Хэштег #dividend | Тинькофф Инвестиции Пульс

Итоги прошедшей недели: 📈Индекс Мосбиржи неделю закрыл падением на -3,5%, до отметки 2899. За месяц падение составляет -9,8%. 📈Лидеры роста: Глобалтранс +2% ГМК Норникель +1% ВТБ, Россети +0,9% Селигдар +0,1% 📉Аутсайдеры: Мечел АО и АП -7,1% и -10,1% Сургутнефтегаз ап -6,8% Самолет ао -5,7% Татнефть 3ап, ПИК -5,5% Европлан, Сегежа -5% Магнит -4,8% 🛢️Нефть: за неделю цена упала на -3,4% до 77,25$. За месяц цена на нефть снизилась на -10,8%. 🥇Золото: стоимость золота на бирже COMEX превысила исторический максимум, достигнув $2502,8 за унцию. Закрыли торги при цене 2440,2$, за неделю цена выросла на 2,3%. За месяц цена выросла на 4,75%. Драйверами роста золота являются ожидания снижения ставки ФРС, внутриполитическая ситуация в США и увеличение геополитической напряженности на Ближнем Востоке. 💲itcoin: цена на биткоин - 60972$. За неделю цена упала -10,2%. Вероятно, на цены повлияло перемещение почти 2 миллиардов долларов в BTC и ETH в кошельках, связанных с Genesis Trading. Обанкротившейся крипто компания Genesis Trading переместила 16 600 BTC на 1,1 млрд и 166 300 ETH на $521 млн. Это действие, по данным Arkham, вероятно направлено на выплаты кредиторам, как это было с биржей MtGox. Портфель💼 «Дивидендный» Стоимость портфеля 1102596₽ Пассивный доход 11,39% или 122963₽ в год или 10247₽ в месяц Еженедельное пополнение 7500₽ Дивиденды: +4550 от +17720₽ от +3687₽ от Остаток 23243₽ Еженедельно пополняю брокерский счет и покупаю дивидендные акции в свой портфель. Полученные дивиденды реинвестирую обратно в рынок. В связи с решением ЦБ категорически замедлить инфляцию, я не исключаю дальнейшего повышения КС на следующем собрании. При этом может быть в районе 2500 пт. Цены на акции сей час ниже, чем когда я их покупал ранее, чему я очень рад! 💳Покупка: 120 акций за 12204₽ Ссылка на портфель:

📝При помощи ETF инвестор может: • Сократить порог входа при составлении портфеля • Диверсифицировать инвестиции • В ряде случаев фонды помогут сэкономить на комиссиях • ETF позволяют разнообразить стратегию и порой дают доступ к тем активам, которые могут быть недоступны из-за регулирования отрасли или из-за ограниченных возможностей инвестора 📌Более того, ETF — это один из лучших способов среднесрочного и долгосрочного инвестирования: покупается сразу готовый портфель, повторяющий движения мировых индексов или управляющийся крупными инвестиционными домами. Сам по себе инструмент является ликвидным, то есть можно выбрать любую удобную точку для входа, а также быстро выйти из позиции в деньги. 🖇Какие есть варианты В настоящее время возможности ETF существенно расширились. СПБ Биржа начинает торги 115 международными ETF. Это позволит квалифицированным инвесторам диверсифицировать портфели и получить доступ к глобальной ликвидности рынка ETF. Среди новых фондов будет 103 ETF инвестирующих в акции; 10 фондов, нацеленных на долговые ценные бумаги, и 2 — на золото и серебро. Выделим одни из наиболее интересных фондов: MSCI China ETF (потенциал роста 20%). Оценка по мультипликаторам выглядит привлекательно: текущий мультипликатор P/E у ETF составляет 10,3x (дисконт 24% к средним значениям за последние 5 лет). Помимо дисконта по мультипликаторам в 2023 г., ожидается рост прибыли на акцию на 11%. Мы полагаем, что частичное восстановление мультипликаторов, сопровождаемое ростом прибылей, может стать положительным фактором для дальнейшего роста ETF. 🖥iShares U.S. ETF — технологический сектор остается одним из перспективных для среднесрочного инвестирования, учитывая, что расходы на IT растут выше темпов роста глобального ВВП. Акции технологического сектора значимо скорректировались за последний год, что создает привлекательную точку для входа. Ожидаемая доходность инвестиций в ETF на горизонте года составляет 10–15%, что соответствует росту прогнозных чистых прибылей компаний, входящих в фонд. Кроме того, акции технологического сектора могут дополнительно выиграть, если глобальная инфляция начнет замедляться и рынок поверит, что процентные ставки достигли «потолка». 🪙SPDR S&P — учитывая текущие риски замедления глобального роста (инфляция, энергокризис в Европе, замедление потребительской активности), инвестиции в акции с высокими дивидендными выплатами выступают как защитные. Исторически дивидендные истории показывали опережающую динамику относительно рынка в период экономической нестабильности. 📲💸Покупка ETF доступна только квалифицированным инвесторам. 🐹

ВАЖНЫЕ МУЛЬТИПЛИКАТОРЫ •Market Cap. Рыночная капитализация компании, то есть оценка ее полной стоимости на основе текущего курса акций. Компании с большой капитализацией ведут себя стабильнее, чем мелкие конкуренты из той же отрасли. •Income. Чистая прибыль за год. •Sales. Выручка от продаж. •. Размер годовых дивидендов на акцию в долларах США. Чуть ниже отображается значение в процентах. •P/E (Price/Earnings). Отношение цены акции к прибыли, полученной в расчете на эту акцию. Чем ниже значение коэффициента, тем более недооцененной считается компания. Как следствие, низкий P/E можно расценивать как аргумент в пользу покупки. Впрочем, не стоит воспринимать этот показатель слишком буквально. При низком P/E у предприятия может быть множество других проблем. Высокий P/E тоже нельзя рассматривать как однозначный аргумент против покупки: не исключено, что это следствие ожидаемого сокращения прибыли, финансового кризиса или других явлений, которые не несут прямой угрозы бизнесу. Ни один из мультипликаторов, включая P/E, нельзя рассматривать в отрыве от отрасли. В цену акций заложены ожидания инвесторов относительно будущей прибыли — и они могут быть вполне оправданными. Многие IT-компании на ранних этапах работали в убыток или показывали огромный P/E, но впоследствии превратились в прибыльных гигантов из списка S&P500. • (P/E to Growth) — отношение P/E к темпу роста прибыли. Например, если P/E равен 10, а прибыль за последний год выросла на 5%, то PEG будет равен 2 (т. е. 10 / 5). Показатель помогает выявлять растущие компании с недооцененными акциями. Хороший показатель — PEG ниже единицы. При этом у компаний-гигантов вроде Apple он может быть значительно выше. •P/FCF (Price/Free cash flow) — отношение цены акций к свободному денежному потоку. Free cash flow показывает объем свободных средств, которые компания может потратить на выплату дивидендов, погашение долга и другие цели. P/FCF зачастую дает более объективную картину, чем P/E. При небольшой прибыли компания может генерировать приличный денежный поток, что значительно важнее для ее устойчивого развития. •Debt/Eq (Debt/Equity) — отношение заемного капитала к собственному. Слишком высокое значение говорит о большой закредитованности: компания теряет устойчивость и становится зависимой от внешних условий. С другой стороны, низкое значение можно рассматривать как препятствие в дальнейшем развитии: тяжело наращивать долю рынка, не прибегая к займам. Значение Debt/Eq в районе 0,5 – 0,7 считается самым благоприятным. • (Earnings Per Share) — прибыль в пересчете на одну акцию. При анализе компании EPS рассматривают в нескольких плоскостях: Сравнение разных компаний одного сектора. При прочих равных выгоднее вложиться в предприятие с более высоким EPS. Динамика EPS в прошлом. Хорошо, если значение непрерывно растет в течение 3 – 5 лет. Графа EPS past 5Y показывает средний годовой прирост за последние 5 лет. Прогноз EPS на будущее. Мультипликатор EPS next Y (EPS next 5Y) показывает прогнозируемый рост в течение 1 года (5 лет). • (Return On Assets) — отношение прибыли к стоимости активов (рентабельность активов). Показывает эффективность управления компанией: если ROA растет в течение нескольких лет, это хороший сигнал. Можно также сравнить ROA нескольких компаний одной отрасли. • (Return on Equity) — прибыль на вложенный капитал. Показывает, сколько денег приносит каждый доллар, потраченный компанией из собственных средств. Например, при ROE 20% на вложенный. Как и ROA, показатель во многом отражает качество управления компанией. • (Return On Investment) — прибыль на инвестицию. В отличие от ROE, учитывает не только собственные средства компании, но и заемные средства (Debt). • — доходность, т. е. отношение чистой прибыли к выручке от продажи товаров. При анализе компании показатель рассматривают в следующих плоскостях: доходность должна быть положительной;

$DIVD Хочется тоже начать писать какие-нибудь хорошие обзоры на бумаги и фонды. Мне такие обзоры помогают лучше осознать некоторые моменты, надеюсь будут полезны и вам. Начну пожалуй, с дивидендного фонда «Доход», построенного на индексе дивидендных акций РФ. Дивиденды на российском рынке воспринимаются двояко. С одной стороны, постоянно слабеющий рубль, а с другой двузначные суммы дивдоходностей. Также важно, что все это происходит в динамике. Нет ещё пока историй про дивидендных аристократов и стабильное повышение выплат. Тем не менее, оглядываясь на пятилетку падающего (после Крыма) рубля и дивидендов российских акций, иногда приходишь к осознанию, что за 5-6 лет многие из них уже выплатили существенную сумму (по отношению к цене покупки). Порой это 50-60% доходности только на дивидендах, а ведь еще рост стоимости 🙌🏽 Как и любой фонд, в {$DIVD}D}D} есть расходы на УК, это максимально допустимые 0,99% в год, которые уже включены в стоимость. Но изюминка фонда - это экономия на налогах и затратах по реинвестированию. Фонд не платит налог с дивидендов и самостоятельно реинвестирует полные суммы выплат для роста капитала. Этот факт частично компенсирует % УК. За все время мартовских качелей это фонд радовал своей стабильностью. У него нет погружения в бездну как у некоторых акций, чем он и ценен. Во время коррекции акции бывают улетают в минус 5/10 %% а этот держится. В составе акции российских дивидендных компаний из индекса IRDIVTR (я так понял собственный индекс УК, используемый как бенчмарк), рассчитываемый по факторам доходности, стабильности выплат, качества эмитентов. Спамить тикерами не буду, но в фонде более 20 компаний. Норильский никель, к примеру занимает более 8%, а металлурги суммарно более 35%. Интересная альтернатива для ралли в акциях металлургов. Тут тихо, постепенно и спокойно 😎 В сухом остатке: ☑️ автоматическое реинвестирование дивидендов (плюс экономия на комиссиях при реинвестировании) ☑️автоматическая ребалансировка (если компания перестанет платить дивиденды, к примеру) ☑️ налоговая эффективность (нет налогов на получаемые дивиденды) ☑️ позволяет сразу зайти в 27 эмитентов с реинвестированием. Что идеально для сценария «инвестиции от 1000₽ в месяц» ☑️ не отнимает времени ⏰ ☑️ возможность избежать налогов при продаже на сроках владения от 3х лет (или ИИС 2 типа) - это плюс, тк ребалансировка делается самим фондом. 🔪 0.99% достаточно существенная комиссия на большом промежутке времени 🔪 излишняя диверсификация потенциально может снижать доходность ☝🏻 но также снижает и риски 🔪 не подходит для инвестиционных целей получения периодического дохода (дивиденды не выплачиваются, реинвестируются) Запущен 19 января, доступен по тикеру $DIVD Ps. Не рекомендация 🔖 пост больше для себя как напоминание 🖖🏽

Обзор • продолжает отставать от рынка. • Компания выплачивает неплохие дивиденды, но их привлекательность также заключает в себя риски. • Некоторые аналитики дают сигнал «Продавать» при текущей цене. Цена акций Realty Income находится в боковике на протяжении последних месяцев. Котировки достигли $63 в июне прошлого года и на сегодняшний день торгуются на том же уровне, в то время как рынок в целом значительно превзошел июньские отметки. Realty Income отставала по доходности от индекса S&P500 на 18%. В меньшей степени это компенсировалось дивидендами в 4.5% (для российских инвесторов меньше) против средней дивдоходности в 1.5% S&P500, но это не помогло компании сократить отставание в доходности от индекса. Кроме того, в последнее время растет доходность облигаций США , которые считаются менее рисковой альтернативой дивидендным акциям. Также возможный рост ставок негативно скажется на доходных акциях, каковой является O. Несмотря на сложный год, Realty Income обеспечивала отличный уровень собираемости ренты, за исключением лишь сдаваемых площадей под кинотеатры и частично под спортзалы. Тем не менее, возможно, кинотеатры уже никогда не будут генерировать доковидные денежные потоки и этот сегмент бизнеса RI останется убыточным. Также аналитики сходятся во мнение что акции компании не являются недооцененными на данный момент. Согласно прогнозам, средства от операций (FFO) компании не будут показывать значительного роста в ближайшие годы и даже сегодняшние уровни котировок по отношению к FFO близки к историческим максимумам. Также следует принять во внимание что компания, как и все REIT'ы оперирует большим количеством заемных средств и при росте процентных ставок ей будет сложнее обеспечивать рост дивидендов. В целом Realty Income является стабильной компанией, и для её бизнеса нет серьезных угроз в долгосрочной перспективе, но аналитики сходятся во мнении что по прибыльности компания будет отставать от более перспективных вариантов размещения средств.

📈🟢 Аналитик Goldman Sachs Род Холл повысил категорию Cisco Systems до "Покупать" с "нейтрального" с целевой ценой в $59 по сравнению с $50 ранее. Перспектива увеличения корпоративных расходов на сети в кампусе, чтобы обеспечить высокую отдачу от видеоконференцсвязи в офисах, «дает возможность фундаментального роста», - сообщает Холл в исследовательской заметке. Аналитик ожидает улучшения ситуации с расходами на ИТ к середине этого года и отмечает, что собственный объем заказов также предполагает восстановление: общий объем заказов вырос на 1% в годовом исчислении после снижения в течение пяти кварталов подряд. 📈Аналитик Northland Гас Ричард повысил рейтинг «лучшая динамика» с целевой ценой в $96 по сравнению с $84 ранее. совершила «стратегический промах», вновь решив войти в литейный бизнес, сообщает Ричард в исследовательской записке, аналитик не верит, что откажется от своих производственных позиций в пользу Intel "в ближайшее время", поскольку ее лидерство в области технологических процессов ведет к повышению товарного лидерства и валовой прибыли. По сути, он считает, что расширение Intel на литейный рынок сделает AMD приоритетом для TSMC и что Intel «будет персоной нон грата». По этой причине Ричард ожидает, что доля на рынке продолжит расти. 📈Аналитик Morgan Stanley Брайан Новак повысил целевую цену на ( / ) до $2350 с 2200 и сохраняет рейтинг перевеса по акциям. По его мнению, компания является одним из «имен выздоровления» в онлайн-путешествиях, поездках на автомобиле и онлайн-рекламе. Баланс потребителя «солидный», и у потребителя есть хорошие возможности для расходов, в то время как процесс повторного открытия продолжает ускоряться, говорит Новак. 🟢 Аналитик JPMorgan Дуг Анмут остается позитивным в отношении фундаментальных показателей Chewy в отчете за 4 квартал от 30 марта и ожидает роста оценок. Анмут сохраняет рейтинг избыточного веса на Chewy с целевой ценой $97. ❇️Совет директоров объявил специальный дивиденд в размере $0,64 на одну ADS.📌 💎 Алроса провела 3 аукциона по продаже алмазов специальных размеров более 10,8 карата. Суммарная выручка составила $23,9 млн. Российские алмазы таких размеров по закону продаются исключительно на международных аукционах. 🇷🇺«Магнит» добавил в свое приложение программы лояльности возможность оплачивать связь, интернет, телевидение и пополнять транспортные карты «Тройка» и «Стрелка». Все эти платежи принимаются без комиссии. Новые возможности доступны пользователям платежного сервиса Magnit Pay. С момента запуска в декабре 2020 г. активными пользователями сервиса Magnit Pay стали уже около 180 000 покупателей «Магнита», свыше 77 000 человек добавили карту Magnit Pay в сервисы бесконтактной оплаты Apple Pay, Google Pay и др. 🇷🇺 {$DSKY} «Детский мир» заключил соглашение о сотрудничестве с логистическим сервисом «СберЛогистика» ( / ). Теперь товары, оформленные на онлайн-площадке detmir.ru или в мобильном приложении «Детмир», можно будет получить в отделениях «Сбера» и в постаматах «СберЛогистики». При оформлении заказа необходимо выбрать способ доставки: в пункт выдачи или постамат. Стоимость доставки - ₽99, а при заказе на от ₽1900 – бесплатная доставка. 🇷🇺🛢 «Лукойл» получит инвестиционную надбавку к обратному акцизу на нефть за строительство установок глубокой переработки на Нижегородском НПЗ. Компания воспользовалась механизмом для стимулирования инвестиций в заводы с низкой глубиной переработки. В результате «Лукойл» может получить более ₽70 млрд. субсидии до 2031 г., что покроет большую часть его затрат на проект. ✅Подписывайтесь и читайте актуальные новости, обзоры, прогнозы и аналитику. Ставьте👍если пост был полезен. Всем добра и успешных инвестиций!