортно, т.к. прибыль держится на стабильно высоком уровне. Следим сегодня за развитием событий на Ближнем Востоке 🍿 Хорошего вам дня и удачных сделок 🤗