Прилетел приятный привет из прошлой инвестиционной жизни 😄👍 $ESPR $TAL $SPCE . Привет перед очередным кидком. $USDRUB . Оставлю здесь для истории.

$USDRUB доллар с 30 до 100 - это ещё хорошее время для рубля. Будет намного больше, потому что в этом и есть смысл всего, что происходит на этой территории.

Pre-ipo. Вход - рубль, выход - два. В августе у меня ещё было достаточно много облигаций $RU000A1061K1 , знаю эту компанию, видел заправочные комплексы. Смотрю интервью Когана, в котором он говорит, что купил акций $EUTR на pre-ipo. В интервью есть ответы на все вопросы, уважение к инвесторам и рассказы о реальной оценке в 300-400 руб за акцию. Когда Коган удивляется, что компания планирует выходить на ipo по 300+, представитель компании говорит, что они хотят дать заработать долгосрочным инвесторам, которые поверили в них на этапе pre-ipo. Я покупаю. Слишком на много. Это моё первое ipo и первое pre-ipo. Покупка очень простая. (В отличии от продажи). Менеджер приводит в пример взлёт котировок после ipo астры и говорит, что после ipo к брокеру можно будет легко вывести бумаги в течении 3-х дней. Потом происходит вот это вот всё. Провальное ipo. Инвесторы не верили и не верят этим оценкам. И не известно, что компания может сказать, чтобы они им поверили. Я хочу иметь возможность продавать акции, поэтому сразу в день ipo забил в колокол - стал писать в Евротранс, ВТБ-регистратор и тинькофф по поводу перевода бумаг их регистратора к брокеру. Ни с какой стороны не могли ничего конкретно объяснить и нормально сделать. Хуже всех, к моему удивлению, проявил себя Тинькофф (о них были завышенные ожидания), хотя опять же, если поддержку тинькофф с их запутанной системой тикетов, подгорять и объяснять, почему я спешу, они начинвют шевелиться, за это благодарность. Только понял я, что их нужно подгонять, не сразу. В итоге получил возможность продать акции только через месяц! Это с учётом того, что я лично очень быстро поехал в офисы всех 3-х компаний в мск и очень быстро получил необходимые справки. Это был очень нервный месяц. Я плохо спал из-за этого, очень понервничал. У тинькофф была не встреча в офисе, а встреча на проходной. А в втб, к удивлению, наоборот, всё прилично. Евротранс были на связи, хотя бы не скидывали трубки, на этом спасибо. Хотя во всём виноваты, конечно, именно они. Они выгодоприобретатели. Они не предусмотрели эту бюрократию и не предупредили розничных инвесторов. Уважение - это забота об интересах человека. Ну и конечно никакого ipo по 300+ не было, хотя, я так понимаю, им это ничего не стоило сделать, чтобы выполнить свои обещания перед теми, кто в них поверил. Вобщем нервы потрепал. Опыт получил. С учётом всех дивов, процентов на купленные акции и кэшбека с покупки акций, в итоге вся эта история отработала в очень небольшой плюс. Это был серьёзный опыт. Это было тяжело. Этот пост читают люди, которые так и не смогли добиться возможности продать эти акции. Которых Тинькофф с ВТБ заставляют ждать ответа на каждое обращение по несколько дней. (У Евротранс такого не было). Какой вывод? Учитесь на чужих ошибках. Исходите из того, что вы по умолчанию для них чушпан, а не человек. А если они не тянули с этими ответами и справками по пол года (вполне реальный сценарий!!!), то поблагодарите пацанов за это. И не ввязывайтесь больше никогда в это дерьмо. Они вас поставят на блок и даже не заметят, забудут, потом бегайте по судам и цб, чтобы доказать, что, кому и за что вы там платили. По возможности уменьшайте любые взаимодействия с бюрократическими структурами. А если считаете, что они вам должны что-то за ваши деньги, то имейте для этого аргументы.

Часто вижу мнение, что $USDRUB на этой неделе прошёл локальное дно и самое время его покупать. И объясняют это мнение налоговыми периодами, бюжетами, предновогодним импортом итд. Нет. Конечно, нет. Они с такими усилиями развернули его на цифре 100, чтобы дойти всего до 88 и так легко пойти обратно вверх? И даже никаких объявлений об участии в мартовских идах на локальном дне не сделать? Сейчас есть вещи важнее экономики. Курс пойдёт ниже.

Яндекс со своей новой картой, похоже, бросает вызов самому Тинькофф. Таких кэшбеков и процентов на остаток я ещё не встречал. Фиолетовые цифры на скрине - это кэшбек с покупок. Плюс периодически дают промокоды на скидку 50% с покупок на Яндекс маркете, только что 2 таких применил. Будущее под IT-монополистом.

Мне нравятся замещайки $RU000A105A95 $RU000A1056U0 $RU000A105146 . Но у них всё так же есть риск двойного курса $USDRUB . И реализация этого риска мне видится всё более вероятной. Потому что реализаторам от этого хуже не будет, зато имидж величия среди простого народа они себе подтянут. А есть ли инструменты, которые могут работать как замещайки, но с ещё меньшими рисками? Попробую порассуждать. 1. Наличный доллар, закопанный на огороде. В любом случае вырастит в цене. Но он не приносит регулярного дохода. И в перемещении с ним есть некоторые неудобства. В процессе обмена у менял на улице могут быть риски. 2. Недвижимость. Бетон. Большой порг входа, низкая ликвидность, низкий регулярный доход, не продать по частям, ремонт раз в несколько лет, общение с неадекватными съёмщиками. 3. Физическое золото - то же самое, что доллар, только ещё больше сложностей. Плюс только в очень долгосрочной защите от долларовой инфляции. 4. Бумажное золото - хорошо, только не приносит купон. И есть риск, что что-то плохое произойдёт с биржей или с выпускающим их фондом. 5. Акции Полюса. Редкие, не стабильные и не предсказуемые дивиденты. Плюс есть риски компании, налоговых поборов итд. Значит в них может быть только небольшая часть портфеля. 6. Золотые облигации Селигдар $RU000A1062M5 - интересно. Ещё не изучал их, только слышал сам принцип. Если есть, что написать, напишите в комментарии, это будет полезно. Какие риски вы видите и насколько они вероятны? 7. Бумажная недвижимость. Среди всего разнообразия пол года назад я выбрал фонды Парус $RU000A104KU3 $RU000A104172 $RU000A1022Z1, постепенно увеличиваю в них долю. Получается, что текущая доходность выше, чем у замещаек. Она идёт ежемесячно. И они точно так же будут отыгрывать рублёвую инфляцию / рост курса доллара. По сравнению с другими фондами, здесь понятные арендаторы, и это склады, а не погибающий под маркетплейсами, оффлайн ритейл. Похоже, у нас комбо. Как вы считаете?

Смотрю поямой эфир с Парусом. Приятно удивляют. Ожидал, что будут скучные уговоры не продавать паи. Оказалось информативно, понятно и смешно. Показали человеческое лицо и разумный взгляд именно в будущее, в долгосрок. Цитата дня: "Да, это правильный ответ, я видел по вашим глазам, что вы хотели выбрать именно его". Модератор топ 👍. Поскринил тут для вас 😄 $RU000A104KU3 $RU000A104172 $RU000A1022Z1

Среди руководителей $EUTR вряд ли найдутся желающие расстроить дона Когана, который поставил на них свою репутацию.

$EUTR - дивиденты 4 раза в год, продажи акций на заправках, заманчивые опционы... всё это показывает, что компания понимает своего инвестора и уделяет внимание работе с ним. То же самое было видно на облигациях, которые выделяются на фоне всего облигационного рынка. О них, кстати, я когда-то впервые услышал по радио в такси. Компания понимает, чего хочет розничный инвестор. И исполняет свои обязательства перед ним. И самый важный момент: У Евротранс нет варианта разочаровать своих инвесторов, т.к. большинство инвесторов - это постоянные клиенты компании. Постоянные - значит компания много вложила в их привлечение, и значит у компании есть планы на будущее. Если такие инвесторы разочаруются, то не кому будет покупать топливо с кофе - весь бизнес, который они строили 30 лет, рухнет. Ставки высоки. Их руководители разбираются в маркеинге, они не допустят этого. Они лучше всех на рынке умеют вести покупателя через омывайки и стеклоочистители к большому стакану кофе с булочкой. Там тоже есть любители покупать подешевле и считать точную себестоимость булочек, но в итоге, их клиенты любят именно их бренд. На бирже так же. Сейчас и на первом дивидентном гэпе будет самое непростое время. От падения точно удержат. Это принципиально. И это решается инструментами маркетинга. А дальше будем расти.

Рынок акций стоит - деньги не работают, есть риски снижения акций. Инфляция ощутима и в следующем году будет только расти. Поэтому увеличиваю позицию в фондах складской недвижимости. Они растут при инфляции, ежемесячно приносят высокие дивиденты и устойчивы при колебаниях рынков. Могут служить убежищем при снижении индексов. Т.к. процентную ставку с высокой вероятностью скоро начнут снижать, фонды Парус продолжат движение вверх. Плюс с нового года вырастут арендные платежи. $RU000A104KU3 $RU000A104172 $RU000A1022Z1

Кто и зачем продаёт $EUTR в минус?

Вопрос коллегам, которые тоже держат замещайки $RU000A105A95 $RU000A1056U0 $RU000A105146 . Как вы думаете, почему после падения рубля чиновникам будет не выгодно делать двойной курс доллара, как в иране? Почему такая инициатива была бы для них болезненна? Спасибо за ответ

Под предыдущим постом про $USDRUB разгорелась дискуссия. Как будто я пишу про то, что вызывает какие-то вопросы. Я пишу про закон рынка. Его можно сформулировать так: РУБЛЬ ДЕШЕВЕЕТ ВСЕГДА. А если его печатать ускоренными темпами, то он дешевеет в ускоренном темпе. (Прикрепляю скрин из переписки под предыдущем постом. Спасибо участникам за дискуссию.)

Абсолютно ясно, что $USDRUB после марта-апреля сначала будет 120, потом 150, а потом 200. Пора готовиться к этому и ко всему, что из этого следует.

По акции я получил от Тинькофф акции $VTBR на 55 рублей. Спасибо! Есть гипотеза, что Тинькофф не дарил бы акции компании, которая с большой вероятностью в ближайшее время будет падать. И соответственно, дарил бы акции компании, которая в блиайшее время с большой вероятностью будет расти. Проверим.

$USDRUB падает. Сомнений в дальнейшем падении нет. Весь вопрос в том, пойдёт ли за ним рынок акций рф, или он вдруг решит открепиться от доллара именно сейчас и пойти вверх. Ответа на этот вопрос у меня нет. Вероятность открепления оцениваю как низкую. Основной сценарий на ближайшие месяцы я описывал чуть ранее, придерживаюсь его. Рынок пойдёт ниже - докуплю ещё акций.

Подарил жене акции $GAZP в рамках марафона #полезные_подарки

Курс доллара до нового года жду в районе 85, в крайнем случае до марта. Потом 120, 130, 140... Уже начал подбирать облигации, но пару постов назад посчитал, чего они стоят на длительной дистанции. Они не способны даже просто отбивать инфляцию! Так же была идея набрать дальние офз $SU26238RMFS4 , чтобы спекульнуть на снижении ставки, но не факт, что снижение ставки произойдёт до марта. А после марта на обвале рубля облигации мне точно не нужны, не зависимо от того, какая там будет ставка. Продал почти все облигации. Краткосрочно буду ждать просадок в фондах денежного рынка $LQDT . Из консервативных инструментов выбираю фонды недвижимости $RU000A104172 , они менее волатильны и растут при росте количества фантиков, в которых они номинированы.

Я знаю, что у $GAZP плохи дела. Но похоже, началась предвыборная кампания. Столько встреч - Венгрия, Китай, плюс дивидентный сезон, плюс новости из-за которых цены на топливо уже начали расти. Плюс, похоже, рубль пока не спешат укреплять, хотят успеть побольше заработать до нового года. Рынок при таких новостях, похоже, хочет расти. А т.к. Газпром имеет большой вес в индексе, похоже, что ему тоже пора вверх. Если нет, тоже отлично, докуплю ниже.

На миг промелькнула мысль, что курс доллара $USDRUB уже готовы отпустить вверх. Но в четверг дали понять, что до марта курс должен быть низко. Хорошо, значит логика есть. Значит и инфляцию до марта сдержат. Хороший момент для входа в облигации рф ? Не думаю. Облиги дают 1% доходности в месяц. Жилая недвижимость под сдачу даёт 0,3% в месяц. Но. Я только что зашёл на авито. Смотрю. Ровно 5 лет назад, осенью 2018 года старая 3-шка в центре Петербурга (Спортивная) стоила 7,5 млн. Сейчас точно такую же, в этом же доме одним этажом ниже продадут за 14-15 млн. Это +95% за 5 лет без учёта аренды. Летом 2021 года убитая 3-шка в другом центральном районе Петербурга (Чернышевская) стоила 10-12 млн., сейчас такие стоят по 14-15 млн. Это +30% за 2 года без учёта аренды. Осенью 2018-го года 1-шка в Кудрово стоила 3,4 млн. Сейчас она продастяся за 6 млн. Это +75% за 5 лет без учёта аренды. Осенью 2018 года 1-шка в Девяткино стоила 2,9 млн., сейчас такие стоят 4,7-5 млн. Это +70% без учёта аренды. Осенью 2018 года 1-шка в Янино стоила 2,9 млн, сейчас 5,9. Это +105% за 5 лет без учёта аренды. Осенью 2018 года просторная 1-шка в Колтушах стоила 2,7 млн, сейчас 5 млн. Это +85% за 5 лет без учёта аренды. Это случайные, не инвестиционные варианты на вторичном рынке, которые я без специалистов рассматривал для своей жизни. Только эконом сегмент. А ещё знаю, сколько стоили видовые апартаменты, студия бизнес класса в МСК. Август 2022 - 12 млн. Октябрь 2023 - 13,5 млн. Это +13% за год без учёта аренды. Очевидно, что долгосрочно облигации в рф $RU000A1061K1 такой доходности не дают. Доллар с 2018 года дал +50%. С 2021 года - +30%. Индекс мосбиржи за эти же 5 случайных лет тоже дал +30%. + дивиденты. Итак, {$RU000A102Y58} даёт 12% до марта. Это тоже самое, что фонд Ликвидность, только в Ликвидности нет риска снижения тела. Недвижимость при такой ставке падает. Т.к. девальвации рубля до марта не будет, то недвижимости расти вообще не на чем. Плюс, зимой рынок недвижимости всегда проседает. Хороший вариант для консервативной части портфеля сейчас купить фонд Ликвидность, а зимой купить на эти деньги недвижимость. Как лучше? С ипотекой или без? Без неё комфортнее. С ней долгосрочно выгоднее, т.к. потом она легко рефинансируется по более низкой ставке. Есть ещё Парус. $RU000A1022Z1 Тоже подсядут, т.к. есть кредитное плечо, но долгосрочно будут отыгрывать девальвацию и давать гораздо больший арендный поток, чем жилая недвижимость. А что в более рисковых активах? Акции экпортёров, конечно. Особенно те, которые так и не восстановились в этом году $RUAL $GMKN . Сейчас они должны были бы просесть на снижении курса доллара, но новости относительно нефти могут приподнести большие сюрпризы. В моём портфеле они коснутся только газпрома $GAZP , насколько я понимаю. Говорят, что нефтянники +див.сезон могут потащить рынок вверх. Возможно. Долгосрочно в любом случае все эти акции отиграют девальвацию рубля и насыпят дивидентов. Ну и есть возможность спекуляции на дальних офз $SU26238RMFS4 . Риск долгосрочно минимальный. До марта - не факт, что вырастет. Т.к. не факт, что ставку опустят. А после марта девальвация. Вобщем, так себе затея. Оставлю чуть-чуть на случай, если до марта ставку понизят. При таком исходе может дать +10-20%. Что в итоге? Сейчас больше всего отправляю в фонд Ликвидность. Зимой - в недвижимость. К марту - в доллар и в акции экспортёров. Облигаций минимум.

$TCSG мелаталлическая карта - стильная и увесистая.

На днях я продал всех лосей в акциях сша и сразу продал $USDRUB в среднем по 91. Планировал сделать это по 90, рубль бонусом. Особенно чту память об огроменном лосе в $ESPR . Хороший урок. Ещё год назад я на всё покупал доллары и акции сша. Теперь у меня всё в рф. (Кроме замороженных акций и фондов finex, может они хоть моим детям достанутся). По рф взял то, что не вырасло вместе с рынком. Для закупа жду коррекцию на геополитических новостях.

$BDTX +250% за день. Я вышел в ноль по хомячтей позиции 2021 года. Что-то связанное с лекарством от рака, с красивым называнием Black Diamond. Стратегия докупок безпроигрышна. В ноль выхожу из-за инфраструктурных рисков. На освобождающийся кэш докупаю другие позиции в долларах, чтобы ускорить выход в ноль и по ним. Важно: ставить тейк профиты на продажу. А то я мог и пролететь сегодня. Важно: докупать. Даже если кажется, что перспектив роста нет. По $SPCE до выхода в ноль тоже пару сотен процентов. Докупаю.

Продолжаю планомерно выходить в ноль по моим хомячим американским позициям. Сегодня продал {$SPLK} , здесь должен быть текст о том, что это за компания и какое у неё будущее, но я не знаю. Мне нравится их логотип и название, знаю, что она из сферы IT. И что я хорошо на ней уже заработал полтора года назад. Если бы не инфраструктурные риски, держал бы дальше. В ближайшей очереди на выход в ноль: $FTCI - что-то связанное с солнечными трекерами. Не представляю, как они выглядят. У вас есть идеи? Я представляю это как трекер здоровья на руке у зожника. А вы? $TTWO - выпускает игры, в частности очередная гта. Не знаю, что там с этой игрушкой сейчас. Я помню, как во 2-й гта 20 лет назад мне брат вводил код на бессмертие и я бегал баловался. А потом уже по-серьёзному играл в вайсити и в санандреас. Вобщем, компания taketwo - это серьёхэзная инвестиция для вдумчивых и долгосрочных профессионалов. Не из России. $VTRS - хомячил её во время хайпа биотехов на "хороших" уровнях. Потом эти уровни были многократно пробиты. А недавно узнал, что компания производит виагру. Да. 2 года я думал, что там какой-то сомнительный стартап, выделенный из пфайзера, а тут оказывается такой продукт. Вот что значит, интуиция матёрого инвестора (моя). $GPN - они делают что-то связанное с оплатой банковскими картами. Не виза, не мастеркард. Может что-то похожее? Вохможно. Вобщем, компания огонь, не пустышка, показатели, прибыли, выручки - всё норм. Консервативная инвестиция. Могла быть. Выхожу по ним в ноль и жду, когда до нужных уровней дойдут мои мелкие биотехи во главе с $ESPR . Либо когда доллар дойдёт до 90 $. А после этого хоть рецессии, хоть не рецессии, буду тут с рублями уже играться - дивидентами и долгосрочными стратегиями.

$ESPR давай! До средней осталось всего 235%. Помню, как брал по 33$ 😆

{$PLTR} улетела сейчас на +28% за 20 минут. Начинал её брать пару лет назад с 23,49 ! Долго усреднял. Продал только что по 9,54 - вышел в ноль. Вовремя. Очень. Т.к. с 15 мая цб ограничивает работу с этой бумагой. Если бы запаниковал и в пятницу скинул эту бумагу, ушёл бы в глубокий минус. Урок заключается в спокойствии.

Усредняю сейчас на низах акции сша, у которых вижу перспективу подъёма до моей средней в ближайшие 2-3 месяца. При росте продаю всё в ноль. Покупаю замещайки или перевожу в рубль - в зависимости от уровней. В $USDRUB у меня останется только несколько процентов, восновном мелкие биотехи. Среди них самая больша доля будет $ESPR . И далее так же, буду ждать выхода в ноль по ним, пока не засверкает железный занавес.

$BTAI - отличная бумага. Правильное движение. Снова жду тебя на 10,2.

Поверил @PAKIN с {$BBBY} . Тестирую гипотезу со спекуляцией на странной бумаге, логотип и название которой мне не нравятся. Пока что у меня -20%. Но она нравится PAKIN. И он показывает это делом - депозитом. Поэтому вместе с ним жду 2,5. Если уйдёт ниже, усредню ещё. Беру то, что лежит на дне. Да, хомяк.

Продал $LQDT , вывел сумму в банк. Она изначально была для погашения ипотеки, пора воспользоваться ей по назначению. За пол года принесла +30% на консервативных инструментах. И хорошо. Вася говорит, что жадность пораждает бедность. Продал золото $GLDRUB_TOM . Тоже +30% за пол года. Оно как доллар $USDRUB . Завтра речь деда, он под такое сбивает курс вниз. В этот раз видимо хитрый замысел в том, чтобы сбить его после речи. Вобщем 90 за $ в этом году менее вероятны, чем 60 за $. Опять же вспоминаю Васю. Жадность пораждает бедность. Но золото не просто так продал. У деда программа мероприятий. А значит скажет якобы позитивные новости. Повод для российского рынка порасти. Плюс отличные уровни. Почитал вчера @Mentalio и прям увидел эти уровни. В рф не вкладывался давно, но сейчас не понятно, что будет с долларом на счетах в перспективе, плюс такие уровни, плюс плохие новости всё сложнее и сложнее придумывать. Газпром $GAZP итак уже все не любят, он очень низко. Отслеживание алмазов алросы $ALRS по всему миру - смех. Отличная плохая новость для дня покупки. В целом в последние дни считаю, сколько времени и внимания уходит на акции и понимаю, что пора менять подход. Смотрю консервативные инструменты, присматриваю дивидентные и купонные истории. Пока думаю. Рисковая часть тоже остаётся. Привет граф $ESPR . 2 года усредняю. @Pharmacolog_ пишет хорошие новости. Граф, давай на этой новости финально вниз на 4,8 и пора уже хорошо двигаться в нужную сторону - на север.