{$YNDX} Свершилось. По состоянию на 31 марта у Яндекса было кэша на 88 млрд. рублей. По курсу на сегодня (56,61) это $1,5 млрд. долларов. Из пресс-релиза - сумма долга по облигациям - $1,25. Договорились уже с 84,9% держателей, в деньгах выплачивают 70%, а потом ещё к кэшу добавляют 957 акций на каждые 200 тысяч долларов. По моим расчётам кэша, если бы Яндекс платил из собственных средств, осталось бы примерно $600 млн. (это если вычитать из мартовской цифры). Весьма комфортно для поддержки текущей деятельности, реконфигурации бизнеса в новых условиях и привлечения рублевых займов для новых программ развития. Но судя по пресс-релизу, для выплаты кэшевой части, Яндекс планирует привлечь кредит (пока непонятно у кого). Видимо кэш, который сейчас есть компания будет тратить на развитие бизнеса. Мое ощущение, кстати, что в этом квартале компания может вернуться к показателям прибыли. Stay tuned 🤩🤩🤩 https://yandex.com/company/press_center/press_releases/2022/2022-06-16

{$YNDX} Яндекс сегодня имеет рыночную капитализацию в $6,7 млрд. Это не то чтобы мало - это при курсе доллара в 56,77 рублей примерно равно годовому обороту компании (382,15 млрд. руб.). Есть уникальная возможноть купить рубль за рубль. 🤩🤩🤩

{$YNDX} Специально немного подождал со своими комментариями по отчету, хотел посмотреть на основную реакцию рынка. Вот несколько моментов, которые почти не раскрыты у других комментаторов: •- E-commers - новая нефть (в случае с Яндексом - “новое такси”). По сравнению с предыдущим отчетом Яндекс объединил направление Такси и Маркет в один отчетный сегмент - теперь это E-Commerce, Mobility and Delivery. • - Это логично, так как основное ядро этого сервиса - логистика и максимально эффективное управление движением различного типа продуктов и людей; • - Оптически это позволяет дополнительно показать за счет какого потока прибыли будет финансироваться развитие Маркета. Предположу, что объем инвестиций в Маркет будет в большей степени ограничен прибылью Такси, а года через два мы увидим конвертацию инвестиций в существенный объем ебитды; • - Кстати, оборот Маркета вырос на 9,8% по отношению к предыдущему кварталу. Это важно, так как в марте уже начал частично сказываться дефицит товаров. При этом первый квартал как правило проигрывает по обороту последнему кварталу предыдущего года - так как народ закупается подарками к новому году. В основном все сравнивали показатели 1 квартала 2022 с 1м кварталом 2021 - естественно рост еще более внушительный. •- Медиа. В отличие от глобального гиганта Netflix, который сократил базу подписчиков, Яндекс показал рост квартал к кварталу, пусть и не такой значительный как раньше. •- Моя любимая часть - Финтех. Про нее почти ничего не упомянуто. НО - тут несколько моментов: • - Тинькофф Банк Яндексу пока не достался. При этом его купил представитель “старых” денег (назовем это так). Отсюда вывод о том, что с одной стороны у конкурента Яндекса почти не будет проблем с фондированием, но стиль управления точно поменяется. Оливер Хьюз отошел от оперативного управления банком. Предположу, что через некоторое время его примеру последуют ключевые сотрудники бывшей команды. Про анонс смены названия банка - даже говорить не стоит - считаю, что если это состоится, то колоссальные деньги, инвестированные в бренд будут потеряны, а акционерам будет нанесен существенный ущерб. У Яндекса есть шанс привлечь топовых сотрудников и новых акционеров для развития альтернативы самому технологичному банку. - Где деньги, Зин? Риск средней значимости - облигации Яндекса, которые компания вынуждена будет в ближайшем будущем погасить. Думаю, что деньги найдут как на возврат облигационных займов, так и на развитие. Предположу, что состоится новый выпуск рублевых облигаций, их частичная конвертация в доллары по текущему (очень приятному курсу) для обеспечения возврата средств иностранным кредиторам (если ЦБ разрешит, конечно). - И самое важное. Этот отчет и отчет за 2 квартал - являются, на мой взгляд, трансформационными. Компания формирует новый баланс приоритетов и инвестиционных стратегий. Здесь важно главное понимание, что в текущих условиях сформированная Яндексом команда - одна из наиболее готовых к тому, чтобы превращать неопределенность в сервисы улучшающие жизнь людей (вспомните Яндекс лавку в первую пандемию). Ваш @InYandexWeTrust

{$YNDX} на сколько поднимемся на отчете? Я бы ожидал 2100

{$YNDX} Отчёт Яндекса уже через неделю!

{$YNDX} когда ждём 4000к?

$FESH обычно РДВ двигают акцию в несколько волн вверх. Сегодня первая

$FESH в условиях неспокойной обстановки на западных направлениях импорт будет идти через восточные порты ВСК (Global ports) и Феско. А ограниченная инфраструктура не даст ставкам падать. Бизнес показатели, которые были представлены вчера могут быть продемонстрированы также в течение ближайших трёх лет.

{$YNDX} результаты квартала будут уже в конце апреля, кстати

$FESH судя по отчету - полученная чистая прибыль составляет 46% (37 млрд) от текущей капитализации в 80млрд. 😜😜😜 такие времена … :))

$FESH ТГ канал Грузопоток: Как и ожидалось, РЖД изменили правила перевозок на Восточном полигоне не в пользу угля. Контейнерных операторов можно поздравить. Экспорту топлива из Кузбасса, Хакассии, Бурятии и Тувы, который ранее занимал основные провозные мощности, придется потесниться, даже несмотря на крайне выгодные сейчас цены ($260 за тонну, +30% за месяц). Контейнерная логистика через порты на западе либо приостановлена либо сильно ограничена. Поэтому на БАМ и Транссиб приходят дополнительные объемы грузов, важных для всей экономики и населения. Естественно, прибыль угольщиков в текущей ситуации отходит на второй план.

$FESH ТГ канал Грузопоток: Первые результаты переориентации грузопотоков. РЖД отмечают существенный рост заявок на перевозки в восточном направлении. Помимо угля, это нефтепродукты, металлы, удобрения, зерно. В результате за первые 8 дней марта перевозки контейнеров по Восточному полигону выросли на 23,5%. Для сравнения: по сети в целом рост на 9,1%, у транзита - на 8%.

$FESH торги приостановили

$FESH #Макро ⚡️ ЦБ РФ держит на контроле развитие ситуации на финансовом рынке и готов принять все необходимые меры для поддержания финансовой стабильности - регулятор

$FESH какие прогнозы на сегодня?

{$YNDX} 😅😅😅

{$YNDX} Что это значит? Российские инвесторы меньше реагируют на геополитические факторы. Чем больше российских инвесторов, которые смотрят на фудаментальное развитие компании - тем меньше скачков в оценке компании при появлении непроверенных Bloomberg-news. По отдельным данным доля физиков в обороте акций Яндекса на Мосбирже достигла 42%. Это много. И это хорошо. Иностранцы временно вынуждены выходить из акций, под влиянием новостного фона не относящегося к бизнесу компании. Как только геополитика отойдет на второй план - они начнут снова покупать, а это значит, что народные портфели выйдут в зеленую зону. Отдельно приятно, что Яндекс начинает также обгонять по популярности других российских эмитентов. @InYandexWeTrust

{$YNDX} ждем хороший отчёт? Или компания договорилась о покупке Озона?

{$YNDX} Яндекс представит отчёт уже через две недели - 15 февраля

{$YNDX} God bless night trading 😅

{$YNDX}

{$YNDX} UBS прогнозирует цену Яндекса в $111 долларов за акцию. Исторически оценки банка были оправданы.

{$YNDX}

{$YNDX} что думаете, какой сегмент лучше реагирует на инфляцию? Такси (стоимость поездки), еда (стомость покупки), поиск (стоимость клика)?

{$YNDX} Утренняя торговля - это конечно «доброе добро» 😅😅😅

{$YNDX} траты $OZON на маркетинг драйвят выручку Яндекса? Что думаете?

{$YNDX} может ли Яндекс быть защитным активом от роста инфляции и ставки ЦБ? Мне кажется, что да. Достаточно посмотреть на рост стоимости такси, рост стоимости клика. Они очень быстро реагируют на изменения. Практически автоматом. В этой связи рост выручки на десятки процентов от первоначального плана на год - это подтверждение того, что актив чутко реагирует на инфляцию + успевает дополнительно расти. Что думаете?

{$YNDX} The Bell: В целом с начала года компании из США объявили о планах выкупить свои акции на $1,1 трлн. Это в три раза больше, чем в прошлом году, когда компании накапливали деньги в условиях неопределенности. От меня: предположу, что российские эмитенты также будут в следующем году наращивать объемы байбека. Прибыль и кэш растут.

{$YNDX} На взгляд аналитиков, акции «Яндекса» - ставка на дальнейший рост и развитие бизнеса, включая такие направления как фудтех, такси, e-commerce, а также с недавних пор финтех. По итогам III квартала выручка компании выросла в 1,5 раза, до 91,3 млрд руб. При этом заметный импульс ускорения темпов роста выручки дал сегмент «Такси», а также «Яндекс.Маркет» - темпы роста выручки составили 83,3% и 25,4% г/г соответственно. Компания в очередной раз повысила прогноз по темпу роста выручки. Эксперты указывают, что на текущий момент «Яндекс.Маркет» показывает убытки из-за относительно небольшого масштаба, однако по мере развития и увеличения торговых оборотов направление должно выйти в прибыль - аналогичная ситуация была с сегментом такси. «В последние недели акции «Яндекса» были среди аутсайдеров российского рынка. Бумаги не до конца успели отыграть падение из-за роста геополитической напряженности, затем по ним пришлись новые удары со стороны пандемии и коррекции в IT-секторе США. При этом каких-то качественных ухудшений в кейсе «Яндекса» не происходит. Более того, в случае новых локдаунов сегменты доставки, e-commerce могут получить ощутимые стимулы к росту. Поэтому просадка интересна для наращивания длинных позиций на средне- и долгосрочном горизонте. На горизонте ближайших месяцев допустим подъем к 6200-6400 руб.», - пишут аналитики BCS Express

{$YNDX}