Форум об облигации ОФЗ 29008

#облигации Флоутеры Как недавно писали, флоутеры "продолжают оставаться фаворитами текущей конъюнктуры. И в течение ближайших месяцев, если риторика ЦБ кардинально не изменится, будут приносить высокую доходность при минимальных кредитных и процентных рисках." В таблицах представлены текущие доходности выпусков облигаций с плавающим купоном: ОФЗ-ПК (старые и новые), корпоративные RUONIA- и КС-флоутеры. - Все значения расчетные. - Текущая доходность приведена с учётом НКД. - Доходность RUONIA-флоутеров рассчитана по средней RUONIA за последние 7 дней. $SU29014RMFS6 - Таблицы ранжированы по убыванию текущей доходности без учёта кредитного рейтинга. - ОФЗ-ПК серий 29006-29010 имеют 6-месячный лаг в расчете купона. $SU29006RMFS2 $SU29007RMFS0 $SU29008RMFS8 $SU29009RMFS6 $SU29010RMFS4 @DolgosrokInvest

ОФЗ с доходностью выше 14% Самая доходная ОФЗ сейчас $SU29008RMFS8 .Флоатеры в оследние полгода были выгоднее, чем облигации с фиксированным купоном. Кроме еостоянн увеличивающегося купона, ОФЗ показала рост тела в 3% за это время. Ставки понижать не планируют. Облигация в последний месяц хоть и прекратила стремительный рост, но тенденций к падению пока нет Посмотрим, что изменилось за месяц св облигациях с постоянныс купоном. Из ОФЗ ПД короткие все так же выгоднее, чем длинные. Топ такой: {$SU26227RMFS7} 2-месячная. Сейчас даёт 14.94% (+0.2%) $SU26234RMFS3 1 год, 2 мес. Сейчас даёт 14.87% (+0.26%) $SU26229RMFS3 1 год, 6 мес 14.77% (+0.87%) Показала наибольший рост доходности за месяц. С такими темпами в следующем месяце она станет самой доходной. $SU26222RMFS8 5 мес. 14.65% (+0.23%) Ещё один флоатер затисался в топе $SU29007RMFS0 2 года 10 месяцев 14.52% $SU26243RMFS4 14 лет 13.92% (+0.45%) Пока что не достигла 14% доходности, но вплотную подошла к этой цифре. Предыдущий пик доходности был 11 апреля, к которому мы сейчас вплотную подошли. И в дальнейшем больше ОФЗ может преодолеть этот порог. Прошлый пост: https://www.tinkoff.ru/invest/social/profile/CameramanV/721e22b8-686f-4e55-991d-1322cb5b5f7f #ОФЗПД

✅️ #Облигации с самой высокой доходностью на май 2024 📌 Облигации федерального займа 🔸️ОФЗ 29008 ( $SU29008RMFS8) Номинал: 1000 руб. Текущая рыночная стоимость: 1047 руб. Размер купона: 82,22 руб. (плавающий, может уменьшится или увеличится вместе с ключевой ставкой) Количество выплат в год: 2 Ближайшая выплата купона: 09.10.2024 Месяцев до погашения: 65 Дата погашения: 03.10.2029 Купонная доходность: 15,7% годовых (может уменьшится или увеличится вместе с ключевой ставкой) Рыночная премия: 0% 🔸️ОФЗ 26234 ( $SU26234RMFS3) Номинал: 1000 руб. Текущая рыночная стоимость: 896 руб. Размер купона: 22,44 руб. Количество выплат в год: 2 Ближайшая выплата купона: 17.07.2024 Месяцев до погашения: 14 Дата погашения: 16.07.2025 Купонная доходность: 5% годовых (при покупке по текущей рыночной стоимости) Рыночная премия: 11,6% 🔸️ОФЗ 26229 ( $SU26229RMFS3) Номинал: 1000 руб. Текущая рыночная стоимость: 907 руб. Размер купона: 35,65 руб. Количество выплат в год: 2 Ближайшая выплата купона: 15.05.2024 Месяцев до погашения: 18 Дата погашения: 12.11.2025 Купонная доходность: 7,8% годовых (при покупке по текущей рыночной стоимости) Рыночная премия: 10,2% (при покупке по текущей рыночной стоимости) 📌 Корпоративные облигации с высоким кредитным рейтингом 🔸️РСХБ выпуск БО-02-002Р ( $RU000A1068R1) Номинал: 1000 руб. Текущая рыночная стоимость: 1007 руб. Размер купона: 14,57 руб. (плавающий, может уменьшится или увеличится вместе с ключевой ставкой) Количество выплат в год: 12 Ближайшая выплата купона: 25.05.2024 Месяцев до погашения: 24 Дата погашения: 08.05.2026 Купонная доходность: 17,3% годовых (может уменьшится или увеличится вместе с ключевой ставкой) Рыночная премия: 0% 🔸️ВТБ выпуск Б-1-351 ( $RU000A107W55) Номинал: 1000 руб. Текущая рыночная стоимость: 1002 руб. Размер купона: 13,36 руб. (плавающий, может уменьшится или увеличится вместе с ключевой ставкой) Количество выплат в год: 12 Ближайшая выплата купона: 01.05.2024 Месяцев до погашения: 34 Дата погашения: 02.03.2027 Купонная доходность: 16% годовых (может уменьшится или увеличится вместе с ключевой ставкой) Рыночная премия: 0% 🔸️О'КЕЙ выпуск 5 ( $RU000A106AH6) Номинал: 1000 руб. Текущая рыночная стоимость: 919 руб. Размер купона: 29,29 руб. Количество выплат в год: 4 Ближайшая выплата купона: 27.05.2024 Месяцев до погашения: 108 Дата погашения: 16.05.2033 Купонная доходность: 12,7% годовых (при покупке по текущей рыночной стоимости) Рыночная премия: 8,8% (при покупке по текущей рыночной стоимости) 📌 Корпоративные облигации с низким кредитным рейтингом 🔸️Пионер-Лизинг ( $RU000A104V00) Номинал: 1000 руб. Текущая рыночная стоимость: 1031 руб. Размер купона: 18,47 руб. (плавающий, может уменьшится или увеличится вместе с ключевой ставкой) Количество выплат в год: 12 Ближайшая выплата купона: 27.05.2024 Месяцев до погашения: 95 Дата погашения: 15.04.2032 Купонная доходность: 21,4% годовых (может уменьшится или увеличится вместе с ключевой ставкой) Рыночная премия: 0% 🔸️АПРИ Флай Плэнинг выпуск 3 ( {$RU000A106WZ2}) Номинал: 1000 руб. Текущая рыночная стоимость: 1004 руб. Размер купона: 52,36 руб. Количество выплат в год: 4 Ближайшая выплата купона: 18.06.2024 Месяцев до погашения: 40 Дата погашения: 14.09.2027 Купонная доходность: 20,8% годовых (при покупке по текущей рыночной стоимости) Рыночная премия: 0% 🔸️AzurDrive выпуск 1 ( $RU000A106TJ2) Номинал: 1000 руб. Текущая рыночная стоимость: 928 руб. Размер купона: 13,15 руб. Количество выплат в год: 12 Ближайшая выплата купона: 27.05.2024 Месяцев до погашения: 39 Дата погашения: 10.08.2027 Купонная доходность: 17% годовых (при покупке по текущей рыночной стоимости) Рыночная премия: 7,7% 💡 Настой Кэпиталс 🎁 До 2 мая подключи тариф Tinkoff Premium и целый месяц пользуйтесь привилегиями за 0 ₽. 🎁 Базовая комиссия на тарифе за сделки 0.04% вместо стандарных 0.3% 🎁Продлите сервис на второй месяц и получите ценный подарок🔥 Подробнее 👇👇👇 https://partners.tinkoff.ru/click/36cfb2bc-45ef-4b51-83f2-4683b0a4fa66

Прошёл курс обучения по облигациям. Очень понятно и доступно всё расписано. Ещё не имел с ними дела. Интересно. Пока выделил для себя ОФЗ как наиболее надёжные. Во времена ослабления рубля и роста инфляции особенно интересными кажутся облигации с плавающим купоном, например $SU29008RMFS8 Конкурс https://www.tinkoff.ru/invest/social/profile/Rich_and_Happy/57073b05-ac1b-4565-a5f1-c7ea9b49f8e1/ " #дайте_кружку

Рубль по чуть-чуть слабеет. Получится спасти деньги в облигациях и фондах денежного рынка? 🦆 Последние полгода курс рубля $USDRUB был в узком диапазоне. Но последние несколько дней зашёл за 94 ₽/$ (впервые с октября 2023), что вызывает чувство тревоги у некоторых участников рынка. Рубль ещё, скорей всего, окрепнет к концу месяца. Налоговые платежи в помощь. Но смущает, что всё ещё нет информации по решению о продлении действия указа об обязательной продаже валютной выручки экспортерами. Действие которого истекает в конце апреля. Про сам указ и почему он был нужен (но не на долго) обсудили в начале месяца. Возможно ослабление рубля как предвестник того, что требования не будут пролонгированы или будут, но с послаблениями. В любом случае надо не забывать, что в РФ экспортоориентированная модель экономики, т.е. ослабление рубля, это не "если будет", а "когда будет" и "как сильно будет". Как следствие, надо свои заработанные деньги от обесценения защищать. Легко доступные варианты на фондовом рынке: • Облигации как инструмент. Облигации подходят далеко не все. — ОФЗ-ПД. Классические в рублях с постоянным купоном, такие как ОФЗ 26244 $SU26244RMFS2 не защитят от девальвации. Да, хороший купон смягчит падение, но не более. Так как будет обесцениваться сама покупательная способность рублей. — ОФЗ-ПК или Флоатеры (облигации с плавающим купоном). Такие, как ОФЗ 29008 $SU29008RMFS8 Более подходящий вариант, чем сильней будет слабеть рубль, тем быстрей начнёт расти инфляция. Но пройдёт достаточно большой временной лаг. Прежде чем из-за слабеющего рубля начнёт расти инфляция, следом за которой ЦБ поднимет ставку, а уже потом изменятся купоны на флотеры. Временной лаг займёт ~12 месяцев. Похожая история и с ОФЗ-ИН или Линкёрами (облигации с индексируемым на уровень инфляции номиналом). Как пример ОФЗ 52005 $SU52005RMFS4 — Замещающие облигации снимают риск слабеющего рубля, так как они номинированы в валюте. Просто расчёт ведётся в рублях. Но в данном случае идёт перекладка рисков обесценения рубля, на риски обесценения той валюты, которая используется в замещающих облигациях. Такая же история и с Облигациями которые номинированные в валюте. Можно попробовать среди облигаций что-нибудь экзотическое. К примеру "золотые" облигации Селигдар $SELG или Полюс $PLZL у таких облигаций номинал привязан к цене золота. А цена золота привязана к доллару США. • Фонды денежного рынка как инструмент. Фонды в рублях вроде ВИМ Ликвидность $LQDT, как и облигации ОФЗ-ПД просто смягчат падение. С начала года рубль ослаб более ~5.3%, фонд денежного рынка вырос на ~4.3% Можно использовать Фонды в юанях, к примеру ВИМ Ликвидность. Юань $CNYM, но и как с валютными облигациями, тут просто обмениваем риск обесценения рубля, на риск обесценения юаня • Альтернатива. Небольшое отступление. Вспоминается старый анекдот: Сын спрашивает у папы: - Пап, что такое альтернатива? Отец отвечает: - Представь, что ты захотел поесть и пожарил себе яичницу, а ведь мог ее не есть, завернуть яйца в марлю, обложить ватой и положить под лампой. Через 2-3 недели у тебя появились бы 2 курочки и петушок. Ты бы за ними ухаживал, растил, кормил и через полгода у тебя бы уже был инкубатор дома, везде бы бегали куры и петухи, через еще год у тебя уже маленькая ферма, через 2-3 года большая птицефабрика. Но в один день происходит страшный ураган, наводнение, и всех твоих кур на хер смывает... - Папа, так в чем же здесь альтернатива? А альтернатива, сынок, это - утки 🦆 Конец отступления Так вот, очередной ураган в рублёвой зоне был в 2023. Покупательную способность и в облигациях, и в фондах денежного рынка смыло. В инструментах с экспозицией на валюту, к примеру еврооблигации которые стали теперь замещающими, ситуация лучше. А во многих дивидендных акциях ситуация вернулась на положительную траекторию до СВО, так как бизнес абсорбирует и инфляционный и валютный шок. Так что Альтернатива — это у̶т̶к̶и̶ дивидендные акции #новичкам #учу_в_пульсе #обучение #пульс_учит #офз

Совет №8 Фиксируйте максимальную доходность по вкладам и облигациям именно сейчас. Ранок усилил ожидания снижения ставки, так как глава ЦБ Эльвира Набиуллина сообщила, что пик инфляции остался позади. Инфляцию удалось снизить с двузначного показателя в июле-ноябре прошлого года до приблизительно 6% в настоящее время. Вам стоит обратить внимание на: ✅ Банковские вклады на полгода, во многих банках дают на 15-16% (включая Тинькофф) ✅ Облигации с плавающим купонном, привязанные к ставке ЦБ или Ruonia (до тех пор, пока еще цикл снижения не начат) Например: $SU29008RMFS8 ✅ Надежные корпоративные облигации с фиксированным доходом и погашением от 1,5 года. К примеру: $RU000A102GJ8 $RU000A0JX5W4 $RU000A0ZZ5J9 $RU000A103133 ✅ Длинные ОФЗ со сроком погашения от 7 лет, сейчас показывают доходность к погашению на уровне 13-14% $SU26238RMFS4 $SU26243RMFS4 Если было полезно, ставьте реакции🤙, заходите в профиль, подписывайтесь на канал 😉

&deleted_strategy Купоны по $SU29008RMFS8 , $RU000A102SM7 , $RU000A107CG2 в копилку 💰. 10.04.2024

ОБЛИГАЦИОННЫЙ ВЕСТНИК 0️⃣9️⃣🔸0️⃣4️⃣🔸2️⃣0️⃣2️⃣4️⃣ 🙃 Приветствую, дорогие читатели! Итоги вторника в небольшом обзоре - к новостям! ---------- 🆕 НОВЫЕ РАЗМЕЩЕНИЯ / АНОНСЫ: 🍃 АПОЛЛАКС СПЕЙС (🅱️🅱️➖) финализирует дату размещения дебютного выпуска. Эмитент остановился на 11 апреля - именно в этот день поступит в биржевые стаканы выпуск на 200 миллионов рублей с достаточно пологой купонной "лесенкой". Напомню, что ставка на первый год - 21%, второй год - 19%, остаток обращения - 17%. Общий срок торгов при идеальном раскладе - 3,5 года. Не забудьте, что для участия в первичке необходимо подать предварительную заявку организатору - Иволга Капитал. 🍃 МИНИСТЕРСТВО ФИНАНСОВ завтра зайдет в гости с очередной порцией аукционов. Герои дня - ОФЗ 26244 $SU26244RMFS2 (купон 11,25%, погашение в марте 2034 года) и ОФЗ 26219 $SU26219RMFS4 (купон 7,75%, погашение в сентябре 2026 года). На любой вкус, как говорится - но вот сами бумаги, кажется, аукционам совсем не рады :) 🍃 УРОЖАЙ (🅱️➕) сообщает о планах размещения нового выпуска. На данную минуту известно лишь то, что эмитент планирует занять 450 миллионов рублей на 3,5 года, поэтому развязки купонной интриги придется немного подождать. Замечу лишь, что ранее эмитент рынком явно переоценивался, обратите внимание на досуге на график последнего выпуска - выпуск БО-03 $RU000A106J04 торгуется выше номинала с купоном в 16% :) 🍃 Итоги купонов по сегодняшним первичкам: РУСАЛ - 7,9% (ориентир 8%), УЛЬЯНОВСКАЯ ОБЛАСТЬ - 16% (ориентир не был снижен), СЕЛЕКТЕЛ - 15% (старт был с 15,45%) + увеличение объема до 4 миллиардов . Интересный денек, но муниципал меня удивил, конечно :) 🍃 Заявку на регистрацию выпусков подали эмитенты С-ПРИНТ, АВТООТДЕЛ и АГРО-ФРЕГАТ, ранее на долговом рынке не присутствующие. Также заявление подал вышеупомянутый УРОЖАЙ (БО-04). Регистрацию прошел грядущий ДАРС-ДЕВЕЛОПМЕНТ (001Р-02). ---------- 📶 РЕЙТИНГИ: 👨‍🎓 АКРА: 🆕 Присвоены рейтинги новинкам: ГАЗПРОМ КАПИТАЛ БО-002Р-14 {$RU000A1087J8} - 🅰️🅰️🅰️, ВЭБ.РФ ПБО-002Р-40 {$RU000A107X96} - 🅰️🅰️🅰️. ➡️ РУСАЛ $RU000A0JWDN6 $RU000A107RH8: кредитный рейтинг подтвержден на уровне 🅰️➕ со стабильным прогнозом. 👨‍🎓 ЭКСПЕРТ РА: 🆕 Новому выпуску ЭР-ТЕЛЕКОМ ХОЛДИНГ ПБО-06-06 $RU000A1087A7 присвоен рейтинг 🅰️➖. ➡️ ФК ОТКРЫТИЕ $RU000A101GR3 $RU000A102R73: кредитный рейтинг на уровне 🅰️🅰️ подтвержден со стабильным прогнозом. --------------- 🎁 КУПОНЫ (действующих выпусков): 🍃 ОФЗ 29008 $SU29008RMFS8: купон № 20 составит 16,49%. Очень сочный флоатер от Министерства финансов - RUONIA за 6 месяцев + 1,4%, но и цена сейчас для входа не радует. --------------- 📩 ПРОЧЕЕ: ❗️❗️ Оферта по бумагам КИВИ ФИНАНС {$RU000A107548} 11 апреля исполнена не будет, сообщает новостная лента. Причина - заморозка счетов Киви-банка. Очень печальная новость для владельцев, конечно, но тут в чистом виде было казино. В целом, возможностей для выхода из бумаги тоже имелось в достатке - пополните свою копилку опыта и такой ситуацией, друзья! Что будет дальше - вопрос риторический, но компания вроде как планирует выпутаться из этой ситуации. --------------- 🎈 Новости отработаны, а вот у статистики все еще впереди) Отличного вечера, скоро увидимся! #облигации #новости

#аналитика #облигации #офз ОФЗ-ПК 29006 Ранее несколько раз обсуждали выпуск ОФЗ-ПК 29006, ставка купона по которому рассчитывается как средняя RUONIA за последние 6 месяцев до начала купонного периода + премия 1.2%. С тех пор перспективы облигации несколько изменились. Сейчас она торгуется по 101% от номинала, в связи с чем в оптимистичном сценарии доходность к погашению составляет на данный момент около 15%. $SU29006RMFS2 Ретроспективный подсчет накопленной доходности в годовом выражении показывает 14.40%, 14.12% и 14.08% при покупке облигации 31.11.23, 29.12.23 и 31.01.24 соответственно. Итоговая доходность к погашению при удержании облигаций составит в среднем 14.7-14.75%, что уже сопоставимо с короткими выпусками ОФЗ. Какие дальнейшие перспективы? Посмотрим на динамику более длинныз аналогов: 29007-29010. ОФЗ-ПК серий 29006-29010, хотя и являются флоутерами, ведут себя частично как фиксы из-за 6-месячного лага в механизме расчета нового купона. Так в начале цикла повышения ставки летом прошлого года перечисленные выпуски облигаций активно снижались в цене, после чего по мере приближения нового купонного периода начинали восстанавливаться. В зависимости от выпуска диапазон роста котировок отличается. Например, 29007 выросла со 102% до 104% за несколько недель до и после начала нового купонного периода в марте (новый купон составил 15.77%). 29008 прибавляет в цене последние несколько недель, новый купонный период начинается завтра, ставка составит ~17.05% на следующие полгода. Следует ожидать дальнейшего роста котировок до приведения доходности в соответствие с фиксами. Аналогично по выпускам 29009, 29010, а также 29006, который вырос в декабре-январе со 100% до 101% в преддверии новой ставки купона. $SU29007RMFS0 $SU29008RMFS8 $SU29010RMFS4 $SU29009RMFS6 Итого Дальнейшая динамика во многом будет обусловлена траекторией движения ключевой ставки. На данный момент первое снижение ожидается во втором полугодии. Исходя из этой логики, а также самого снижения ставки, можно ожидать роста котировок 29006 по мере приближения к дате начала нового купонного периода 31.07.24 (ставка купона составит около 16.8-17%), через несколько дней после установления которого будет оптимальный момент для продажи. Если снижение ставки начнется раньше, то оптимальный момент для продажи остаётся тем же. В случае роста ставки удержание 29006 до погашения также не имеет смысла, т.к. классические флоутеры будут более доходными. @DolgosrokInvest

Мне поступил вопрос, а куда можно припарковать деньги буквально на 3 года, чтобы и риски были невысокими и доходность не совсем уж низкая. Вариантов на самом деле не мало, давайте рассмотрим самые основные: 1 вариант - накопительный счёт. Даёт 11%, деньги можно снимать в любое время. Весьма удобно, сам храню на нём деньги, пока думаю, как их распределить. Плюс небольшая финансовая подушка там же, как минимум для моментального закрытия кредитных карт. 2 вариант - ВИМ - Ликвидность $LQDT Это краткосрочные операции РЕПО до трех месяцев. Лучший вариант для сохранения денег с огромной ликвидностью. Даёт порядка 12% в данный момент. Процент зависит от доходностей ОФЗ, а значит, от инфляции и КС. В нём миллиарды, а если быть точным, то 150 млрд. Многие люди хранят деньги именно там. Но если брать через Тинькофф, то комиссия на покупку и продажу около 0.9% и это очень много. Если вложить на 3 года, то в целом терпимо, но всё же его лучше брать не через Тинькофф. 3 вариант - ОФЗ-ПК, они же флоатеры. Привязаны они к руониа с премией. Ставка рассчитывается как средняя за последние полгода + премия. Купоны можно получить просто огромные. ОФЗ 29008 $SU29008RMFS8 может быть хорошим выбором. Практически всегда торгуется рядом с номиналом + погашение через 5 лет. Для парковки денег - хороший выбор, да и ставка в ближайшее время видимо сильно падать не собирается. 4 вариант - ОФЗ-ИН, они же линкеры. Привязаны к инфляции и также с премией. Сейчас ОФЗ 52005 $SU52005RMFS4 торгуется с дисконтом в 13%, что даёт доходность 5% + рост тела на скорость инфляции. Получается, что текущая доходность составляет 12-13% + мы имеем защиту от резкого обесценивания денег. Весьма хороший инструмент, о котором пока что знает не очень много людей. По крайней мере судя по покупкам. А зря. Также мы имеем маленький налог с купонов, а с тела так вообще можно не платить, если продержишь 3 года. Думаю, доходность будет потрясающей с учётом этих факторов. Но вот правда для парковки денег на 3 года они могут не подойти. Чтобы бороться с инфляцией, приходится сильно задирать КС, а значит, мы получаем низкую доходность от роста тела от инфляции, так ещё и само тело ОФЗ уменьшается, чтобы общая доходность сравнялась с доходностью обычных ОФЗ. Собственно из-за чего мы сейчас и имеем дисконт в 13%. Но справедливости ради, 5% чистой доходности - это очень хороший результат. Исторически, в среднем, обычные облигации давали чистую доходность в районе 2%. Так что как минимум стоит присмотреться к этому инструменту. 5 вариант - краткосрочные ОФЗ с фиксированным купоном. Например ОФЗ 26228 $SU26228RMFS5 гасится через 2.5 года и имеет фиксированную доходность в 13.22%. Но правда с учетом налога остаётся всего 12%. По хорошему облигациями нужно закупаться на ИИС, правда в нашем случае это подходит не очень хорошо. Но зато это гарантированно лучше, чем обычный накопительный счёт. 6 вариант - краткосрочные надёжные корпоративные облигации. Тут главное - диверсификация. На 2.5-3.5 года можно найти много подходящих облигаций. Таких как Делимобиль $RU000A106UW3, Автодор $RU000A106C92, Вуш $RU000A106HB4, РЖД, ПочтаРФ $RU000A104W33, АФК систем, ЕвроТранс $RU000A105PP9 Думаю, что среднюю доходность здесь можно получить в районе 15.5%. Можно и больше, но с этим повышаются риски. И не забываем про налог - после вычета останется около 14%. В целом, весьма неплохо, но и разобраться в вопросе придётся чуть серьезней, в отличии от ОФЗ. 7 вариант - в комментариях (не влезло в один пост). Жду ваших комментариев! Какие способы для “парковки” денег используете вы? Будет очень интересно почитать! Не является инвестиционной рекомендацией.