Хэштег #cpi | Тинькофф Инвестиции Пульс

📢 Ждём CPI и смотрим на Трампа Сегодня в 19:00 — релиз данных по потребинфляции в РФ. Фон — тихий, но напряжённый. 📈 Индекс МосБиржи — в районе 2850, объёмы мизерные, но рынок — в плюсе. Рубль слабеет, нефть растёт. 💬 Некоторые считают, что инфляция может показать резкое замедление, и тогда полетят вверх облигации. Параллельно — геополитика: 🗞 Трамп отказал Украине сразу по всем фронтам (по данным BILD): — Не будет сделок на $50 млрд — Не будет Patriot даже за деньги — Он скорее хочет говорить с Путиным, чем продавать оружие Киеву Мирная повестка снова в эфире, а рынок жмётся к верхам, ожидая чёткого сигнала.

Всем доброго времени суток👋👋👋 Сегодня разберём что же такое из себя представляет индекс CPI (индекс потребительских цен🤑 в США🇺🇲). Индекс CPI показывает изменение средневзвешенных цен на товары и услуги потребительской корзины в отчетном месяце по сравнению с аналогичным месяцем предыдущего года. То есть он показывает как изменилась средняя стоимость жизни с точки зрения потребителя. В корзину расчёта CPI включены такие группы как: жильё🏠, одежда👗, транспорт🚗, медицина🚑, отдых🏖 и т. Д. Всего в индекс включено более 200😮 категорий различных товаров и услуг. Каждой из этих групп в индексе выделенная конкретная доля: например жильё – 42%, транспорт – 17% медицина – 6% и т. д. Вес каждой категории в индексе пересматривается раз в 2 года, в связи с изменением вкусов и предпочтений людей. Core CPI, это тот же самый индекс, но из которого исключены категории: продукты питания🥓 и энергия⛽️ (в связи с их высокой волатильностью). Хорошо, с тем что из себя представляет индекс CPI мы разобрались, теперь давайте разбираться с тем как его читать и применять в нашей инвестиционной практике.🤔 Мы поняли что этот индекс создан для того чтобы отслеживать инфляцию, но чем же он отличается от множества других индексов имеющих такую же цель? Во первых в отличие от того же индекса инфляции в составе ВВП, который публикуется раз в квартал, CPI публикуется ежемесячно. Или в отличие от индекса цен производителей который тоже публикуется ежемесячно, CPI включает в себя стоимость многих услуг, и тем самым более реально отражает стоимость жизни среднего класса. Данный индекс нельзя назвать инструментом прогнозирования, это скорее даже запаздывающий индекс, поскольку он отображает то что уже произошло в экономике, и те цены которые мы уже видели на полках в магазинах. Да несмотря на это им всё равно пользуются различные предприятия или профсоюзы, поскольку можно увидеть некие тенденции в росте или же наоборот в спаде цен, и в зависимости от этого выплачивать те же зарплаты и премии💰. Но спрогнозировать ключевое событие в экономике с помощью этого индекса у вас вряд ли получится🙅‍♂️, ибо он отобразит то что уже произошло, только через месяц. С помощью этого индекса можно прогнозировать доходности облигаций, ну или скорее объяснять почему доходности именно такие. Например неожиданный скачок CPI в верх, скорее всего увеличит доходность облигации. Или к примеру если мы видим что на протяжение 3-6 месяцев данный индекс понемногу падает, то скорее всего ФРС снизит ставку и это приведёт к росту цен облигаций. Также важно обратить внимание, что не стоит рассматривать данные этого индекса за конкретный месяц в вакууме. Всегда нужно брать данные за последние 3+ месяца, чтобы выявлять тенденцию а не разовое отклонение. Надеюсь пост вам понравился и вы узнали что-то новое) Пишите своё мнение об этом индексе в комментариях. Не является Индивидуальной Инвестиционной Рекомендацией.

🇭🇰 Сегодня в Гонконге 🗣️ Словесные интервенции 📉Индекс Гонконгской биржи Hang Seng (HSI) сегодня продолжает умеренное снижение ввиду отсутствия значимых драйверов для роста. 📊В моменте бенчмарк теряет 0,3%. Индекс технологических компаний Китая Hang Seng Tech (HSTECH) падает на 0,7%. 🗓️Рынок 7 июля Сейчас держится в районе 18 500 п. Из 76 акций лишь 15 торгуются в плюсе. 🪫В лидерах снижения на СПБ Бирже: • ENN Energy (тикер ) — 8,7% • Longfor ( ) — 6,2% • Flat Glass ( ) — 5,1% 🔋Растут против рынка: • Alibaba ( ) — 5,3% • Chalco ( ) — 3,5% • Sinopharm ( ) — 2,4% 🚿 Макросреда — умеренно негативная. • Премьер-министр 🇨🇳 КНР Ли Цян в прошедший в четверг пообещал «не жалеть времени» на реализацию целевых мер стимулирования. Ли сообщил, что правительство представит пакет «целенаправленных, комплексных и хорошо скоординированных» мер для стабилизации роста и занятости, а также предотвращению рисков — «своевременно». Пока официальные лица ограничиваются словесными интервенциями и в целом это ожидаемо. Но все же некоторые решения рынок в ближайшее время может получить. Вероятно, стимулы не будут значительными, так как возможности ввиду текущих условий выглядят ограниченными. • Продажи топ-100 девелоперов по итогам I полугодия снизились на 0,4% г/г до 3456,3 млрд юаней. После импульса роста в I квартале произошло затухание активности покупателей. Продажи новостроек в июне снизились на 28,1% г/г. 🧨 Важный момент, на который стоит обратить внимание инвесторам — рыночная доля девелоперов с государственным участием ( ) выросла до 69,7%. В результате кризиса и проблем у большинства частных застройщиков сектор ускорил процесс перехода в руки государства. • Американские аудиторы начали новый раунд проверок китайских компаний с листингом на западных биржах. На этот раз будут проверены около десятка крупных китайских фирм, среди которых Tencent Music, Didi и NetEase. Инвесторам стоит учитывать, что данные регуляторные риски никуда не ушли и при серьезных обострениях между США и КНР будут лишь расти. ⚙️Что дальше Данные. На следующей неделе в понедельник, 10 июля, выйдут индексы потребительских цен ( ) и цен производителей ( ). Во вторник, 11 июля, станут известны данные о кредитовании за июнь, а в четверг, 13 июня данные о внешней торговле. Индекс. Прогноз без изменений. На текущих уровнях индекс может совершить локальный отскок, но без подтверждения слухов о поддержке экономики и продолжающегося ухудшения макросреды растет вероятность снижения до 17 600 п. Поднебесная Альфа Рекомендации по акциям WH Group ( ), Kingdee ( ) и Kuaishou ( ) пока остаются без изменений. 📰 Бкс

❗️ГЛАВНЫЕ НОВОСТИ 🔥 •🇪🇺 Годовая инфляция в еврозоне замедлилась по итогам марта с 8.5 до 6,9%, что совпало с прогнозом. •🇨🇳 NDRC: готовит план поддержки восстановления экономики страны. •📈 Citigroup повысила глобального экономического роста на 2023г до 2,4% с 2,2%. •🇷🇺 Минфин допустил использование ИИ в работе над бюджетом. •🧠 Люди стали обращаться к ChatGPT вместо психотерапевтов - последствия могут быть непредсказуемыми - эксперты, Bloomberg. •🧠 Маск предупредил о большом влиянии ИИ на выборы президента в 2024г. •🕊 Twitter сообщает корпоративным партнерам, что теперь это X Corp, переходя на универсальное приложение Everything App. •🧩 {$YNDX} начал нанимать людей гуманитарных профессий для обучения своей нейросети - аналога ChatGPT. •🍔 Бывший в Белоруссии перешел на бренд Mak.by. •🥕 Продуктовое подразделение Freshippo готовится к IPO в Гонконге. •🔎 Этой ночью у Google сломался поиск. •📱Первый складной смартфон от Pixel Fold поступит в продажу в июне. •🧯В шахте Распадская в Кузбассе произошел пожар на глубине 550м, эвакуировали 183 чел, работа шахты приостановлена. •🏧 тестирует первый в РФ банкомат, управляемый смартфоном по QR коду. •💳 В мае запустит доставку карт для новых клиентов. •🟢 Приложение Сбера вернулось в App Store под именем SBOL. •📈 Спрос на внутреннем рынке поддержит рост акций ММК. Бумаги сталелитейщика могут подорожать на 25–50% - Ведомости. •✖ СД Северсталь рекомендовал не выплачивать за 2022г. •🚘 в шестой раз снизила цены электромобилей на американском рынке. •🛢 Закон о либерализации экспорта СПГ разрешит экспорт с 36 месторождений Роснефти. •🅱 VK и Минэкономразвития запустят образовательный проект по созданию собственного бизнеса. •💵 Cредний курс покупки/продажи наличного доллара в банках Москвы на 13:00 мск составил 78,98/82,88 ₽. •💶 Cредний курс покупки/продажи наличного евро в банках Москвы на 13:00 мск составил 87/91,07 ₽. ❗️СЦЕНАРИИ ПАДЕНИЯ РЫНКА: 🏆 БУДУЩИЕ ЛИДЕРЫ РЫНКА: 🎓 СТАТЬ КВАЛОМ, БЕЗ ПРЕМИУМА И $: ❔О СТРАТЕГИЯХ И ПОДВОДНЫХ КАМНЯХ: 🔥 СТРАТЕГИИ 🚀 на +25%. Долетим до +75% и ребалансировка. Момент для входа хороший. Из всех USD стратегий она обладает наибольшим потенциалом сейчас. 🇷🇺 - всё по плану. В начале 2022 предупреждал, что рынок РФ упадёт. С тех пор индекс мосбиржи -70% и тем кто меня не послушал надо сделать более +200%, чтобы остаться в нуле. Особых поводов для роста рынка нет и сейчас, функционал плечевых деривативов на VIX или путовых опционов и прочих аналогов шортов индексов ещё не ввели, а описанное мной в статьях работает на низких объёмах капитала, за счёт соответствующей ликвидности, спредов, отсутствия комиссии и тд. Поэтому, в отличие от балаболов обещающих рост - пока я очень аккуратен в действиях. В ближайшее время мы будем в рынке примерно на 40%-70%, ожидая падения и ловя шансы. А после, вероятно начнём довходить. ⭐️ ждём реализации глобальных процессов, которые приведут к росту стратегии более чем на 70%. Мои опасения за неё: 0/10. Швейцарские аналитики оценили её рост на 75-80% за 12 месяцев при базовом сценарии. И на 130-140% при оптимистичном 👍 Всем добра, успеха и берегите нервы 🤗

❗️ГЛАВНЫЕ НОВОСТИ 🔥 •🚫 Банк России продлил до 1 октября 2023г запрет для неквалов покупать бумаги эмитентов из недружественных стран. После вступает в силу указание, которое закрепляет ограничения на постоянной основе. Становитесь квалами, господа. •🇪🇺 ЕС запланировал включить в 11 пакет антироссийских санкций меры против обхода ограничений. •🇯🇵 Годовая инфляция в Японии замедлилась с 4,3% в январе до 3,3% в феврале. •🪙 Покупка и продажа криптовалюты не является нарушением российского законодательства, запрет установлен только в отношении ее приема для оплаты товаров или услуг - Росфинмониторинг. •💵 Эксперты ухудшают прогнозы по , из-за падения нефтяных котировок они ожидают ослабление рубля вплоть до 82₽/$. •💵 Cредний курс покупки/продажи наличного доллара в банках Москвы на 10:00 мск составил 75,24/78,91 ₽. •🚘 Стоимость электромобиля Москвич в 3,5₽ млн выглядит высоковатой - Медведев. •🛒 {$FIVE} официально открыла в Хабаровске первые Пятерочки. •✔ намерена проиндексировать зарплату сотрудников на 15%. •✔ повысит с 1 апреля зарплату сотрудников на 10-12%. •🆕 {$ISKJ} Институт стволовых клеток человека запланировал IPO своей дочки Genetico на 2023г. •🅱 ВКонтакте запустит отдельный фото- и видеоредактор. ❗️СЦЕНАРИИ ПАДЕНИЯ РЫНКА: 🏆 БУДУЩИЕ ЛИДЕРЫ РЫНКА: 🎓 СТАТЬ КВАЛОМ, БЕЗ ПРЕМИУМА И $: ❔О СТРАТЕГИЯХ И ПОДВОДНЫХ КАМНЯХ: 🔥 СТРАТЕГИИ 🚀 на +18%. Долетим до +75% и ребалансировка. Момент для входа хороший. Из всех USD стратегий она обладает наибольшим потенциалом сейчас. 🇷🇺 - всё по плану. В начале 2022 предупреждал, что рынок РФ упадёт. С тех пор индекс мосбиржи -70% и тем кто меня не послушал надо сделать более +200%, чтобы остаться в нуле. Особых поводов для роста рынка нет и сейчас, функционал плечевых деривативов на VIX или путовых опционов и прочих аналогов шортов индексов ещё не ввели, а описанное мной в статьях работает на низких объёмах капитала, за счёт соответствующей ликвидности, спредов, отсутствия комиссии и тд. Поэтому, в отличие от балаболов обещающих рост - пока я очень аккуратен в действиях. В ближайшее время мы будем в рынке примерно на 1/3, ожидая падения и ловя шансы. А после, вероятно начнём довходить. 🛡️ легендарная рублёвая стратегия, которая не падала никогда. При нынешнем рынке РФ я склонен заходить в него, обладая какой-то информацией, делать за час 10-30% и снова выходить в кэш. Такие шансы могут выпадать несколько раз в год, поэтому пока движения по стратегии происходят редко. Всем добра, успеха и берегите нервы 🤗

🇺🇸 Рынок США. Инфляция спровоцировала падение ⏰ Котировки на 20:00 МСК {$SFH3} Индекс S&P 500: 4100 (-0,9%) Индекс Nasdaq Composite: 11 796 (-0,8%) 📉Американские фондовые индексы снижаются в первой половине торгов вторника. Инвесторы оценивают данные по инфляции. После смены нисходящего тренда этого года по S&P 500 наблюдается консолидация вокруг уровня 4100 п. Потенциал роста до 4290 п. все еще актуален, однако вероятность локального снижения высока. При таком раскладе цель — 4000-3950 п. 🗽Данные по инфляции Данные по инфляции потребителей в США за январе — негативные. вырос на 6,4% после 6,5% в годовом исчислении (прогноз: 6,2%). Базовый показатель увеличился на 5,6% после 5,7% (прогноз: 5,5%). Ждем данных по инфляции потребителей в четверг. В конце следующей недели стоит обратить внимание на ключевой для показатель — ценовые индексы потребительских расходов. 📑Сезон отчетности 🥤Coca-Cola (-1,3%) сократила чистую прибыль в IV квартале на 16% и увеличила выручку на 7%. Чистая прибыль составила $2,031 млрд, или 💵 0,47 (прогноз: $0,45). Органический рост выручки составил 15%. Выручка Coca-Cola в Северной Америке поднялась на 14%, в Латинской Америке — на 25%, в Азиатско-Тихоокеанском регионе — на 3%. Продажи газированных напитков увеличились на 4%. Продажи соков, молочных напитков и напитков на растительной основе упали на 7%. Продажи воды, спортивных напитков, кофе и чая — повысились на 6%. 🗓В среду отчетность представят Albemarle, Kraft, Cisco. 🚻Согласно сообщению , группа сотрудников Tesla (+2,7%) планирует объединиться в профсоюз, добиваясь повышения заработной платы и ослабления корпоративного контроля. В частности, работники выступают против протоколов мониторинга, которые отслеживают нажатие клавиш и время, которое сотрудники проводят за активной работой. 📰 БКС 📲 Tinkoff Premium Бесплатно для Вас 🫶 🌍 Открой Мир ИИС 🎁 💵 💸 🌅 Вы можете подключить Tinkoff Premium или любой другой продукт : 🧸🛍

✅ Привет, экономист. Подозреваю, что на равне с остальными участниками рынка, ты ждешь сегодняшнюю публикацию порции очередных макроданных, в которых можно будет разглядеть изменения в показателях потребительской инфляции США (CPI). Отталкиваясь от консенсуса, сейчас в ожидания рынка заложены отметки, на которых снижение этого показателя произойдет с 6.5% до 6.2%. При этом, на протяжении сегодняшней сессии стоит ждать дикую волатильность, с вышибанием стопов по обе стороны линии фронта, в сопровождении сильного дисбаланса спроса и предложения после 16-30 мск. Да, будь к этому готов. С испугу можно наделать в штанишки. 📈 С большой долей вероятности именно сегодня будут формироваться локальные тренды, поэтому для торговли крайне важно учесть ключевые уровни поддержки и сопротивления, построенные на основе объемного и опционного анализа (предоставлены Ю.Иващенко). Имей ввиду, что пробои этих активных опционных уровней приведут в действие гамма сквиз и резкий импульс цены. 🧩 Итак, Индекс•SnP500: поддержка - 4100 , сопротивление - 4200. (Если не удержит 4100, поход на 4050 обеспечен). {$SFH3} ••Индекс Nasdaq100: поддержка - 12400 , сопротивление - 12800. {$NAH3} ‼️ Финал февральского сезона этого триллера будет продемонстрирован 16 февраля во время публикации PPI. Тем временем, всем желаю богатства. Не поддавайтесь провокациям, не сомневайтесь. 💰 ‼️ ‼️ Посткриптум от 16 февряля. PPI вышел не очень хорошим, будем сползать в индексах до марта, судя по всему. Наберитесь терпения. 2023 остается бычьим годом.

🇺🇸 Американские фондовые индексы снизились в пятницу. Инвесторы 🐻 оценивают корпоративные новости и готовятся к событиям на следующей неделе. 📉Среднесрочный нисходящий тренд по {$SFH3} S&P 500 сменился, наблюдается консолидация. Если индекс вернется под 4100 п., то высока вероятность его падения до 4000-3950 п. В районе этого уровня проходят 50- и 200-дневная скользящая средние, которые сформировали «золотой крест» 🎚 🗞 Корпоративные новости Сервис заказа такси Lyft (-3,2%) в октябре-декабре получил рекордную выручку второй квартал подряд, однако, прогноз компании не оправдал ожиданий. Средняя выручка в расчете на одного пользователя Lyft в минувшем квартале повысилась на 11,5%, до 💵 57,7 млрд. По итогам всего 2022 г. компания увеличила чистый убыток до 💵 1,58 млрд. Годовая выручка увеличилась на 28%, до $4,1 млрд. Платежная система PayPal Holdings (-1,6%) увеличила чистую прибыль на 15%, выручку — на 7%. Главный исполнительный директор Дэн Шульман намерен покинуть пост в конце 2023 г. При этом он останется в совете директоров компании. Общий объем платежей на платформе компании в IV квартале увеличился на 5%, до $357,4 млрд (консенсус-прогноз: $360,3 млрд). 🪙Эту бумагу при любых возможностях докупаю так как держу её в Американском портфеле (БКС) 💼 , часть из них заблокированы. Туристический онлайн-холдинг Expedia Group (-1,2%) в IV квартале сократил чистую прибыль в 2,3 раза. Cкорректированный показатель, а также выручка не оправдали ожиданий аналитиков. 🗓На следующей неделе 📂Во вторник будут опубликованы данные по инфляции потребителей в США. Согласно консенсус-прогнозу аналитиков, вырос на 6,2% (г/г). Базовая версия показателя могла увеличиться на 5,5%. В четверг будут представлены данные по рынку недвижимости🏚 📑Из квартальной отчетности стоит обратить внимание на Cola-Cola, Cisco, Applied Materials. 💛 Tinkoff Premium Бесплатно для Вас 🫶 🌍 Открой Мир ИИС 🎁 💵 💸 🌅 Вы можете подключить Tinkoff Premium или любой другой продукт : 🧸🛍

🔰 Стакан наполовину полон??! Мой юный экономист, давай порассуждаем на тему: «Каковы возможные катализаторы / движущие силы для разворота и роста рынка в 2023 году?!» Естественно, возникает вопрос, каковы возможные факторы, которые позволят твоим акциям получить >20% прироста в 2023 году. • Во-первых в 2023 году инфляция в США будет падать быстрее, нежели это отражено в острожных ожиданиях ФРС и консенсуса по Уолл-Стрит. Вообще не удивлюсь, увидев, что в декабрьском отчете по ИПЦ показатель составит 0,1% м/м, а годовая инфляция окажется и вовсе ниже 2%. Кстати, инфляция в еврозоне также упадет до 2% в начале 2023 года. • Это будет убедительным изменением отношения к инфляции по сравнению с тем, что сейчас нам торит ФРС. И, как следствие, это создаст предпосылки для того, чтобы ФРС снизила тот самый уровень ставок и даже изменила мнение относительно тезиса о «более высоких ставках на более длительный срок». • Во-вторых, несмотря на то, что рынки труда выглядят как "сильные", опережающие индикаторы уже говорят мне и тебе о том, что рост заработной платы непременно замедлится. Это видно даже по данным трекера заработной платы ФРС Атланты и по данным ведущих опросов, как подчеркивают экономисты Goldman Sachs (можно подсмотреть на Блумберг). • В-третьих, волатильность акций (VIX) и облигаций (MOVE), ожидаю что эти два товарища резко снизится в 2023 году и, соответственно повлияют на смену ястребиной ритурики ФРС. Падение VIX является внушительным фактором, влияющим на рост акций. • Даже если в 2023 году VIX упадет не так значительно, как я себе представил в своих самых влажных фантазиях, медианная прибыль составит 22% с коэффициентом вероятности аж 83%. Это намного выше, чем на рынках акций в целом. Таким образом, если траектория снижения инфляции, а также ослабление роста заработной платы будут реализованы, то велик шанс вырасти нашим акциям из широкого индекса >20%. ✅ Таковы мысли относительно рынков на сегодняшний день. Береги себя от предрассудков, токсичных и глупых людей, а депозиты… они и сами собой приложатся. С достойными людьми только так и случается. {$TSPX} {$SFH3}

📍Инфляция в США - это обман глаз или нет? — Вчера в США вышли данные по CPI: фактический показатель составил 8,2%, прогнозная метрика была на уровне 8,1%. С одной стороны мы увидели снижение инфляции уже 3-й месяц подряд, с другой стороны, она все еще остается высокой. В связи с вышедшими данными, реакция рынка также была противоречивой. Первично все американские индексы рухнули, но по окончании дня все показали солидный рост. Как любят писать в таких моментах "гуру" фондового рынка: "Вынесли шортистов". — Я не буду отрицать, что выноса не было, для крупных игроков значимое макроэкономическое событие является прекрасным поводом для выхода на рынок, так как их объемы проще скрыть из-за роста ликвидности в моменте. Однако, первичная реакция в данном моменте была более верной. Закрытие дня больше выглядело как иллюзорный отскок. — Дело в том, что многие акцентируют внимание на самом факте снижения инфляции, пропуская ядро проблемы, то почему инфляция, действительно снижается. Дело не в действиях Белого Дома или грамотной политики ФРС, которая постоянно находится позади рынка. Ключевой момент - высокая база. В прошлом году примерно в этот же промежуток времени я писал про низкую базу и про то, что инфляции не составит труда расти, когда в прошлый период года она лежала на полу. Сейчас иная ситуация, база очень велика. Посмотрите на график инфляции прошлого года. Как раз в июле прошлого года мы вышли на плато и вплоть до ноября немного снижались, после чего пошел резкий скачок. — Высокая база будет играть на руку тем, кто завоюет Конгресс целиком. Последнее заседание ФРС будет проведено до выхода данных за октябрь, а исходя из графика, именно там стоит ожидать резкую просадку, контр движение по инфляции. Тот кто выиграет эти выборы станет "королем" так как визуально будет выглядеть так, что инфляция повержена, но на самом деле она очень высока, просто высокая база искажает всю картину... Подписывайтесь на канал и ставьте лайки!😉