Приветствую всех🙋‍♂️ Сегодня хочу разобрать одного из крупнейшего создателя программного обеспечения, Компанию с самыми большими в IT-секторе США дивидендами💸 У компании на сегодняший день обширный бизнес. Основным направлением компания выбрала для себя облачные технологии и искусственный интеллект🤖 IBM Сотрудничает со многими крупными компаниями, такими как: 1. AT&T ( $T ) 2. Verizon ( $VZ ) 3. Canon Inc ( $CAJ ) 4. Adobe ( $ADBE ) 5. Salesforce ( $CRM ) 6. Samsung ( $SMSN ) 7. AMD ( $AMD ) 8. Delta Air Lines ( $DAL ) 9. Pfizer ( $PFE ) 10. Palantir ( $ PLTR ) Это говорит о большой разносторонности бизнеса и высоком спросе на продукты компании. 🪙 Нет спору, что бизнес компании IBM очень востребован во всем мире. Так как продукты компании помогают оптимизировать бизнес процессы с помощью современных технологий. И спрос на такую продукцию будет увеличиваться с каждым годом. Выручка компании💸 $IBM : 1.Большую часть выручки получает от технологических услуг в облачных сервисах и поддержки =34% 2.Облачные платформы и платформы обработки данных ,включая транзакции 33% 3.Бизнес услуги 23% 4.программное обеспечение и оборудование 10% Анализ🧐: Капитализация = 126.25 миллиардов$ PE Ratio 23.83 Operating Margin% очень низкая для IT-сектора, всего 7.94% ROA еще ниже 3.51% ROE: 25.23% Низкие показатели сигнализируют нам о том, что компания сталкивается с конкуренцией во многих сегментах бизнеса. ❤️‍🩹 Из за этого приходится реализовывать свои продукты с очень низкой наценкой🔻 Если посмотреть за последние 2 года - долговая нагрузка компании увеличилась. Но посмотрев квартальный график мы увидим улучшения. Уже на протяжении 10 лет выручка и прыбыль компаний снижается.🌚 Но у IBM есть интресный облачный бизнес, доходы от которого увеличиваются на 30-50% в год. 📈 И благодаря этой новой для компаний ниши, в первом квартале 2021г, смогла увеличить выручку относительно первого квартала 2020г. А во втором квартале начала расти и чистая прибыль. Мое мнение: сложный кризисный период компании позади, и теперь IBM вновь сможет набирать обороты. Прибыль на акцию сейчас составляет 5.93% и многие аналитики прогнозируют ее рост на 3-5% c 2022г IBM является дивидендным аристократом, компания регулярно выплачивает и увеличивает дивиденты с 1994.😏 Годовая дивидендная доходность = 4.66%. Но коэффициент выплат находится в красной зоне. Dividend Payout Ration составляет 112%. 😞 Компании либо нужно срочно увеличивать денежный поток, либо придется резать дивиденды в перспективе следующих лет. Подводя итог😮‍💨: Можно сказать, что компания IBM - надежная компания с IT-Сектора. Но она стагнировала с 2011 по 2020г и следующие 2-3 года станут для компании переломными. Чтобы продолжить развитие , компании требуется набирать обороты в сфере облачных вычислений. Основные конкуренты: ( $MSFT, $AMZN , $GOOG ) 😳 А также на рынке полупроводников и искуственного интеллекта основные конкуренты: ( $AMDD}, $INTC, $NVDA )🤭 Если у компании получится занять свою нишу в этих областях, то покупка IBM по текущим значениям может принести в будущем крайне большую прибыль от роста катеровок и дивидендного потока. 🤓 Но для меня тут слишком много если. 🔮 Уж слишком серьезная конкуренция в сфере, в которой пытается развиваться компания. Да и большие дивиденды не дают возможности инвестировать большие средства в бизнес. Почти вся прибыль распределяется между акционерами. А что скажете вы ? Рассматриваете данную компанию к приобретению или уже держите ? Спасибо за внисания, подпишитесь на канал 💁‍♂️ #новости #анализ #идеи #акции #новости_сша #портфель #инвестиции #сша