CapitalPill
CapitalPill
28 августа 2021 в 23:40
$AMD Добрый день, дамы и господа! сегодня у меня на обзоре следующая компания-чипмейкер. Как вы можете помнить, недавно я обозревал intel, а сегодня мы разберем его конкурента в сегменте настольных и серверных процессоров. AMD (Advanced Micro Devices), работает по всему миру как полупроводниковая компания. Её продукция включает в себя: микропроцессоры x86-64 в качестве устройства ускоренной обработки, наборы микросхем, дискретные и интегрированные графические процессоры (GPU), центры обработки данных и профессиональные графические процессоры, а также услуги по разработке; Серверные и встроенные процессоры, а также полу-заказные продукты System-on-Chip (SoC), услуги разработки и технологии для игровых консолей. Разберём направления: Ryzen: Процессоры и графические процессоры AMD предназначены для потребительских и коммерческих ноутбуков и настольных ПК. Актуальная линейка процессоров построена на 7 nm. Ryzen 5600x один из топовых решений от AMD (для игр и работы) конкурент i5 11600k. Ryzen 3600 одно из сбалансированных (по соотношению цена/качество) решений на рынке. конкурент i5 10400f Ryzen 5950x топовое решение на сокете am4, конкурентов у этого процессора нету. в первом втором квартале 22 года ожидается zen 4 на 5 nm. Epyc: Большие много ядерные серверные процессоры для обработки большого количества информации. Instinct: Профессиональные Графические процессоры AMD для центров обработки данных, облачных вычислений и облачного гейминга. Radeon: Графические процессоры AMD, предназначенные для игр на различных типах устройств. Semi-custom: Центральные и графические решения для консолей (Ps5, xbox в них процессоры и графика от AMD с микроархитектурами Zen 2) а также хочу отметить консоль от valve Steam Deck. Другие сегменты: Так же я бы отметил 3 перспективных направления для компании это, партнёрство goolge stadia и microsoft в области облачного гейминга. Другое перспективное направления — это производство процессоров для электромобилей (таких как tesla). И третье направление — это сотрудничество с samsung, будут производить графику для мобильных процессоров. Плюсы: 1) Растет Gross margin с 45 % до 48 % 2) Низкий уровень долга 3) Хорошая диверсификация бизнеса 4) Отнимает часть рынка у intel. 5) Партнёрство с Tesla, samsung, valve. 6) Если выпустит свой неплохой arm чип, займет и удержит область бюджетных ноутбуков. 7) У компании хороший управляющий Лиза Су (51 год) с достойным послужным списком благодаря ней вышел ryzen но это мое имхо. 8) Монополист на рынке консолей за исключением nintendo switch. 9) Из года в год показывает стабильный рост выручки с ростом маржинальности. Минусы: 1) Акционеры были разбавлены в прошлом году, при этом общее количество размещенных акций выросло на 3,3%. 2) Intel может забрать часть рынка своими видеокартами, уменьшая маржинальность nvidea и AMD. 3) Конкурент в виде intel тоже будет производить свои чипы на tsmc нивелируя свое отставание в техническом плане. 4) Отсутствие карт по адекватным ценам, может плохо сказаться на игровом сегменте, а именно сокращение пк игроков и переход их на консоли. 5) Отсутствует на рынке Интернет вещей, IoT потенциально он очень большой. полный обзор в читайте в тг. Вывод: Процесcоры AMD раньше славились своим соотношением цена/производительность, но с выходом 5000 линейки все изменилось теперь у AMD самые дорогие топовые решения для пк а у его конкурента теперь лучшее соотношение цена/производительность. Intel просто так не отдаст свое преимущество, и без боя не отдаст свой рынок. Intel собирает «старую гвардию» для разгрома AMD. В компанию вернулась создатель самых знаменитых процессоров. Благодаря этой войне выиграет от этой битвы конечный пользователь. Однозначно отличная компания, но стоит ли своих денег? -Да. Но есть ли потенциал роста? Вот это уже сложный вопрос. 10-15 процентов - Да. Все остальное уже есть в цене. Я бы просто удерживал позиции по данной акции. заходил бы от $85. Хорошая компания не может стоить дешево.
111,35 $
3,68%
6
Нравится
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
Читайте также
8 ноября 2024
Positive Technologies: акции испытывают давление
8 ноября 2024
Бумаги ГК Самолет опять под давлением
Анализ компаний
Подробные обзоры финансового потенциала компаний
Vlad_pro_Dengi
+39,9%
9,2K подписчиков
FinDay
+34,1%
29,2K подписчиков
Invest_or_lost
+2,7%
23,8K подписчиков
Positive Technologies: акции испытывают давление
Обзор
|
8 ноября 2024 в 17:31
Positive Technologies: акции испытывают давление
Читать полностью
CapitalPill
152 подписчика 17 подписок
Портфель
до 100 000 
Доходность
3,99%
Еще статьи от автора
20 мая 2022
USDRUB как бы все не трубили про смерть этой бумажки, еще рановато.
20 мая 2022
USDRUB начал откупать доллар
16 мая 2022
USDRUB Добрый день, господа инвесторы. Сегодня у нас неоднозначная тема, за которую вы проголосовали у меня в телеграмме канале. Коснёмся нашей валюты и последнего что с ней происходило (и будет еще происходить). •Первое - это увеличение волатильности нашей валюты. (Чем сильнее и быстрее рубль растет, тем сильнее и быстрее валюта будет падать). Многие специалисты называли укрепление рубля искусственным. По словам валютного стратега Wells Fargo Securities Брендана МакКенна, без учета принятых российскими властями мер доллар был•бы на уровне ₽180. Укрепление рубля произошло за счет "искусственного накачивания", объясняли в Белом доме. В день начала российской спец.операции в/на Украине Банк России начал валютные интервенции для стабилизации ситуации на финансовом рынке. 28 февраля США и ЕС заморозили международные золотовалютные резервы ЦБ (американцы взяли и доказали всему миру, что их неприкосновенность частной собственности это фейк, конфисковав наши резервы), лишив его возможности проводить дальнейшие интервенции по поддержке рубля. Регулятор в ответ запретил брокерам продавать ценные бумаги, если соответствующие поручения им дали иностранные компании или физ.лица.По рублю мы можем видеть дальнейшее укрепление до 50-60 рублей, пока будут такие жесткие ограничения. Вывод: •Главная угроза для нашего рубля - это низкая стоимость доллара.Пока идет спец.операция, рубль будет крепким (но это не точно), но как только она закончится, правительство будет ослаблять его, поскольку наша экономика экспортная. Чем дешевле рубль, тем меньше касты (расходы) у наших экспортеров. Европа откажется от наших ресурсов и будут топить дома дровами - все это сладкие мечты либералов. На самом деле для полного замещения ей потребуется минимум 2-3 года. Также остаётся открытым вопрос, чем она будет закрывать такой большой поток импорта энергоносителей ресурсов из России. Кто-то скажет, что у Европы есть уран, но проблема в том, что и тут пол рынка принадлежит нам, (Заслуги СССР!!!). На основании своего вывода я начинаю постепенно откупать доллар по текущим ценам и буду держать примерно 25 % процентов рубль, 25 % доллар, 25 % биткоин и 25 % физическое золото.