ANTARES_TRADE
ANTARES_TRADE
25 сентября 2024 в 20:56
$IMOEXF ну вот, только вчера об этом написал. Сильная медвежья свеча нарисовалась. Даже сильнее, чем предполагал. По сути не должны завтра лить. После взрывного роста обычно идет плавное распределение. Хотя, если учесть, что и накопления на низах толком не было, то можем и резко вниз уйти. Сам придерживаюсь стратегии сидеть пока что в облигациях. Акций на 1/3 портфеля. Менять ничего не планирую ни в какую сторону.
2 832 пт.
3,05%
9
Нравится
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
Пульс учит
Обучающие материалы об инвестициях от опытных пользователей
BENLEADER
+37,8%
1,5K подписчиков
Beloglazov94
51,6%
452 подписчика
VASILEV.INVEST
18,3%
6,9K подписчиков
Positive Technologies: большой потенциал в будущем, но не сейчас
Обзор
|
Сегодня в 17:45
Positive Technologies: большой потенциал в будущем, но не сейчас
Читать полностью
ANTARES_TRADE
1,7K подписчиков 268 подписок
Портфель
до 500 000 
Доходность
+33,4%
Еще статьи от автора
21 октября 2024
📈Ждать ли роста нашего рынка в ближайшей перспективе? 🧐Для ответа на данный вопрос предлагаю посмотреть на картину глобально. Для этого рассмотрим корреляцию индекса с ценой нефти марки Brent (черный график) и долларом (зеленый график). 📈Первый график – недельные свечи с 2022 года. Наблюдаем 5 основных фаз рынка: 1️⃣Падение после 24 февраля. Была попытка отскока на росте доллара и дорогой нефти, потом движение вниз на падающем долларе, потом и нефти. ⏺️Отскок на перепроданности и снижение на объявлении частичной мобилизации предлагаю опустить. Да и котировки нефти с долларом тогда были стабильны. 2️⃣Фаза роста. Сопровождалась относительной стабильностью цен на нефть, но сильным ростом доллара. 3️⃣Боковик. Валюта и нефть при этом потеряли в цене. 4️⃣Фаза роста на растущей нефти и стабильной валюте. 5️⃣Снижение индекса на падающей нефти и относительно стабильном долларе. ❇️Вывод: наблюдаем сильную корреляцию индекса с ценой нефти и валюты. Причина простая. Высокая доля нефтегазовых доходов и, особенно, их совокупное влияние на нашу экономику, а также значительная часть валютной выручки компаний. 📈Теперь рассмотрим текущую фазу на дневных свечах с 2024 года. Сначала индекс закономерно отреагировал на рост валюты и цены на нефть. Но потом на росте доллара и снижении нефти, мы увидели не самое логичное снижение котировок. На носу еще и очень вероятное повышение ставки ЦБ, после которого логично увидеть укрепление рубля. Туда же в перспективе добавится приостановка покупки валюты и золота (которое коррелирует с валютой) Минфином, и, учитывая все, что написано выше, логично, что индекс отреагирует негативно. Реальными драйверами роста могут стать ослабление рубля (но все мы помним заявленный комфортный курс для нашей экономики) и/или рост котировок нефти, который практически невозможно прогнозировать. ✅Мое мнение, что в текущей фазе рынка лучше находиться в облигациях с плавающим купоном надежных компаний и получать свои 20+% годовых, чем искать искать перспективы в акциях, заходя в них на не самой лучшей конъюнктуре. IMOEXF BRX4 USDRUB CNYRUB #хочу_в_дайджест #пульс_оцени #прояви_себя_в_пульсе
8 октября 2024
✅Актуальная таблица мультипликаторов нефтегазовой отрасли. За основу взяты актуальные цены и отчеты за полугодие по МСФО (для Сургута – за 2023 год). 1️⃣Относительно долговой нагрузки комфортнее всего чувствуют себя BANE , LKOH , TATN и SNGSP . В аутсайдерах GAZP и EUTR . Однако относительно Евротранса стоит обратить внимание на показатель CR. Он на хорошем уровне, компании ничего не угрожает. 2️⃣Сургут, Башнефть, RNFT и ROSN в фаворитах по окупаемости вложений. Кроме того, очень дешево оценен Газпром. По показателю P/B хорошо смотрятся еще TRNFP и EUTR . У всех компаний кроме Евротранса свободный денежный поток позволяет спокойно выплачивать дивиденды. 3️⃣Относительно рентабельности самые интересные компании при текущей ставке ЦБ в 19% – это Лукойл, Русснефть и Новатэк. Остальные смотрятся менее привлекательно ввиду низкого показателя рентабельности активов ROA. 📋Выводы: 1)В целом сейчас отрасль выглядит дешево. 2)Ставка ЦБ препятствует росту и является одним из определяющих факторов при текущей оценке привлекательности компаний. 3)Долговая нагрузка отрасли в норме, компаниям ничего не угрожает. #Пульс_оцени #хочу_в_дайджест #прояви_себя_в_пульсе
26 сентября 2024
🧐Обсуждается отмена НДПИ. На первый взгляд новость позитивная. ❌Но если подумать, зачем его отменять, чем обоснуют необходимость этой отмены, можно прийти к выводу, не для повышения ли кап. затрат? Дивидендов тогда не видать тут. Это негатив как бы. ⛔️Конечно, если отменят, это будет на руку компании, но инвесторы вряд ли что-то выиграют при таком сценарии. GAZP