Хэштег #hedge | Тинькофф Инвестиции Пульс

Всем привет. Хочу поделиться с вами своим мнением об автоследовании. Автоследование стратегии - это настоящий спасательный круг для тех, кто хочет заработать, но постоянно теряет концентрацию. Вообще, это удобно. Правда. Из минусов- нужно делиться с товарищем автором, но зато данная функция развивает щедрость, будем думать так. Благодаря автору, я могу быть уверенным в том, что мои денежки будут работать))) Эта функция действительно помогла мне стать более организованным и эффективным в достижении своих целей. Рекомендую всем, кто ищет способ улучшить свою продуктивность! топ. Спасибо за почти пять процентов за неделю!

🥊Хеджируем портфель с помощью фьючерсов (часть 2) Хеджирование портфеля от рисков коррекции американского рынка. Пример 2. Возьмём реальный портфель моего подписчика, который имеет следующий состав: Отдельные акции США 20% (в основном голубые фишки) Фонды на США и 30% Отдельные российские акции и облигации ещё 30% И фонд развивающихся стран 20% Общая стоимость портфеля 30 000$ Инвестор опасается коррекции на американском рынке в связи с ужесточением дкп. Если взять общую структуру его портфеля мы получим следующее распределение: США 50%, Россия 30%, остальные развивающиеся страны 20% Будем хеджировать американскую часть портфеля с помощью продажи фьючерса на s&p500. Для хеджирования доступны контракты с исполнением в марте {$SFH2} , июне {$SFM2} , сентябре {$SFU2} и декабре {$SFZ2} Предполагая что коррекция закончится к лету , возьмём июньский фьючерс. Размер хеджируемой позиции позволяет нам продать до 34 фьючерсных контракта (на момент расчета примерно стоит 440п, 1п цены равен 1$ ) стоимостью примерно 15 000$ Гарантийное обеспечение составит 128000р - данная сумма должна быть на вашем счету Если на счету кэша недостаточно для покрытия гарантийного обеспечения , то брокер удержит комиссию за непокрытую позицию (в данном примере 85р. в сутки) Также брокер удержит комиссию за сделку (по моему тарифу не более 200р) ⭐️ Что вы при этом получаете и теряете? - У вас остаются те же самые бумаги, что и были до этого (а соответственно мы сохраняем все льготы, в том числе льготу длительного владения) - вы зафиксировали их стоимость по текущим ценам, а значит будете получать компенсацию просадки в виде вариационной маржи, но в случае, если вы ошиблись и коррекции на рынке акции не будет, а индекс продолжит рост, то вы фактически уже не будете участвовать в этом движении, поскольку прибыль по акциям будет компенсироваться убытком по фьючерсам. ВЫ ФИКСИРУЕТЕ СВОЙ ФИНАНСОВЫЙ РЕЗУЛЬТАТ НА ПЕРИОД ОТКРЫТИЯ ХЭДЖА. 👆И помните производные финансовые инструменты опасны, если вы не понимаете как они работают. Советую для начала пройти хотя бы бесплатный курс от Тинькофф прежде чем приступить к торговле фьючерсами. ❤️Спасибо за подписку лайк)

🥊Хеджируем портфель с помощью фьючерсов (часть 1) Думаю настало время сделать несколько постов про хеджирование портфеля с помощью фьючерсов на реальных примерах. Пример 1. В октябре 2021г вы радостно обменяли рубли на доллары по 70р и купили американские акции (к примеру и ) Спустя 4 месяца курс $ в феврале резко растет до 80р При этом ваши акции в портфеле стоят примерно столько же сколько и стоили 4 месяца назад, но в рублевом выражении портфель вырос почти на 15% ❓Как зафиксировать прибыль, не продавая акции? Очень просто - продав фьючерс на пару рубль/доллар ( {$SiH2} {$SiM2} {$SiU2} {$SiZ2} {$SiH3} итд.) ⭐ Что вы при этом получаете и теряете? •У вас остаются те же самые акции, что и были до этого •Вы зафиксировали прибыль от курсовой разницы 15%. Обратите внимание, что именно зафиксировали 15%. Если рубль, как происходит в данный момент укрепляется, то стоимость вашего портфеля в рублях уменьшается, но вы получите вариационную маржу от фьючерса ровно на ту же сумму. Но если рубль продолжит падение и соответственно ваша рублевая доходность портфеля продолжит расти, то дополнительной прибыли вы уже не получите - вариационная маржа наоборот будет у вас списываться. ❗ПОКА ОТКРЫТ ШОРТ ДОЛЛАР ДЛЯ ВАС ВСЕГДА СТОИТ 80р. •Но есть еще бонус. Поскольку фьючерсы на доллар всегда торгуются с контанго (ситуация, когда фьючерсы торгуются дороже базового актива) вы получаете дополнительную доходность, примерно в размере ключевой ставки цб рф - а это между прочим 9.5% годовых. ◾Итого на текущем примере, использовав данную стратегию и зафиксировав доллар 26го января, мы бы уже получили дополнительно 6% доходности. А если представить, что геополитика уйдет, то запросто можем увидеть доллар и по 68-70р. Интересна тема хеджирования рисков и сложных финансовых инструментов? Стоит продолжать писать подобные посты?