Хэштег #иис | Тинькофф Инвестиции Пульс

⬇️Важное про ИИС⬇️ Если вы открыли "новый" ИИС-3 в 2024 году и он у вас один, то есть возможность получить по нему в будущем вычет по «старым» правилам (тип Б или А). Для этого нужно подать заявление в налоговую в свободной форме до 30 апреля 2025 года. После подачи заявления "новые" вычеты на долгосрочные сбережения будут недоступны для такого ИИС. Отправить заявление можно в ЛК налогоплательщика. Это может быть интересно тем, кто не получает вычет со взносов на ИИС и хочет полностью освободить прибыль от налога при закрытии счета в будущем (тип Б). На ИИС-3 действует лимит — не облагается налогом доход в пределах 30 млн рублей по всем счетам закрытым в один год. Также по "старым" правилам для получения вычета ИИС нужно продержать минимум 3 года, после чего закрыть счет можно в любой момент. Срок для ИИС-3, открытого в 2024 году — 5 лет. Если вас устраивают условия "новых" ИИС-3 , то подавать такое заявление не надо.

Как платить налог с купонов облигаций на ИИС? В вопросе выплаты купонов облигаций на ИИС часто возникает путаница. Инвесторы не всегда понимают, как платится налог. Он может быть начислен сразу, а может и спустя продолжительное время… Давайте разбираться. Вопрос усложнился из-за нескольких причин: • С 2021 года введен налог на купоны по ОФЗ. Раньше не было. • Ставка налога зависит от дохода: 13% или 15%. • Купоны эмитентов теперь поступают неочищенные от налога. • На данный момент действуют аж три типа ИИС: А, Б и 3. • На старых типах ИИС можно было выводить купоны на банковский счет, а на ИИС 3 нельзя. Поэтому закладывайте, что при закрытии ИИС может возникнуть вопрос с оплатой купонов, пришедших в прошлом. Неожиданно образуется солидная сумма, которую нужно будет отдать налоговой. Сделал краткую выжимку, как уплачиваются налоги с купонов на разных типах ИИС. 1️⃣ Купон поступает на ИИС: • ИИС А — налог удерживается в дату прекращения договора ИИС. • ИИС Б и ИИС 3 — при закрытии ИИС налог не будет удержан. 2️⃣ Купон поступил на банковский счет (налоговым агентом является брокер): • ИИС А — налог удерживается при выплате купона. • ИИС Б — налог, удержанный при выплате купона на банковский счет, будет возвращен при закрытии счета как налоговый вычет. • ИИС 3 — купоны выводить на отдельный банковский счет нельзя. 3️⃣ Купон поступил на банковский счет (брокер не является налоговым агентом): • ИИС А — необходимо самостоятельно подать декларацию и уплатить налог в налоговую службу. • ИИС Б — при закрытии ИИС налог платить не надо. ❓ Держите облигации? Какой ИИС у вас сейчас? 👉 ИИС 3: что изменилось и стоит ли его открывать? Друзья, удачи в инвестициях! 👍 Лайк и подписка, если полезно. 👆 Велкам в профиль и на мой закрытый канал @Investor_Sergei_insight, где еще больше пользы. 👍 - я это и так знал. 👎 - капец, все усложнили.

📅 недели: 31 марта — 4 апреля 🔸 Понедельник, 31 марта — ГК «Мать и Дитя» опубликует операционные и финансовые результаты по МСФО за 2024 год — «ВУШ Холдинг» опубликует результаты по МСФО за 2024 год — Сбор заявок на облигации Р-Вижн 001Р-02, ориентир купона — не выше 25% — Китай: индекс деловой активности в производственном секторе и сфере услуг в марте 2025 года 🔸 Вторник, 1 апреля — «Циан» опубликует результаты по МСФО за 2024 год — «Займер» опубликует результаты по МСФО за 2024 год — «О’кей Групп» опубликует результаты по МСФО за 2024 год — «Аэрофлот»: совет директоров по вопросу дивидендов за 2024 год — США, Еврозона: индекс деловой активности в производственном секторе в марте 2025 года — Китай: индекс деловой активности в производственном секторе в марте 2025 года от Caixin — Еврозона: потребительская инфляция в марте 2025 года 🔸 Среда, 2 апреля — «Московская биржа» отчитается об оборотах за март 2025 года — Сбор заявок на облигации Инарктика 002Р-02, ориентир купона — не выше 22,5% — Сбор заявок на облигации Инарктика 002Р-03, ориентир купона — ключевая ставка Банка России + не выше 400 б.п. — Сбор заявок на облигации Сэтл Групп 002Р-04, ориентир купона — не выше 24,5% 🔸 Четверг, 3 апреля — «Группа Астра» опубликует результаты по МСФО за 2024 год — ЦИАН: старт торгов акциями на Мосбирже — Сбор заявок на облигации Селигдар 001Р-03, ориентир купона — 23,5-23,75% — США, Еврозона: индекс деловой активности в сфере услуг в марте 2025 года — Китай: индекс деловой активности в сфере услуг в марте 2025 года от Caixin 🔸 Пятница, 4 апреля — Сбор заявок на облигации Глоракс 001P-04, ориентир купона — не выше 25,5% Не забудьте подписаться!

🐲Доброе утро, коллеги 🌄 Интересно ваше мнение по поводу ИИС. прочитал повторно о нем в академии инвестиций и теперь в сомнениях что выгоднее для меня. Брокерский счет или ИИС. Для долгосрочного инвестора выбор между брокерским счётом и индивидуальным инвестиционным счётом (ИИС) зависит от целей, суммы инвестиций и готовности соблюдать ограничения. Вот ключевые аспекты, основанные на анализе источников: 1. Налоговые льготы ИИС -Вычет типа А: Возврат 13% от суммы пополнения (до 52 тыс. ₽ в год при внесении 400 тыс. ₽). Подходит инвесторам с официальным доходом, облагаемым НДФЛ 13% . - Вычет типа Б: Освобождение от НДФЛ на доход от инвестиций при закрытии счёта после 3 лет. Выгоден для крупной прибыли . - ИИС-3 (с 2024 года): Совмещает оба вычета, но требует держать счёт от 5 до 10 лет (в зависимости от года открытия). Максимальный вычет — до 60 тыс. ₽ в год, а освобождение от налога распространяется на доход до 30 млн ₽ . Плюсы ИИС: - Повышает доходность за счёт налоговых льгот. - Дисциплинирует: средства нельзя выводить без потери льгот, что подходит для долгосрочных целей (например, накопление на пенсию) . Минусы ИИС: - Лимит пополнения — 1 млн ₽ в год. - Досрочное закрытие (ранее 3–10 лет) ведёт к потере льгот и возврату вычетов . - Ограниченный выбор инструментов (например, нельзя покупать иностранные бумаги, не торгуемые на российских биржах) . 2. Гибкость брокерского счёта - Нет ограничений по суммам и срокам: Можно вкладывать более 1 млн ₽ в год, пополнять в любой валюте, выводить средства в любое время. -Доступ к широкому спектру инструментов: Акции, облигации, ETF, иностранные ценные бумаги, деривативы (для квалифицированных инвесторов) . - Льгота на долгосрочное владение: При владении бумагами более 3 лет можно не платить НДФЛ с части прибыли (до 3 млн ₽ × количество лет владения) . Минусы брокерского счёта: - Нет возврата НДФЛ с внесённых сумм. - Прибыль облагается налогом 13% (15% при доходе свыше 5 млн ₽ в год) . 3. Что выбрать? - ИИС идеален, если: - Есть официальный доход с НДФЛ 13%. - Готовы инвестировать на 3+ года и не превышать лимит в 1 млн ₽/год. - Цель — оптимизация налогов (например, накопление на образование детей или пенсию). - Брокерский счёт лучше, если: - Нужна свобода в пополнении, выводе средств и выборе активов. - Инвестируете суммы свыше 1 млн ₽/год или в иностранные бумаги. - Планируете активную торговлю или краткосрочные спекуляции. **Совет**: Многие эксперты рекомендуют открыть **оба счёта**, используя ИИС для налоговых льгот, а брокерский — для гибкости и больших сумм . Пример расчёта для ИИС - Ежегодное пополнение: 400 тыс. ₽. - Вычет типа А: 52 тыс. ₽/год (13% от 400 тыс. ₽). - За 3 года: Возврат 156 тыс. ₽ + доход от инвестиций (например, 5% годовых = 63 тыс. ₽). - Итог: 1 260 тыс. ₽ (вложения) + 156 тыс. ₽ (вычет) + 63 тыс. ₽ (доход) = 1 479 тыс. ₽. Для брокерского счёта аналогичная сумма принесёт 1 260 тыс. ₽ + 63 тыс. ₽ (доход) – 8 190 ₽ (13% налог) = 1 314 810 ₽. Разница в пользу ИИС — 164 190 ₽ Итог. Для долгосрочного инвестора ИИС выгоднее благодаря налоговым льготам, но требует соблюдения условий. Если нужна свобода или крупные вложения, лучше брокерский счёт или их комбинация. И вот теперь то и закрались сомнения, бк или ИИС. Экспериментировать не вижу смысла, но хотелось бы максимального профита от портфеля. P.s. сегодня выложу анализ портфеля и план на этот месяц. Руки чешутся докупить, усреднить позиции. Но денег на все позиции не хватит, поэтому также жду дельного совета по позициям.

🏁 Итоги дня и недели: 24 – 28 марта 🔶 «Транснефть» раскрыл результаты по МСФО за 2024 год. Итого: 📝 Выручка — ₽1,42 трлн (+7% г/г) 📝 EBITDA — ₽545 млрд (-1% г/г) 📝 Прибыль акционерам — ₽288 млрд (-5%) Отчётность вышла лучше наших ожиданий. Полагаю, что по итогам года дивиденд может составить ₽170-185, хотя в отчётности нет полных данных для расчёта дивидендов. Акции компании сегодня растут на 2,6% до текущего уровня ₽1207. Привилегированные акции «Транснефти» торгуются с мультипликаторами 1,5х EV/EBITDA и 3,5x P/E за 2025 год, что соответствует дисконтам порядка 50% к историческим средним. У нас позитивный взгляд на акции компании, целевой уровень на 12 месяцев — ₽1430-1450. 🔶 «Магнит» опубликовал отчётность по РСБУ за 2024 год. Итого: 📝 Выручка — ₽412 млрд (-26% г/г) 📝 Чистая прибыль — ₽63,7 млрд (-35% г/г) Нераспределённая прибыль — ₽121 млрд. Поэтому компания может заплатить вплоть до ₽1184 на акцию, но может не заплатить ничего. Таким образом, потенциальная дивдоходность может быть между 0% и 26%. Компания ранее, в декабре 2024-го, не смогла собрать кворум собрания акционеров после дивидендной рекомендации совета директоров в ₽560 на акцию. Котировки «Магнита» снижаются сегодня на 0,6% до текущей цены ₽4494. Целевой уровень на 12 месяцев по акциям «Магнита» — ₽4900-5000. 🔶 Индекс Мосбиржи упал по итогам недели на 5% и закрылся на отметке 3025. Все компании, входящие в индекс, закрылись по итогам недели в минус, наименьшее снижение показали привилегированные акции «Сургутнефтегаза» (-0,8%). При текущей цене нефти в рублях ₽6200, исходя из корреляций последнего года, справедливая цена индекса находится примерно на уровне 2700. Также следует учитывать, что рынок склонен впадать в крайности — от чрезмерного оптимизма к чрезмерному пессимизму, волатильность усиливает срабатывание стоп-приказов у спекулянтов. Не забудьте подписаться!

ОБЛИГАЦИИ. ИТОГИ С 17 ПО 23 МАРТА РАЗМЕЩЕНИЕ Принял участие в размещении замещающих облигаций ПОЛИПЛАСТ. Это мои первые «замещайки». Номинированы в 100 USD. По текущему курсы точка входа, на мой взгляд, не плохая - 8440 ₽. По мнению аналитиков курс рубля должен подтянуться ближе к 100 рублям. Он формируется вокруг 95 (+\- 10 руб) рублей за доллар. То есть при росте курса можно будет заработать как минимум на теле облигации 10% - 15%. Ставка облигации 13,7%. Для рублевой облигации это сейчас маловато, даже для рейтинга A-. Но замещающих облигаций в USD в среднем ставка купона от 7% до 11%. Т.е. 13% выглядит очень даже интересно. К тому же купон выплачивается ежемесячно. Бумагу можно покупать на ИИС. «ПОЛИПЛАСТ П02-03». Доступно НЕквалу / 🧒 . Рейтинг: A- от «НКР». Купон: каждый месяц (ставка 13,7%). Погашение: 11.03.27. Цена: 101,5% от номинала. Простая дох.: 12,7% (от средней 13,7%). Мой ориентир (A-): >23,5%. 🎁 Увеличил долю до 5,8% (личный предел). Буду ДЕРЖАТЬ. КУПИЛ «СОЛИД-ЛИЗИНГ БО-001-07». Доступно НЕквалу / 🧒 . Рейтинг: B+ от «НРА». Купон: каждый месяц (ставка 14,5%). Погашение: 07.12.25. Цена: 87,1% от номинала. Простая дох.: 35,2% (от средней 22,3%). Мой ориентир (B+): >27,3%. 🎁 Увеличил долю до 0,9%. Буду ЗАКУПАТЬ. НОВОСТИ Центральный Банк России на заседании 21.03третий раз подряд сохранил ключевую ставку на уровне 21%. Но это уже и не новость. Большинство аналитиков прогнозировали именно такой сценарий. Следующее заседание ЦБ по ключевой ставке состоится 25 апреля 2025 года. Базовый сценарий ЦБ РФ предполагает, что инфляция продолжит снижаться – ввиду замедления в кредитовании и склонности граждан к сбережению. Что это означает для нас. Надо внимательнее относится к эмитентам с большой кредитной нагрузкой – велик шанс дефолтов по облигациям в сегменте кредитных рейтингов от B до BBB. В то же время будет много новых выпусков с хорошим купонным доходом, так как перекредитовываться всё равно приходится. При низком курсе доллара интересны замещающие облигации. Но цена доллара больше зависит от цены нефти (так как бюджету страны надо получать доходы и при низкой цене нефти) и от геополитики. ВОЧЛИСТ Пора почистить список для анализа. В текущих реалиях эти облигации дают слишком малую доходность. Удаляю их из своего мониторинга. В портфеле нет. «МАНЫЧ-АГРО 1». Нужен квал / 👨‍🦳 . Рейтинг: BB- от «Эксперт РА». Купон: каждый квартал (ставка 12,0%). Погашение: 12.02.26. Цена: 92,5% от номинала. Простая дох.: 16,3%. Мой ориентир (BB-): >27,3%. «САММИТ 1P-01». Нужен квал / 👨‍🦳 . Рейтинг: BB- от «Эксперт РА». Купон: каждый месяц (ставка 19,5%). Погашение: 31.01.26. Цена: 97,5% от номинала. Простая дох.: 12,9%. Мой ориентир (BB-): >27,3%. «НОВОТРАНС 1P-03». Доступно НЕквалу / 🧒 . Рейтинг: AA- от «Эксперт РА». Купон: каждый квартал (ставка 11,7%). Погашение: 26.10.27. Цена: 90,2% от номинала. Простая дох.: 12,5%. Мой ориентир (AA-): >22,9%. Спасибо, что читаете. P.S.> Портфель в табличном виде через профиль. @zodchj_finance

🏁 Итоги дня и недели: 17 – 21 марта 🔶 Группа X5 опубликовала отчетность по МСФО за 4-й квартал 2024 года и весь год. Итого в 4-м квартале: 📝 Выручка — ₽1,078 млрд (+22,3% г/г) 📝 EBITDA скорр. — ₽92,0 млрд (+2,9% г/г) 📝 Чистая прибыль — ₽12,9 млрд (-24,5% г/г) Компания ранее публиковала операционную отчётность за 4-й квартал, но финансовая отчётность оказалась не впечатляющей — прибыль по МСФО заметно упала. Цена акций X5 падает сегодня второй день подряд от максимума на ₽3764 и торгуется в моменте на ₽3644. В последний раз про акции X5 в январе, когда цена акций была ниже ₽3000 и цель в ₽3700. Есть потенциал для подъёма котировок X5 до ₽3900-4000 на фоне быстрого роста компании. Предстоящая выплата щедрых дивидендов может поддержать цену. Совет директоров X5 принял решение о выплате дивиденда — ₽648 на акцию, дивдоходность 17%, собрание акционеров — 27 июня, закрытие реестра — 9 июля. Полагаю что в ближайшие годы компания будет выплачивать дивиденды с доходностью 10-13%. 🔶 Совет директоров Банка «Санкт-Петербург» принял решение о выплате дивиденда — ₽29,72 на акцию по обыкновенным акциям и ₽0,22 по привилегированным. Оценка дивиденда совпала с ожиданиями. Акции банка продолжают рост, текущая цена ₽408, и приближаются к нашей цели на уровне ₽430-450. 🔶 Банк России сегодня оставил ключевую ставку неизменной на уровне 21%, как и ожидалось. Совет директоров регулятора даже не рассматривал другие варианты решения, но выбирал между вариантами сигнала — нейтральным и умеренно жёстким, выбрав последнее. 🔶 Индекс Мосбиржи за неделю практически не изменился и составил 3191. Лидерами среди компаний, входящих в индекс, стали акции «Мечела» (+8,8%), «Транснефти» прив. (+5,7%), «Эн+ груп» (+5,4%), «Т-технологий» (+5,1%), «Мечела» прив. (+4,7%).